Файл: Экспресс-анализ финансового состояния организации.pdf

Это подтверждается тем, что данный норматив в 2014г. был 108,36%, в 2015 г. – 96,57%, а в 2016 г. – 104,18%, что значительно превышает нормативный показатель - 70%.

• Норматив долгосрочной ликвидности показывает, что в деятельности Банка наблюдается сбалансированность кредитной и депозитной политики, а также прослеживается положительная тенденция доходности активов.

Так, в 2014 году показатель был 11,36%, в 2015 году – 28,0%, в 2016 году - 41,22%, что значительно ниже предельного нормативного числа – 120%.

• Норматив общей ликвидности подтверждает ликвидность Банка и его стабильную платежеспособность.

Так, в 2014 году он был 76,56%, в 2015 году 46,84%, 2016 году – 43,23%, что выше нормативного числа – 20%.

3. Анализ финансовой устойчивости Банка.

Делая анализ финансовой устойчивости Банка (см. выше), можно сказать, что собственные ИСП повышаются в течении последних лет.

Так:

в 2014 году они составляли 825771руб.,

в 2015 году – 837487 руб.,

в 2016 году – 841238 руб.

Это говорит об увеличении источников собственных доходов с 2014 г. по 2015 г. составило 11716 руб., а с 2016 года по 2014 – 3751 руб.

Внеоборотные активы также растут, но следует отметить, что в период 2014 г. - 2015 г. – 287829 руб. они увеличились на много больше, чем за период с 2015 года по 2016 год – 90000руб.

Собственные оборотные средства в период 2014 г. - 2015 г. возросли на 11921 руб., а за такой же период с 2015 г. - 2016 г. увеличились только на 2502 руб.

Четко прослеживается тенденция увеличения собственных и долгосрочных оборотных средств за исследуемый период.

Можно проследить, что краткосрочные займы в 2014 году претерпели снижение на 412600руб. и продолжали снижаться на 406920 руб.

Четко прослеживается увеличение собственных оборотных средств. Так, в 2014 году их количество было - 258884 руб., в 2015 году – 273307 руб., а в 2016 году – 273307 руб. разница между рассматриваемыми периодами составила с 2014 года по 2015 год – 11921 руб., с 2015 года по 2016 год – 2502 руб.

Из вышесказанного можно сделать вывод, что запасы и затраты Банка полностью покрываются собственными средствами, что говорит об его финансовой устойчивости.

Наше исследование финансовой устойчивости Банка показало, что его чистая прибыль с 2014 – 2016 г.г. увеличилась на 21413 тыс. руб. или 26,37%, что является положительной тенденцией.

Если проанализировать за счет чего произошло увеличение величины чистой прибыли, то здесь ситуация не однозначная. Так мы можем наблюдать уменьшения объема кредитования на 54228 тыс. руб. или 11,09%. Но в то же время происходит повышение возвратного процента на предоставление кредита на 67270 тыс. руб. или 21,79%, а с учетом адм. затрат, что составило 20,13%.

4. Анализ деловой активности

Для того, чтобы дать оценку деловой активности Банка нам понадобятся данные (приложение 2).

Сделаем анализ финансовым коэффициентам, которые характеризуют деловую активность Банка.

1. Оборачиваемость активов (К1)

Данный коэффициент рассчитывается по формуле:

ПСП

К1 = ----------

А

Где

ПСП - полученные кредитные проценты;

А - активы.

Сделаем расчет:

2014 год:

К1 = 0,55

2015 год:

К1 = 0,61

2016 год:

К1 = 0,53

Из полученных результатов видно, что в 2016 году по сравнению с 2015 годом показатель уменьшился и составил 0,53. В целом, в период с 2014 по 2016 год произошло уменьшение К1, что говорит об уменьшении эффективности использования ресурсов, но это уменьшение незначительно.

2.Оборачиваемость собственного капитала (К2).

К2 считаем по формуле:

ПСП

К1 = ----------

СК

Делаем расчеты:

2014 год:

К2 = 1,75

2015 год:

К2 = 1,9.

2016 год:

К2= 1,88.

По данным показателям можно проследить снижение оборачиваемости собственного капитала Банка. В 2016 году она составила 1,88 оборота за год. Это говорит о наличии тенденции к снижению деловой активности организации.

В конечном итоге можно сказать, что, не смотря на некоторые уменьшения показателей, Банк имеет достаточно высокие результаты оборачиваемости, что говорит о его нормальной деловой активности и об эффективном использовании ресурсов.

5. Оценка вероятности банкротства

Для данной оценки используем показатель Таффлера (ZТ). Который находится по формуле:

ZТ = 0,03х1 + 0,13х2 + 0,18х3 + 0,16х4

Где

Х1 – отношение прибыли до уплаты налога к сумме текущих обязательств;

Х2 – отношение суммы текущих активов к общей сумме обязательств;

Х3 – отношение суммы текущих обязательств к общей сумме активов;

Х4 – отношение выручки к общей сумме активов.

Если ZТ > 0,3 - предприятие имеет хорошие долгосрочные перспективы, при ZТ < 0,2 - имеется вероятность банкротства.

Сделаем расчеты

ZТ = 0,03* 10,495+ 0,13* 0,3403 + 0,18* 0,0883+ 0,16* 3,9243 = 1,0029

Согласно полученному коэффициенту Банк имеет хорошие долгосрочные перспективы.

2.3 Комплексная оценка финансово-хозяйственной деятельности организации

Основная цель комплексной оценки - своевременно выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности и находить резервы улучшения финансового состояния предприятия и его платежеспособности.

• Анализ начинается с обзора основных показателей деятельности предприятия. В ходе этого обзора необходимо рассмотреть следующие вопросы:
• имущественное положение предприятия на начало и конец отчетного периода;
• условия работы предприятия в отчетном периоде;
• результаты, достигнутые предприятием в отчетном периоде;
• перспективы финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

Для этого используются следующие формулы:

Анализ состава и структуры имущества и структуры источников формирования имущества

Удельный вес = показатель актива (пассива) / валюта баланса*100%;

Изменение в абсолютном показателе = показатель на к.г. – показатель на н.г.; Изменение в удельном весе = уд. вес на к.г. – уд. вес на н.г;

Изменение в % к н.г. = абс. изменение/ показатель н.г.;

Изменение в % к валюте баланса = абс. изменение / абс. изменение валюты баланса *100%

Анализ финансовой устойчивости предприятия

Наличие собственных оборотных средств = Капитал и резервы (стр. 490) – внеоборотные активы (стр. 190);

Наличие собственных оборотных и долгосрочных заемных средств = (капитал и резервы (стр. 490)+долгосрочные обязательства (стр. 590)) – внеоборотные активы (стр.190);

Наличие общих источников = (капитал и резервы (стр. 490)+долгосрочные обязательства (стр. 590) + займы и кредиты (стр. 610)) –внеоборотные активы (стр.190);

Обеспеченность запасов собственными источниками = собственные источники – запасы;

Обеспеченность запасов собственными и долгосрочными заемными средствами = собственные и долгосрочные заемные средства – запасы; Обеспеченность запасов общими источниками = общие источники – запасы.

Тип финансовой устойчивости, когда собственные источники < запасов, считается кризисной.

Анализ финансовой устойчивости

Коэффициент автономии = собственный капитал (стр. 490)/ совокупные пассивы (стр. 700);

Коэффициент заемного капитала = заемный капитал (стр.590+690) / общий объем финансирования;

Мультипликатор собственного капитала = совокупные активы (стр. 300) / собств. капитал;

Коэффициент покрытия процентов = чистая прибыль / проценты к уплате (отсутствуют);

Коэффициент долгосрочной финансовой независимости = перманентный капитал (собственный капитал + долгосрочные обязательства (стр. 590)) / совокупные активы; Коэффициент финансирования = собственный капитал /заемный капитал;

Коэффициент обеспеченности долгосрочных инвестиций = внеоборотные активы / перманентный капитал; Коэффициент капитализации = заемный капитал / собств. капитал;

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами = собств. оборотные средства (стр. 490-190)/ оборотные активы (стр.290); Коэффициент маневренности = собств. оборотные средства / собств. капитал.

Ликвидность и платежеспособности баланса

К текущей платежеспособности = П1+П2 / среднемесячная выручка; Коэффициент промежуточной платежеспособности и ликвидности = А1+А2 / П1+П2;

Коэффициент абсолютной ликвидности = А1 / П1+П2;

Чистый оборотный капитал = оборотные активы – краткосрочные обязательства;

Коэффициент соотношения денежных средств и чистого оборотного капитала = денежные средства / чистый оборотный капитал;

Коэффициент соотношения запасов и краткосрочной задолженности = запасы / кредиты и займы;

Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности = дебиторская задолженность (в течение 12 месяцев) / кредиторская задолженность;

Коэффициент текущей ликвидности = А1+А2+А3 / П1+П2;

Обеспечение обязательств активами = совокупные активы / П1+П2+П3.

Оборочиваемость оборотных активов

Оборачиваемость активов = выручка / совокупные активы;

Оборачиваемость запасов = себестоимость реализации / запасы;

Фондоотдача = выручка / основные производственные средства (стр. 120); Оборачиваемость дебиторской задолженности = выручка / дебиторская задолженность;

Время оборачиваемости дебиторской задолженности = длительность периода (360 дней) / оборачиваемость дебиторской задолженности;

Средний возраст запасов = длительность периода / оборачиваемость запасов; Операционный цикл = время оборачиваемости дебиторской задолженности + средний возраст запасов;

Оборачиваемость готовой продукции = выручка / готовая продукция (стр. 214);

Оборачиваемость оборотного капитала = выручка / оборотный капитал; Оборачиваемость собственного капитала = выручка / собственный капитал; Оборачиваемость общей задолженности = себестоимость / общая задолженность (стр. 590+690);

Оборачиваемость привлеченного финансового капитала = себестоимость / кредиторская задолженность (стр.620).

Рентабельность

Общая рентабельность = балансовая прибыль (стр. 050 ф.№2) / производственные фонды * 100;

Рентабельность основной деятельности (издержек) = чистая прибыль / себестоимость реализованной продукции * 100;

Рентабельность оборота (продаж) = валовая прибыль / выручка * 100; Рентабельность активов (имущества) = нераспределенная прибыль / активы * 100;

Рентабельность производственных фондов = валовая прибыль / производственные фонды * 100;

Экономическая рентабельность = чистая прибыль / инвестиционный капитал (уставный капитал)* 100;

Финансовая рентабельность = чистая прибыль / собственный капитал * 100; Рентабельность заемного капитала = чистая прибыль / заемный капитал * 100

Деловая активность

Авансированный капитал = резервный капитал + нераспределенная прибыль; Рентабельность капитала = чистая прибыль / собственный капитал * 100; Рентабельность оборотного капитала = чистая прибыль / оборотный капитал * 100;

Оборачиваемость капитала = выручка / собственный капитал; Продолжительность оборота капитала (дней) = длительность периода / оборачиваемость капитала;

Продолжительность оборота оборотного капитала (дней) = длительность периода / оборачиваемость оборотного капитала

Вероятность банкротвства(модель Альтмана)

Доля просроченной кредиторской задолженности в пассивах отсутствует; Доля дебиторской задолженности в совокупных активах = дебиторская задолженность / совокупные активы;

Норма чистой прибыли = чистая прибыль / выручка от реализации

Отношение чистого оборотного капитала к сумме активов = чистый оборотный капитал / сумма активов;

Уровень доходности активов = валовая прибыль / сумма активов; Коэффициент соотношения собственного и заемного капиталам = собственный капитал / заемный капитал; интегральный показатель уровня угрозы банкротства = 0,012х1 + 0,014х2 + +0,033х3 + 0,006х4 + 0,999х5.

Степень вероятности банкротства при интегральном показателе от 1,81 до 2,7 считается высокой, от 2,7 до 2,99 невеликой.

Заключение

Любая компания не может проводить анализ рынка, планирование и контроль своей деятельности без исследования своих покупателей, конкурентов, посредников и других субъектов и сил, действующих на рынке, а также без сбора исчерпывающей информации об уровне сбыта и ценах. Практически нет таких фирм, которые были бы полностью удовлетворены той информацией, которую удается собрать. Поэтому залогом эффективно работающих компаний, в том числе ЗАО «СтарБанк», является использование экспертных методов исследования систем управления, проведение маркетинговых исследований.