Файл: Бухгалтерский баланс организации: порядок составления и аналитические возможности (Теоретические аспекты формирования показателей бухгалтерского баланс).pdf

Источник: Бухгалтерский баланс ОАО «ПКБ» Северодвинска за 2019 год (Приложение 1)

Данные таблицы свидетельствуют об изменении имущественного состава ОАО «ПКБ» Северодвинска по результатам 2019 года: внеоборотные активы увеличились на 873 тыс. руб. или 4,5% (104,5–100) , оборотные активы уменьшились на 145 тыс. руб. или на 1,2% (100 – 98,8). Во 2-м разделе актива баланса наблюдалось значительное снижение статьи «денежные средства и денежные эквиваленты» на 709 тыс. руб. или 40 раз при увеличении «дебиторской задолженности» на 547 тыс. руб. или 6,3%.

Нестабильность изменений наблюдается и по источникам средств организации: «кредиторская задолженность» на 3330 тыс. руб. или 109,2%, хотя в конце 2018 года наблюдалось ее снижение; в составе краткосрочных обязательств увеличилась задолженность по заемным средствам на 306 тыс. руб. или 20,2%. Причиной уменьшения «собственного капитала» на 2914 тыс. руб. или на 11% является убыток, полученный по результатам финансово-хозяйственной деятельности за 2019 год.

Следует отметить положительную тенденцию в изменении имущественного положения ОАО «ПКБ». Валюта баланса из года в год увеличивается: 2018 год – на 1516 тыс. руб. (+ 5,1%), 2019 год – 728 тыс. руб. (+2,3%).

Вертикальный анализ баланса ОАО «ПКБ» Северодвинска представлен в табл. 10 и дает оценку соотношения видов имущества в активе и собственного и заемного капитала в пассиве баланса (табл. 10).

Таблица 10

Структура баланса ОАО «ПКБ» Северодвинска

за 2017-2019 года, %

Вертикальный анализ бухгалтерского баланса показал, что в анализируемом периоде значительных изменений в общей структуре имущества ОАО «ПКБ» не происходило. Данные таблицы показывают, что в структуре активов Общества преобладают внеоборотные активы: 2017 год – 66,3%, 2018 год – 62,5%, 2019 год – 63,8%. Их удельный вес в структуре ежегодно имеет разную направленность: 2018 год – снижение на 3,8 пункта, 2019 год – рост на 1,3 пункта. Доля основных средств в общей структуре активов за отчетный год составила 60,6%, что говорит о том, что предприятие имеет тяжелую структуру активов, что свидетельствует о значительных накладных расходах и высокой чувствительности к изменениям выручки.

В течение анализируемого периода удельный вес оборотных активов почти в 1,8 раза меньше доли внеоборотных активов. Их удельный вес увеличился с 33,7% в 2017 году до 36,2% в 2019 году за счет увеличении доли дебиторской задолженности с 24,1 до 28,8%, при сокращении доли запасов с 7,2 до 6,8% и денежных средств с 2,0 до 0,1%.

Следует отметить, что доля дебиторской задолженности в составе активов Общества имеет тенденцию к росту. Так, ее доля за 2018 год увеличилась на 3,6 пункта, а за 2019 год – на 1,1 пункта.

Структура пассива баланса за 3 года практически не изменилась – наибольшую долю в ней занимает собственный капитал. На 31.12. 2018 года 85,1% всех активов формировалось за счет собственных средств Общества, а в конце 2019 года это значение снизилось до 74,1%.

Вторым по существенности элементом в структуре пассива баланса являются краткосрочные обязательства. Их удельный вес в течение анализируемого периода имел следующие значения: 2018 год – 14,8% (+3,8 пункта), 2019 год – 25,9% (+11,1 пункта). Рост данного показателя вызван увеличением в структуре кредиторской задолженности на 10,2 пункта.

На основании структуры бухгалтерского баланса можно сделать вывод о том, что деятельность компании в большем объеме (74%) финансируется за счет собственного капитала, меньшем (26%) – за счет привлеченных источников.

Большая часть (64%) имущества компании характеризуется длительным сроком использования, а значит, на нее не приходится рассчитывать при текущих расчетах. На долю оборотных активов приходится только 34%.

Рост удельного веса величины краткосрочных обязательств в составе источников формирования имущества до 25,9% характеризует нестабильность и несвоевременность расчетной дисциплины Общества.

Далее проведем анализ ликвидности баланса ОАО «ПКБ» Северодвинска, суть которого состоит в сопоставлении групп активов и пассивов между собой.

Результаты группировки активов А1–А4 по степени ликвидности, а пассивов П1-П4 по срочности оплаты представлены в табл. 11.

Таблица 11

Анализ ликвидности бухгалтерского баланса ОАО «ПКБ»

* Учредителем рекомендуется при анализе ликвидности бухгалтерского баланса ОАО «ПКБ» Северодвинска вычитать расходы будущих периодов. Для сохранения баланса актива и пассива на сумму расходов будущих периодов уменьшаются группы А2 и П4.

Данные таблицы свидетельствуют о нарушении ликвидности бухгалтерского баланса ОАО «ПКБ». Он находился в зоне допустимого риска ликвидности, поскольку в исследуемых годах не выполняется первое условие (А1П1) покрытия кредиторской задолженности наиболее ликвидными активами. Выполнение второго неравенства (А2П2) означает, что Общество может быть платежеспособно на ближайшее будущее – в течение одного года с учетом своевременных расчетов с кредиторами, получения средств от продажи товаров с рассрочкой. Выполнение третьего условия (А3П3) свидетельствует о том, что в будущем при своевременном поступлении денежных средств от продаж Общество может быть платежеспособным на период, равный средней продолжительности одного оборота оборотных средств после даты составления бухгалтерского баланса. Выполнение четвертого неравенства свидетельствует о достаточности собственных оборотных средств.

Табличные данные показывают, что в 2019 году для погашения наиболее срочных обязательств в компании было наиболее ликвидных активов на 2 6361 тыс. руб. меньше, чем это необходимо. Непокрытая часть данных обязательств покрывалась дебиторской задолженностью, прочими оборотными активами, запасами, которые могут быть реализованы на рынке в течение года для погашения текущих долгов.

Сбалансированными являются группы активов и пассивов А2 и П2, А3 и П3. У компании излишек быстрореализуемых и медленно реализуемых активов для покрытия краткосрочных и долгосрочных обязательств на 7138 тыс. рублей и 2210 тыс. рублей соответственно.

Совокупность этих факторов свидетельствует о том, что ОАО «ПКБ» не способно отвечать по своим обязательствам вовремя.

Одними из самых распространенных индикаторов платежеспособности компаний являются относительные показатели ликвидности, анализ которых представлен в таблице 12.

Таблица 12

Анализ показателей ликвидности ОАО «ПКБ» Северодвинска

Продолжение таблицы 12

Х

Данные таблицы показывают что, в 2018 году компания являлась относительно платежеспособной, т.к. все коэффициенты ликвидности или находились в пределах нормативных значений, или превышали их. В 2019 году (на дату составления баланса) ОАО «ПКБ», согласно коэффициенту абсолютной ликвидности, смогло погасить менее <1% кредиторской задолженности за счет денежных средств. Негативным является то, что данный показатель снизился по сравнению с 2018 годом на 0,16 пунктов.

Также наблюдается уменьшение коэффициента срочной ликвидности на 0,92 пункта, но значение его в 2019 году все еще превышает нормативный уровень. Из этого следует, что краткосрочной дебиторской задолженности для погашения краткосрочных обязательств достаточно.

Наиболее важным среди рассматриваемых показателей является коэффициент текущей ликвидности. Его значение уменьшилось к 2019 году на 44% и составило 1,40, что ниже норматива на 0, 60 пункта. Данное снижение произошло за счет увеличения или уменьшения статей оборотных активов и кредиторской задолженности.

Результаты анализа финансовой устойчивости ОАО «ПКБ» Северодвинска на основе относительных показателей отразим в табл. 13.

Таблица 13

Анализ показателей финансовой устойчивости

Продолжение таблицы 13