Файл: Прогноз движения денежных средств и его роль в организации денежных потоков предприятия.doc
ВУЗ: Не указан
Категория: Не указан
Дисциплина: Не указана
Добавлен: 12.12.2023
Просмотров: 53
Скачиваний: 1
ВНИМАНИЕ! Если данный файл нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам.
Образовательное частное учреждение
высшего образования
«МОСКОВСКАЯ МЕЖДУНАРОДНАЯ АКАДЕМИЯ»
Факультет «Экономики и управления»
студент(ка)_______________________________________________________
(ФИО)
форма обучения, курс___заочная, 3 курс_______________________________
направление______ЭКОНОМИКА_____________________
направленность___ФИНАНСЫ И КРЕДИТ_______
МЕЖДИСЦИПЛИНАРНЫЙ ПРОЕКТ
по дисциплине: «ФИНАНСОВАЯ СТРАТЕГИЯ ФИРМЫ»
на тему: «Прогноз движения денежных средств и его роль в организации денежных потоков предприятия»
Научный руководитель _____________________________________
(ФИО преподавателя)
Оценка _____________________________________
(заполняется преподавателем)
Москва, 2023 г.
Содержание
Аннотация…………………………………………………………………………3
Глоссарий ………………………………………………………………………...4
Введение …………………………………………………………………………5
Глава 1. Методы управления денежными средствами предприятия ………...7
-
Понятие денежных средств ……………………………………………….7
-
Управление денежными средствами на предприятии…………………..9
Глава 2. Анализ эффективности управления денежными средствами на примере ООО ИПС Птицевод»…………………………………………………12
-
Основная характеристика предприятия ………………………………..12 -
Анализ эффективности управления денежными средствами ……………………………………………………………………………..15 -
Пути повышения эффективности использования денежных средств..22
Заключение………………………………………………………………………28
Список использованных источников …………………………………..............30
Аннотация
Анализ движения денежных средств является одним из значимых моментов в анализе финансового состояния компании, поскольку благодаря ему можно выяснить, удалось ли предприятию организовать управление денежными средствами таким образом, чтобы в любой момент времени у предприятия было их достаточное количество.
Целью данной работы является разработка мер по повышению эффективности управления денежными потоками ООО ИПС «Птицевод» на основе их анализа.
Для реализации поставленной цели в данной работе будут решены следующие задачи:
1) рассмотрение теоретических основ методики анализа движения денежных средств на предприятии;
2) исследование методов анализа денежных потоков на примере ООО ИПС «Птицевод»;
3) анализ путей повышения эффективности использования денежных потоков предприятия.
Предмет исследования – денежные средства.
Объектом исследования выступает ООО ИПС «Птицевод».
Глоссарий
| Понятие | Содержание |
| Денежные средства | это «наиболее ликвидная часть активов организации, представляющая собой наличные и безналичные платежные средства в российской и иностранной валюте |
| Денежный капитал | охватывает такие элементы краткосрочных инвестиций, которые при некоторых условиях приравниваются по своим характеристикам к денежным средствам |
| Движение денежных средств | представляет собой непрерывный процесс, создавая денежный поток» |
| Финансовые инструменты денежного рынка | высоколиквидные активы, которые без риска могут быть конвертированы в деньги (депозитные вклады до востребования, высоколиквидные рыночные ценные и коммерческие бумаги). |
Введение
В последние годы в системе управления финансами предприятия большее внимание уделяется управлению денежными средствами, так как они существенно влияют на конечный результат его хозяйственной деятельности.
Основными критериями эффективности деятельности предприятия являются рентабельность, платежеспособность и финансовая устойчивость. Для оценки платежеспособности в финансовом анализе используется анализ движения денежных средств за отчетный период, а также перспективный анализ.
Денежные потоки предприятия являются важнейшим объектом управления, требующим систематического и детального мониторинга. В условиях рыночной самостоятельности и ответственности только синхронизация оттоков и притоков денежных ресурсов обеспечивает платежеспособность предприятия, его финансовую устойчивость.
Актуальность выбора темы работы состоит в том, что в условиях рыночной экономики финансовая устойчивость предприятия, его платежеспособность в первую очередь зависит от притоков денежных средств, за счет которых предприятие компенсирует свои затраты.
Если предприятие не имеет минимально необходимого резерва денежных средств, это может стать причиной финансовых затруднений. С другой стороны, их избыток может сигнализировать о том, что предприятие несет убытки, причиной которых может быть обесценение денег в результате инфляции, а также утраченная возможность их выгодного вложения для получения дополнительного дохода. Именно анализ управления денежными средствами позволит установить реальное финансовое состояние предприятия.
Анализ движения денежных средств является одним из значимых моментов в анализе финансового состояния компании, поскольку благодаря ему можно выяснить, удалось ли предприятию организовать управление денежными средствами таким образом, чтобы в любой момент времени у предприятия было их достаточное количество.
Целью данной работы является разработка мер по повышению эффективности управления денежными потоками ООО ИПС «Птицевод» на основе их анализа.
Для реализации поставленной цели в данной работе будут решены следующие задачи:
1) рассмотрение теоретических основ методики анализа движения денежных средств на предприятии;
2) исследование методов анализа денежных потоков на примере ООО ИПС «Птицевод»;
3) анализ путей повышения эффективности использования денежных потоков предприятия.
Предмет исследования – денежные средства.
Объектом исследования выступает ООО ИПС «Птицевод».
При написании теоретической части работы был использован метод формализации, дедукции и обобщения, при написании практической части -методы наблюдения, экономического анализа, сравнения и эксперимента.
Теоретической основой написания выпускной квалификационной работы явились труды Пласковой Н.С., Артеменко В.Г., Ефимова О.В и др., которые наиболее полно разработали методику оценки управления денежными средствами предприятия.
ГЛАВА 1. Методы управления денежными средствами предприятия
1.1. Понятие денежных средств
Деньги представляют собой предельно высоколиквидный актив, используемый свободно в расчетах между всеми участниками рыночных отношений – наличные банкноты, монеты и безналичные деньги в банках в национальной и иностранной валюте.
Денежные средства - это «наиболее ликвидная часть активов организации, представляющая собой наличные и безналичные платежные средства в российской и иностранной валюте. Движение денежных средств организации во времени представляет собой непрерывный процесс, создавая денежный поток» [4].
Денежный капитал организации в форме денежных средств и их эквивалентов охватывает такие элементы краткосрочных инвестиций, которые при некоторых условиях приравниваются по своим характеристикам к денежным средствам. К таким финансовым инструментам денежного рынка относят высоколиквидные активы, которые без риска могут быть конвертированы в деньги (депозитные вклады до востребования, высоколиквидные рыночные ценные и коммерческие бумаги).
Анализ отчета о движении денежных средств любого предприятия состоит из трех этапов [9]:
1. Проверка «качества» исходных данных (кто проводил расчет - внешние или внутренние пользователи отчетности; структура отчета о движении денежных средств; состав ликвидных средств; полнота учета доходов и расходов, не связанных с движением денежных средств; распределение потоков, связанных с выплатой и получением процентов, дивидендов, налогов).
2. Расчет финансовых показателей (ликвидности; эффективности денежного потока; показателей рентабельности капитала).
3 Анализ и интерпретация рассчитанных финансовых показателей.
Вышеперечисленные показатели можно рассчитать по данным бухгалтерского баланса и отчета о движении денежных средств предприятия.
Анализ показателей ликвидности заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков [10]. Далее рассчитывается величина коэффициентов абсолютной (наиболее ликвидные активы / текущие обязательства) и текущей ликвидности (ликвидные активы / текущие обязательства).
Особый интерес для аналитика представляет показатель рентабельности собственного капитала, характеризующий, сколько процентов собственного капитала сформировало предприятие за анализируемый период за счет чистого притока денежных средств от текущей деятельности [12].
Анализ денежных потоков по данным отчета о движении денежных средств позволяет оценить финансовую силу предприятия. Такой анализ на базе финансовых показателей может быть использован как при оперативном, так и стратегическом финансовом планировании. Если в рамках краткосрочного периода (от месяца до квартала) сравнительно легко спрогнозировать и спланировать поступления и выплаты денежных средств, то при среднесрочном плановом периоде (от квартала до полугода) и долгосрочном (более года) исходят из определенно заданных соотношений между имуществом и обязательствами.
Ликвидность в этом случае также отслеживается путем сопоставления рассчитанных нарастающим итогом выплат и поступлений денежных средств.
На практике, чтобы раскрыть реальное движение денежных средств в организации, оценить синхронность поступлений и платежей, а также увязать величину полученного финансового результата с состоянием денежных средств, применяют два основных метода анализа – прямой и косвенный.
«Анализ движения денежных средств прямым методом позволяет судить о ликвидности предприятия, поскольку он детально раскрывает движение денежных средств на его счетах, что дает возможность делать оперативные выводы относительно достаточности средств для уплаты по счетам текущих обязательств, а также осуществления инвестиционной деятельности» [13].
«Прямой метод основан на анализе движения денежных средств по счетам предприятия» [14].
«Косвенный метод предпочтителен с аналитической точки зрения, так как позволяет определить взаимосвязь полученной прибыли с изменением величины денежных средств» [12].
Важную роль в движении денежных средств на предприятии играет расчет времени обращения средств (финансовый цикл).
Таким образом, «применение разных методов анализа дает возможность вести управленческий учет в организации более эффективно и позволяет наглядно показать структуру денежных потоков. В условиях постоянного ужесточения конкуренции применение прямого и косвенного методов анализа отчетности для принятия управленческих решений является тем дополнительным фактором, который позволяет предприятию быть конкурентоспособным, получать прибыль и развиваться» [15].
1.2. Управление денежными средствами на предприятии
К управлению денежными средствами предприятия относятся такие операции, как:
1) поддержка предприятием оптимального количества средств на своем расчетном счете;
2) контроль поступления денежных средств на счета предприятия;
3) контроль погашения дебиторами их задолженностей;
4) инвестирование полученного избыточного объема наличных средств в ценные бумаги на краткосрочный период с различной рыночной стоимостью и доходностью;
5) контроль оттока средств, связанный с исполнением текущих платежей [11, с. 48].
За правильность управления денежными средствами на предприятии ответственность возлагается на финансовый отдел. В его компетенции лежит разработка различных способов и методов контроля за денежной массой. Эти методы основываются на информации, отражающей текущие операции по поступлению, расходованию и остатках денежных средств на банковских счетах, а также изменениях рыночной стоимости ценных бумаг в портфеле предприятия.