Расчет показателей платежеспособности*:

Показатели	Рекомендуемые ограничения	На начало 2019 г	На начало 2020 г	На начало 2021 г	На конец 2021 г
1) коэффициент абсолютной ликвидности	≥0.2	0,36	0,15	0,25	0,76
2) коэффициент быстрой ликвидности	≥1	3,51	1,98	2,15	2,16
3) коэффициент текущей ликвидности	≥2	4,41	2,36	2,54	2,57

* Бухгалтерский баланс за 2019-2021 год.

ООО «Лента» платежеспособно на ближайшие 6 дней на начало 2019 года, однако к концу 2019 года у предприятия возникли проблемы с расчетами по обязательствам, т.к. коэффициент абсолютной ликвидности к концу 2019 года равен 0,15.

При этом к концу 2020 года финансовое состояние улучшилось и задолженности по расчетам были погашены. По остальным показателям за все рассматриваемые года проблем у предприятия с платежеспособностью не было.

Рассмотрим 2021 год. ООО «Лента» платежеспособно в ближайшие 6 дней как на начало, так и на конец года, т.к. коэффициент абсолютной ликвидности соответствует норме и составляет 0,25 на начало и 0,76 на конец года. Также, в ближайшем месяце у предприятия не будет финансовых затруднений с расчетами по своим обязательствам, т.к. коэффициент быстрой ликвидности равен 2,15 и соответственно, 2,16 на конец года.

И к концу года у предприятия не наблюдается задолженности по расчетам, т.к. коэффициент текущей ликвидности равен 2,57, следовательно на 1 рубль текущих пассивов приходится 2 рубля 57 копеек текущих активов. Структура баланса по данному показателю удовлетворительна, поэтому проблем с банкротством не будет.

---

2.2.5 Оценка деловой активности

Коэффициенты (показатели) деловой активности позволяют оценить эффективность использования собственных средств предприятия и выражаются в оценке оборачиваемости активов компании. Показатель оборачиваемости активов отражает, сколько раз за период оборачивается капитал, вложенный в активы предприятия. От скорости оборота оборотных активов напрямую зависит прибыльность предприятия – чем выше оборачиваемость активов, тем она выше и наоборот. Поэтому любому предприятию необходимо стремиться к повышению скорости оборота оборотных средств.

2.2.6 Анализ финансовых результатов

В условиях рыночных отношений целью деятельности любого хозяйственного субъекта является получение прибыли. Прибыль обеспечивает предприятию возможности самофинансирования, удовлетворение материальных и социальных потребностей собственника капитала и работников предприятия. На основе налога на прибыль формируются бюджетные доходы. Поэтому одна из важнейших составных частей экономического анализа – это анализ формирования прибыли. Прибыль – часть дохода, созданного в процессе производства и реализованного в сфере обращения. Только после продажи продукции доход принимает форму прибыли. Количественно она представляет собой разность между выручкой (после уплаты налога на добавленную стоимость, акцизного налога и других отчислений из выручки в бюджетные и внебюджетные фонды) и полной себестоимостью продукции.

1). Анализ чистой прибыли;

2). Оценка рентабельности;

3). Факторный анализ рентабельности единицы продукции.

Финансовым результатом деятельности предприятия выступает прибыль или убытки. Анализ финансового результата проводится на основе формы №2 – отчет о прибылях и убытках.

В данной форме отражаются 4 вида прибыли:

1. Валовая прибыль (ПВ) равна выручке минус цеховая себестоимость.

2. Прибыль от продаж (Ппр) (прибыль от реализации продукции) – равна выручка минус цеховая себестоимость, минус коммерческие расходы, минус управленческие расходы; т.е. от выручки вычитается полная себестоимость (все затраты на производство и реализацию продукции).

3. прибыль до налогообложения (Пн) (балансовая, бухгалтерская, общая прибыль) включает в себя все виды прибылей полученных предприятием по разным направлениям деятельности. С суммы данной прибыли взимается налог на прибыль. Пн = прибыль от продаж плюс проценты к получению, минус проценты к уплате, плюс доходы от участия в других организациях, плюс операционные доходы, минус прочие операционные расходы, плюс внереализационные доходы, минус внереализационные расходы.

---

4. Чистая прибыль (Пч) – это прибыль оставшаяся в распоряжении предприятия после уплаты налога на прибыль; она может направляться по усмотрению руководства.
Пч = прибыль до налогообложения + отложенные налоговые активы - отложенные налоговые обязательства - налог на прибыль.
Анализ финансовых результатов за 2021 год*:

Показатели (факторы)	Прошлый 2020 год	Отчетный 2021 год	Изменение +, -	Влияние факторов на Пг
1. выручка	20500	31500	11000	↑
2. себестоимость продаваемых товаров, услуг	16000	25000	9000	↓
3. коммерческие расходы	1100	1500	400	↓
4. управленческие расходы	1200	2000	800	↓
5. проценты к получению	210	320	110	↑
6. проценты к уплате	80	65	-15	↓
7. доходы от участия в других организациях	100	185	85	↑
8. прочие операционные доходы	130	90	-40	↓
9. прочие операционные расходы	110	185	75	↑
10. внереализационные доходы	160	255	95	↑
11. внереализационные расходы	110	150	40	↑
12. отложенные налоговые активы	-	100	100	↑
13. текущий налог на прибыль	1750	1300	-450	↑
ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ	750	2250	1500

---

* Отчет о прибылях и убытках за 2021 год.

Чистая прибыль в отчетном году увеличилась на 1500 т.р. под влиянием как повышающих, так и понижающих факторов.

К повышающим факторам относят:

рост выручки на 11000 т.р.;

рост процентов к получению на 110 т.р.;

сокращение процентов к уплате на 15 т.р.;

увеличение доходов от участия в других организациях на 85 т.р.;

рост внереализационных доходов на 95 т.р.;

сокращение налоговых активов на 100 т.р.;

сокращение налога на прибыль на 450 т.р..

Итого общая сумма повышающих факторов (без учета знака) составляет 11855 т.р.

К понижающим факторам относят:

себестоимость продаваемых товаров выросла на 9000 т.р.;

рост коммерческих расходов на 400 т.р.;

рост управленческих расходов увеличился 800 т.р.;

снижение прочих операционных доходов на 40 т.р.;

увеличение прочих операционных расходов на 75 т.р.;

увеличение прочих внереализационных расходов на 40 т.р..

Изменение чистой прибыли составляет 1500 т.р...
2.2.7 Вероятность потенциального банкротства предприятия

Банкротство – неспособность в срок и в полном объеме погасить свои обязательства.

Внешним проявлением банкротства считается просроченная задолженность свыше трех месяцев.

В случае рассмотрения дел в арбитражном суде о взыскании просроченной задолженности, определяется структура баланса ответчика. Если структура баланса неудовлетворительна, то предприятие подводят к процедуре банкротства.

Если коэффициент восстановления больше единицы, то у предприятия имеется реальный шанс улучшить свое финансовое состояние.

В случае удовлетворительной структуры баланса и в качестве прогноза определяют коэффициент возможной утраты платежеспособности.

Если коэффициент утраты больше единицы, то в ближайшие 3 месяца серьезных потрясений с платежеспособностью не будет.

Оценка потенциального банкротства ООО «Лента».

На анализируемом предприятия удовлетворительная структура баланса, т.к. Ксос и Ктл – соответствуют рекомендуемым ограничениям.
3. Проблемы и рекомендации по улучшению финансового состояния ООО «Лента»

Рассмотрим

---

2021 год.

Проведенные расчеты показывают, что ООО «Лента» не является абсолютно платежеспособным, а его баланс – абсолютно ликвидным.

Наблюдается недостаток наиболее ликвидных активов при погашении наиболее срочных обязательств в размере 4101 т.р. к концу года. Т.е. не выполняется первое условие абсолютной ликвидности баланса. Быстрореализуемых активов достаточно для покрытия краткосрочных обязательств в сумме 19887 т.р. на начало и 24451 т.р. на конец года. Имеется значительный излишек медленно реализуемых активов в размере 5514 т.р. к концу года, что позволит погасить ранее сложившуюся задолженность.

ООО «Лента» платежеспособно на ближайшие 6 дней на начало 2019 года, однако к концу 2019 года у предприятия возникли проблемы с расчетами по обязательствам, т.к. коэффициент абсолютной ликвидности к концу 2019 года равен 0,15. При этом к концу 2020 года финансовое состояние улучшилось и задолженности по расчетам были погашены. По остальным показателям за все рассматриваемые года проблем у предприятия с платежеспособностью не было. Рассмотрим 2021 год. ООО «Лента» платежеспособно в ближайшие 6 дней как на начало, так и на конец года, т.к. коэффициент абсолютной ликвидности соответствует норме и составляет 0,25 на начало и 0,76 на конец года. Также, в ближайшем месяце у предприятия не будет финансовых затруднений с расчетами по своим обязательствам, т.к. коэффициент быстрой ликвидности равен 2,15 и соответственно, 2,16 на конец года. И к концу года у предприятия не наблюдается задолженности по расчетам, т.к. коэффициент текущей ликвидности равен 2,57, следовательно на 1 рубль текущих пассивов приходится 2 рубля 57 копеек текущих активов. Структура баланса по данному показателю удовлетворительна, поэтому проблем с банкротством не будет.

Оценка потенциального банкротства показывает, что в ближайшие 3 месяца серьезных потрясений с платежеспособностью не будет, т.к. на анализируемом предприятия удовлетворительная структура баланса (Ксос и Ктл – соответствуют рекомендуемым ограничениям).

Оценка ключевых показателей показывает, что главной причиной ухудшения финансового состояния ООО «Лента» является большая доля кредиторской задолженности.

---

Смотрите также файлы

• Пайки. Виды пайки.docx

• Практическая работа к теме Страна патриотизм Тема занятия Что мы Родиной зовем Тюмень лучший город Земли Класс 4 класс.docx

• Актуальность проекта.pptx

• Задание для самостоятельной.docx

• Банковское дело. Тест 1 1.pdf