Файл: Понятие и виды ценных бумаг (Коносамент).pdf

Введение

Прогресс рыночных отношений в России, деятельность хозяйствующих субъектов различных организационно-правовых форм, повлияли на формирование новых форм финансовых связей между этими субъектами, а также на бурное развитие кредитных отношений в стране и расширение состава их участников. Главным объектом любого развитого рынка, будет является фондовый рынок, а так же рынок ценных бумаг (РЦБ). Кроме того, РЦБ, в состав которого входит их эмиссия, размещение, модифицирование, погашение, др. операции, будет считаться сферой, в которой много нерешенных проблем, исходя из этого, встречаются злоупотребления. В утвержденной Указом Президента Российской Федерации от 01 июля 1996г. «Концепции развития рынка ценных бумаг в Российской Федерации» считается, что одной из главных задач государственной политики на РЦБ является «борьба с суррогатами ценных бумаг и с мошенничеством, пресечение незаконной деятельности на РЦБ». В Концепции устонавливется, что защита интересов государства и субъектов РЦБ будет происходить по нескольким основным направлениям, в том числе таким, как:

• развитие и улучшение нормативной правовой базы РЦБ, как часть осуществляемой в России правовой реформы;
• улучшение системы предотвращения и расследования преступлений на РЦБ с учетом настоящих полномочий правоохранительных органов и судебной системы в общем;
• введение, а так же улучшение административной и уголовной ответственности за грубые и опасные правонарушения на РЦБ;

Тем самым, в РФ на нормативно-правовом уровне установлена непосредственная связь позитивной роли развития правового регулирования РЦБ, нормами финансового, банковского, гражданского права с трудностями предотвращения совершения преступлений в экономической сфере.

Оригинальность данной темы, является вовлечение в гражданский оборот ценных бумаг, развитием РЦБ в РФ, рост спроса частных инвесторов к ценным бумагам российских компаний, преимущественное создание открытых акционерных обществ (ОАО), акции которых вращаются на фондовом рынке. Главной целью курсовой работы является то, чтобы определить значения ценных бумаг и их основные виды, а также разъеснить порядок обращения. Задачи данной работы:

1. выявить правовую категорию ценных бумаг;
2. сформировать признаки ценных бумаг;
3. систематизировать ценных бумаг;
4. раскрыть особенности обращения ценных бумаг;
5. изучить главные источники правового регулирования вопросов эмиссии и обращения ценных бумаг;
6. выявить особенности векселя, как ценной бумаги;
7. раскрыть и изучить принципы фьючерских и опционных контрактов.

Предметом изучения будет является, РЦБ РФ, а также сделки по переходу прав и исполнению обязательств. Механизм и порядок признания бумаги ценной, обращения ценных бумаг, эмиссии ЦБ.

Глава 1 Понятие ценной бумаги как объекта гражданских правоотношений

Ценная бумага (ЦБ) - считается объектом гражданских прав статья 128 Гражданского Кодекса, является документом, в состав которого входят имущественные права, может самостоятельно вращаться на рынке и входить в договор купли-продажи и других сделок, а так же служит источником регулярного или разового дохода. Исходя из этого, ЦБ - это документ, обладающий такими признаками как:

1. документ, указывающий определенные имущественные права;

2. документ, который несет установленную форму и обязательные реквизиты, если отсутствует, хотя бы одного из необходимых реквизитов, тогда в соответствие с пунктом 2 статьи 144 Гражданского Кодекса Российской Федерации говорит нам о том, что эта бумага недействительна (ничтожна), т.е. не имеет ни какой юридической силы;

3. Это документ, в состав которого входит имущественное право, осуществление возможно только при использования самого документа;

4. В литературе подчеркивают такой характер ЦБ, как «публичная достоверность». Смысл публичной достоверности состоит в том, что ценная бумага, изложенная с исполнением формы и необходимых реквизитов, говорит о том что должник не в праве оспорить, потому как, отсутствуют основания обязательств или его недействительности, т.е. должник обязан свершить исполнение по ЦБ, лишь на фоне формальных признаков - соответствия формы и обязательных реквизитов пункт 2 статья 147 Гражданского Кодекса Российской Федерации. В ГК ценная бумага представляет собой документ, удостоверяющий с исполнением установленной формы и необходимых реквизитов, исполнение или переход, которых реальны только, при его представлении. Другими словами, бумага будет считаться ценной не в силу присущих ей общих свойств, а тогда, когда она доказывает права ее хозяина на установленные материальные или нематериальные вещи. Тогда исполнение определенных прав реально, только, лишь при представлении ЦБ. Популярность ценных бумаг в современном обществе обусловлена тем, что имеет определенную стоимость, они, на уровне с деньгами, способствует удобным средством пользования и оплаты, играют роль кредитного предмета и способствуют упрощению передачи прав на разного вида блага. Исполнение ЦБ вышеуказанных действий возможно потому, что они имеют несколько свойств, благодаря которым можно отличить их от других юридических документов, которыми также доказываются разные субъективные гражданские права, таких как долговые расписки, страховые полиса, завещания и т.д. В первую очередь ЦБ должна исполнятся в установленой законом форме и с наличием всех обязательных реквизитов согласно части 1 статьи 144 Гражданского Кодекса РФ. По общепринятым правилам, ценные бумаги — это письменные документы которые исполнены на специальных бланках, и несущие необходимый огромный уровень защиты от подделки. В таких случаях, если ЦБ не существует в физической, осязаемой форме или их оригиналы убирают в специальные хранилища, хозяину ценной бумаги выдается документ, подтвержадющий право собственности на эту или другую «фондовую ценность». Такой документ именуется «сертификатом» ценной бумаги. Говоря о реквизитах ценных бумаг, то они определяются законом, относящемуся к каждому определенному виду одобренных к выпуску ценных бумаг. Взять к примеру, в соответствии со ст. 878 в реквизиты чека должны входить:

1. название «чек»,входящее в текст документа;
2. поручение плательщику оплатить установленную сумму;
3. наименование плательщика и указание счета, с которого необходимо произвести списание;
4. вид валюты в котором будет произведена оплата;
5. дата и место где был составлен чек;
6. подпись лица кем был выписан чек, - чекодателя.

Главным признаком ценных бумаг считается, способность их перехода от одного лица к другому. В зависимости от характера ценной бумаги способы их перехода могут быть разными, от самого легкого до наиболее тяжелого. С переходом ценной бумаги к новому владельцу переходят в соответствии и все установленные ею права. В моментах предусмотренных законодательством или определенном им порядке, для исполнения и передачи прав, подтвержденной ценной бумагой, достаточно доказательств их закрепления в специальном реестре согласно части 2 статьи 142 Гражданского Кодекса Российской Федерации. ЦБ доступен характер публичной достоверности. Его смысл состоит в том, что законодательством конкретно определен состав тех оснований, отталкиваясь от которых, должник имеет право отказаться от исполнения возложенных на него обязанностей. Так же, составленная по всем правилам ценная бумага, не может быть оспорена должником со ссылкой на отсутствие основания возникновения обязательства, либо на его не действительность. Возможны только возражения по формальным основаниям, так же, ссылка на пропуск даты предъявления ценной бумаги к исполнению или оспаривание ценной бумаги с ссылкой на отсутствие основания обязательства, или на его недействительность. Допускается лишь возражения по установленным основаниям, втак же, ссылка на пропуск даты предъявления ценной бумаги к исполнению, либо оспаривания ценной бумаги со ссылкой на ее подделку или подлог. Хозяин ЦБ, заметивший подлог или подделку ценной бумаги, имеет право предъявить требование о правильном выполнение его обязанностей, удостоверенного ценной бумагой, и о возмещении ущерба. В заключении, главным характером ЦБ считается то, что выполнение исполненного в ней субъективного гражданского права возможно, лишь при представление ценной бумаги. Потеря ценной бумаги повлечет за собой, как правило, недопустимость исполнения закрепленного ею права. Так же лицо, потерявшее ценную бумагу на предъявителя или следующую ценную бумагу, имеет право написать заявление в суд о признании потери ценной бумаги недействительной и о восстановлении прав по ней. Сами ЦБ не несут ни какой материальной ценности, но осуществляют в себе гарантии на ценност, действительные или фактические, такие как: деньги, товары, услуги. Они могут послужить средствами оплаты, кредита, образования сокровищ, распределения прибыли и т.д. Реализуют реальные товары и деньги, ценные бумаги,а так же создают приятные условия для хорошего финансирования рынка: хранения и обращения товарно-денежных ценностей, быстрого и экономичного перевода их от одного владельца к другому. Важным признаком ценных бумаг играет узкая, прочная связь изображенных в них прав с документарной установленной формой их фиксирования. В этой связи имущественное право возможна, лишь в форме бумаги, исходя из этого, переход бумаги представляет собой, передачу самого права, а ее потеря - приостановлением права.

Глава 2 Классификация и виды ценных бумаг

Гражданский Кодекс утверждает категорию ЦБ, имеющую юридическое, а не экономическое значение. Говорится о видах предъявительских, именных и ордерных ценных бумагах. В этом случае, не каждый класс ценной бумаги может одновременно быть в виде как предъявительских, так и именных или ордерных бумаг, поскольку законодательство способна не давать такую возможность, согласно с пунктом 2 статьи 145 Гражданского Кодекса РФ. Сегодняшний российский закон дает возможность выпускать акции, только в виде именных ценных бумаг, а векселей - как именных, так и ордерных. В ЦБ на предъявителя установленные ею имущественные права принадлежат тому, кто сможет фактически предоставить ее необходимому лицу, он же имеет право и обязан провести выполнение этому владельцу. Следовательно и для передачи другому прав, заверенных такой бумагой, хватает для передачи самой бумаги способом ее обычного вручения, без всяких формальностей, согласно пункту 1 статьи 146 ГК РФ. Взять к примеру, выигрышный лотерейный билет или предъявительская облигация. В именной ЦБ, заверенные ею имущественные права, являются собственностью установленного лица, которому только и может быть исполнено надлежащее выполнение по такой бумаге. Тогда при надобности передачи права, заверенного именной ценной бумагой, следующему лицу ее хозяин обязан установленным образом оформить уступку своего права, в полном размере выполнить все нужные требования к форме такой уступки, согласно статье 389 ГК РФ, и сообщить о случившейся уступке должника - необходимое по ценной бумаге лицо, согласно пункту 3 статей 382, 385, 386 ГК. В данном случае предыдущий хозяин именной ценной бумаги несет ответственность перед настоящим хозяином, только за обоснованность требования, заверенного ценной бумагой, но не несет ответственности за фактическое невыполнение этого требования обязанным лицом. Передача следующему хозяину акций говорит о том, что предыдущий хозяин несет ответственность перед покупателем за верность оформления своего членства в согласующем АО, но не несет никакой ответственности за невыплату дивидендов или банкротство общества. Исходя из этого, именные ценные бумаги являются сложной обороноспособностью, что отличает их от предъявительских ценных бумаг, обороноспособность которых считается высокой. ЦБ в настоящее время подразделяются на два больших класса:

• первый класс - основные ценные бумаги;

• второй класс - производные ценные бумаги.

Основные ценные бумаги - это ЦБ, в частности которых находятся имущественные права на какой-либо актив, на товар, деньги, капитал, имущество, различного рода ресурсы и др. Основные ЦБ, можно распределить на две подгруппы: первичные и вторичные ценные бумаги. Первичные ценные бумаги - созданы на активах, в круг которых не входят сами ценные бумаги.

Вторичные ценные бумаги - это ценные бумаги, создаваемые на основе первичных ценных бумаг; это ценные бумаги на сами ценные бумаги. Производная ценная бумага - это свободная форма выполнения имущественного права, появившегося из-за изменения цены находящегося в основе этой ценной бумаги биржевого актива. Под видом ценных бумаг возьмем такую совокупность, для которой все факторы, относящиеся к ценным бумагам, будут считаться общими, одинаковыми. Различают так же, классификации ценных бумаг и классификации видов ценных бумаг. Классификации ценных бумаг - это деление ЦБ на виды по установленным факторам, которые к ним относятся.

Классификации видов ценных бумаг - это объединение ЦБ одного и того же вида, это разделение видов ценных бумаг на подгруппы. Сначала, подгруппы могут на уровне случаев делиться еще дальше. Каждая следующая подгруппа входит в состав той или другой предыдущей подгруппы.

АКЦИЯ - единичный вклад в выбранный капитал АО с последующими правами;

ОБЛИГАЦИЯ - единичное долговое обязательство на возврат вложенной суммы, через определенный срок с уплатой или без уплаты установленного дохода;

БАНКОВСКИЙ СЕРТИФИКАТ - свободно обращающееся свидетельство о сберегательном вложении в банк, с обязательством последней выплаты этого вложения и всех процентов через определенный срок;

ВЕКСЕЛЬ - написанное денежное обязательство должника о возвращении долга, форма и обращение которого устанавливается определенным законом - вексельным правом;

ЧЕК - письменное поручение чекодателя банку оплатить получателю установленную сумму денег;

КОНОСАМЕНТ — это документ установленной формы на перевозку груза, заверяющее его на погрузку и перевозку, а так же право на получение; ДЕПОЗИТНЫЙ И БАНКОВСКИЕ СЕРТИФИКАТЫ - заверяет право его владельца распоряжаться находящегося в нем груза и получить его по завершению морской перевозки.

ПРИВАТИЗАЦИОННЫЙ ЧЕК - государственная ЦБ основного назначения, необходимая для бесплатного перехода гражданам объектов приватизации.