Файл: Частное образовательное учреждение профессионального образования.docx
ВУЗ: Не указан
Категория: Не указан
Дисциплина: Не указана
Добавлен: 11.12.2023
Просмотров: 97
Скачиваний: 1
ВНИМАНИЕ! Если данный файл нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам.
Как видно из таблицы 4, доходы по текущей деятельности составляют 91,28 % общих доходов ООО «Компания ИАВ», основным источником поступлений предприятия от текущей деятельности являются средства, полученные от клиентов. Доходы по финансовой деятельности составили 8,72 % от совокупных доходов предприятия, доходы по финансовой деятельности являются средствами, получаемыми ООО «Компания ИАВ» в форме долгосрочных, краткосрочных банковских кредитов или кредитных линий для покрытия кассовых разрывов. Наибольший удельный вес в структуре совокупных выплат ООО «Компания ИАВ» занимают выплаты по текущей деятельности. Расходы по инвестиционной деятельности составляют 1,85 % от совокупных расходов в 2021 г. Таким образом, в 2019-2021 г.г. структура денежных потоков ООО «Компания ИАВ» практически не менялась.
1.3 Оценка качества финансового обеспечения предприятия
Оценку качества финансового обеспечения ООО «Компания ИАВ» начнем с составления промежуточного баланса (таблица 8).
Таблица 5 - Промежуточный баланс ООО «Компания ИАВ»
В тысячах рублей
| Статья | Определение по балансу | год | ||
| 2019 | 2020 | 2021 | ||
| АКТИВ | | | | |
| 1. Внеоборотные активы | | 5846 | 4871 | 3897 |
| 1.1. Основные средства и нематериальные активы | КПБ 1110 + КПБ 1150 | 5846 | 4871 | 3897 |
| 1.2. Материальные поисковые активы и нематериальные поисковые активы | КПБ 1140 + КПБ 1130 | 0 | 0 | 0 |
| 1.3. Долгосрочные финансовые вложения и прочие внеоборотные активы | КПБ 1170 + КПБ 1180 + КПБ 1190 | 0 | 0 | 0 |
| 2. Оборотные активы | | 6849 | 7086 | 7750 |
| 2.1. Запасы, НДС | КПБ 1210 + КПБ 1220 | 898 | 1059 | 1368 |
| 2.2. Дебиторская задолженность и прочие оборотные активы | КПБ 1230 + КПБ 1260 | 2539 | 3173 | 3935 |
| 2.4. Денежные средства и КФВ | КПБ 1240 + КПБ 1250 | 3412 | 2854 | 2447 |
| БАЛАНС | КПБ 1200 | 12694 | 11958 | 11647 |
| ПАССИВ | | | | |
| 1. Собственные средства | | 2989 | 4193 | 4966 |
| 1.1. Уставный (УК) и добавочный капитал (ДК) | КПБ 1310 + КПБ 1340 + КПБ 1350 | 10 | 10 | 10 |
| 1.2. Резервный капитал | КПБ 1360 | 0 | 0 | 0 |
| 1.3. Нераспределенная прибыль | КПБ 1370 | 2979 | 4183 | 4956 |
| 2. Заемные средства | | 9705 | 7765 | 6681 |
| 2.1. Долгосрочные обязательства | КПБ 1400 | 4820 | 3320 | 1880 |
| 2.2. Краткосрочные кредиты и займы | КПБ 1510 | 2450 | 1654 | 1996 |
| 2.3. Кредиторская задолженность перед поставщиками | КПБ 15201 | 2070 | 2428 | 2440 |
| 2.4 Прочая кредиторская задолженность | КПБ 1520 – КПБ 15201 | 365 | 363 | 365 |
| 2.5. Резервы и прочие краткосрочные обязательства | КПБ 1530 + КПБ 1540 + КПБ1550 | 0 | 0 | 0 |
| БАЛАНС | КПБ 1700 | 12694 | 11958 | 11647 |
Сумма собственных источников финансирования составила на конец 2021 г. 4966 тыс. руб., что больше показателя за 2019 г. на 1977 тыс. руб. Увеличение собственных источников финансирования обусловлено возрастанием нераспределенной прибыли предприятия. На конец 2021 г. стоимость долгосрочных кредитных обязательств ООО «Компания ИАВ» составила 1880 тыс. руб., за 2021 г. по сравнению с 2019 г. сумма заемных долгосрочных кредитных обязательств снизилась на 61 %. Сумма краткосрочных заемных источников финансирования ООО «Компания ИАВ» составила на конец 2021 г. 4801 тыс. руб., в том числе: кредиторская задолженность – 2805 тыс. руб., краткосрочные кредиты банка – 1996 тыс. руб. За 2021 г. к 2019 г. сумма краткосрочных обязательств снизилась на 1,73 %. Наибольшая доля в структуре источников финансирования ООО «Компания ИАВ» на конец 2021 г. принадлежит заемному капиталу. Положительной тенденцией в деятельности ООО «Компания ИАВ» является увеличение доли собственного капитала в совокупных источниках финансирования с 23,54 % на конец 2019 г. до 42,64 % на конец 2021 г., что свидетельствует о возрастании уровня финансовой устойчивости предприятия.
Вывод: у ООО «Компания ИАВ» хороший уровень финансового обеспечения на конец 2021 г., так как долгосрочные активы сформированы за счет собственных средств, оборотные активы сформированы частично за счет собственных средств и краткосрочных обязательств. Таким образом, у ООО «Компания ИАВ» соблюден принцип соответствия финансирования: направление финансирования соответствует природе активов.
1.4 Финансовое состояние предприятия
Оценка ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке ее убывания, со средствами по пассиву в виде обязательств, сгруппированных по срокам погашения и расположенных в порядке возрастания этих сроков. Баланс считается абсолютно ликвидным, если соблюдены следующие неравенства: А1³П1; А2³П2; А3³П3; А4£П4 [12].
Таблица 6 - Анализ ликвидности баланса ООО «Компания ИАВ»
В тысячах рублей
| Активы по степени ликвидности | На конец отчетного периода | Пассивы по срочности | На конец отчетного периода | Сумма платежного излишка или недостатка | |||||||
| 2019 | 2020 | 2021 | 2019 | 2020 | 2021 | 2019 | 2020 | 2021 | |||
| А1 | 3412 | 2854 | 2447 | П1 | 2435 | 2791 | 2805 | 977 | 63 | -358 | |
| А2 | 2539 | 3173 | 3935 | П2 | 2450 | 1654 | 1996 | 89 | 1519 | 1939 | |
| А3 | 898 | 1059 | 1368 | П3 | 4820 | 3320 | 1880 | -3922 | -2261 | -512 | |
| А4 | 5846 | 4871 | 3897 | П4 | 2989 | 4193 | 4966 | 2857 | 678 | -1069 | |
| Баланс | 12694 | 11958 | 11647 | Баланс | 12694 | 11958 | 11647 | Х | Х | Х | |
Баланс ООО «Компания ИАВ» в течение 2019 - 2021 г.г. не был ликвиден. На конец 2021 г. баланс также не ликвиден из-за невыполнения первого условия ликвидности баланса, которое означает, что у предприятия не хватает наиболее ликвидных активов для покрытия наиболее срочных обязательств. Сумма медленно-реализуемых активов меньше долгосрочных обязательств, что свидетельствует о невыполнении третьего условия ликвидности баланса, то есть предприятие не может погасить долгосрочные займы с помощью медленно реализуемых активов. На конец 2021 г. сумма труднореализуемых активов меньше суммы постоянных пассивов, это означает, что ООО «Компания ИАВ» располагает собственными оборотными средствами, в то время как в 2019 – 2020 г.г. у предприятия наблюдался дефицит собственных оборотных средств.
Обобщающим показателем финансовой устойчивости является излишек или недостаток источников средств для формирования запасов. Для определения типа финансовой устойчивости анализируемого предприятия составляется таблица 7.
Таблица 7 - Определение типа финансовой устойчивости ООО «Компания ИАВ»
В тысячах рублей
| Показатель | Расчет | На конец отчетного периода | ||
| 2019 | 2020 | 2021 | ||
| Запасы + НДСш | Запасы + НДС | 898 | 1059 | 1368 |
| Сумма собственных оборотных средствш | Собственный капитал – Внеоборотные активы | -2857 | -678 | 1069 |
| Сумма функционирующего капиталаш | Собственный капитал - Внеоборотные активы + Долгосрочные обязательства | 1963 | 2642 | 2949 |
| Общий размер источников для формирования запасов | Функционирующий капитал + Краткосрочные заемные средства | 6848 | 7087 | 7750 |
| Сумма излишка (+) или недостатка (-) собственных оборотных средств | Собственные оборотные средства – (Запасы + НДС) | -3755 | -1737 | -299 |
| Сумма излишка (+) или недостатка (-) функционирующего капиталаш | Функционирующий капитал – (Запасы + НДС) | 1065 | 1583 | 1581 |
| Сумма излишка (+) или недостатка (-) общей величины источников формирования запасов | Общая величина источников формирования запасов – (Запасы + НДС) | 5950 | 6028 | 6382 |
| Показатель типа финансовой устойчивостиш | (0,1,1) | (0,1,1) | (0,1,1) | |
| Тип финансовой устойчивостиш | 2 | 2 | 2 | |
| Нормальная финансовая устойчивость | ||||
В течение исследуемого периода у ООО «Компания ИАВ» был второй тип финансовой устойчивости, то есть нормальная финансовая устойчивость, для такого уровня финансовой устойчивости характерна нормальная платежеспособность, рациональное использование заемных средств, высокая доходность текущей деятельности.
В финансовом менеджменте наиболее важными признаются следующие группы финансовых коэффициентов: коэффициенты ликвидности; коэффициенты финансовой устойчивости; коэффициенты деловой активности; коэффициенты рентабельности. Анализ коэффициентов ликвидности можно представить в форме таблицы 18. По каждому из рассматриваемых показателей следует оценить тенденцию изменения (улучшение или ухудшение, рост или снижение) и соответствие нормативу.
Таблица 8 - Анализ показателей ликвидности ООО «Компания ИАВ»
| Показатель | Норматив | 2019 г. | 2020 г. | 2021 г. | Изменение за 2021 г. к 2019 г. | |
| абс. откл., +/- | Темп прироста / снижения, % | |||||
| 1 Сумма наиболее ликвидных активов на конец года, тыс. руб. | Х | 3412 | 2854 | 2447 | -965 | -28,28 |
| 2 Сумма дебиторской задолженности на конец года, тыс. руб. | Х | 2539 | 3173 | 3935 | 1396 | 55,00 |
| 3 Сумма оборотных активов на конец года, тыс. руб. | Х | 6849 | 7086 | 7750 | 902 | 13,16 |
| 4 Сумма краткосрочных обязательств на конец года, тыс. руб. | Х | 4885 | 4445 | 4801 | -84 | -1,72 |
| 5 Коэффициент абсолютной ликвидности (стр. 1/стр.4) | 0,2-0,3 | 0,6984 | 0,6422 | 0,5097 | -0,1887 | - |
| 6 Коэффициент срочной ликвидности (стр.1+стр.2)/стр.4) | 1 и более | 1,2181 | 1,3560 | 1,3293 | 0,1112 | - |
| 7 Коэффициент текущей ликвидности (стр.3/стр.4) | 1,5-2,0 | 1,4019 | 1,5942 | 1,6142 | 0,2123 | - |
На конец 2021 г. все коэффициенты ликвидности ООО «Компания ИАВ» удовлетворяют установленным нормативам. На конец 2021 г. коэффициент абсолютной ликвидности равен 0,5097, это означает, что ООО «Компания ИАВ» могло погасить на дату составления баланса 50,97 % краткосрочных обязательств за счет имеющихся наиболее ликвидных активов. Коэффициент абсолютной ликвидности удовлетворяет нормативу, однако происходит его снижение на протяжении исследуемого периода, что свидетельствует об уменьшении уровня платежеспособности ООО «Компания ИАВ».
Коэффициент срочной ликвидности удовлетворяет нормативу и составляет на конец 2021 г. – 1,3293, то есть 100 % краткосрочных обязательств предприятие сможет погасить за счет быстрых активов в течение одного месяца в случае необходимости. Коэффициент срочной ликвидности больше норматива, происходило увеличение коэффициента срочной ликвидности на протяжении исследуемого периода, что свидетельствует о повышении уровня платежеспособности ООО «Компания ИАВ».
Рассчитанный коэффициент текущей ликвидности на конец 2021 г. удовлетворяет нормативу и равняется 1,5 < 1,6142 < 2,0. Коэффициент текущей ликвидности свидетельствует, что у ООО «Компания ИАВ» достаточно оборотных активов, которые могут быть использованы для погашения краткосрочных обязательств, так как они в 1,6142 раза превышают краткосрочные обязательства. Происходило увеличение коэффициента текущей ликвидности на протяжении исследуемого периода, что свидетельствует о повышении уровня платежеспособности ООО «Компания ИАВ».
В таблице 9 представлены рассчитанные показатели финансовой устойчивости ООО «Компания ИАВ».
По рассчитанным показателям финансовой устойчивости можно сделать вывод, что к концу 2021 г. финансовое состояние предприятия улучшилось, снизилась зависимость ООО «Компания ИАВ» от заемных средств. Источники финансирования ООО «Компания ИАВ» на конец 2021 г. представлены, по большей части, заемными источниками. Коэффициент финансового рычага на протяжении исследуемого периода имеет тенденцию к уменьшению, что свидетельствует о снижении зависимости ООО «Компания ИАВ» от заемного капитала.
Таблица 9 - Анализ относительных показателей финансовой устойчивости ООО «Компания ИАВ»
| Показатель | На конец отчетного периода | Изменение по периодам | Норма-тив | |||
| 2019 | 2020 | 2021 | 2020-2019 гг. | 2021-2020 гг. | ||
| 1 Сумма собственного капитала организации на конец года, тыс. руб. | 2989 | 4193 | 4966 | 1204 | 773 | - |
| 2 Сумма совокупных активов на конец года (или валюта баланса), тыс. руб. | 12694 | 11958 | 11647 | -736 | -311 | - |
| 3 Сумма заемного капитала (краткосрочных обязательств и долгосрочных обязательств) на конец года (или валюта баланса), тыс. руб. | 9705 | 7765 | 6681 | -1940 | -1084 | - |
| 4 Сумма оборотных активов на конец года, тыс. руб. | 6849 | 7086 | 7750 | 238 | 664 | - |
| 5 Сумма краткосрочных обязательств на конец года, тыс. руб. | 4885 | 4445 | 4801 | -440 | 356 | - |
| 6 Сумма внеоборотных активов на конец года, тыс. руб. | 5846 | 4871 | 3897 | -974 | -974 | - |
| 7 Сумма собственных оборотных средств на конец года, тыс. руб. (стр. 1 - стр. 6) | -2857 | -678 | 1069 | 2178 | 1747 | - |
| 8 Расчетное значение коэффициента автономии (стр. 1 : стр. 2) | 0,2355 | 0,3506 | 0,4264 | 0,1152 | 0,0757 | 0,6-0,7 |
| 9 Расчетное значение коэффициента финансового рычага (стр. 3 : стр. 1) | 3,2469 | 1,8519 | 1,3453 | -1,3950 | -0,5065 | 0,25-1 |
| 10 Расчетное значение коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами (стр. 7 : стр. 4) | -0,4171 | -0,0957 | 0,1379 | 0,3214 | 0,2337 | >0,1 |
| 11 Расчетное значение коэффициента маневренности собственного капитала (стр. 1-стр. 6) : стр. 1) | -0,9557 | -0,1618 | 0,2153 | 0,7939 | 0,3770 | >0,5 |