Файл: Решение задачи 1 Провел (а) анализ представленных в таблице показателей.docx
ВУЗ: Не указан
Категория: Не указан
Дисциплина: Не указана
Добавлен: 23.11.2023
Просмотров: 70
Скачиваний: 2
ВНИМАНИЕ! Если данный файл нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам.
Практическое задание 1
Решение задачи 1
-
Провел (-а) анализ представленных в таблице показателей. -
По результатам полученных данных сформулированы выводы и предложения.
Таблица 1 Расчет абсолютных показателей ликвидности, млн. руб.
| Актив | Предыдущий период (2020г.) | Отчетный период (2021 г.) | Пассив | Предыдущий период (2020 г.) | Отчетный период (2021 г.) | Платежный излишек (+), недостаток (–) | |
| Предыдущий период (2020 г.) | Отчетный период (2021 г.) | ||||||
| 1. Абсолютные ликвидные активы (А1) | 911089 | 1966552 | 1. Наиболее срочные обязательства (П1) | 852 766 | 1 017 326 | +58323 | +949226 |
| 2. Быстрореализуемые активы (А2) | 2 174 060 | 3 283 619 | 2. Краткосрочные обязательства (П2) | 1405432 | 2043952 | +768628 | +1239667 |
| 3. Медленно реализуемые активы (А3) | 649539 | 628656 | 3. Долгосрочные обязательства (П3) | 3 240 395 | 3 715 947 | -2590856 | -3087291 |
| 4. Неликвидные активы (А4) | 11 980 826 | 14 458 334 | 4. Постоянные пассивы (П4) | 10 216 921 | 13 559 936 | +1763905 | +898398 |
| Баланс (п. 1 + 2 + 3 + 4) | 15715514 | 20337161 | Баланс (п. 1 + 2 + 3 + 4) | 15715514 | 20337161 | х | х |
А12020 = стр.1240 + стр.1250 = 262 692+648 397 = 911089 млн. руб.
А12021 = стр.1240 + стр.1250 = 493 303+1 473 249 = 1966552 млн. руб.
А22020 = стр.1230 = 2 174 060 млн. руб.
А22021 = стр.1230 = 3 283 619 млн. руб.
А32020 = (стр.1210+стр.1220+стр.1260) – стр.12605 = 570 823+75 632+3 084 = 649539 млн. руб.
А32021 = (стр.1210+стр.1220+стр.1260) – стр.12605 = 549 497+57 390+21 769 = 628656 млн. руб.
А42020 = стр.1100 = 11 980 826 млн. руб.
А42021 = стр.1100 = 14 458 334 млн. руб.
П12020 = стр.1520 = 852 767 млн. руб.
П12021 = стр.1520 = 1 017 326 млн. руб.
П22020 = стр.1510+стр.1540+стр.1550 = 1 353 045+52 387 = 1405432 млн. руб.
П22021 = стр.1510+стр.1540+стр.1550 = 1 941 908+102 045 = 2043953 млн. руб.
П32020 = стр.1400 = 3 240 395 млн. руб.
П32021 = стр.1400 = 3 715 947 млн. руб.
П42020 = (стр.1300+стр.1530) - стр.12605 = 10 216 921 млн. руб.
П42021 = (стр.1300+стр.1530) - стр.12605 = 13 559 936 млн. руб.
Выводы:
По результатам расчета, проведенного в табл.1 ПАО ГАЗПРОМ имеет следующую структуру ликвидности:
А1>П1 — это свидетельствует о платежеспособности организации на момент составления баланса. У организации достаточно для покрытия наиболее срочных обязательств абсолютно и наиболее ликвидных активов.
А2>П2 - быстро реализуемые активы превышают краткосрочные пассивы, и организация может быть платежеспособной в недалеком будущем с учетом своевременных расчетов с кредиторами, получения средств от продажи продукции в кредит.
А3<П3 - предприятие не может в среднесрочной перспективе с помощью активов с низкой ликвидностью возмещать пассивы с низкой срочностью
А4>П4 - предприятие не обладает полностью ликвидным балансом
Таким образом, предприятие имеет проблемы с ликвидностью в среднесрочной и долгосрочной перспективе. Необходимо сокращать зависимость предприятия от долгосрочных источников финансирования и наращивать собственный капитал.
Таблица 2 Расчет относительных показателей платежеспособности
| № п/п | Показатели | Нормативное ограничение | Расчетная формула | Предыдущий период (2020 г.) | Отчетный период (2021 г.) | Абсолютное отклонение (+/–) |
| 1 | Коэффициент абсолютной ликвидности | > 0,2 | А1 / (П1 + П2) | 0,4 | 0,6 | +0,2 |
| 2 | Коэффициент текущей ликвидности | 1,0 – 2,0 | (А1 + А2 + А3) / (П1 + П2) | 1,7 | 1,9 | +0,2 |
| 3 | Коэффициент критической ликвидности | 0,8 – 1,5 | (А1 + А2) / (П1 + П2) | 1,4 | 1,7 | +0,3 |
| 4 | Доля оборотных активов в структуре имущества предприятия | > 0,5 | стр.1200 / стр.1600 | 0,2 | 0,3 | +0,1 |
К абс.ликв. 2020 = А1 / (П1 + П2) = 911089 / (852 767+1405432) = 0,4
К абс.ликв. 2021 = А1 / (П1 + П2) = 1966552 / (1 017 326+2043953) = 0,6
К тек.ликв. 2020 = (А1 + А2 + А3) / (П1 + П2) = (911089+2 174 060+649539) / (852 767+1405432) = 1,7
К тек.ликв. 2021 = (А1 + А2 + А3) / (П1 + П2) = (1966552+3 283 619+628656) / (1 017 326+2043953) = 1,9
К крит.ликв. 2020 = (А1 + А2) / (П1 + П2) = (911089+2 174 060) / (852 767+1405432) = 1,4
К крит.ликв. 2021 = (А1 + А2) / (П1 + П2) = (1966552+3 283 619) / (1 017 326+2043953) = 1,7
ДОА 2020 = стр.1200 / стр.1600 = 3 734 690 / 15 715 516 = 0,2
ДОА 2021 = стр.1200 / стр.1600 = 5 878 830 / 20 337 165 = 0,3
Выводы:
Значение коэффициента абсолютной ликвидности в анализируемых периодах в пределах нормативного значения. Это значит, что краткосрочные обязательства могут быть немедленно погашены за счет средств на различных счетах, в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам с дебиторами.
Значение коэффициента текущей ликвидности в анализируемых периодах в пределах нормативного значения. Это значит, что у предприятия достаточно средств, которые могут быть использованы им для погашения своих краткосрочных обязательств в течение года.
Значение коэффициента критической ликвидности в 2020г. в пределах нормативного значения.
Это значит, что краткосрочные обязательства предприятия могут быть немедленно погашены за счет средств на различных счетах, в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам.
Несмотря на то, что в 2021г. коэффициент превысил норму на 0,2 п.п., предприятие также может отвечать по своим краткосрочным обязательствам.
Доля оборотных активов в структуре имущества предприятия в анализируемых периодах ниже нормы.
Хотя в 2021г. наблюдается положительная динамика показателя.
Это значит, что активы предприятия в целом неликвидны, в будущем предприятие может утратить платежеспособность.
Предприятию необходимо увеличивать оборотные средства и более эффективно использовать внеоборотные активы.
Практическое задание 2
Решение задачи 2
-
Провел (-а) анализ представленных в таблице показателей. -
По результатам полученных данных сформулированы выводы и предложения.
Таблица 3 Анализ собственных оборотных средств публичной организации
| № п/п | Показатели | Предыдущий период (2020 г.) | Отчетный период (2021 г.) | Абсолютное отклонение (+/–) | Относительное отклонение, % |
| 1 | Капитал и резервы, млн руб. | 10 216 921 | 13 559 936 | +3343015 | 145,2 |
| 2 | Доходы будущих периодов, млн руб. | - | - | - | - |
| 3 | Внеоборотные активы, млн руб. | 11 980 826 | 14 458 334 | +2477508 | 120,7 |
| 4 | СОС, млн руб. | -1763905 | -898398 | +865507 | 50,9 |
| 5 | Оборотные активы, млн руб. | 3 734 690 | 5 878 830 | +2144140 | 157,4 |
| 6 | Излишек/недостаток СОС, млн руб. | -5498595 | -6777228 | -1278633 | 123,3 |
| 7 | Коэффициент обеспеченности предприятия СОС | -0,5 | -0,2 | +0,3 | 40,0 |
СОС2020 = 10216921 – 11980826 = -1763905 млн. руб.
СОС2021 = 13559936 – 14458334 = -898398 млн. руб.
Излишек/недостаток СОС2020 = -1763905 – 3734690 = -5498595 млн. руб.
Излишек/недостаток СОС2021 = -898398 – 5878830 =-6777228 млн. руб.
К СОС2020 = -1763905 / 3734690 = -0,5
К СОС2021 = -898398 / 5878830 = -0,2
Выводы:
Таблица 3 показывает, что в анализируемых периодах предприятие испытывает дефицит собственных оборотных средств.
Основная причина – высокая доля внеоборотных активов в имуществе предприятия, которые не покрываются собственным капиталом.
Однако в 2021г. наблюдается положительная тенденция их роста на 865507 млн. руб. или на 50,9% по сравнению с 2020г. В целом деятельность предприятия характеризуется дефицитом собственных оборотных средств, который вырос в 2021г. на 1278633 млн. руб. или на 23,3%.
В связи с вышеизложенным коэффициент обеспеченности предприятия СОС получается отрицательным, т.е. все оборотные, а также часть внеоборотных активов созданы за счет кредитов и различных займов. В таком случае устойчивость предприятия является минимальной.
Следовательно, предприятию необходимо снижать долговую нагрузку по внешним источникам финансирования и выработать стратегию эффективного управления собственным капиталом, в частности, нераспределенной прибылью.
Таблица 4 Определение типа финансовой устойчивости публичной организации
| № п/п | Показатели | Предыдущий период (2020 г.) | Отчетный период (2021 г.) | Тип финансовой устойчивости |
| 1 | Запасы, млн руб. | 570 823 | 549 497 | 0 |
| 2 | СОС, млн руб. | -2334728 | -1447895 | |
| 3 | Долгосрочные обязательства, млн руб. | 3 240 395 | 3 715 947 | 1 |
| Итого: (2) + (3) | 905667 | 2268052 | ||
| 4 | Краткосрочные кредиты и займы, млн руб. | 1 353 045 | 1 941 908 | 1 |
| Итого: (2) + (3) + (4) | 2258712 | 4209960 | ||
Выводы:
Проведенные расчеты показывают, что предприятие имеет тип финансовой устойчивости (0,1,1). Т.е. обладает нормальной платежеспособностью. Рационально использует заемные средства.
Имеет высокую доходность текущей деятельности. Однако это же указывает на сильную зависимость от заемных источников.
Предприятию необходимо изменить структуру капитала за счет роста прибыли.
Практическое задание 3
Решение задачи 3
-
Провел (-а) анализ представленных в таблице показателей. -
По результатам полученных данных сформулированы выводы и предложения.
Таблица 5 Анализ финансовых результатов публичной организации
| Показатели (млн руб.) | Предыдущий период (2020 г.) | Отчетный период (2021 г.) | Абсолютное отклонение (+/–) | Относительное отклонение, % |
| Выручка | 4 061 444 | 6 388 987 | 2327543 | 157,3 |
| Себестоимость | 2 488 200 | 2 748 528 | 260328 | 110,5 |
| Управленческие расходы | 111 347 | 130 832 | 19485 | 117,5 |
| Коммерческие расходы | 1 450 860 | 1 551 851 | 100991 | 107,0 |
| Прибыль от продаж | 11 035 | 1 957 774 | 1946739 | 17741,5 |
| Доходы от участия в других организациях | 311 965 | 414 235 | 102270 | 132,8 |
| Проценты к получению | 43 234 | 43 845 | 611 | 101,4 |
| Проценты к уплате | 115 261 | 122 609 | 7348 | 106,4 |
| Прочие доходы | 1 067 386 | 2 003 191 | 935805 | 187,7 |
| Прочие расходы | 2 240 427 | 1 087 201 | -1153226 | 48,5 |
| Прибыль до налогообложения | -922 065 | 3 209 237 | 4131302 | 448,0 |
| Чистая прибыль | -706 925 | 2 684 456 | 3391381 | 479,7 |
| Рентабельность продаж, % | 0,27 | 30,64 | +30,37 | 11348,1 |
| Рентабельность деятельности (продукции), % | 0,27 | 44,18 | +43,91 | 16362,9 |