Файл: Теоретические аспекты структуры и источников формирования имущества.pdf

Введение

Актуальность темы. Одним из важнейших критериев оценки деятельности любого предприятия, имеющего своей целью получение прибыли, является эффективность использования имущества и раскрытие имущественного потенциала.

Устойчивость финансового положения предприятия в значительной степени зависит от целесообразности и правильности вложения финансовых ресурсов в активы. Оптимизация структуры имущества – это одна из наиболее важных и сложных задач, которая решается в процессе управления предприятием.

В процессе функционирования предприятия величина активов, их структура претерпевают постоянные изменения. Наиболее общее представление об имевших место качественных изменениях в структуре средств и их источников, а также динамике этих изменений можно получить с помощью вертикального и горизонтального анализа отчетности.

Обычно имущество предприятия обособлено от имущества его учредителей, участников и работников. Предприятие отвечает по своим долгам, принадлежащим ему имуществом, на которое могут быть обращены иски хозяйственных партнеров или кредиторов в случае невыполнения предприятием каких-либо обязательств перед ними.

Имущество предприятия является предметом изучения различных дисциплин: право исследует правовые аспекты существования, защиты, перехода прав собственности и обязательств; в анализе хозяйственной деятельности рассматривается эффективность использования различных видов имущества предприятия; в бухгалтерском учете отражается движение имущества и основных источников его формирования. В курсе экономики предприятия имущество рассматривается как хозяйственный, экономический ресурс, использование которого обеспечивает успешную деятельность предприятия. Основные элементы имущества предприятия будут рассмотрены в данной и последующих главах учебника.

Анализ имущества показывает, по каким конкретным направлениям надо вести эту работу. В соответствии с этим результаты анализа дают ответ на вопрос, каковы важнейшие способы улучшения состояния имущества предприятия в конкретный период его деятельности.

Объект исследования – ООО «Браво Премиум».

Предмет исследования – имущество организации.

Целью работы является – анализ структуры имущества предприятия, а также определение оптимальности структуры имущества и источников его формирования.

Задачи курсовой работы:

– изложить теоретические аспекты структуры и источников формирования имущества;

---

– провести анализ динамики структуры имущества ООО «Браво Премиум»;

– рассмотреть направления улучшения использования имущества.

Теоретической основой послужили труды авторов: Агарков А.П., Бабук И.М., Баскакова О.В., Елисеева Т.П. и т.д.

Методологической основой работы явились методы анализа и синтеза.

Работа состоит из введения, двух глав, заключения, списка литературы.

Глава 1. Теоретические аспекты структуры и источников формирования имущества

1.1 Понятие структуры имущества

Оценка имущественного состояния сводится к определению стоимости имущества предприятия, его структуры, источников его формирования. [4, c.32]

Имущество предприятия – материальные и нематериальные элементы, используемые предприятием в производственной деятельности.

Имущество предприятия первоначально создается за счет имущества, переданного ему учредителями в виде вкладов (взносов, паев). Имущество предприятия увеличивается в процессе производственной и хозяйственной деятельности. Оно может являться объектом сделок, отчуждаться, закладываться и т.п. [11, c. 56]

При признании предприятия несостоятельным (банкротом) его имущество в соответствии с установленными законами процедурами может использоваться для удовлетворения требований кредиторов. Оставшееся после этого имущество ликвидируемого предприятия передается его учредителям (участникам), имеющим на это имущество вещные права или обязательственные права в отношении предприятия. По российскому законодательству учредители и участники предприятия имеют обязательственные права в отношении хозяйственных товариществ и обществ, производственных кооперативов. На имущество государственных и муниципальных унитарных предприятий, а также дочерних обществ учредители имеют право собственности или иные вещные права. [19,c.3]

Обычно в составе имущества выделяют материально-вещественные и нематериальные элементы.

К числу материально-вещественных элементов относятся земельные участки, здания, сооружения, машины, оборудование, сырье, полуфабрикаты, готовые изделия, денежные средства. [20,c.12]

---

Нематериальные элементы создаются в процессе жизнедеятельности предприятия. К ним относятся: репутация фирмы и круг постоянных клиентов, название фирмы и используемые товарные знаки, навыки руководства, квалификация персонала, запатентованные способы производства, ноу-хау, авторские права, контракты и т.п., которые могут быть проданы или переданы. [16,c .76]

Имущество подразделяют на активный капитал, т.е. действующий (функционирующий) в виде имущества и обязательств, и пассивный капитал, отражающий источники формирования и оплаты действующего капитала.

Несмотря на различный порядок учета активного и пассивного капитала, они представляют собой единство, являются различными характеристиками общего капитала, обеспечивающего хозяйственную деятельность организации. В процессе хозяйственной деятельности происходит постоянный оборот капитала: последовательно капитал меняет денежную форму на материальную, которая в свою очередь изменяется, принимая различные формы (в виде продукции, товара и др.) в соответствии с условиями производственно-коммерческой деятельности организации, наконец, вновь превращается в денежные средства, готовые начать новый кругооборот процессов [13, с. 43].

Активный капитал состоит из имущества и обязательств организации, т.е. в него входит то, чем владеет данная организация как обособленный объект хозяйствования. Активный капитал – это стоимость всего имущества организации. По отношению к скорости оборота различают имущество длительного пользования, которое более года находиться в обороте организации и имущество, предназначенное для текущего (одноразового) использования в процессе хозяйственной деятельности или находящееся в обороте организации не более одного года. [7,c. 21]

Таким образом, активный капитал предприятия подразделяется на основной (долгосрочный) капитал, или внеоборотные активы, и оборотный (текущий) капитал, или оборотные активы. Пассивный капитал характеризует источники имущества (активного капитала) обособленной организации и включает собственный и заемный капитал. Собственный капитал организации как юридического лица в общем виде определяется стоимостью имущества, принадлежащего организации; это так называемые чистые активы организации. [13,c. 76]

В процессе анализа может быть использована такая классификация имущества по категориям риска:

– минимальный риск – наличные денежные средства, легко реализуемые краткосрочные ценные бумаги;

– малый риск – дебиторская задолженность предприятия с устойчивым финансовым положением, запасы товаров материальной ценности, готовая продукция, пользующаяся спросом; [19,c. 11]

---

– средний риск – продукция производственно – технического назначения, незавершенное производство, расходы будущих периодов;

– высокий риск – дебиторские задолженности предприятий, находящихся в тяжелом финансовом положении, запасы готовой продукции, вышедшей из употребления, неликвиды. [11.c.76]

Наиболее простая и доступная следующая классификация имущества (активов):

– текущие оборотные мобильные:

1) оборотные средства;

2) затраты;

3) запасы;

4) денежные средства;

5) готовая продукция;

6) дебиторская задолженность;

7) расходы будущих периодов;

– иммобилизованные необоротные активы:

1) основные фонды; [10.c.31]

2) нематериальные активы;

3) долгосрочные вложения. [17,c.23]

Основными характеристиками оборотных средств являются их стоимость, состав и структура. Стоимость оборотных средств зависит от характера и объема выпускаемой продукции, технико-организационного уровня производства (в частности, качества материально-технического снабжения) и ряда других факторов. Состав же оборотных средств по классификационным группам практически одинаков для всех отраслей промышленности. [20,c.65]

Изучение структуры имущества позволяет судить о расширении или сокращении деятельности предприятия. Увеличение доли необоротных активов, сокращение удельного веса оборотных средств, как правило, свидетельствуют о сокращении деятельности предприятия.

При анализе структуры активов оценивается:

валюта баланса предприятия (чем больше валюта баланса, тем надежнее предприятие. Однако особое внимание надо уделить убыткам, которые не являются имуществом и для целей дальнейшего анализа переносятся в собственный капитал (пассив) со знаком минус); [9,c.23]

имеет ли предприятие «тяжелую» (с высокой долей необоротных активов) или «легкую» структуру активов. Предприятия с «тяжелой» структурой активов имеют высокую долю накладных расходов (за счет амортизационных отчислений и расходов по содержанию имущества) и являются особо чувствительными к изменению выручки. Однако такие предприятия за счет высоких амортизационных отчислений могут иметь деньги, не имея прибыли; [12,c.51]

обладает ли предприятие реальным имуществом. Предприятия с высокой долей «бумажных» активов (нематериальных, дебиторской задолженности) обладают повышенным риском;

имеет ли предприятие «замороженные» средства. Для этого следует проанализировать динамику остатков по элементам оборотных средств параллельно с динамикой оборачиваемости; [22,c.12]

---

вложены ли средства предприятия в основную деятельность или отвлечены в финансовые операции. Высокая доля долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений свидетельствует об отвлечении средств;

При анализе структуры пассивов оценивается:

размер собственного и заемного капитала. Высокий удельный вес заемных средств характеризует большой объем «прошлых» обязательств предприятия и, соответственно, возможные проблемы по выполнению новых обязательств; [12,c.76]

составляющие собственного капитала. Большая доля добавочного капитала свидетельствует об инфляционном характере его роста. Положительным фактом является высокий удельный вес тех составляющих собственного капитала, которые были наработаны в результате производственной деятельности: резервов, фондов, нераспределенной прибыли; [5,c.8]

соотношение финансовой и коммерческой кредиторской задолженностей. «Бесплатная» коммерческая задолженность является менее рисковой (за исключением неплатежей в бюджет); [12,c.76]

задолженность по оплате труда. Как правило, большой удельный вес задолженности по оплате труда говорит о невыплате заработной платы;

задолженность перед бюджетом. Как правило, большая доля задолженности перед бюджетом является негативным симптомом и может привести к принудительным действиям налоговых органов, вплоть до возбуждения дела о признании предприятия банкротом.

Для структурного анализа рассчитываются показатели, характеризующие структуру (доли, удельные веса), для анализа динамики рассчитываются темпы роста и прироста. Динамические характеристики дают представление об изменении структуры и развитии негативных или позитивных изменений процессов [7, с. 47].

1.2 Источники формирования имущества

Источники формирования имущества организации различны для каждого предприятия. Начальство организации вправе выбирать, какие источники учитывать в первую очередь. С имуществом и его распоряжением связаны все трудовые отношения работодателей и работников (наемных, постоянных). [11,c. 54] Собственный капитал. Группа собственного капитала подразделяется на несколько подгрупп:

• уставный капитал – это капитал, первоначально инвестированный собственником в деятельность предприятия. Величина этого капитала отражается в уставе предприятия и является неизменной весь период деятельности. При создании организации на установленную сумму вкладов учредителей в уставный капитал дебетуют счет «Расчеты по вкладам в уставный капитал» и кредитуют счет «Уставный капитал». Увеличение уставного капитала отражается по кредиту счета «Уставный капитал» и дебету соответствующих счетов денежных средств и другого имущества, а уменьшение – по дебету счета «Уставный капитал» и кредиту счетов:
• «Расчеты с учредителями» – на сумму уменьшения номинальной стоимости акций; [8,c. 34]
• «Резервный капитал» – вследствие направления части уставного капитала в резервный капитал;
• резервный капитал образуется, как правило, за счёт прибыли предприятия в виде совокупности страховых фондов. Также остаётся неизменным. [13,c.76] Учет резервного капитала ведут на счете «Резервный капитал» (счет учета источников имущества, основной, для учета капитала и фондов, пассивный). Отчисления в резервный капитал отражаются по кредиту счета «Резервный капитал» и дебету счета «Нераспределенная прибыль». Использование отражают по дебету счета «Резервный капитал» и кредиту следующих счетов:
• «Расчеты с учредителями» – на суммы выплат доходов участникам при отсутствии или недостаточности прибыли отчетного года; [8,c.54]
• «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» – на сумму, направляемую на покрытие балансового убытка за отчетный год;
• добавочный капитал – это капитал, который образуется в случаях:

---