Файл: Формирование экономических ресурсов и их влияние на результаты коммерческой деятельности предприятия (Использование финансовых ресурсов на предприятии).pdf

Анализируя таблицу 3, можно сказать, что добыча нефти, газового конденсата и жидких углеводородов в 2015 году увеличился на 8,3 %, что связано с увеличением добычи нефти на отдельных проектах предприятия, например Сахалин-1. В 2015 г. объем добычи нефти и конденсата в целом по проекту «Сахалин-1» превысил 7,6 млн. т.

2.2. Анализ и оценка эффективности формирования и использования финансовых ресурсов на предприятии

Финансовое состояние предприятия характеризуется совокупностью показателей, отражающих процесс формирования и использования его финансовых средств. В таблице 4 отражены данные о формировании прибыли в 2014-2016 гг.

Таблица 4 — Формирование прибыли в 2014-2016 гг., тыс. руб.

Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг в 2016 году составила 3 831 094 495 тыс. руб., что на 10,9% ниже результата 2015 года. Снижение выручки вызвано вследствие неблагоприятной ценовой конъюнктуре, влиянию зарубежных санкций в отношении Компании и падением среднего курса рубля. В 2015 году выручка увеличилась на 21,3% по сравнению с показателем 2014 года.

Данное увеличение выручки связано с увеличением добычи газа и вводом новых действующих нефтяных скважин, а также с положительными курсовыми разницами от реализации продукции на экспорт. Рост выручки в 2015 г. связан, в основном, с увеличением объемов реализации ввиду эффективного управления структурой реализации, а также роста поставок по долгосрочным договорам, более того обесценивание курса рубля частично скомпенсировало падение цен на нефть.

Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг в 2016 году выросла по сравнению с показателем 2015года на 6,6 % и составила 2 612 932721 тыс. руб., в 2015 себестоимость увеличилась на 24,5% по сравнению с показателем 2014 года. Основными факторами роста себестоимости являлись увеличение объемов производства и реализации продукции, отчислений по налогу на добычу полезных ископаемых, затрат на оплату труда и отчислений на социальные нужды, амортизационных отчислений за счет реализации инвестиционной программы Компании, материальных затрат по причине роста тарифов и цен на электроэнергию и материальные ресурсы а также рост тарифов естественных монополий и цен на материальные ресурсы.

Коммерческие расходы в 2016 году снизились на 36,8 % по сравнению с предыдущим годом и составили 1 018 103 482тыс. руб. Коммерческие расходы в 2015 году увеличились на 23,2% по сравнению с 2014 г., что связано с увеличением расходов на транспортировку нефти.

Прочие расходы в 2016 году по сравнению с 2015 годом возросли на 196,33% и составили 377310911 тыс. руб. Данный рост связан с ростом обесцененных активов, реализацией и выбытием основных средств и нематериальных активов и ростом прочих расходов.

За счет увеличения показателя прочих расходов наряду с увеличением показателя себестоимости проданных товаров, продукции, работ, услуг и роста показателя процентов к уплате (данный показатель увеличился в 2015 году на 150,01%) произошло снижение прибыли до налогообложения ПАО «НК Роснефть» в 2015 г. на 25,4% по сравнению с 2014 годом и уменьшение на 65,75% в 2016 г. по сравнению с 2015 годом. В динамике изменения валовой прибыли за период 2014-2016 г. наблюдался как рост данного показателя, так и его снижение. В целом валовая прибыль снизилась в 2016 г. по сравнению с 2014 г. на 23,7 %, что говорит о том, что снижение выручки от продаж не компенсировало увеличение себестоимости. Динамика прибыли от продаж в период с 2014 по 2016 год отрицательная. Скорее всего это связано с мировым снижением цены на нефть, ограниченностью использования основных средств зарубежных компаний в связи с санкциями и др. Чистая прибыль за 2014-2016 гг. изменялась как в сторону ее уменьшения, так и в сторону увеличения. В 2016 году она уменьшилась по сравнению с 2015 г. на 52,24%. Это было связано, главным образом, с увеличением текущего налога на прибыль.

Чистая прибыль ПАО «НК Роснефть» за 2015 года с учетом негативного эффекта от изменения курса рубля составила 501 324 290 тыс. руб., что на 367,8% больше, чем за аналогичный период 2014 года. В сообщении компании отмечается, что без учета убытка по курсовым разницам, прибыль «Роснефти» за январь-сентябрь составила 411 млрд. руб., увеличившись по сравнению с первыми девятью месяцами 2014 года на 34%. При этом компания не учитывает в данных за 2013 год эффект от переоценки приобретенных активов ТНК-BP в размере 167 млрд. руб. С его учетом чистая прибыль компании в январе-сентябре 2014 года составляла 417 млрд. руб. По сравнению с этим результатом прибыль «Роснефти» в январе-сентябре 2015 года сократилась более чем на 37%. В Компания поддерживается высокий уровень ликвидных средств, составивших 939 млрд. руб. (16,7 млрд. долл.) по состоянию на 31 декабря 2015 г., который, в свою очередь, обеспечивает стабильное плановое погашение всех краткосрочных и долгосрочных обязательств и реализацию инвестиционной программы. В таблице 5 представлены данные о распределении прибыли в 2014-2016 гг.

Таблица 5 — Распределение прибыли в 2014-2016 гг., тыс. руб.

Использование прибыли за 2014 год частично пошло на увеличение резервного капитала, на поддержку социальной сферы, большая часть прибыли пошла на выплату дивидендов и погашение задолженности.

Прибыль ПАО «НК Роснефть» в 2015 году по сравнению с прошлым годом увеличилась. На увеличение прибыли предприятия в 2015 году существенное влияние оказал эффект курсовых разниц от сбыта продукции на экспорт. В отчете о финансовых результатах за 2015 год по предприятию ПАО «НК Роснефть» наблюдается увеличение валовой прибыли, это преимущественно связано с увеличением выручки ввиду возросшей добычи углеводородов компанией в 2015 г. (рост на 4,8%), которая составила 5,106 млн. баррелей нефтяного эквивалента в сутки. Показатели 2016 года во многом отстают от показателей 2015 года, это связано с ухудшением ценовой конъюнктуры и применением зарубежных санкций в отношении Компании.

Далее рассчитаем показатели рентабельности ПАО «НК Роснефть» и представим данные в таблице 6.

Таблица 6 — Показатели рентабельности ПАО «НК Роснефть», %

В 2015 г. рентабельность продукции ПАО «НК Роснефть» уменьшилась с 5,37 % до 3,76 %, то есть на 29,9%, это связано с уменьшением балансовой прибыли и увеличением затрат. Однако, в 2015 рентабельность активов возросла до 13,3%, что объясняется увеличением прибыли от продаж и снижением общих активов. Рентабельность активов показывает сколько приходится прибыли на каждый рубль, вложенный в имущество организации. Динамика показателей рентабельности за 2014-2016гг. свидетельствует о снижении эффективности добычи нефти в ПАО «НК Роснефть».

Таким образом, мы провели экономическую характеристику ПАО «НК Роснефть». Компания с каждым годом наращивает объемы нефтедобычи. Компанией в 2016 году было реализовано 203 млн. тонн нефти и газового конденсата и 62,54 млрд. м³. В 2016 году был увеличен выход светлых нефтепродуктов с 54,8% до 55,3%, а также обеспечен рост глубины переработки с 65,3% до 66,5%, также был осуществлен полный переход на производство для российского рынка бензинов и дизельного топлива класса Евро-5 в соответствии с требованиями Техрегламента. В качестве проблемы на предприятии выделен тот факт, что в 2014, 2015, 2016 гг. наблюдается снижение прибыли от продаж и рост себестоимости. Основными факторами роста себестоимости являлись увеличение объемов производства и реализации продукции, отчислений по налогу на добычу полезных ископаемых, амортизационных отчислений за счет реализации инвестиционной программы Компании, рост материальных затрат по причине увеличения тарифов и цен на электроэнергию и материальные ресурсы.

3. Основные направления по совершенствованию формирования финансовых ресурсов предприятия

Основным источником прибыли ПАО «НК Роснефть» является ее основная производственная деятельность – добыча нефти, ее переработка и реализация. Добиваясь успехов в производственной деятельности, увеличивая объемы добычи и реализации нефти и нефтепродуктов, повышая их качество, компания сможет достигнуть цели увеличения чистой прибыли.

Стратегия ПАО «НК Роснефть» должна быть направлена на рост стоимости за счет программы модернизации НПЗ, развития производственных мощностей, увеличение добычи углеводородов и прироста запасов нефти и газа, диверсификации производства, увеличение добавочной стоимости за счет создания конечных нефтепродуктов, а также повышения эффективности по всей цепочке создания стоимости.

Так, например, в 2015 г. в рамках реализации программы модернизации НПЗ компания закончила строительство новейших установок изомеризации на Куйбышевском НПЗ, Новокуйбышевском НПЗ и Рязанской НПК, установки вакуумной перегонки мазута на Рязанской НПК и риформинга на Новокуйбышевском НПЗ. Данные мероприятия привели в 2015 г. к приросту на 18% производства моторных топлив класса ЕВРО-4 и ЕВРО-5, способствовали переработке 100 млн. т. нефти на российских и зарубежных заводах компании и реализации 2017,4 млн. т. нефти и нефтепродуктов (рост на 7,5%).

В 2016 году был увеличен выход светлых нефтепродуктов с 54,8% до 55,3%, а также обеспечен рост глубины переработки с 65,3% до 66,5%, также был осуществлен полный переход на производство для российского рынка бензинов и дизельного топлива класса Евро-5 в соответствии с требованиями Техрегламента, был завершена реконструкция установок каталитического риформинга на Сызранском и Куйбышевском НПЗ.

Для поддержания объема добычи нефти на действующих месторождениях необходимо проводить мероприятия, направленные на увеличение объема разработки и реализации программы геолого-технических мероприятий: осуществление гидроразрыва пластов, бурение новых высокодебитовых скважин, оптимизации в сфере отбора жидкости, ликвидация бездействующего фонда скважин, а также применение других эффективных и инновационных методов увеличения нефтеотдачи.

Наибольшая проблема ПАО «НК Роснефть» – сокращение рынков сбыта нефти и нефтепродуктов, а также низкий уровень нефтепереработки и как следствие отсутствие высокой добавочной стоимости на конечные продукты нефти.

Приоритетной задачей ПАО «НК Роснефть» является поддержание оптимального уровня добычи на действующих месторождениях и увеличение объемов добычи за счет реализации масштабных проектов на Дальнем Востоке по вводу в эксплуатацию новых месторождений с использованием уникальных буровых платформ. Для этого необходимо: