Файл: Анализ структуры и величины заемных источников финансирования коммерческого банка (на примере ПАО «Московский Кредитный Банк»).pdf

ВВЕДЕНИЕ

Актуальность. Коммерческие банки, как и другие субъекты хозяйственных отношений, для обеспечения своей хозяйственной деятельности должны располагать определенной суммой денежных средств, то есть ресурсами. При этом масштабы деятельности банков, определяемые объектом его активных операций, зависят от совокупности объема ресурсов, которыми они располагают, и особенно от суммы привлеченных средств. Такое положение обостряет конкурентную борьбу между банками за привлечение ресурсов.

Нестабильная экономическая ситуация, резкий рост конкуренции в банковском секторе, проведение агрессивной банковской политики при отсутствии адекватной информационной базы приводят к банкротствам банков и потере вкладчиками своих средств. В этой связи, эффективное управление собственным капиталом является залогом стабильности банка, расширения его деятельности, а в конечном итоге – в поддержании его конкурентоспособности.

Цель работы – проведение анализа собственного капитала коммерческого банка.

Задачи работы:

• исследовать теоретические аспекты анализа капитала коммерческого банка;
• провести анализ собственного капитала ПАО «Московский Кредитный Банк».
• разработать рекомендации, направленные на повышение эффективности управления собственным капиталом коммерческого банка.

Предмет исследования работы – капитал банка как источник формирования имущества банка и обеспечения обязательств.

Объект исследования – ПАО «Московский Кредитный Банк».

Научно-методическая основа работы – нормативные и законодательные акты, регулирующие банковскую деятельность в Российской Федерации, литературные источники, посвященные банковской деятельности, публикации в периодических изданиях по исследуемому вопросу.

Структура работы. Работа включает введение, три главы, заключение, список литературы.

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ АНАЛИЗА СОБСТВЕННОГО КАПИТАЛА БАНКА

1.1. Экономическое содержание, функции и структура капитала коммерческого банка

Собственный капитал коммерческо­го банка представляет собой важнейший ис­точник ресурсов для ведения деятельности и первоначально формируется за счет средств собственников. В отличие от привлекаемых на условиях возвратности, срочности и платности средств клиентов и инвесторов, собственный капи­тал банка имеет безвозвратный характер. Наряду с показателями достаточности капитала, абсолютная величина капитала так­же является объектом регулирования и надзора во многих странах мира^[1]. В практике, собственный капитал коммерческого банка рассматривается как:

–источник ресурсов для организации непрерывной деятельности (приобретение или аренда офисов, программного обеспечения) ^[2];

– источник покрытия непредвиденных потерь (неисполнение обязательств заемщи­ков);

– источник долгосрочных ресурсов для кредитования клиентов.

Собственный капитал банка представляет собой совокупность различных по назначению полностью оплаченных элементов, обес­печивающих экономическую самостоятельность, стабильность и устойчивую работу банка^[3]. Обязательным условием для включения в состав собственного капитала тех или иных средств является их спо­собность выполнять роль страхового фонда для покрытия непредви­денных убытков, возникающих в процессе деятельности банка, позволяя тем самым банку продолжать проведение текущих операций в случае их появления. Однако не все элементы собственного капи­тала в одинаковой степени обладают такими защитными свойства­ми. Многие из них имеют свои, присущие только им особенности, которые оказывают влияние на способность элемента возмещать чрезвычайные непредвиденные расходы. Это обстоятельство обу­словило необходимость выделения в структуре собственного капита­ла банка двух уровней: основного (базового) капитала, представляю­щего капитал первого уровня, и дополнительного капитала, или ка­питала второго уровня^[4].

В составе источников основного капитала банка вы­деляются:

• уставный капитал акционерного коммерческого банка в части обыкновенных акций, а также акций, не относящихся к кумулятивным;
• уставный капитал коммерческого банка, созданного в форме общества с ограниченной ответственностью;
• фонды коммерческого банка, сформиро­ванные за счет прибыли прошлых лет и текущего года;
• эмиссионный доход банка, созданного в форме акционерного общества;
• эмиссионный доход банка, созданного в форме общества с ограниченной ответственностью;
• прибыль прошлых лет и текущего года, уменьшенная на вели­чину распределенных средств за соответствующий период, данные о которых подтверждены аудиторским заключением, то есть нераспреде­ленная прибыль;
• часть резерва под обесценение вложений в ценные бумаги, ак­ций и долей участия.

Важнейшим элементом основного капитала банка является прибыль. Прибыль представляет собой конечный результат деятельности банка за отчетный период, отражает эффективность политики и операций банка. Стабильность прибыли и ее тенденция к росту являются наилучшими общими показателями функционирования коммерческого банка, как в прошлом, так и в будущем. Прибыль определяется как разница между доходами и расходами банка за определенный промежуток времени^[5]. Существенно важно, чтобы коммерческие банки получали достаточную прибыль. Она необходима банкам для привлечения нового капитала, позволяющего расширить объем и повысить качество предоставляемых услуг^[6].

Коммерческие банки в ходе своей деятельности по мере накопле­ния прибыли создают за счет прибыли различные фонды: резервный фонд, фонды специального назначения, фонды накопления.

Создаваемый в обязательном порядке резервный фонд предназна­чен для покрытия убытков и возмещения потерь, возникающих в результате текущей деятельности банка, и служит, таким образом, обес­печением стабильной работы банка. Резервный фонд банка не может составлять менее 15% величины его уставного капитала^[7].

Фонды специального назначения и фонды накопления призваны обес­печить производственное и социальное развитие самого банка.

Особую составную часть собственного капитала банка представ­ляют собой страховые резервы, образуемые банком для поддержания устойчивого функционирования коммерческого банка в ходе совер­шения конкретных операций. Это резерв под обесценение вложений в ценные бумаги и резерв на возможные потери по ссудам^[8].

Источниками дополнительного капитала банка являются:

• прирост стоимости имущества за счет переоценки;
• часть резерва на возможные потери по ссудам;
• фонды, сформированные в текущем году, прибыль текущего года;
• субординированные кредиты;
• привилегированные акции с кумулятивным элементом. Может быть включена в состав дополнительного капитала прибыль прошлого года до аудиторского подтверждения^[9].

В роли капитала второго уровня (дополнительного капитала) мо­жет выступать такой гибридный инструмент, как субординированный кредит. Он предоставляется коммерческому банку на срок не менее пяти лет и может быть востребован кредитором только по окончании срока действия договора, а в случае ликвидации банка — после пол­ного удовлетворения требований иных кредиторов^[10].

Стандарт Базель 3 существенного огра­ничил возможности по включению в собствен­ный капитал субординированных кредитов (депозитов, займов). В настоящее вре­мя заемные средства могут быть включены в расчет капитала, если они предоставлены на срок не менее чем 30 лет и удовлетворяющий ряду дополнительных условий. В частности, к таким условиям относится невозмещение и ненакопление невыплаченных процентных до­ходов в случае возникновения ситуации, когда банк может быть признан банкротом. В связи с данными нововведениями, многие банки заяви­ли о готовности выпуска «вечных» облигаций, когда банк выплачивает проценты (процентная ставка может пересчитываться со временем по заранее определенной формуле), но не погаша­ет основной долг^[11].

Наиболее распространенным способом повышения собственного капитала кредитной организации является капитализация получен­ного положительного финансового результата деятельности. Согласно российскому банков­скому законодательству, банк имеет право включить в расчет капитала прибыль как те­кущего, так и предыдущих лет, только если она была подтверждена заключением ауди­торской организации. Капитализация прибыли означает отказ от выплаты дивидендов в текущем моменте, а, следовательно, по экономической сущности представляет собой дополнительное внесение денежных средств в капитал банка текущими акционерами^[12].

В условиях высокой макроэкономиче­ской неопределенности в сочетании низкой инвестиционной привлекательности, основным способом повышения капитала российских бан­ков может стать объединение банков. Условно можно выделить следующие аргументы:

– минимизация издержек при объедине­нии банков, принадлежащих преимущественно одном собственнику. Объедине­ние банков позволит сократить операционные издержки, связанные с управленческой и ад­министративной составляющей деятельности, а также расширит возможности по кредитова­нию крупных заемщиков,

– синергетический эффект объединения банков. В данном случае объединение будет интересно акционерам банков, специализиру­ющихся на различных банковских продуктах (например, розничный банк и корпоративный банк) или же работающих в различных регио­нах (например, региональные банки, работаю­щие в одном федеральном округе).

1.2. Методика анализа собственного капитала коммерческого банка

Анализ собственного капитала банка проводится в несколько этапов.

На первом этапе анализа собственного капитала банка определяется общая величина собственного капитала, ее долю в пассиве баланса банка, оценивается динамика за анализируемый период.

В целом рост собственного капитала является положительной тенденцией, говорит о расширении источников для проведения активных операций, однако может носить и негативные моменты, связанные с повышенными рисками банковской деятельности (например, если рост собственного капитала происходит за счет роста резервов)^[13].

Для определения факторов, влияющих на величину собственного капитала, проводят анализ структуры собственного капитала в разрезе основных элементов собственного капитала^[14]. Особое внимание при анализе собственного капитала следует обратить на:

1. показатели основного и дополнительного капитала, их доли в общей величине собственного капитала;
2. структуру собственного капитала с позиции основных составляющих основного и дополнительного капитала;
3. на статьи, уменьшающие основной, дополнительный капитал, а также общую величину собственного капитала и их динамику^[15].

Отдельного анализа заслуживает анализ уставного капитала банка.

Анализ уставного капитала (далее – УК) может проводиться в следующей последовательности:

1) определение величины УК банка и оценка динамики, структуры и состояния денежной части УК^[16]. Динамику УК позволяют проследить показатели темпа роста и темпа прироста УК. Они позволяют сделать общий вывод об изменении масштабов деятельности банка. Структура УК может анализироваться в разрезе следующих составляющих УК банка: в разрезе объемов регистрации акций (долей), принадлежащих собственникам; в разрезе собственников – акционеров (участников) банка; в разрезе валюты оплаты уставного капитала банка^[17].

Далее рассчитывают ряд показателей, характеризующих эффективность использования УК банка, среди них:

 коэффициент соотношения УК и всех пассивов банка:

Кп = УК/П (1)

где УК – уставный капитал;

П – пассивы.

Характеризует размер УК, приходящегося на рубль всех пассивов банка, и показывает уровень обеспечения всех обязательств банка его УК.