Файл: Знакомство с биржей.pdf

Cryptology
Модуль №1
1
МОДУЛЬ №1 | ЗНАКОМСТВО С
БИРЖЕЙ: КАК РЕГИСТРИРОВАТЬСЯ,
ЗАВОДИТЬ СРЕДСТВА. МАРЖА,
ВИДЫ ТОРГОВЛИ, ТИПЫ ОРДЕРОВ.
cryptology
BASE
МОДУЛЬ №1

Cryptology
Модуль №1
ЗНАКОМСТВО С БИРЖЕЙ
Рады приветствовать вас, на нашем обучении от команды “Cryptology”. Первой темой с которой мы хотим ознакомить — это ваше будущее рабочее место.
Торгуем мы в основном на бирже Binance. По своему опыту добавлю, что разобравшись на одной бирже где и что находится, а так же где и как открываются те или иные ордера, в будущем перейти на любую другую биржу не составит никакого труда. Приступим…
1.1 Регистрация.
1. Переходи по ссылке: binance.com
Тут вы можете перейти сразу к «Регистрации», ознакомиться с открытой информацией и интерфейсом, а также скачать приложение для компьютера или телефона.
2

Cryptology
Модуль №1
2. Скачай приложение.
Тут выбираем любое интересующее нас устройство и устанавливаем приложение.
3

Cryptology
Модуль №1
3. Регистрация аккаунта.
Вписываем все данные для регистрации: электронную почти или номер телефона и пароль.
Так же можете ввести Реферальный id:
Kostya для скидок на комиссию.
Подтверждаете свою почту или номер телефона. Далее вам необходимо зайти в ваш аккаунт по введенным данным.
4

Cryptology
Модуль №1
3. Верификация.
Для того, что б увеличить ваш лимит на вывод и открыть возможность пополнение с карты, вам необходимо подтвердить свою личность.
Для этого вам понадобиться: паспорт, водительское удостоверение или загранпаспорт.
Верификация проходиться не сложно, занимает около 15 минут.
Советуем вам пройти ее сразу. Найти вы ее можете в панели управления вашим аккаунтом.
Далее просто выполняете шаг за шагом все необходимые действия.
5

Cryptology
Модуль №1
1.2 Как заводить средства на Binance.
После того, как вы завершили регистрацию и верификацию, вам нужно пополнить ваш аккаунт криптовалютами или с карты.
Пополнить аккаунт криптовалютой.
Переходи в раздел кошелек.
Нажимаем ввод напротив любой интересующей нас валюты. Далее бинанс предоставит адрес кошелька для пополнения.
6

Cryptology
Модуль №1
Тут вы можете скопировать адрес Btc кошелька для пополнения.
Важно! ВСЕГДА ПРОВЕРЯЙТЕ СЕТЬ! Всегда отправляйте монеты только той сетью, которой они принадлежат. В противном случае вы потеряете все ваши средства, без шансов на возврат.
В качестве примера представлена монета ETH.
Для того чтоб понять к какой сети относятся ваши монеты, стоит это уточнить в вашем кошельке для хранения. Как правило, по умолчанию используются: ETH – ERC20 BTC –BTC, но проверить все равно необходимо.
7

Cryptology
Модуль №1
После пополнения и подтверждения сети ваши средства попадут на баланс.
Пополнение баланса с карты.
Для того, что б пополнить аккаунт с вашей карты, вам необходимо пройти верификацию, если вы этого не сделали при регистрации. (см. пункт «Регистрация»)
Переходим в ваш кошелек. Справа выбираем графу «Пополнения».
8

Cryptology
Модуль №1
9

Cryptology
Модуль №1
Вверху у вас имеется фильтр и поиск для того, чтоб вы отсортировали предложения по вашим условиям.
1. Тут вы выбирает Купить/Продать криптовалюту.
Если вы хотите
завести выбираем Купить.
Если вы хотите
вывести выбираем Продать.
2. Выбираем какую валюту хотим купить или продать.
3. Выбираем сумму.
4. Выбираем интересующую фиатную валюту.
5. Выбираем способ оплаты.
Далее вам необходимо выбрать продавца или покупателя. Важно! Смотрите на количество ордеров и рейтинг того, с кем вы будете работать. А также наличие галочки и значок «PRO». С такими продавцами меньше всего проблем, и они выполняют добросовестно свою работу.
10

Cryptology
Модуль №1
Далее вписываете сумму необходимую для покупки. И нажимаете Купить.
Вас перекинет на страницу оплаты, вы совершите перевод на указанные реквизиты. И когда средства придут на счет продавцу и он это подтвердит — Binance отпустит вам ваши монеты.
Вы можете не переживать за сохранность ваших средств, если по какой-то причине продавец не отпускает вам монеты. Вы сможете открыть «Аппеляцию», предоставите все необходимые скрины перевода и бинанс отпустит вам ваши средства.
То же самое касается и продажи.
ВНИМАНИЕ! Не нажимайте при продаже кнопку «Получить средства» до фактического получения. Так же проверяйте именно баланс вашей карты. При покупке переводите средства только те, что указаны на самом бинансе. Если вас просят перевести на карту, которую они указывают в переписке — лучше воздержитесь от работы с таким продавцом. ВСЕ СДЕЛКИ ПРОВОДИМ ТОЛЬКО НА ПЛАТФОРМЕ БИРЖИ!
11

Cryptology
Модуль №1
1.4 Разница спота/фьючи/марженалка
Давайте разберемся с основными рабочими видами торговли.
Что такое фьючерсный контракт?
Фьючерс (фьючерсный контракт)
— это соглашение о покупке или продаже товара, валюты или любого другого финансового инструмента по заранее определенной цене в указанное время в будущем.
В отличие от традиционного спотового рынка, сделки с помощью фьючерсов не исполняются в момент их заключения. Вместо этого два контрагента торгуют контрактом в определенный промежуток времени и на этом основании определяют будущую ценовую политику. Кроме этого, фьючерсный рынок не позволяет пользователям напрямую покупать цифровой актив, поскольку процесс торговли осуществляется в форме контракта, который представляет определенный товар и фактическая торговля активами (или наличными) произойдет в будущем, когда контракт будет исполнен.
Почему пользователи торгуют фьючерсами?
•Хеджирование и управление рисками
— это является одной из основных причин разработки данного финансового инструмента.
•Короткая экспозиция
— трейдеры могут делать ставки против ценового движения активов при отсутствии владения им.
•Финансовый леверидж
— трейдеры могут открывать торговые позиции, которые превышают их доступный баланс. На Binance бессрочные контракты могут быть проданы с помощью кредитного плеча х20.
Что такое бессрочный контракт?
Бессрочный контракт — это особый тип фьючерсов, отличительной чертой которого является отсутствие даты истечения срока действия.
Так что предоставляется вам возможность удерживать свою позицию столько, сколько вы считаете необходимым. Помимо этого, торговля бессрочными контрактами основана на базовом индексе цены.
Индекс цены состоит из средней цены актива в соответствии с основными спотовыми рынками и их относительным объемом торговли.
Таким образом, в отличие от обычных фьючерсов, бессрочные контракты зачастую торгуются по цене, которая равна или очень похожа с ценой на спотовых рынках. Тем не менее, самая большая разница между традиционными фьючерсами и бессрочными контрактами заключается в их дате исполнения.
Что такое первоначальная маржа?
Первоначальная маржа — это минимальная сумма, которую вы должны оплатить, чтобы открыть кредитную позицию. К примеру, вы можете купить 1000 монет BNB с первоначальной маржой в 100 BNB (при кредитном плече х10). Таким образом, ваша маржа составит 10% от общей суммы ордера. Первоначальная маржа — это то, что поддерживает вашу кредитную позицию, выступая в качестве залога.
Что такое поддерживающая маржа?
Поддерживающая маржа — это минимальная сумма залога, которую вы должны удерживать на своем аккаунте, чтобы ваши торговые позиции оставались открытыми. Если баланс вашей маржи упадет ниже этого уровня, вы либо получите маржин колл (с просьбой внести дополнительный депозит на ваш счет), либо ваша сделка будет ликвидирована. Большинство криптовалютных бирж, которые предоставляют маржинальную торговлю, придерживается варианта с ликвидацией.
Поддерживающая маржа — это довольно динамичное значение, которое изменяется в зависимости от рыночной цены активов и баланса на вашем аккаунте (залога).
Другими словами, первоначальная маржа — это сумма, которую вы фиксируете при открытии позиции, а поддерживающая маржа относится к минимальному балансу, необходимому для того, чтобы удерживать эти позиции открытыми.
Что такое ликвидация?
Если стоимость вашего залога падает ниже поддерживающей маржи, средства на вашем аккаунте для торговли фьючерсами могут быть ликвидированы.
В Binance ликвидация происходит по-разному, в зависимости от риска и кредитного плеча пользователя
(на основе залога и чистой подверженности риску). Чем больше общая позиция, тем выше требуемая маржа. Механизм может несколько отличаться в зависимости от рынка и биржи. Binance взимает 0,5% номинальной комиссии за ликвидацию первого уровня (чистая подверженность риску ниже 500 000 USDT).
Если на счету есть какие-либо дополнительные средства после ликвидации, остаток возвращается пользователю. В случае если баланс меньше суммы ликвидации — пользователь объявляется банкротом.
12

Cryptology
Модуль №1
Обратите внимание, что при ликвидации вы будете вынуждены оплатить дополнительные сборы. Чтобы избежать этого, вы можете либо закрыть свои позиции до того, как цена ликвидации будет достигнута, либо дополнительно внести средства на свой баланс залога, что приведет к дальнейшему отклонению ликвидации от текущей рыночной цены.
Что такое ставка финансирования?
Финансирование состоит из регулярных платежей между покупателями и продавцами, в соответствии с их текущим уровнем ставки. Когда ставка выше нуля (положительная) — трейдеры, которые в лонге
(покупатели контрактов), должны платить тем, которые в шорте (продавцы контрактов). При отрицательных ставках короткие позиции платят длинным.
Что такое ставка финансирования?
Ставка финансирования основана на двух компонентах: процентная ставка и премия. На фьючерсном рынке Binance процентная ставка установлена на уровне 0,03%, а премия варьируется в зависимости от разницы в ценах между фьючерсными и спотовыми рынками. Binance не взимает комиссию за переводы ставок, поскольку они происходят непосредственно между пользователями.
По этой причине, когда бессрочный контракт торгуется с премией (выше, чем на спотовых рынках), длинные позиции должны платить тем, кто в коротких позициях из-за положительной ставки финансирования. Предполагается, что такая ситуация приведет к снижению цены, так как лонги закрывают свои позиции и открываются новые шорты.
Что такое цена маркировки?
Цена маркировки — это оценка истинной стоимости контракта (настоящая цена) по сравнению с его реальной торговой ценой (цена последней покупки актива). Расчет цены маркировки предотвращает несправедливую ликвидацию, которая может произойти при высокой волатильности рынка.
Таким образом, хоть индекс цены связан с ценой актива на спотовых рынках, цена маркировки представляет собой истинную стоимость бессрочного контракта. В Binance цена маркировки основана на индексе цены и ставке финансирования, а также является важной частью для расчета «нереализованного
PnL».
Что такое PnL?
PnL предполагает отчет о прибыли и убытках, и он может быть как реализован, так и отсутствовать вовсе.
Когда у вас есть открытые позиции на рынке бессрочных контрактов — ваш PnL не реализуется, это означает, что он все еще видоизменяется, реагируя на движения рынка. Когда вы закрываете свои позиции, нереализованный PnL становится реализованным PnL (частично или полностью).
Поскольку реализованный PnL относится к прибыли или убытку, которые возникают в результате закрытия позиций, он не имеет прямого отношения к цене маркировки, а касается исключительно цены исполнения ордеров. В свою очередь, нереализованный PnL постоянно меняется и является основным фактором ликвидации. Таким образом, цена маркировки используется для обеспечения того, чтобы вычисления нереализованного PnL происходили точно и правильно.
Что такое спотовая и маржинальная торговля?
Самое важно отличие фьючерсов от спотовой торговли и маржинальной торговли является: в первом случае вы покупаете контракт на покупку/продажи той или иной монеты по зафиксированному курсу. Что касаемо спотовой торговли, то тут вы покупаете сам актив, который переходит в ваше владенье и с ним вы можете совершать любые операции.
При торговле фьючерсами покупаем контракт на поставку актива. При спотовой торговле покупаем сам
актив.
Вот и вся разница. Хотелось бы подробнее остановиться на «Маржинальной торговли».
Маржинальная торговля Binance — способ торговли криптовалютными активами через использование заемных средств.
Это позволяет трейдерам получить доступ к большему капиталу и поднять свои позиции. В сущности, маржинальная торговля увеличивает результаты торговли и позволяет трейдерам получить большую прибыль от успешных сделок. Квартальный фьючерсный контракт — это соглашение о покупке или продаже базового актива в будущем по заранее определенной цене.
13

Cryptology
Модуль №1
Торгуя фьючерсами, трейдеры могут принимать участие в движении рынка и получать прибыль, занимая позицию «лонг» или «шорт» по фьючерсному контракту. Фьючерсные контракты Binance делятся по срокам поставки на квартальные и бессрочные фьючерсные контракты. Маржинальная и фьючерсная торговля позволяет увеличить прибыль за счет использования кредитного плеча.
Но чем отличаются эти два продукта? Давайте разберемся.
1.Рынки и торговые активы
Маржинальные трейдеры размещают ордера на покупку или продажу криптовалюты на спотовом рынке.
Это означает, что маржинальные ордера сопоставляются с ордерами на спотовых рынках. Все ордера, имеющие отношение к маржинальной торговле, на самом деле являются спотовыми. При торговле фьючерсами, трейдеры размещают ордера на покупку или продажу контрактов на рынке деривативов.
Таким образом, маржинальная и фьючерсная торговля — это два разных рынка.
2.Кредитное плечо
Маржинальные трейдеры имеют доступ к кредитному плечу от 3х до 10х на активах, предоставляемых платформой. Коэффициент кредитного плеча зависит от того, используете ли вы режим изолированной маржи или кросс-маржи. Фьючерсные, контракты, напротив, предлагают более высокое кредитное плечо
— до 125х.
3. Распределение залога
Binance Futures и Binance Margin позволяют трейдерам переключаться между режимами кросс-маржи и изолированной маржи. Таким образом, трейдеры могут распределять свои средства между кросс- и изолированными позициями, разумно разделяя обеспечение для контроля рисков.
4. Торговые комиссии
Binance Margin позволяет пользователям занимать средства на платформе и рассчитывает процентную ставку по займу на следующий час. Впоследствии пользователи возвращают заемные средства. Трейдеры должны обращать внимание на достаточность активов, чтобы избежать ликвидации.
В противовес этому, фьючерсы используют поддерживающую маржу в качестве обеспечения.
Поддерживающая маржа означает, что возврат средств отсутствует, пользователи должны помнить о необходимости достаточного обеспечения.
Пользователям придется заплатить торговую комиссию и на маржинальной, и на фьючерсной платформах.
Маржинальная торговая комиссия соответствует спотовой.
Вывод: Маржинальная торговля так же дает вам право на владение самим активом, как в случае в торговли на споте. При этом дает возможность использования кредитного плеча как на фьючерсах.
14

Cryptology
Модуль №1
1.5 Типы ордеров
Рыночный ордер
Рыночный ордер
— это распоряжение клиента на совершение сделки покупки или продажи по текущей рыночной цене.
Отложенный ордер
Отложенный ордер
— это распоряжение клиента на совершение сделки покупки или продажи по цене, отличающейся от текущей рыночной цены.
Типы отложенных ордеров:
•
Sell Limit
— ордер на продажу по цене выше текущей рыночной цены.
•
Buy Limit
— ордер на покупку по цене ниже текущей рыночной цены.
•
Sell Stop
— ордер на продажу по цене ниже текущей рыночной цены.
•
Buy Stop
— ордер на покупку по цене выше текущей рыночной цены.
Когда рыночная цена достигает указанной в ордере цены, совершается сделка покупки или продажи.
Ордера Sell Limit, Buy Limit выполняются по заявленной клиентом или лучшей цене. Ордера Sell Stop, Buy
Stop выполняются по заявленной клиентом цене, за исключением случаев ценовых разрывов (гэпов), когда ордер может быть исполнен по первой доступной на рынке цене.
Связанные лимитные и стоповые ордера
Ордера, связанные с открытой позицией или с отложенным ордером на открытие позиции, подразделяются на две категории – Stop Loss и Take Profit ордера:
•
Stop Loss предназначен для ограничения возможных убытков и выставляется по цене, худшей чем цена открытия позиции или цена исполнения отложенного ордера.
•
Take Profit предназначен для закрытия позиции по достижению запланированного уровня прибыли и выставляется по цене, лучшей чем цена открытия позиции или цена исполнения отложенного ордера.
Когда цена достигает уровня, заданного в связанном ордере Stop Loss или Take Profit, позиция автоматически закрывается.
Ордера Stop Loss и Take Profit автоматически удаляются при закрытии позиции или удалении отложенного ордера, с которыми они связаны.
Ордер Take Profit выполняется по заявленной клиентом или лучшей цене.
Ордер Stop Loss выполняется по заявленной клиентом цене, за исключением случаев ценовых разрывов
(гэпов), когда ордер может быть исполнен по первой доступной на рынке цене.
Более подробно, где выставляются лимитные ордера, разберем с Вами на
онлайн стриме.
15

Cryptology
Модуль №1
1.6 Разница между кросс и изолированной маржей
В изолированном режиме маржа не зависит от каждой торговой пары:
• Каждая торговая пара имеет независимый счет изолированной маржи. Только определенные криптовалюты могут быть переведены, храниться и заимствоваться на конкретном счете изолированной маржи. Например, на счете изолированной маржи BTCUSDT доступны только BTC и USDT. Вы можете открыть несколько счетов изолированной маржи;
• Позиция независима в каждой торговой паре. Если требуется маржа, она не будет добавлена автоматически, даже если у вас достаточно активов на других счетах изолированной или кросс-маржи, и вам, возможно, придется добавить ее вручную;
• Уровень маржи рассчитывается отдельно для каждого счета изолированной маржи на основе актива и задолженности на изолированном счете;
• На отдельных счетах изолированной маржи риск изолирован. Ликвидация не влияет на другие изолированные счета.
В режиме кросс-маржи, маржа распределяется по аккаунту пользователя:
• Пользователь может открыть только один кросс-маржинальный счет, все торговые пары будут доступны в этом счете;
• Активы на кросс-маржинальном счете распределяются между всеми позициями;
• Уровень маржи рассчитывается в соответствии с общей стоимостью активов и задолженности на кросс- маржинальном счете;
• Система проверит уровень маржи кросс-маржинального счета и отправит пользователю уведомление о добавлении маржи или закрытии позиций. Ликвидация одной позиции ликвидирует все остальные позиции.
Таким образом, изолированная маржа спасает нас от ликвидации всего депозита. Но при этом, мы получаем близкий уровень ликвидации при маленьком обеспечении.
Кросс маржа, дает нам уверенность и отдаленный уровень ликвидации. Но в качестве обеспечения задействован весь наш депозит.
Какой вариант подходит именно Вам? Оба варианта, ведь используя Риск менеджмент и стоп-ордера (с которыми вы ознакомитесь во время прохождения курса) ликвидация маловероятна.
16