Файл: Бухгалтерская отчетность как основной источник информации о деятельности организации (Методики анализа бухгалтерской отчетности).pdf

Баланс ликвидности ООО «Леди» в 2017-2019 гг.

Активы	2017	2018	2019	Пас­сивы	2017	2018	2019	Платежный излишек (+), недостаток (-)
								2017	2018	2019
А1	0	0	31	П1	0	0	89919	0	0	-89888
А2	30333	25389	34288	П2	95782	81632		-65449	-56243	34288
А3	74070	72413	66651	П3				74070	72413	66651
А4	92490	96903	98977	П4	112673	130040	128030	-20183	-33137	-29053
Баланс	196893	194705	199947	Баланс	199947	199947	199947	-3054	-5242	0

В анализируемом периоде наблюдается отличная ситуация от абсолютно ликвидного баланса. Баланс ООО «Леди» сохраняет ликвидность в ближайшей перспективе при условии своевременных расчетов дебиторов. Таким образом, для получения ситуации, когда баланс будет абсолютно ликвидным необходимо либо увеличить денежные средства на расчетном счете, либо уменьшить краткосрочную задолженность перед кредиторами. Так как увеличение денежных средств приведет к снижению оборачиваемости оборотных средств и увеличению оборотов в днях, соответственно организации необходимо сократить краткосрочную задолженность, т.е. не допускать длительной отсрочки перед своими поставщиками, данный факт может отрицательно сказаться не только на финансовой деятельность организации, но и также на деловой репутации организации.

В 2019 году выполняются только 2 из 4 неравенств, соответственно баланс нельзя считать абсолютно ликвидным.

---

Рассмотрим показатели ликвидности ООО «Леди» (табл.4).

Таблица 4

Динамика показателей ликвидности ООО «Леди» за 2017-2019 гг.

Коэффициенты ликвидности	Норматив	2017	2018	2019
Абсолютной	>0.2	-	-	0,0003
Критической	1	0,317	0,311	0,382
Текущей	>2	1,090	1,198	1,123

Нормальным считается значение коэффициента абсолютной ликвидности более 0,2. Чем выше показатель, тем лучше платёжеспособность предприятия.

В рассматриваемом периоде коэффициент абсолютной ликвидности находится в интервале от 0 до 0,0003, что ниже нормального уровня, что свидетельствует о неплатёжеспособности в определенных критических ситуациях, которые могут произойти.

ООО «Леди» имеет коэффициент критической ликвидности от 0,317 до 0,382 (при норме 0,7 - 1), что говорит о том, что погасить текущие обязательства, если положение станет критическим, будет невозможно, то есть нет запаса ликвидных оборотных средств.

Коэффициент текущей ликвидности дает общую оценку ликвидности активов, показывая, сколько рублей текущих активов предприятия приходится на один рубль текущих обязательств. В данном случае коэффициент текущей ликвидности находится в интервале от 1,090 до 1,123, таким образом можно сделать вывод, что в последнем 2019 анализируемом году ситуация немного стабилизируется и при наступлении критического момента организация сможет ликвидировать все краткосрочные обязательства, но не долгосрочные. Вместе с тем значение коэффициента ниже рекомендуемого уровня.

В заключение анализа показателей ликвидности ООО «Леди» можно порекомендовать организации либо сократить величину краткосрочных и долгосрочных займов, либо увеличить наличие быстро ликвидных оборотных средств, но не товарных запасов, так как в данном случае к быстро ликвидным их нельзя отнести.

Коэффициент восстановления платежеспособности – это финансовый коэффициент, показывающий возможность восстановления нормальной текущей ликвидности предприятия в течение 6 месяц после отчетной даты.

Коэффициент восст.пл. = (К1ф + 6/Т (К1ф - К1н)) / 2

где

К1ф – фактическое значение (в конце отчетного периода) коэффициента текущей ликвидности; 

К1н – коэффициент текущей ликвидности в начале отчетного периода; 
К1норм – нормативное значение коэффициента текущей ликвидности, К1норм = 2; 

---

6 - период восстановления платежеспособности в месяцах;

Т - отчетный период в месяцах.

Коэффициент восст.пл. = (1,123 + 6/12*(1,123- 1,090)) / 2=0,57

Полученное значение менее 1 говорит о том, что у предприятия в ближайшее время нет реальной возможности восстановить платежеспособность.

Для более полного финансового анализа рассмотрим финансовые коэффициенты ООО «Леди» (табл.5).

Таблица 5

Финансовые коэффициенты ООО «Леди» в 2017-2019 гг.

Коэффициенты	2017	2018	2019	Отклонение (+,-)
Коэффици­ент автоно­мии	0,564	0,650	0,640	0,077
Коэффици­ент концентрации заемного капитала	0,436	0,350	0,360	-0,077
Коэффици­ент финан­совой зави­симости	0,436	0,350	0,360	-0,077
Коэффици­ент обеспе­ченности собственны­ми оборот­ными сред­ствами	0,193	0,339	0,288	0,094

Коэффициент автономии показывает долю активов ООО «Леди», которые обеспечиваются собственными средствами. Нормативное значение для этого показателя более или равно 0,5.

В 2018 году коэффициент автономии отвечал критерию инвесторов, так как его величина выше заявленной нормы, к концу 2019 его значение немного выросло, но тем не менее данный коэффициент пока устойчиво находится в границах нормы.

Коэффици­ент концентрации заемного капитала от­ражает долю заемных средств в источниках финансирования. На 2018 год эта доля для ООО «Леди» составляла 0,28, в 2019 году – 0,35. Рекомендуемое значение коэффициента – менее 0,5, следовательно можно сделать вывод, что доля заемных средств в источниках финансирования еще далека до критического уровня.

При неблагоприятном изменении процентных ставок (повышении) ООО «Леди» планирует постепенно сокращать объем краткосрочных кредитов.

Коэффици­ент финан­совой зави­симости показывает, в какой степени предприятие зависит от внешних источни­ков финансирования, т.е. сколько заемных средств привлекло предприятие на 1 рубль собственного капитала. Показывает также ме­ру способности пред­приятия, ликвидиро­вав свои активы, полностью погасить кредиторскую задол­женность. Коэффици­ент финан­совой зави­симости для ООО «Леди» отрицательный, что свидетельствует об отсутствии собственных оборотных средств в 2019 году.

Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственным оборотным капиталом в оптимальном состоянии должен быть равен 0,5. В ООО «Леди» коэффициент ниже заявленного уровня, таким образом можно сделать вывод, что оборотные активы недостаточно обеспечены собственным оборотным капиталом.

---

Рассмотрев наиболее распространенные финансовые коэффициенты, мы пришли к выводу, что в 2018 году положение организации было достаточно стабильным, к 2019 году ситуация по финансовым коэффициентам еще ухудшилась и шансов для преодоления кризисных ситуаций все меньше.

Проведем диагностику типа финансовой устойчивости ООО «Леди» (табл.6).

Для диагностики необходимы следующие показатели: собственный капитал, внеоборотные активы, долгосрочные займы и кредиты, краткосрочные займы и кредиты, запасы. Проанализировав три года, по общим параметрам был выявлен кризисный тип финансовой устойчивости.

Таблица 6

Диагностика типа финансовой устойчивости ООО «Леди» в 2017-2019 гг.

Показатели	2017	2018	2019	Отклонения
1. Собственный капитал	112673	130040	128030	15357
2. Внеоборотные активы	92490	96903	98977	6487
3. Наличие собственных оборотных средств (СОС)	20183	33137	29053	8870
4. Долгосрочные кредиты и займы	0	0	0	0
5. Наличие СОС и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат	20183	33137	29053	8870
6. Заемные средства	95782	81632	0	-95782
7. Общая величина источников средств	115965	114769	29053	-86912
8. Запасы	74070	72413	66651	-7419
9. Излишек (+), недостаток (–) СОС для формирования запасов и затрат	-53887	-39276	-37598	16289
10. Излишек (+), недостаток (–) собственных оборотных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат	-53887	-39276	-37598	16289
11. Излишек (+), недостаток (–) общей величины основных источников формирования запасов и затрат	41895	42356	-37598	-79493
12. Трехкомпонентный показатель типа финансовой устойчивости	0;0;1	0;0;1	0;0;0	Х

Таким образом, предприятие можно отнести к четвертому типу финансовой устойчивости - кризисной финансовой устойчивости. Такой низкий уровень финансовой устойчивости объясняется отсутствием денежных средств, высоким уровнем запасов и основных средств.

---

Необходимо соответственно увеличение более ликвидных активов для улучшения ликвидности и платежеспособности организации.

Заключение

Проведение анализа финансового состояния необходимо предприятию для оценки и прогнозирования его хозяйственной и финансовой деятельности, а также и для контрагентов, с которыми он в ходе своего функционирования вступает в непосредственные отношения. Такими контрагентами могут быть поставщики и подрядчики, покупатели, налоговые органы, банки, страховые организации и т.п.

Для определения возможности осуществления своевременных расчётов с контрагентами, проводить все обязательные платежи, и при этом обеспечить себе нормальную норму прибыли, которая позволит успешно функционировать на рынке, предприятие должно анализировать свое финансовое состояние.

Финансовое состояние предприятия определяется с помощью системы показателей: платёжеспособности, ликвидности, кредитоспособности. Расчёт и анализ таких показателей позволит оценить фактическое состояние предприятия, определить его реальные возможности и отклонения в деятельности, разработать мероприятия для устранения и предупреждения негативных тенденций в функционирования в дальнейшем.

В работе исследована деятельность ООО «Леди».

Анализ показал следующее. У ООО «Леди» с начала анализируемого периода большую часть составляли оборотные активы и такая тенденция сохраняется во все года. Высокая доля оборотных активов характерна для материалоемких производств, организаций торговли. Чем выше доля оборотных активов (и, соответственно, ниже доля внеоборотных), тем больше организация может привлекать краткосрочного финансирования (краткосрочных кредитов и займов, отсрочек платежа поставщикам и т.п.) без ущерба для своей финансовой устойчивости.

Платёжеспособность предприятия может быть восстановлена посредством:

• обоснованного снижения суммы запасов и затрат;
• ускорения оборачиваемости капитала в текущих активах, в результате чего произойдет относительное его сокращение на рубль выручки;
• пополнения собственного оборотного капитала за счет внутренних и внешних источников.

Список использованных источников

1. Федеральный закон от 06.12.2011 N 402-ФЗ "О бухгалтерском учёте"
2. О формах бухгалтерской отчётности организаций: Приказ Минфина России от 02.07.2010 N 66н.
3. Об утверждении Положения по бухгалтерскому учёту "Бухгалтерская отчётность организации" (ПБУ 4/99): Приказ Минфина России от 06.07.1999 N 43н.
4. Анализ финансовой отчетности: Учеб. пособие для вузов / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова.- 2-е изд. -М. : Дело и Сервис, 2017. - 336 с.
5. Баканов, М.И., Мельник, М.В., Шеремет, А.Д. Теория экономического анализа: учебник / Под. ред. М.И. Баканова. – М.: Финансы и статистика, 2016. – 536 с.
6. Бланк И.А. Управление использованием капитала. — К.: Ника-Центр, Эльга, 2016.— 656 с.
7. Бороненкова С.А., Маслова Л.И., Крылов С.И. Финансовый анализ предприятий. -Екатеринбург: Изд. Урал. гос. университета, 2014. - 340 с.
8. Бочаров В.В. Финансовый анализ. – СПб.: Питер, 2016. – 240с.
9. Гиляровская Л.Т. Экономический анализ. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2015. – 615 с.
10. Грачев А.В. Анализ и управление финансовой устойчивостью предприятия. – М.: Финпресс, 2016. – 346 с.
11. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности. – М.: Дело и сервис, 2016. – 336 с.
12. Забелина О.В., Толкаченко Г.Л. Финансовый менеджмент. – М.: Экзамен, 2016. – 224с.
13. Киров А.В. Финансовая безопасность как условие финансовой устойчивости фирмы // Финансовый вестник: финансы, налоги, страхование, бухгалтерский учёт. 2014. N 6. С. 23 - 27.
14. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. М.: Финансы и статистика, 2016. – 462 с.
15. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – М.: 2016. – 424 с.
16. Любушин Н.П., Лещева В.Б., Дьякова В.Г. Анализ финансово – экономической деятельности предприятия. – М.: ЮНИТИ – ДАНА, 2015. – 471с.
17. Малкова О.А. Оценка платёжеспособности своей и чужой // Главная книга. 2016. № 4. С. 38 - 45.
18. Маркарьян Э. А., Герасименко Г. Г. Финансовый анализ: Учебное пособие. – М.: Приор, 2018. – 321 с.
19. Роженцова И.А., Решетникова А.И. Финансовая устойчивость и платёжеспособность компании // Аудиторские ведомости. 2014. N 3. С. 83 - 88.
20. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – М.: ИНФРА-М, 2016. – 504 с.
21. Селезнева Н.Н., Ионова А.Ф. Финансовый анализ: – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2016. – 479 с.
22. Сиваков А.С., Вологова Ю.В. Оценка потенциала восстановления платёжеспособности // Арбитражный управляющий. 2016. № 2. С. 30 - 34.
23. Сизенко Д.А. Анализ показателей ликвидности и платёжеспособности позволяет спрогнозировать финансовую стратегию компании // Российский налоговый курьер. 2016. N 19. С. 50 - 56.
24. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа. – М.: ИНФРА-М, 2016. – 574с.

---