Файл: Внеоборотные активы предприятия..pdf

Еще одна проблема в управлении внеоборотными активами ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» заключается в ухудшении состояния основных средств. Наиболее высокая степень износа к концу 2018 г. наблюдалась в отношении активной части основных средств: машин и оборудования, производственный и хозяйственный инвентарь, транспортные средства. При этом, как показали результаты расчетов, процессы их обновления к концу 2018 г. существенно замедлились. Сравнение расходов на обновление основных средств с величиной годовых амортизационных отчислений показали, что в 2016-2018 гг. предприятие использовало практически полностью их использование на обновление объектов основных средств. Однако принимая во внимание высокий исходный уровень износа, только средств амортизационного фонда недостаточно для обновления производственной базы. В то же время результаты исследования показали, что в 2016-2018 гг. приоритетными для ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» были инвестиции в долевые ценные бумаги. Стоимость данных финансовых вложений в сравнении с 2016 г. увеличилась с 30 до 532247 тыс. руб. В то же время рентабельность данных вложений оставалась достаточно низкой и в 2018 г. составила 0,05%. Для сравнения, рентабельность производственной деятельности ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика», рассчитанная как отношение прибыли от продаж к себестоимости проданной продукции составила в 2018 г. 12,5%. При этом у предприятия существуют резервы роста данного показателя при условии модернизации производственной базы предприятия и снижения себестоимости реализуемой продукции. Таким образом, более перспективными являются для предприятия инвестиции в обновление основных фондов и развитие производственной базы.

Результаты расчетов, выполненные в предыдущей главе работы, показали, что предприятие обеспечивает рост выручки преимущественно за счет экстенсиных факторов, в то время как интенсивные факторы им используются не в полной мере. Для выявления причин сложившейся ситуации был проведен факторный анализ показателей эффективности использования основных средств – фондоотдачи и фондорентабельности, так как в результате расчетов было установлено, что значения данных показателей являются более низкими по сравнению с 2016 г.

Факторная модель фондоотдачи имеет следующий вид:

Где С - среднегодовая стоимость используемых основных средств;

Ч - среднесписочная численность персонала;

ПТ- производительность труда;

ФВ - фондовооруженность^[7].

---

Результаты расчетов, выполненных по представленной выше факторной модели, представлены в таблице 10.

Таблица 10

Факторный анализ фондоотдачи

Показатель	Базовый период	Отчетный период	Влияние факторов, пункты
Производительность труда, тыс. руб./чел.	1950,1	2327,6	+0,68
Фондовооруженность труда, тыс. руб. чел.	456,12	549,08	-0,72
фондоотдача	4,27	4,23	-0,04

Таким образом, снижение фондоотдачи было вызвано ростом фондовооруженности труда работников, вследствие чего на предприятии появились основные средства, не используемые на полную мощность, в результате на 1 рубль основных средств приходилось меньше выпущенной продукции. Это привело к снижению фондоотдачи на 0,72 пункта. Частично негативное влияние данного фактора было компенсировано ростом производительности труда, под влиянием которого фондоотдача увеличилась на 0,68 пунктов. Таким образом, снижение фондоотдачи произошло под влиянием экстенсивных факторов, вследствие роста средней первоначальной стоимости основных средств и недостаточно полного их использования.

В расчетах использовалась факторная модель рентабельности основных средств, характеризуемая формулой

Факторный анализ рентабельности основных средств проведен в таблице 11.

Таблица 11

Факторный анализ рентабельности основных средств

Показатель	Базовый период	Отчетный период	Влияние факторов, пункты
Фондоотдача	4,27	4,23	-0,07
Рентабельность продаж	0,11	0,09	-0,08
Рентабельность основных средств	0,56	0,41	-0,15

Из таблицы видно, что отрицательное влияние на рентабельность основных средств оказали два Таким образом на предприятии должны быть выявлены резервы роста фондоотдачи. С учетом результатов проведенного исследования, а также методики расчета коэффициента оборачиваемости, в качестве основных резервов роста фондоотдачи необходимо рассматривать увеличение объема производства продукции и сокращение среднегодовой стоимости основных производственных фондов

---

Еще одна проблема в системе управления внеоборотными активами ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» состоит в снижении рентабельности долгосрочных финансовых вложений в паи и акции. Структура долгосрочных финансовых вложений предприятия показана на рисунке 10

Рисунок 10. Структура долгосрочных вложений в паи и акции ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика»

Из рисунка видно, что в 2018 г. ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» инвестировала средства в 4 компании: ЗАО «ТАКФ», ЗАО «Бризант – Инвест», ЗАО «Конфектор», ООО «Объединенные кондитеры». 3 из 4 указанных компаний входят в состав холдинга, объединяющих кондитерские предприятия. В состав данного холдинга входит также и ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика». Таким образом, осуществляя инвестиции в уставные капиталы других организаций ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» ставило перед собой цель формирование группы компаний для обеспечения условий для менее рискованного развития бизнеса, а не для получения текущих доходов от участия в капитале. Таким образом, для обеспечения роста рентабельности вложений в паи и акции ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» необходимо пересмотреть свой инвестиционный портфель, включив в него акции компании с высокой доходностью. Однако, как уже было отмечено ранее, более перспективным для предприятия является инвестирование в собственную производственную базу, а не вложения в уставные капиталы других организаций.

Заключение

Внеоборотные активы являются важнейшим элементом имущества предприятия, определяющим его производственный потенциал, способность производить конкурентоспособную продукцию или оказывать услуги. Главная особенность внеоборотных активов состоит в том, что они участвуют в течение нескольких производственных циклов и по частям переносят свою стоимость на готовую продукцию. Внеоборотные активы разнообразны по своему составу и включают в себя различные элементы имущества предприятия, имеющие нематериальную и нематериальную форму, и участвующие в хозяйственной деятельности предприятия.

Внеоборотные активы выступают объектом специального управления с целью обеспечения предприятия данным элементом имущественного комплекса в объеме и структуре, соответствующим целям его долгосрочного развития. В процессе управления внеоборотными активами должны быть учтены основные этапы их кругооборота, особенности которых находят отражение в основных направлениях политики управления внеоборотными активами: политика управления составом и структурой внеоборотных активов и политика управления инвестициями во внеобротные активы.

---

Одним из основных условий разработки и реализации эффективной политики управления внеоборотными активами является их анализ, в ходе которого может быть получена важная информация о возможных путях оптимизации состава и структуры внеоборотных активов, резервах их более эффективного использования. Объектом такого анализа выступают отдельные элементы внеоборотных активов, особенности которых должны учитываться при разработке системы показателей и технологии проведения анализа.

Особенности применения технологий и методов анализа в практической деятельности предприятия были рассмотрены на примере ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» - одного из крупнейших предприятий кондитерской промышленности Нижегородской области. Расчеты, выполненные в работе, показали, что внеоборотные активы имеют важное значение в деятельности предприятия, так как занимали наибольший удельный вес в общей сумме имущества предприятия в 2017-2018 гг.

В составе внеоборотных активов ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» выделяются нематериальные активы, основные средства, долгосрочные финансовые вложения, отложенные налоговые активы, доходные вложения в материальные ценности. Наибольший удельный вес в общей сумме внеоборотных активов предприятия приходится долгосрочные финансовые вложения.

Нематериальные активы (0,11%) и доходные вложения в материальные ценности (0,08%) занимали наименьший удельный вес в общей сумме внеоборотных активов. Наибольший удельный вес приходился на долгосрочные финансовые вложения (80,75%) Состав основных средств и нематериальных активов предприятия определяется характером и особенностями его деятельности. Анализ движения нематериальных активов, основных средств ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» показал, что их стоимость на конец каждого отчетного года изменялась в связи с осуществлением операций по их обновлению и выбытию. В то же время процессы выбытия данных элементов внеоборотных активов в 2016-2018 гг. были интенсивнее, чем процессы обновления. Это привело к ухудшению состояния основных средств и нематериальных активов, что подтверждается значениями коэффициентов износа и годности.

Анализ эффективности использования внеоборотных активов показал, что предприятие стало более эффективно использовать нематериальные активы, что проявилось в росте их рентабельности, а также отложенные налоговые активы, что подтверждается ускорением их оборачиваемости. В то же время расчеты показали, что на предприятии снизилась фондоотдача, коэффициенты рентабельности основных средств и долгосрочных финансовых вложений в паи и акции. Это значит, что данные элементы внеоборотных активов стали использоваться на предприятии менее эффективно.

---

Результаты расчетов показали, что предприятием в 2018 г. стали использоваться эффективнее нематериальные активы и отложенные налоговые активы. В то же время в сравнении с 2016 г. в ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» наблюдается снижение оборачиваемости основных средств и фондорентабельности.

В управлении внеоборотными активами ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» были выделены следующие основные проблемы:

1. Ухудшение состояния нематериальных активов и основных средств;

2. Обеспечение роста выручки преимущественно за счет экстенсивного использования основных средств.

1. Снижение фондоотдачи и рентабельности основных средств.
2. Снижение рентабельности долгосрочных финансовых вложений в паи и акции

Список использованных источников

1. Положение по бухгалтерскому учету «Учет нематериальных активов» (ПБУ 14/2007). Утверждено Приказом Министерства Финансов Российской Федерации от 27.12.2007. № 153 н
2. Положение по бухгалтерскому учету «Учет основных средств» (ПБУ 6/01). Утверждено Приказом Министерства Финансов Российской Федерации от 30. 03.2001 N 26н
3. Положение по бухгалтерскому учету «Учет финансовых вложений» (ПБУ 19/02). Утверждено Приказом Министерства Финансов Российской Федерации от 10. 12.2002 N 126н
4. Бабаев Ю.А., Петров А.М., Мельникова Л.А. Бухгалтерский учет: Учебник. 5-е изд. перераб. и доп. – М.: Проспект, 2015. – 424 с.
5. Безруких, П.С. Бухгалтерский учет. / П.С. Безруких, Н.П. Кондраков, В.Ф. Палий и др. - М.: Бухгалтерский учет, 2016.-445с.
6. Бородин В.А. Бухгалтерский учет: Учебник / В.А. Бородин. 3-е изд. перераб. и доп. – М.: Юнити-Дана, 2017. - 474 с.
7. Бухгалтерский учет: Учебник для студентов вузов /Ю.А. Бабаев, И.П. Комиссарова, В.А. Бородин; Под ред. проф. ЮА Бабаева, проф. И.П. Комиссаровой.— 4-е изд., перераб. и доп. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2015. – 492 с.
8. Бухгалтерский учет: учебник/ Г.И. Алексеева, С.Р. Богомолец, И.В. Сафонова; под ред. С.Р. Богомолец.- 3- е изд. перераб. и доп. – М.: Университет, 2017. – 720 с.
9. Дементьева С.Я., Кезова Н.Р. Формирование учётной политики по внеоборотным активам предприятий АПК//Агропродовольственная экономика. 2016. № 12. С. 63-71.
10. Зотова Н.Н. Зырьянова О.Т. Бухгалтерский учет и анализ: учебное пособие. – Курган: Изд-во Курганского гос. Университета, 2018. – 225 с.
11. Казаков Д. Проблемы управления капиталом предприятия: учетные аспекты//В сборнике: развитие бухгалтерского учёта, анализа и аудита в современных концепциях управления Материалы межвузовской VII региональной научно-практической конференции молодых ученых и студентов. . 2018. С. 291-292.
12. Кенешова К.Д. Внеоборотные активы предприятия//Университет Наук. 2018. № 20. С. 119-132.
13. Кириллова, Н.А. Бухгалтерский учет. / Н.А. Кириллова, В.М. Богаченко– М.: Велби, 2017.-257с.
14. Козлова, Е.П. Бухгалтерский учет. / Е.П. Козлова, Н.В. Парашютин, Т.Н Бабченко., Е. Н.Галанина. - М.: Финансы и статистика, 2017.-389с.
15. Кондрако, Н.И. Бухгалтерский учет. /Н.И. Кондраков. - М.:ИНФРА-М, 2015.-621с.
16. Музыкина М.Ю. Организация учета внеоборотных активов//Молодой ученый. 2016. № 10 (114). С. 791-792.
17. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – М.:Экономика, 2014. – 341с.
18. Пошерстник, Н.В. Самоучитель по бухгалтерскому учету. / Н.В. Пошерстник, М.С. Мейксин - СПб.: Издательский дом Герда, 2014.-256с.
19. Сытник О.Е., Тунин С.А. Организация бухгалтерского учета расходов на текущее обеспечение эксплуатации внеоборотных активов//В сборнике: Глобальные тенденции и национальные вызовы научно-технологического развития в условиях инновационной экономики Сборник научных трудов по материалам Международной научно-практической конференции. 2018. С. 174-176.
20. Харакоз, Ю.К. Бухгалтерский учет. / Ю.К. Харакоз, М.Б. Чиркова, М.И. Городецкая и др. – М.: Эксмо, 2016.-358с.
21. Шеремет А.Д. Старовойтова Е.В. Бухгалтерский учет и анализ: Учебник/ Под ред. проф. А.Д. Шеремета. – М.: Инфра – М, 2017 – 618 с.
22. Широбоков, В.Г. Бухгалтерский финансовый учет. / В.Г. Широбоков, З.М. Грибанова, А.А. Грибанов. – М.: Кнорус, 2018.-451с.

---