Файл: «Общие принципы и правила формирования отчетности»(ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ АНАЛИЗА БУХГАЛТЕРСКОЙ ОТЧЕТНОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ).pdf

В 2017 г. операционный цикл равнялся 61 дню, что на 4 дня меньше, чем в предыдущем периоде. В 2018 г. он снизился на пять дней и составил 56 дней, и наконец, в 2019 г. операционный цикл резко возрос на 21 день и составил 77 дней.

Длительность операционного цикла компании составила – 77 дней, т. е. в течение 77 дней деятельность осуществлялась за счет средств поставщиков (кредиторов).

Далее отразим данные финансовой активности предприятия согласно отчету о финансовых результатах.

2.3 Анализ прибыльности деятельности предприятия по данным отчета о финансовых результатах

Финансовый цикл в компании за период 2017–2019 г. согласно Приложению 2 имел разные значения, весьма резко отличающиеся по периодам, что говорит о непостоянном характере в движении денежных средств, в расчетах с поставщиками и получением платежей.

Финансовый цикл показывает, какой в среднем разрыв во времени между поступлением денег и оплатой счетов поставщиков. Самый длительный разрыв во времени поступления денег и их расходовании наблюдался в 2018 г. (–361 день), т. е. почти год компании испытывала спрос на денежную наличность, не выполняла обязательства в полной мере и тем самым демонстрировала неплатежеспособность, что отразилось на ее ликвидности.

При сравнении затратного и кредитного циклов, можно отметить, что кредитный цикл превышал затратный в 2017 г. на 25 дней, в 2018 г. – 36 дней и в 2019 г. – на 15 дней. Продолжительность во времени выполнения своих обязательств превышает время на оказание услуги в среднем на 24 дня.

Чистый цикл показывает отклонение между кредитным и затратным циклом, самое максимальное значение приходится на 2018 г., когда чистый цикл составил (–36,41 дней), самое максимальное значение за весь анализируемый период.

Самые минимальные значения наблюдались в период 2017 г. – (–15,95), и в 2019 г. (–15,10 дней). Для более полной оценки финансового состояния компании требуется провести горизонтальный анализ отчета о финансовых результатах (таблица 2.5).

Таблица 2.5 Горизонтальный анализ отчета о финансовых результатах ООО «Стройгазсервис» за период 2017-2019 гг.

Показатель	2017, тыс. руб.	2018, тыс. руб.	Темп роста, %	2019, тыс. руб.	Темп роста, %
Выручка	1018292	1062002	104,29	1028651	96,86
Себестоимость	1018725	1032156	101,32	1001589	97,04
Валовая прибыль	433	29846	6892,84	27062	90,67
Управленческие расходы	36945	46320	125,38	57252	123,60
Прибыль от реализации услуг	37378	16474	-144,07	30190	283,26
Проценты к получению	1406	2147	152,70	2092	97,44
Проценты к уплате	-	183	-	103	56,28
Прочие доходы	38999	77590	198,95	66384	85,56
Прочие расходы	28966	62389	215,39	44872	71,92
Прибыль до налогообложения	25939	691	-102,66	6689	-1068,02
Текущий налог на прибыль	1648	498	30,22	797	160,04
Изменение отложенных налоговых активов	3924	635	15,18	541	85,20
Прочее	76	1	1,32	0	0,00
Чистая прибыль	22091	55	100,25	-6148	-112,78

---

Темп роста выручки за 2019 г. снизился по сравнению с 2018 г. на 7,43 %.

Как отмечалось выше, на снижение выручки повлияла передача части услуг поставщикам и компаниям по доставке, что не является негативным фактором в деятельности компании способным в дальнейшем оказать негативное влияние на финансовое состояние. Темп роста себестоимости за 2019 г. снижен на 4,28 % по сравнению с отчетными данными за 2017 г., что связано со снижением выручки в отчетном периоде, также отмечается снижение темпов валовой прибыли. Нестабильную динамику имеет чистая прибыль (убыток).

В 2019 г. сформировался убыток – 6148 тыс. р. Так как прибыль является основным источником поступления денежных средств, особенно в долгосрочной перспективе ее стабильное получение и рост положительно характеризуют финансовое положение компании, но на данном предприятии мы наблюдаем убыток, что говорит о противоположном состоянии. На рисунке 2.2 представлена динамика выручки, валовой прибыли и себестоимости, где видно, что в 2017 г. выручка и валовая прибыль отсутствуют. Выручка в ООО «Стройгазсервис» формируется за счет оказания услуг.

В 2019 г. выручка составила 1 028 651 тыс. р., что на 33 351 тыс. р. меньше, чем в предыдущем периоде. За 2018 г. получено выручки от оказания услуг в сумме – 1 062 002 тыс. р. или в среднем за месяц – 88 500,0 тыс. р. Выручка управляющей компании формируется из поступающих денежных средств.

По сравнению с 2017 г. выручка увеличилась на 43710 тыс. р., что в относительном выражении составило 4,30 %. Снижение выручки в 2018 г. составило 49 486 тыс. р., в относительном выражении она снизилась на 4,6 %, что связано с передачей части обслуживаемых домов другим управляющим компаниям и не является негативным фактором в деятельности компании, и не способно в дальнейшем оказать отрицательное влияние на ее финансовое состояние.

Себестоимость в 2019 г. составила 1 001 89 тыс. р. темп роста по сравнению с прошлым периодом составил 97,04 %, а в абсолютном выражении себестоимость снизилась на 30 567 тыс. р.

Снижение выручки в 2017 г. на фоне роста себестоимости, привело к формированию убытка в данном периоде. В 2018 и 2019 гг. отмечается рост суммы управленческих расходов на 9 375 тыс. р. Однако в 2017 г. расходы снижаются на – 1 938 тыс. р. или 4,98 %.

Валовая прибыль в 2019 г. составляет 27 062 тыс. р., что на 2 784 тыс. р. меньше, чем в прошлом периоде, а темп роста составляет 90,67 %.

Прибыль до налогообложения за анализируемый период имеет нестабильную динамику, по состоянию на 2018 г. составляет 691 тыс. р., в другие периоды сформировался убыток, к 2019 г. он составил 6 689 тыс. р.

---

Чистая прибыль по итогам работы в 2018 г. имеет тенденцию роста, увеличена по сравнению с отрицательным финансовым результатом за 2017 г. и составляет 55 тыс. р.

2.4 Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации на основе прочих форм бухгалтерской отчетности

У компании ООО «Стройгазсервис» при оказании основных услуг из-за транзитных платежей возникают проблемы, так как приходится нести ответственность за своевременную оплату этих услуг, а клиенты не готовы своевременно оплачивать не полученные ими товары.

В результате растет кредиторская задолженность, предприятия-поставщики обращаются в суды или вынуждены искать способы востребования задолженности компании. Горизонтальный и вертикальный анализ кредиторской задолженности по категориям поставщиков и подрядчиков (табл. 2.6).

Таблица 2.6 Динамика и структура кредиторской задолженности ООО «Стройгазсервис» 2018-2019 гг.

Наименование	2018		2019		Абсолютное отклонение, тыс. р.	Прирост, %
	Тыс. р.	Уд. Вес. %	Тыс. р.	Уд. Вес.%
Расчеты с поставщиками и подрядчиками	6121,4	4,60	8960,95	4,85	2839,55	46,39
Авансы получаемые	66046,3	49,64	75349,96	40,77	9303,66	14,09
Контрагенты по основному виду деятельности	57876,4	43,50	98142,74	53,10	40266,34	69,57
Прочая кредиторская задолженность	3015,9	2,27	2367,35	1,28	-648,55	-21,50
ИТОГО	133060,0	100	184821,0	100	51761,0	38,90

В целом за 2018–2019 гг. кредиторская задолженность ООО «Стройгазсервис» увеличилась на 57 761 тыс. р., что составило 38,9 %, в том числе увеличение произошло в большей степени за счет задолженности всем кредиторам в сумме 40 266,34 тыс. р., прирост по ним составил 69,57 %.

На рост кредиторской задолженности повлияло также увеличение расчетов с поставщиками, а именно административных расходов, в том числе на аренду, канцелярию, основные средства, МПЗ, связь и т. д., которое в суммарном виде составило 2 839,55 тыс. р., или 46,39 %.

За счет полученных авансов кредиторская задолженность возросла на 9 303,66 тыс. р., или на 11,09 %.

---

Прочая кредиторская задолженность ООО «Стройгазсервис» к концу 2019 г. снизилась по сравнению с 2018 г. на 648,55 тыс. р., или на 21,5 % в сравнении с предыдущим периодом. Рост кредиторской задолженности перед сторонними поставщиками услуг связан с ростом дебиторской задолженности клиентов.

Для диагностики финансового состояния предприятия были рассчитаны следующие показатели:

• Ликвидность предприятия;
• Рентабельность предприятия.

Рассчитанные значения показателей ликвидности анализируемого предприятия представлены в табл. 2.7.

Таблица 2.7 Анализ ликвидности предприятия

№ п/п	Наименование показателя	Значение показателя			Рекомендуемое значение
		На начало года
		2017	2018	2019
1	Коэффициент абсолютной ликвидности	0,3	0,1	0,1	0,2 … 0,5
2	Уточненный коэффициент ликвидности	0,5	0,3	0,3	>=1
3	Коэффициент текущей (общей) ликвидности	1,2	0,8	0,8	>= 2

Значения коэффициента текущей ликвидности ниже рекомендуемого.

Анализ рассчитанных показателей ликвидности анализируемого предприятия показывает, что:

- только к началу 2019 года предприятие сможет погасить свои краткосрочные обязательства в срочном порядке;

- только при поступлении денег по дебиторской задолженности предприятие сможет оплатить свои краткосрочные обязательства;

- предприятие располагает значительным объемом свободных ресурсов, формируемых за счет собственных источников; с позиции кредиторов данный вариант наиболее предпочтителен.

Далее рассчитаем рентабельность деятельности ООО «Стройгазсервис» (табл. 2.8).

Таблица 2.8 Рентабельность деятельности ООО «Стройгазсервис»

	Показатель	2018	2019	Абсолютное отклонение	Темп измен., %
1	Выручка, тыс. руб.	215957	205697	-10260	0,95
2	Себестоимость продаж, тыс. руб.	165212	152961	-12251	0,93
3	Прибыль от продаж тыс. руб.	987	2332	1345		2,36
4	Чистая прибыль, тыс. руб.	135	-97	-232		-0,72
5	Среднегодовая величина оборотных средств, тыс.руб.	161289	145525	-15764		0,90
6	Среднегодовая величина основных средств, тыс. руб.	50664,5	49423,5	-1241		0,98
7	Среднегодовая стоимость совокупного капитала, тыс. руб.	185975	189965	3990		1,02
8	Среднегодовая стоимость собственного капитала, тыс. руб.	33425	60869,5	27444,5		1,82
9	Рентабельность продаж, % (3:1)	0,0046	0,0113	0,007	2,481
10	Рентабельность затрат, % (3:2)	0,0060	0,0152	0,009	2,552
11	Рентабельность оборотных средств, % (4:5)	0,0008	-0,0007	-0,002	-0,796
12	Рентабельность основных средств, % (4:6)	0,0027	-0,0020	-0,005	-0,737
13	Рентабельность совокупного капитала, % (4:7)	0,0007	-0,0005	-0,001	-0,703
13	Рентабельность собственного капитала, % (4:8)	0,0040	-0,0016	-0,006	-0,395

---

Анализ показал, что рентабельность ООО «Стройгазсервис» находится на очень низком значении. Это говорит о том, что фирма испытывает в настоящий момент финансовые затруднения.

Рассчитаем следующие основные показатели, характеризующие финансовые результаты деятельности ООО «Стройгазсервис» с точки зрения маржинального анализа:

1) Порог безубыточности, тыс. руб.

По определению Е.С. Стояновой, «порог безубыточности – это такая выручка от реализации, которая покрывает переменные затраты и прямые постоянные затраты. При этом промежуточная маржа равна нулю».

Значение порога безубыточности находится по формуле:

Порог безубыточности (руб.) = Прямые постоянные затраты / Доля валовой маржи в выручке

Порог безубыточности 2018 (тыс. руб.) = 96962 / 0,68 = 141764,59 тыс. руб.

Порог безубыточности 2019 (тыс. руб.) = 89460/ 0,69 = 129410,49 тыс. руб.

2) Запас финансовой прочности, тыс. руб.

Запас финансовой прочности предприятия рассчитывается по формуле:

Запас финансовой прочности = Выручка от реализации – Порог безубыточности

Запас финансовой прочности 2018 (тыс. руб.) = 215957-141764,59=74192,41 тыс. руб.

Запас финансовой прочности 2019 (тыс. руб.) = 205697-129410,49= 76286,51 тыс. руб.

Сведем полученные значения в табл. 2.9.

Таблица 2.9 Факторный анализ прибыли от продаж

Показатели	Предыдущий период, тыс. руб.	Отчетный период, тыс. руб.	Абсолютное изменение, тыс. руб.	Относительное изменение, %
1	2	3	4	5
Выручка от продажи продукции, работ или услуг	57 800	54 190	-3 610	-6,2%
Себестоимость	41 829	39 780	-2 049	-4,9%
Коммерческие расходы	2 615	1 475	-1 140	-43,6%
Управленческие расходы	4 816	3 765	-1 051	-21,8%
Прибыль от продаж	8 540	9 170	630	7,4%
Индекс изменения цен	1,00	1,15	0,15	15,0%
Объем реализации в сопоставимых ценах	57 800	47 122	-10 678	-18,5%

---