Файл: Управление финансовыми ресурсами на предприятии. Анализ финансовых ресурсов АООТ «Ливенский машиностроительный завод».pdf
Добавлен: 26.06.2023
Просмотров: 57
Скачиваний: 2
СОДЕРЖАНИЕ
Глава 1. Теоретические аспекты управления финансовыми ресурсами предприятия
1.1. Понятие результатов деятельности предприятия
1.2. Основные финансовые показатели деятельности предприятия
Глава 2. Анализ финансовых ресурсов АООТ «Ливенский машиностроительный завод»
2.1. Организационно-экономическая характеристика АООТ «Ливенский машиностроительный завод»
2.2. Характеристика финансовых ресурсов АООТ «Ливенский машиностроительный завод»
3.1. Оценка деловой активности АООТ «Ливенский машиностроительный завод»
Таким образом, замедляется оборачиваемость совокупных активов АООТ «Ливенский машиностроительный завод» на 0,052 оборота. При этом для получения выручки в размере 1 рубля потребовалось уже не 1,245 рубля , а 1,332 руб., т.е. больше на 8,7 коп. При этом с каждого рубля внеоборотных активов произведено продукции меньше на 26,7 коп.: не 2,421 руб., а только 2,154 руб. В результате для производства продукции в размере 1 руб. потребовалось затратить внеоборотных активов больше на 5,1 коп.
Кроме того, замедляется оборачиваемость и оборотных активов, которые в 2015г. совершили только 1,153 оборота, что меньше чем в 2014г. на 0,049 оборота. При этом для получения выручки в размере 1 рубля потребовалось затратить оборотных средств больше на 3,6 коп.
Положительным является ускорение оборачиваемости материально-производственных запасов на 0,514 оборота, а продолжительность каждого оборота сокращается на 9,077 дня. Однако замедляется оборачиваемость дебиторской задолженности на 0,744 оборота, а продолжительность каждого ее оборота увеличивается на 22,771 дня. В тоже время ускоряется оборачиваемость кредиторской задолженности на 0,134 оборота, причем каждый оборот совершается быстрее на 9,2065 дня.
В результате продолжительность операционного (производственного) цикла выросла с 161,703 дня до 152,497 дней, т.е. на 13,694 дня, а продолжительность финансового цикла растет на 22,9 дня: с 16,927 днея до 38,827 дней..
На предприятии растет производительность труда работников. Так в 2014г. каждым работником было произведено продукции на 1227,7 тыс.руб., а в 2015г. уже 1409,7 тыс.руб .Кроме того, на каждого работника стало приходиться больше активов предприятия на 348,8 тыс.руб. Однако снижается прибыль в расчете на одного работника с 275,7 тыс.руб. до 214,5 тыс.руб., т.е. на 61,2 тыс.руб.
3.2. Оценка рентабельности
АООТ «Ливенский машиностроительный завод»
Результаты расчетов показателей рентабельности для АООТ «Ливенский машиностроительный завод» приведены в табл. 5.
Таким образом, снижается рентабельность имущества предприятия в целом, а также оборотных активов и производственных ресурсов, как и остальные показатели рентабельности снижаются.
Таблица 5 - Показатели рентабельности деятельности организации
Показатели |
Алгоритм расчета |
2014г. |
2015г. |
отклонение |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
1. Рентабельность товаров, продукции, работ, услуг (товарооборота) по данным о прибыли до налогообложения: |
||||
по отношению к полной себестоимости проданной продукции |
22,8 |
10,6 |
-12,2 |
|
по отношению к выручке от реализации продукции, |
17,5 |
8,9 |
-8,6 |
|
2. Рентабельность продаж |
13,3 |
7,8 |
-5,5 |
|
3. Предельная рентабельность |
29,0 |
17,9 |
-11,0 |
|
4. Общая (экономическая) рентабельность |
14,0 |
6,7 |
-7,4 |
|
5. Финансовая рентабельность |
10,7 |
5,9 |
-4,8 |
|
6. Рентабельность оборотных средств (текущих активов): |
21,0 |
10,2 |
-10,8 |
|
7. Рентабельность производственных фондов: |
30,9 |
15,9 |
-15,0 |
|
8. Рентабельность собственных средств |
22,2 |
12,8 |
-9,4 |
Рентабельность продаж сократилась с 13,3% до 7,8%, т.е. на 5,5% , что говорит об уменьшении прибыли от операционной деятельности за анализируемый период. Прибыль от продаж, полученная с каждого рубля выручки сократилась с 17,5 коп. до 8,9 коп., т.е. на 8,6 коп., в то время как прибыль до налогообложения, полученная с каждого рубля затраченного на производство продукции, уменьшилась с 22,8 коп до 10,6 коп., т.е. на 12,2 коп. При этом прибыль от продаж, полученная с каждого рубля затрат, сокращается на 11 коп.: с 29 коп. до 17,9 коп.
Прибыль до налогообложения, полученная с каждого рубля активов, сократилась на 7,4 коп.: с 14,0 коп. до 6,6 коп. При этом чистая прибыль, полученная с каждого рубля активов, снизилась на 4,8 коп.: с 10,7 коп. до 5,9 коп. Кроме того уменьшилась прибыль до налогообложения, полученная с каждого рубля оборотных активов на 10,8 коп.: с 21 коп. до 10,2 коп. При этом прибыль до налогообложения, полученная с каждого рубля производственных фондов, сократилась на 15,0 коп.: с 30,9 коп. до 15,9 коп. Также на 9,4 коп. уменьшилась чистая прибыль, полученная с каждого рубля собственного капитала: с 22,2 коп. до 12,8 коп.
Таким образом, можно сделать вывод, что сложилась тенденция к снижению всех коэффициентов рентабельности за анализируемый период.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Сформированный на 2015 год портфель заказов полностью подтвержден договорами на поставку продукции и позволяет нашему предприятию уверенно смотреть в будущее и постепенно наращивать промышленные объемы основного производства, а так же выпускать товары народного потребления.
На 2015 год поставлена задача по увеличению общего объема производства товарной продукции и достижению абсолютного значения данного показателя в размере 5 000,0 млн. рублей без НДС.
Важнейшая задача 2015 года – четкое соблюдение договоров и выполнение требований заказчиков по поставкам качественной продукции в срок.
Для обеспечения увеличения объемов выпуска продукции на предприятии разработаны и утверждены «Opганизационно-технические мероприятия на 2015 год», которые должны обеспечить наращивание объемов выпуска продукции, снижение затрат на ее изготовление, в том числе:
- продолжение работ по переводу обработки деталей на новое высокоточное механообрабатывающее оборудование с использованием покупного режущего инструмента;
- продолжение внедрения обработки деталей на станке глубокого сверления и расточки с ЧПУ фирмы «TACCHI» (Италия);
- продолжение внедрения обработки деталей на ОЦ фирмы «MAZAK» VORTEX 1060 V/8S;
- продолжение внедрения обработки базовых деталей ВПУ на ОЦ фирмы «MAZAK» VERSATECH V100N160;
- внедрение и совершенствование процессов обработки с помощью системы «TEBIS»;
- продолжение ресертификации системы менеджмента качества европейскими и российскими органами сертификации;
- внедрение электроэрозионной прошивки деталей типа золотник на станке с ЧПУ фирмы «SODIK»;
- внедрение обработки деталей гидроцилиндров управления на токарном ОЦ модели CTXbeta 2000TC с приводным инструментом;
- продолжить работу по освоению спецпроцессов в производстве.
В ближайшие годы на предприятии продолжится работа по закупке и модернизации оборудования. В 2015 году на приобретение нового оборудования и обновление основных фондов планируется израсходовать более 560,0 млн. рублей. На ремонт и модернизацию подрядным способом – 65,0 млн.рублей, на ремонт оборудования энергохозяйства, включая БПЗМП – 72,6 млн.рублей, на приобретение инструмента – 250,0 млн. рублей.
Реализация организационно-технических мероприятий, запланированных по всем производствам АООТ «Ливенский машиностроительный завод» на 2015 год позволит получить:
- Экономический эффект от технических мероприятий и запланированному снижению трудоемкости в размере 204,5 тыс.н/часов.
- Экономический эффект от реализации организационных и технических мероприятий составит более 134 666,5 тыс.рублей.
- Экономический эффект от рационализации производства более 1 415,0 тыс.рублей.
Общий экономический эффект за счет реализации организационно-технических мероприятий, снижения трудоемкости производимой продукции и рационализации производства превысит в 2015 году 136,1 млн. рублей.
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
- Анализ финансовых результатов предприятия: учеб. пособие /Э. И. Крылов, В. М. Власова. – СПб.: Питер, 2014. – 256 с.
- Бороненкова, С. А. Управленческий анализ / С. А. Бороненкова. – М.: Финансы и статистика, 2012. – 384 с.
- Вакуленко Т.Г., Фомина Л.Ф. Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности для принятия управленческих решений. – СПб.: Издательский дом Герда, 2011. – 288 с.
- Володина А.А. Управление финансами. Финансы предприятий: учебник. – 2-е изд. – М.: ИНФРА-М, 2012. – 510 с.
- Гусева Т. А. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Учебное пособие. – Таганрог: Изд-во ТРТУ, 2011. – 130 с.
- Ефимова О. В. Финансовый анализ. 4-е изд., перераб. и доп / О. В. Ефимова. – М.: Бухгалтерский учет, 2012. – 528 с.
- Иванов И.Н. Экономика промышленного предприятия: учебник. – М.: ИНФРА–М, 2011. – 396 с.
- Просалова В.С. Смольянинова Е.Н. Теоретические подходы к понятию стратегии организации и формирование ее элементов // Вестник Санкт-Петербургского университета Серия 5. Экономика. – 2011. – № 4(127). – С.28-36.
- Савицкая, Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия / Г. В. Савицкая. – Мн.: ООО «Новое знание», 2014. – 688 с.
- Савицкая Г.В. Анализ эффективности и рисков предпринимательской деятельности: методологические аспекты. – М.: ИНФРА–М, 2010. – 272 с.
- Селезнева, Н. Н. Финансовый анализ / Н. Н. Селезнева, А. Ф. Ионова. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2011. – 479 с.
- Солодухин К.С. Модели поддержки принятия стратегических решений на основе системы сбалансированных показателей // Экономические науки. – 2009. – №.4 (53). – С. 253-260.
Приложение 1
Методика расчета основных показателей ликвидности
Наименование показателя. |
Методика расчета |
Код строки |
Коэффициент текущей ликвидности |
Оборотные активы / Краткосрочные обязательства |
с.1200 /с.1500 |
Коэффициент быстрой ликвидности |
Оборотные активы за минусом запасов / Краткосрочные обязательства |
(с.1200- с.1210 - с.1220) / с.1500 |
Коэффициент абсолютной ликвидности (платежеспособности) |
Денежные средства / Краткосрочные обязательства |
с.1250 / с.1500 |
Приложение 2
Показатели финансовой устойчивости
Показатель |
Формула |
Условные обозначения |
Коэффициент финансовой независимости |
СК/СА |
СК – собственный капитал СА – суммарные активы |
Суммарные обязательства к суммарным активам |
(ДО+ТО)/СА |
ДО – долгосрочные обязательства ТО – текущие обязательства СА – суммарные активы |
Долгосрочные обязательства к активам |
ДО/СА |
ДО – долгосрочные обязательства СА – суммарные активы |
Суммарные обязательства к собственному капиталу |
(ДО+ТО)/СК |
ДО – долгосрочные обязательства ТО – текущие обязательства СК – собственный капитал |
Долгосрочные обязательства к внеоборотным активам |
ДО/ДА |
ДО – долгосрочные обязательства ДА – долгосрочные активы |
Коэффициент покрытия процентов |
П(до налогов)/Пр |
П(до налогов) – прибыль до налогов и процентов по кредитам Пр. – проценты по кредитам |
Приложение 3
Показатели деловой активности
Показатель |
Формула |
Условные обозначения |
|
Коэффициент оборачиваемости рабочего капитала |
ОП (чистый) / ОК (чистый) |
ОП (чистый) – чистый объем продаж ОК ( чистый) – чистый оборотный капитал |
|
Коэффициент оборачиваемости основных средств |
ОП (чистый)/ ДО |
ОП (чистый) – чистый объем продаж ДО – долгосрочные активы |
|
Коэффициент оборачиваемости активов |
ОП (чистый)/ СА |
ОП (чистый) – чистый объем продаж СА – суммарные активы |
|
Коэффициент оборачиваемости запасов |
Сб/ТМЗ |
Сб – себестоимость реализованной продукции ТМЗ – товарно-материальные запасы |
|
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности |
С/ОП (чистый) *365 |
С – счета к получению ОП (чистый) – чистый объем продаж |
Приложение 4
БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС на 31 декабря 2015 г.
Форма по ОКУД Дата (число, месяц, год)
Организация: АООТ «Ливенский машиностроительный завод» по OКПО
Идентификационный номер налогоплательщика ИНН
Вид деятельности Пр-во прочих частей. по ОКВЭД
Организационно-правовая форма / форма собственности: по ОКОПФ /
Акционерное общество открытого типа ОКФС
Единица измерения: тыс. руб. по ОКЕИ
Местонахождение (адрес): 303800, Орловская область, г. Ливны,
ул. Гражданская,23
ППоясне ния |
Наименование показателя |
ККод показа теля |
На 31 декабря 2015 г. |
На 31 декабря 2016г. |
На 31 декабря 2017 г. |
АКТИВ |
|||||
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ |
|||||
Нематериальные активы |
1110 |
317 |
321 |
372 |
|
Результаты исследований и разработок |
1120 |
0 |
0 |
0 |
|
Нематериальные поисковые активы |
1130 |
0 |
0 |
0 |
|
Материальные поисковые активы |
1140 |
0 |
0 |
0 |
|
Основные средства |
1150 |
1759098 |
1566572 |
1164519 |
|
Доходные вложения в материальные ценности |
1160 |
0 |
0 |
0 |
|
Финансовые вложения |
1170 |
127175 |
133683 |
133529 |
|
Отложенные налоговые активы |
1180 |
29865 |
15185 |
4843 |
|
Прочие внеоборотные активы |
1190 |
531256 |
247477 |
147860 |
|
ИТОГО по разделу I |
1100 |
2447711 |
1963238 |
1451123 |
|
П. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ |
|||||
Запасы |
1210 |
866202 |
1081873 |
850898 |
|
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям |
1220 |
6075 |
3846 |
1106 |
|
Дебиторская задолженность |
1230 |
2075164 |
992055 |
1154775 |
|
Финансовые вложения (за искл.денеж.эквивал.) |
1240 |
1509897 |
1381777 |
1038506 |
|
Денежные средства и денеж.эквиваленты |
1250 |
96056 |
176870 |
175837 |
|
Прочие оборотные активы |
1260 |
9123 |
11460 |
4961 |
|
ИТОГО по разделу II |
1200 |
4592517 |
3647881 |
3226083 |
|
БАЛАНС (актив) |
1600 |
7040228 |
5611119 |
4677206 |