Файл: 1. Анализ формирования и размещения капитала предприятия.docx

Скачать файл
Заказать решение

ВУЗ: Не указан

Категория: Не указан

Дисциплина: Не указана

Добавлен: 08.11.2023

Просмотров: 496

Скачиваний: 2

ВНИМАНИЕ! Если данный файл нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам.

СОДЕРЖАНИЕ

1.Анализ формирования и размещения капитала предприятия

Таблица 1 - Состав и динамика имущества предприятия

Таблица 2 - Структура имущества предприятия

Таблица 4 - Структура источников формирования финансовых ресурсов

Таблица 6 - Расчёт наличия собственных оборотных средств

2 Анализ финансовой устойчивости предприятия

Таблица 9 - Расчёт абсолютных показателей финансовой устойчивости предприятия

Выводы:

3 Анализ платёжеспособности и ликвидности предприятия

Таблица 12 - Анализ ликвидности баланса

Выводы:

4 Анализ финансовых результатов деятельности, деловой активности и рентабельности предприятия

Таблица 14 - Анализ финансовых результатов деятельности предприятия

Таблица 17 - Анализ показателей оборачиваемости

Выводы:

5 Прогноз возможного банкротства предприятия

Двухфакторная модель:

Пятифакторная "оригинальная" модель:

Пятифакторная "усовершенствованная" модель:

3 Анализ платёжеспособности и ликвидности предприятия

Таблица 12 - Анализ ликвидности баланса




Актив

31.12.2021

31.12.2020

31.12.2019


Пассив

31.12.2021
31.12.202

0
31.12.201

9
Платёжный излишек (недостаток), тыс. руб.


Значение

Значение

Значение

Значение

Значение

Значение

2021 г.

2020 г.

2019 г.

1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11

Абсолютно ликвидные активы (А

1)

14234608

17602396

16182126
Наиболее срочные обязательст

ва (П 1)

3391101


3103787


5578072


10843507


14498609


10604054

Быстрореал изуемые активы А

2)

3458900

4272627

4544181
Краткосроч ные пассивы (П

2)

11328122


9292520


7691003


-7869222


-5019893


-3146822

Медленнор еализуемые

активы (А 3)

993929

631545

1512091
Долгосрочн ые пассивы (П 3)

102495154


89371917


58381120


-101501225


-88740372


-56869029

Труднореал изуемые активы (А 4)

216229097

191544381

159626081
Постоянны е пассивы (П 4)

117702157


112282725


110214284


98526940


79261656


49411797


БАЛАНС

234916534

214050949

181864479

БАЛАНС

234916534


214050949


181864479


0,00


0,00


0,00

Текущая ликвидность
2021 год
2020 год
2019 год

ТЛ = (А1+А2) - (П1-П2):
2974285
9478716
7457232

Кт.л. 2018 = 1,88

Перспективная ликвидность

ПЛ = А3 - П3:
- 101501225
- 88740372
- 56869029

Кобщ. = (А1 + 0,5 * А2 + 0,3 * А3) / (П1 + 0,5 * П2 + 0,3 * П3):




0,41
0,58
0,70
Таблица 13 - Расчёт и анализ показателей ликвидности и платёжеспособностипредприятия


Показатель
31.12.2021
31.12.2020
31.12.2019

Норма
Абсолютное отклонение 21-20 г. г.
Абсолютное отклонение 21-19 г. г.
Абсолютное отклонение 20-19 г. г.

Значение
Значение
Значение

Коэффициент абсолютной

ликвидности (Кал)

0,97

1,42

1,22

≥ 0,2 - 0,4

-0,45

-0,25

0,20

Коэффициент критической (быстрой)

ликвидности (Кбл)

1,20

1,76

1,56
≥ 1;

В России

≥ 0,8 - 0,9

-0,56

-0,36

0,20

Коэффициент текущей

ликвидности (Ктл)

1,27

1,82

1,51

≥ 1,0 - 2,0

-0,55

-0,24

0,31

Коэффициент ликвидности товарно- материальных

ценностей (ТМЦ)

0,04

0,04

0,04

≥ 0,5 - 0,7

0,00

0,00

0,00

Коэффициент восстановления платёжеспособности

предприятия (Кв)

0,50

0,83

0,66

≥ 1,0

-0,33

-0,16

0,17

Коэффициент утраты платёжеспособности

предприятия (Ку)

0,57

0,95

0,71

≥ 1,0

-0,38

-0,14

0,24

Выводы:


  1. Условие абсолютной ликвидности баланса:
А1 ≥ П1,А2 ≥ П2,А3 ≥ П3,А4≤П4.невыполняетсянизаодингодизанализируемых(таблица12).СопоставлениеА1иП1(срокидо3месяцев)отражаетпревышениетекущихпоступлений надплатежами.СоотношениеитоговА2иП2(3--6месяцев)показываюттенденциюуменьшениятекущей ликвидностивнедалекомбудущем.СравнениеА3иП3отражаетплатёжныйнедостатоквотносительноотдалённомбудущем.СравнениеА4иП4отражаетплатёжныйизлишеквотносительноотдалённомбудущем.

  1. Отрицательное значение перспективной ликвидности за все три года говорит о том, что в будущем АО «МАШ» может стать не платежеспособным, что является отрицательной тенденцией для предприятия.
Положительныезначениятекущейликвидностипоказывают,чтоорганизацияспособнапогаситьдолгивсемиоборотнымиактивами,безпродажиимущества.

  1. При рекомендованном значении ≥ 1 Общий показатель ликвидности в 2019, 2010 и 2021 года ниже единицы. Это свидетельствует о наличии
финансовогориска–предприятиеневсостояниистабильнооплачиватьтекущие счета.

  1. Коэффициент абсолютной ликвидности - показатель, характеризующий способность предприятия рассчитаться с долгами, используя собственные активы из первой (самой ликвидной) группы. Чем он выше, тем компания более привлекательна для контрагентов. За три периода он выше нормы (≥ 0,2 - 0,4).

  2. Коэффициент критической (быстрой) ликвидности также за эти годы больше норматива (в России: ≥ 0,8 - 0,9).
Высокий коэффициент быстрой ликвидности означает устойчивоефинансовое состояниеорганизации.Предприятие за счёт относительноликвидных активовможетпогаситьвсе срочныеобязательства.

  1. Коэффициент текущей ликвидности находится в нормативном интервале ≥ 1,0 - 2,0, подтверждая способность компании погашать текущие (краткосрочные) обязательства за счёт оборотных активов.

  2. Коэффициент ликвидности товарно-материальных ценностей показывает, какую часть краткосрочных обязательств предприятие может погасить за счёт реализации запасов. Полностью за весь рассматриваемый срок коэффициент сохранялся и был равен 0,4 при норме: ≥ 0,5 - 0,7.

  3. Коэффициент восстановления платёжеспособности предприятия за все три года был меньше 1 при норме: ≥ 1,0. Такая платёжеспособность характеризует неготовность предприятия в ближайшие 6 месяцев полно рассчитываться по обязательствам. При дальнейшем снижении показателя возрастёт риск банкротства, а утрата платёжеспособности означает несостоятельность компании.

  4. Коэффициент утраты платёжеспособности предприятия также за все три года был меньше 1 при норме: ≥ 1,0. Это критические значения свидетельствует о наличии реальной угрозы для предприятия в ближайшие 3 месяца утратить свою платёжеспособность.

Смотрите также файлы