Файл: Коммерческие риски в современной торговле и пути их снижения (Основные коммерческие риски в современной торговле).pdf

• 1. Методы оптимизации коммерческих рисков.

Факторы, обуславливающие возникновение торговых рисков:

• изменение поведения участников торговой сделки, выражающегося в несвоевременной поставке товаров или не соответствующего их качества;

• потери при формировании запасов товаров и их хранения;

• наличие таких внешних условий возникновения рисков торговой сделки, как изменение курса валют, уровень инфляции, стихийные бедствия и пр.

Критерии классификации рисков, позволяющие выделить среди них:

• предсказуемые риски, источник возникновения и условия формирования которых можно определить;

• неопределенные риски, поддающиеся определению источников возникновения и исключающие возможности уточнения условий их формирования;

• непредсказуемые риски, неподдающиеся определению их источников и условий формирования.

Группы мер, направленных на предотвращение возникновения торговых рисков:

• меры, связанные с внутрифирменными отношениями и действиями сотрудников компании по предотвращению рисков [12. С. 24];

• фискально-компенсационные формы предотвращения невыполнения обязательств (штрафы за нанесенные потери, санкции, компенсации и т.д.);

• страхование торговых сделок и активизация деятельности специализированных ассоциаций и общественного контроля над торговой деятельностью и снижением торговых рисков.

В современном мире большое влияние на хозяйственную деятельность организаций торговли оказывают нематериальные активы, в частности, деловая репутация. Риск потери деловой репутации, как было показано выше, связан со множеством факторов, в частности, качество реализуемого товарного ассортимента и обслуживания покупателей, которое, в свою очередь, включает как обслуживание покупателей в стационарной точке, так и дистанционные формы торговли. В этой связи важной является соответствие ассортимента товаров, представленного на сайте организации, с его реальным наличием в торговой сети [12. С. 24].

Но риск – это не только угроза возможных потерь, но и вероятность возможных выгод. Управление риском – это баланс между попыткой избежать отрицательных последствий и поиском положительного потенциала. Риск – это сочетание опасности и возможности. Отношение к риску варьируется в широком диапазоне для разных компаний. Но и одна и та же компания меняет свое отношение к риску в зависимости от обстоятельств.

Управление риском во многом зависит от квалификации людей, принимающих решения. Риски, оказывающие влияние на одну или несколько однотипных компаний, считаются диверсифицированными. Риски, оказывающие влияние на все или большинство компаний, являются не диверсифицированными. Риски первой категории могут быть уменьшены путем диверсификации самих инвесторов. Рискам второй категории необходимо уделять повышенное внимание. Основные характеристики управляемости рисков: относительная величина риска оценивается на основе потенциального влияние риска на деятельность конкретной компании. Если небольшие риски можно проигнорировать или застраховать, то крупные риски требуют тщательной оценки вследствие их потенциально губительного влияния на компанию. Незначительный риск для одной компании может быть губительным для другой; кратковременные и долгосрочные риски.

Некоторые риски проявляют себя в краткосрочной перспективе, в то время как другим рискам требуется более длительное время, чтобы повлиять на деятельность компании. Управление рисками сводится к защите от 2 краткосрочных рисков и попытке использовать долгосрочные риски; непрерывные и дискретные риски. Непрерывные риски, которым компания подвергается постоянно, носят менее разрушительный характер, чем дискретные риски, управлять которыми значительно труднее.

Перечень всех потенциальных рисков, которым подвержена компания, с тщательным изучением характеристик каждого риска является отправной точкой в процессе управления риском. Но не менее важен субъективный фактор принятия решения. Например, риск инвестиции может по-разному оцениваться людьми, принимающими решение. Мнение линейных менеджеров, топ менеджеров и инвесторов может существенно различаться.

Для принятия правильного решения должна быть выбрана единая правильная точка зрения, придерживаться которой необходимо в процессе управления. Риск должен быть оценен по абсолютной величине, несмотря на то, что многие риски носят качественный характер. Мнение, что некоторые риски не могут быть оценены в силу их характера или малой вероятности, очень опасно. Существенным фактором количественной оценки является своевременная информация о рисках, уменьшающая элемент неожиданности.

Для количественной оценки риска в зависимости от исходных данных используются следующие инструменты: оценка ожидаемых финансовых потоков с использованием ставки дисконтирования с поправкой на риск; имитационное моделирование; сценарный анализ; оценка максимальной суммы убытков [2. С. 109]. Выбор правильного инструмента количественной оценки риска является критически важным компонентом успеха в процессе управления риском при условии принятия качественного решения. Инструменты оценки риска часто не приспособлены к потребностям лиц, принимающих решения.

Лица, принимающие управленческие решения, должны понимать процесс оценки и быть вовлечены в него, а оценщики не должны исключаться из процесса принятия решения. Необходимо подстраивать инструменты оценки под процесс принятия решения. Важным фактором эффективного управления рисками является принятие решения по каждому конкретному виду риска. Риски, которыми хотелось бы воспользоваться, имея лучшую информацию, более быстрое реагирование или необходимые ресурсы, создают конкурентное преимущество. При анализе отрицательных рисков необходимо сопоставлять затраты на защиту от этих рисков с потенциальными убытками. Некоторые риски можно снизить или устранить, используя обычную операционную практику. Страхование других рисков влечет за собой значительные затраты, зачастую сопоставимые с потерями от самих рисков.

Ключом к успешному управлению рисками является определение того, какие риски должны быть застрахованы, а какие нет, а также преимуществом каких рисков нужно воспользоваться. Качественное управление риском повышает стоимость компании. Именно стоимость компании в целом должна быть главным показателем эффективного управления риском. Только перспективная стоимость компании учитывает будущие финансовые потоки от эксплуатации положительной стороны риска, а также эффект всех управляющих воздействий в целом. Выбор только одного параметра управления риском в качестве определяющего приводит к искажению картины. Например, ситуация, когда успешное управление измеряется величиной возможных потерь, приводит к тому, что слишком мало риска будет эксплуатироваться и слишком много страховаться [2. С. 109].

Компании, нацеленные на постоянную прибыль или снижение отклонений от прогнозов, будут неправильно управлять риском. У лиц, осуществляющих управление, возникает соблазн придерживаться испробованных решений, что в конечном итоге приводит к застою. Существует важный аспект взаимодействия различных подразделений, участвующих в принятии риска. Каждое решение, принимаемое в любом подразделении, имеет компонент управления рисками, а эффективность управления в целом является ответственностью каждого. В связи с этим следующие компоненты организации работы должны присутствовать: приведение в соответствие интересов отдельных групп, принимающих решение, с интересами компании. Система вознаграждений, бонусов и мотиваций должна быть приведена в соответствие с интересами компании; своевременная и качественная информация должна предоставляться всем лицам, принимающим решения.

Наилучший способ подачи информации должен фокусироваться на совершенствовании реагирования на риск; анализ данных. Информация – это данные, которые должны быть проанализированы и представлены удобным образом для принятия более качественных решений; гибкость, быстрота реагирования на изменяющиеся обстоятельства; человеческий фактор. Успешное управление риском зависит от наличия на нужном месте людей, эффективно реагирующих на риски. Для оценки стоимости компании необходимо построение моделей, более полных, чем основанных только на ставке дисконтирования. В этой модели все переменные – от финансовых потоков до темпов роста и продолжительности периода стабильного роста – должны быть функцией эффективного управления риском. Только в этом случае можно проследить влияние на стоимость подверженности одним рискам и последствия от страхования других рисков.

В тех случаях, когда стоимость компании оценивается с помощью мультипликаторов прибыли и подобных показателей, необходимо включать в оценку возможность управления риском [2. С. 109].

Итак, в процессе теоретического исследования проблемы коммерческих рисков в торговле были изучены виды рисков, способы управления ими и влияние рисков на торговлю.

Глава 2. Пути снижения коммерческих рисков в торговле

2.1. Организационно – экономическая характеристика ООО «Элефант Сервис»

Общество с ограниченной ответственностью «Элефант Сервис» (далее ООО «Элефант Сервис») образовано в 2001 году на основании Гражданского кодекса РФ14, Федерального закона «Об обществах с ограниченной ответственностью» и решения единственного Учредителя. Общество является юридическим лицом и осуществляет свою деятельность на основании законодательства Российской Федерации. Уставный капитал составляет 10 тысяч рублей.

Место нахождения ООО «Элефант Сервис»: Московская область, Люберецкий район, деревня Торбеево, д.48.

Общество является юридическим лицом, обладает полной хозяйственной самостоятельностью и имеет в собственности обособленное имущество, учитываемое на его самостоятельном балансе; также имеет расчетный, валютный и иные счета в банках на территории России и за рубежом, самостоятельно выступает участником гражданского оборота, может выступать в качестве истца и ответчика в суде.

Сервисный Центр «Элефант Сервис» предлагает полный комплекс услуг по ремонту, диагностике и сервисному обслуживанию строительной техники и грузовых шасси 15(Приложение 3. Предмет деятельности ООО «Элефант Сервис»). Техцентр оснащен новейшим современным диагностическим и ремонтным оборудованием. Производственные помещения сервисной станции рассчитаны на одновременное обслуживание до 6 единиц крупногабаритной техники.

Организационная структура ООО «Элефант Сервис» выглядит следующим образом: (Рис. 2).

Рисунок 2. Организационная структура ООО «Элефант Сервис»

Работая в условиях жесткой конкуренции, экономической и политической нестабильности ООО «Элефант Сервис» направляет всю деятельность предприятия на получение максимальной прибыли.

Анализируя основные показатели финансово-хозяйственной деятельности, отметим следующее.

Таблица 1. Краткий анализ финансовых результатов ООО «Элефант Сервис»16

2.2 Анализ основных экономических показателей и коммерческих рисков деятельности организации.

Способ страхования и самострахования является одним из самых распространенных приемов снижения степени рисков. Сущность страхования заключается в том, что инвестор отказывается от части своих доходов, чтобы избежать, риска, то есть он готов заплатить за снижение риска до минимально возможного уровня. При использовании страхования необходимо определить приемлемое для предприятия соотношение между страховой премией и страховой суммой. Страховая премия – это плата за страховой риск страхователя страховщику. Страховая сумма – это денежная сумма, на которую застрахованы материальные ценности или ответственность страхователя [7. С. 31].

Хеджирование – это снижение риска потерь, обусловленных неблагоприятными для продавцов или покупателей изменениями рыночных цен на товары в сравнении с теми, которые учитывались при заключении договора. При применении данного метода продавец (покупатель) товара заключает договор на его продажу (покупку) и одновременно осуществляет фьючерсную сделку противоположного характера, то есть продавец также заключает сделку на покупку, а покупатель – на продажу товара. Таким образом, любое изменение цены приносит продавцам и покупателям проигрыш по одному договору и выигрыш по другому, следовательно, в целом они не терпят убытка от повышения или понижения цен на товары, которые нужно продать или купить по будущим ценам. Инструментами, используемыми для хеджирования, являются фьючерсные контракты, форвардные контакты, опционные контракты и свопы.