Файл: Понятие денежной системы, генезис ее названия ( Основные элементы денежной системы РФ ).pdf
Добавлен: 04.04.2023
Просмотров: 156
Скачиваний: 3
СОДЕРЖАНИЕ
Глава 1. Сущность, структура и особенности управления денежной системой страны
1.1 Понятие денежной системы страны
1.2 Структура денежной системы страны и характеристика ее основных элементов
Глава 2. Основные этапы эволюции денежной системы и генезис ее названия
2.1 Денежные системы, основанные на обращении металлических денег, их виды и особенности развития
2.2 Современные денежные системы и особенности их организации
Глава 3. Денежная система Российской Федерации
3.1 Основные элементы денежной системы РФ
- независимость центрального банка от правительства в сфере денежно-кредитного регулирования;
- эмиссия денег центральным банком страны, не используемая для покрытия дефицита государственного бюджета;
- отсутствие эмиссии денежных билетов и монет казначейством страны;
- эмиссия безналичных (депозитных) денег коммерческими банками страны в виде предоставляемых банками ссуд, зачисляемых на текущие счета клиентов в банках;
- наличие тенденции к увеличению доли безналичного оборота (в связи с развитием новых платежных кредитных инструментов) за счет снижения доли наличной его части;
- возможность инфляции;
- наличие денежно – кредитного регулирования экономики через регулирование денежной массы
Преимущества современной кредитной денежной системы обусловили возможность использования в ее пределах различных видов денег, структура которых и характеристика основных из них представлена в Приложении В.
Фидуциарные денежные системы по определению В.В. Иванова, Б.И. Соколова представляют собой такие денежные системы, в которых денежные знаки не являются представителями общественного материального богатства [8, с. 91]. Другие авторы (В.Е. Леонтьев, Н.П. Радковская) рассматривают фидуциарные денежные системы, как системы бюджетного типа, выделяя в качестве основных следующие их черты [11, с. 84]:
- Наличие зависимости центрального банка от правительства в сфере денежно – кредитного регулирования;
- Наличие финансирования центральным банком финансирования дефицита государственного бюджета за счет эмиссии денежных билетов и монет;
- Наличие эмиссии казначейских денежных билетов государственным казначейством;
- Наличие инфляции;
- Наличие государственного регулирования в ущерб денежно – кредитному регулированию экономики;
- Наличие жестких валютных ограничений в стране
Сравнительный анализ кредитных и фидуциарных денежных систем позволяет сделать вывод о том, что в условиях рыночной экономики первые являются более предпочтительными, так как обеспечивают более высокую стабильность денежного обращения, позволяют контролировать темпы роста цен и обеспечивают возможность использования различных видов денег, как наличных, так и безналичных, что значительно упрощает механизм осуществления расчетов всеми субъектами экономики.
Глава 3. Денежная система Российской Федерации
3.1 Основные элементы денежной системы РФ
Денежная система Российской Федерации – это форма организации денежного обращения, закрепленная национальным законодательством. Ее основными элементами являются: денежная единица, масштаб цен, виды денег, эмиссионная система и механизм денежно – кредитного регулирования. Рассмотрим каждый из этих элементов.
В соответствии с Законно «О Центральном Банке Российской Федерации (Банке России)» официальной денежной единицей страны является рубль, состоящий из 100 копеек. Введение на территории России других денежных единиц и денежных суррогатов запрещаются. Официальное соотношением между рублем и золотом или другими драгоценными металлами не устанавливается [1].
Основными видами денежных единиц, находящихся в обращении в РФ являются банкноты и монеты. Они являются единственным законным платежным средством на территории страны, а их подделка и незаконное изготовление преследуются по закону. Как банкноты, так и монеты принимаются при осуществлении всех видов платежей по их нарицательной стоимости, зачисляются на вклады, используются при осуществлении взаимных расчетов и переводов.
Вторым элементом денежной системы является масштаб цен. За время существования Советского союза масштаб цен неоднократно менялся. В результате денежной реформы 1922—1924 гг. 1 рубль содержал 0,77 г золота, в 1950 г. — 0,222 г. С января 1961 г. масштаб цен был изменен, золотое содержание рубля было увеличено и стало составлять по закону 0,987 г. Россия отменила официально установленное золотое содержание рубля в 1992 г., став членом МВФ.
В качестве самостоятельного элемента денежной системы РФ также необходимо рассматривать ее эмиссионный механизм. Исключительное право осуществлять эмиссию наличных денег закреплено за Центральным Банком РФ. Решение о выпуске в обращение новых банкнот и монет принимается Советом Директоров Банка. Им же утверждаются номиналы и образцы новых денежных знаков. Функция организации налично – денежного обращения в РФ также возложена на Центральный Банк. В соответствии с Федеральным Законом «О Центральном Банке РФ» эта функция включает в себя [1]:
- Прогнозирование и организацию производства, перевозку и хранение банкнот и монет, создание их резервных фондов;
- Установление правил хранения, перевозки и инкассации наличных денег для кредитных организаций;
- Установление признаков платежеспособности денежных знаков и порядка замены поврежденных банкнот и монет, а также их уничтожение;
- Определение порядка ведения кассовых операций для кредитных организаций.
Что касается механизма безналичной денежной эмиссии, то ключевую роль в нем выполняют коммерческие банки. Они выпускают безналичные деньги в процессе кредитования, а при погашении кредита, напротив, происходит изъятие денег из обращения. Роль Центрального Банка РФ в процессе безналичной денежной эмиссии заключается в том, что он устанавливает правила, сроки и стандарты осуществления безналичных расчетов и соблюдения принципов их организации. Центральный Банк РФ также выполняет регулирующие функции, обеспечивающие контроль над объемом денежной массы, находящейся в обращении.
Так как современная денежная система РФ – это система кредитного типа, ключевое значение в ней приобретает такой инструмент, как денежно – кредитное регулирование, которое осуществляется с целью стабилизации денежного обращения. Основными целями денежно – кредитного регулирования Центрального Банка РФ являются [1]:
- Достижение финансовой стабилизации;
- Поддержание темпов инфляции на минимально возможном уровне;
- Сохранение стабильного обменного курса национальной валюты;
- Обеспечение устойчивости платежного баланса страны
В соответствии с Федеральным Законом «О Центральном Банке Российской Федерации (Банке России)» для достижения данной цели Центральным Банком в процессе реализации денежно – кредитной политики могут использоваться следующие инструменты:
- Процентные ставки по операциям Банка России;
- Нормативы обязательных резервов, депонируемых в Банке России (резервные требования);
- Операции на открытом рынке;
- Рефинансирование кредитных организаций;
- Валютные интервенции;
- Установление ориентиров роста денежной массы;
- Прямые количественные ограничения;
- Эмиссия облигаций Банка России.
Таким образом, анализ основных элементов денежной системы Российской Федерации позволяет рассматривать ее как систему кредитного типа, основанную на одновременном обращении различных форм наличных и безналичных денег. Ключевую роль в обеспечении функционирования современной денежной системы РФ выполняет Центральный Банк, который с одной стороны выступает как центральное звено эмиссионного механизма, а с другой стороны выполняет основные регулирующие функции, направленные на стабилизацию денежной системы и денежного обращения в РФ.
3.2 Характеристика структуры денежной массы России
Выпуск как бумажных, так и кредитных денег оказался в современных условиях монополизирован государством. Центральный банк, находящийся в собственности государства, иногда пытается компенсировать нехватку денежных накоплений путем увеличения денежной массы, эмиссии избыточных знаков стоимости. Денежная масса - это совокупность наличных и безналичных покупательных и платежных средств, обеспечивающих обращение товаров и услуг в народном хозяйстве, которым располагают частные лица, институциональные собственники и государство. В структуре денежной массы выделяется активная часть, к которой относятся денежные средства, реально обслуживающие хозяйственный оборот, и пассивная часть, включающая денежные накопления, остатки на счетах, которые потенциально могут служить расчетными средствами
Таким образом, структура денежной массы достаточно сложна и не совпадает со стереотипом, который сложился в сознании рядового потребителя, считающего деньгами прежде всего наличные средства - бумажные деньги и мелкую разменную монету. На деле доля бумажных денег в денежной массе весьма низка (менее 25%), а основная часть сделок между предпринимателями и организациями, даже в розничной торговле, совершается в развитой рыночной экономике путем использования банковских счетов. В результате наступила эра банковских денег-чеков, кредитных карточек, чеков для путешественников и т.п. Эти инструменты расчетов позволяют распоряжаться денежными депозитами, т.е. безналичными деньгами. При оплате товара и услуги покупатель, используя чек или кредитную карточку, приказывает банку перевести сумму покупки со своего депозита на счет продавца или выдать ему наличные деньги в обращении. Так, на конец года в денежной массе наличные деньги занимали 37%, средства на расчетных счетах предприятий и организаций - 31%, вклады и депозиты - 32%.
Определяющими факторами роста денежной массы по-прежнему были кредиты банковской системы экономике и Правительству.
На сегодняшний день главной особенностью денежной массы в России является то, что около 50% ее составляет доллар и другая иностранная валюта. А сохраняющаяся высокая степень интеграции иностранной валюты во всю денежно-кредитную систему страны приводит к использованию валютного курса в качестве критерия хозяйственной деятельности и средства тезаврации даже населением и предприятиями, далекими от внешнего рынка. Все это негативно влияет на нашу денежную единицу - рубль, значительно ослабляет его позиции по сравнению с другими денежными единицами.
Участие Центрального банка РФ в формировании денежной массы характеризуется объемом и динамикой денежной базы и источников ее формирования.
В России состав денежной массы состоит из следующих агрегатов. Банк России определяет такие категории.
Денежная база - наличные деньги в обращении, в том числе в нефинансовом секторе и в кассах кредитных организаций + сумма обязательных резервов коммерческих банков в Банке России + средства кредитных организаций на корреспондентских счетах в Банке России.
Денежная база (узкая) - наличные деньги (М0) + остатки наличности в кассах кредитных организаций + остатки кредитных организаций на счетах обязательных резервов в Банке России.
Денежная масса России
Агрегат |
Состав денежного агрегата |
М0 |
Наличные деньги в обращении, кроме денег в кассах кредитных учреждений. |
М1 |
М0 + средства на расчетных, текущих и специальных счетах предприятий и организаций, на счетах местных бюджетов, бюджетных, профсоюзных, общественных и других организаций, средства Госстраха, вклады до востребования в коммерческих банках и в Сбербанке России. |
М2 |
М1 + срочные вклады в коммерческих банках и в Сбербанке России. |
М3 |
М2 + депозитные и сберегательные сертификаты и облигации государственных займов. |
Денежная база (широкая) - денежная база узкая + остатки средств кредитных организаций на корреспондентских, депозитных и других счетах в Банке России + вложения кредитных организаций в облигации Банка России.
Резервные деньги - денежная база широкая + депозиты до востребования организаций, обслуживающихся в Банке России.
В РФ в качестве основного денежного агрегата, используемого при расчете текущих макроэкономических показателей, используется агрегат М2. Именно он выбран в качестве промежуточной цели денежно-кредитной политики1. Такой же позиции относительно агрегата М2придерживаются США, Франция и Япония.
Сравнительно недавно в России для характеристики величины денежной массы стал применяться показатель М2Х, в состав которого помимо величины М2 включаются также все виды депозитов в иностранной валюте. Обычно этот агрегат используется для целей денежно-кредитного регулирования в странах, где иностранная валюта рассматривается как актив в функции средства накопления, например, при таком явлении, как долларизация национальной экономки. В настоящее время официальная российская статистика регулярно публикует лишь показатели М0 (наличные деньги) и М2 (наличные и безналичные деньги). Денежный агрегат М2 представляет собой объем наличных денег в обращении (вне банков) и остатков средств в национальной валюте на счетах нефинансовых организаций и физических лиц, являющихся резидентами Российской Федерации.