Файл: Рейтинговые оценки деятельности банка на примере ПАО «Сбербанк» (Понятие и содержание рейтинговой оценки банков).pdf

– С. Рейтинги Moody’s имеют ряд особенностей. Категории «D», обозначающей дефолт, не существует. К каждой оценке от «Aa» до «Caa» вместо плюсов и минусов, как у других агентств, добавляются цифры 1, 2 и 3, которые называются модификаторами. Модификатор 1 указывает, что данное обязательство находится в верхней части своей общей рейтинговой категории, 2 – в середине диапазона, а 3 – в нижней части рейтинговой категории^[7].

Помимо долгосрочных рейтингов, у Moody’s имеются специальные определения рейтингов привилегированных акций, фондов денежного рынка, паевых облигационных фондов, платежеспособности страховых компаний и компаний, работающих с производными инструментами. Прогноз рейтинга показывает возможное направление движения рейтинга в ближайшие два-три года: позитивный — рейтинг может повыситься; негативный — рейтинг может понизиться; стабильный — изменение маловероятно; развивающийся — возможно повышение или понижение рейтинга.

В таблице 2 представлена интерпретация различных кредитных рейтингов, используемых рейтинговым агентством Moody’s.

Таблица 2 - Классификация кредитных рейтингов^[8]

Градация рейтингов	Рейтинговые агентства
	Moody's
Инвестиционные рейтинги
Наивысший рейтинг	Ааа
Высокий рейтинг	Аа
Выше среднего рейтинга	А
Средний рейтинг	Ваа
Спекулятивные рейтинги
Ниже среднего рейтинга	Ва
Спекулятивный	В
Среднеспекулятивный	Саа
Высокоспекулятивный	Са
Низшее качество	С
Дефолт	-

Значения рейтинга от ААА до ВВВ считаются надежными и относятся в инвестиционную категорию. Все, что ниже, имеет сомнительную кредитоспособность и попадает в категорию неинвестиционную (спекулятивную). Также можно отдельно выделить рейтинги RD и D, которые означают свершившийся факт дефолта.

Такое разделение используется, в том числе в регуляторных целях. Некоторым финансовым институтам, таким как пенсионные фонды или госучреждения, может быть разрешено инвестировать только в бумаги инвестиционной категории.

---

Глава 2. Российская и зарубежная методика присвоение рейтинговой оценки кредитной организации

2.1 Методика присвоения рейтинга кредитной организации, согласно зарубежной методологии на примере ПАО Сбербанк

Сбербанк сегодня – это кровеносная система российской экономики, треть ее банковской системы. Банк дает работу и источник дохода каждой 150-й российской семье^[9]

На долю лидера российского банковского сектора по общему объему активов приходится более 40% совокупных банковских активов (по состоянию на 1 января 2020 года).

Банк является основным кредитором российской экономики и занимает крупнейшую долю на рынке вкладов. На его долю приходится 50% вкладов населения, 44,6% кредитов физическим лицам и 37,5% кредитов юридическим лицам.

Сбербанк сегодня – это 14 территориальных банков и более 16 тысяч отделений по всей стране, в 83 субъектах Российской Федерации, расположенных на территории 11 часовых поясов.

Только в России у Сбербанка более 110 миллионов клиентов – больше половины населения страны, а за рубежом услугами Сбербанка пользуются около 11 миллионов человек.

Спектр услуг Сбербанка для розничных клиентов максимально широк: от традиционных депозитов и различных видов кредитования до банковских карт, денежных переводов, банковского страхования и брокерских услуг.

Все розничные кредиты в Сбербанке выдаются по технологии

«Кредитная фабрика», созданной для эффективной оценки кредитных рисков и обеспечения высокого качества кредитного портфеля.

Стремясь сделать обслуживание более удобным, современным и технологичным, Сбербанк с каждым годом все более совершенствует возможности дистанционного управления счетами клиентов. В банке создана система удаленных каналов обслуживания, в которую входят:

- онлайн-банкинг «Сбербанк Онлайн» (более 40 млн активных пользователей);

- мобильные приложения «Сбербанк Онлайн» для смартфонов (более 18 млн активных пользователей);

- SMS-сервис «Мобильный банк» (более 40 млн активных пользователей).

Одна из крупнейших в мире сетей банкоматов терминалов самообслуживания (более 90 тыс. устройств).

---

Сбербанк является крупнейшим эмитентом дебетовых и кредитных карт. Совместный банк, созданный Сбербанком и BNP Paribas, занимается POS-кредитованием под брендом Cetelem, используя концепцию

«ответственного кредитования».

Сбербанк сегодня – это команда, в которую входят более 270 тыс. квалифицированных сотрудников, работающих над превращением банка в лучшую сервисную компанию с продуктами и услугами мирового уровня.

Сбербанк сегодня – это мощный современный банк, который стремительно трансформируется в один из крупнейших мировых финансовых институтов. В последние годы Сбербанк существенно расширил свое международное присутствие. Помимо стран СНГ (Казахстан, Украина и Беларусь), Сбербанк представлен в девяти странах Центральной и Восточной Европы (Sberbank Europe AG, бывший Volksbank International) и в Турции (DenizBank).

Согласно стратегии Группы, до 2021 года, Сбербанк планирует сосредоточиться на интеграционных проектах в приобретенных активах и расширять свой бизнес посредством органического развития.

Общая информация о группе ПАО Сбербанк показана в таблице 3.

Таблица 3 – Общая информация о ПАО Сбербанк на 01.01.2020 года

Параметр	Характе стика
Полное наименование	Публичное акционерное общество «Сбербанк России»
Краткое название	ПАО СБЕРБАНК
Регистрационный номер	1481
Дата регистрации	20.06.1991
Лицензия (дата выдачи/последней замены)	Лицензия на привлечение во вклады и размещение драгоценных металлов (11.08.2015) Генеральная лицензия на осуществление банковских операций (11.08.2015)
Участие в системе страхования вкладов	Да
БИК	044525225
Адрес кредитной организации	117997, г. Москва, ул. Вавилова, д.19
Телефон	(495) 500-55-50, (495) 957-58-62
Банк имеет филиалы в городах (по стравочнику БИК)	Головной офис: Москва Филиалы: Барнаул, Архангельск, Астрахань, Уфа, Белгород, Брянск, Улан-Удэ, Владимир, Волгоград, Вологда, Воронеж, Екатеринбург, Иваново, Иркутск, Калининград, Калуга Петрозаводск, Кемерово, Киров, Сыктывкар, Кострома, Краснодар, Красноярск, Курган, Курск, Липецк, Магадан, Йошкар-Ола, Саранск, Нижний Новгород, Великий Новгород, Новосибирск, Омск, Оренбург, Орел, Пенза, Пермь, Псков, Ростов-на-Дону, Рязань, Самара, Санкт- Петербург, Смоленск, Ставрополь, Тамбов, Казань, Тверь, Томск, Тула, Тюмень, Ижевск, Ульяновск, Хабаровск, Абакан, Челябинск, Чита, Чебоксары, Якутск, Ярославль,
Банк входит в следующие группы банков	Крупнейшие (с 1 по 30 места) (По валюте баланса - 1 место) Крупнейшие (с 1 по 30 места) (По размеру (чистым активам) Банки в ломбардном списке ЦБ РФ Банки, работающие с Пенсионным фондом РФ Банки, работающие с негосударственными пенсионными фондами Банки, ценные бумаги которых принимаются в обеспечение по кредитам Банка России Перечень банков по 213-ФЗ Банки с уполномоченными представителями ЦБ Долгосрочный кредитный рейтинг Moody's (Ba2) Прогноз рейтинга Moody's (позитивный) Долгосрочный кредитный рейтинг Fitch (РДЭ) (BBB-) Краткосрочный рейтинг Fitch (F3) Прогноз рейтинга Fitch (позитивный) Национальный рейтинг «АКРА» (AAA(RU)) Прогноз рейтинга «АКРА» (стабильный) Клиентские Диверсифицированные Кредитные

---

Позиции ПАО «Сбербанк России» в рейтингах показана в таблице 4.^[10]

Таблица 4 – Рейтинги ПАО Сбербанк по состоянию на 01.01.2020 года

Наименование рейтинга	Значение, тыс.руб.	Позиция в рейтинге
По валюте баланса	161 342 998 543	1
По активам агрегированного баланса	24 621 657 563	1
По активам структурного баланса	24 416 072 028	1
По активам формы 806 (очищенных от резервов)	23 806 095 627	1
По капитала (по ф. 123 и ф. 124)	3 694 397 893	1
По капиталу (по ф. 123 – «Базель – III»	3 694 397 893	1
По источникам собственных средств	3 380 793 714	1
По прибыли до налогообложения	847 935 739	1
По прибыли текущего года после налогообложения	674 119 836	1
По расчетным счетам юридических лиц	2 698 073 110	1
По вкладам физических лиц	11 976572 846	1
По всем привлеченным средствам	19 372 783 583	1
По средствам в кассе	547 188 923	1
По оборотным средствам в банкоматах	3 036 120 643	1
По средствам на корсчете в банке России	589 227 974	1
По кредитам предприятия (юридические лица и ИП)	10 955 321 867	1
По потребительским кредитам (физические лица)	4 924 521 124	1
По вложению в ценные бумаги	3 308 329 327	1
По вложениям в имущество	482 606 546	1

Таким образом, согласно представленному рейтингу ПАО Сбербанк являются абсолютным лидером банковского сектора.

Обозначив положение ПАО Сбербанк на рынке банковских услуг, далее оценим финансовое положение банка с помощью методов финансового анализа.

Проведем горизонтальный и вертикальный анализ активов бухгалтерского баланса. Горизонтальный анализ заключается в расчете динамики каждой статьи в валюте баланса, вертикальный анализ заключается в расчете доли каждой статьи в валюте баланса по годам анализируемого периода и сравнении долей, выраженных в процентах (приложение б).

---

Банк активно вкладывает ресурсы в операции с ценными бумагами, что может свидетельствовать о том, что он особо внимательно реагирует на развитие рынка ценных бумаг в России.

Вложения в ценные бумаги в течение года увеличивались в основном за счет роста вложений в государственные облигации РФ и облигации корпоративных эмитентов с рейтингом инвестиционного уровня. В результате портфель ценных бумаг вырос на 41,56 %.

Следует отметить, что за 2018 год чистые вложения в ценные бумаги и другие финансовые активы, имеющиеся у банка в наличии и для дальнейшей перепродажи, сокращались на 2,02%, при этом портфель ценных бумаг, удерживаемый до погашения, увеличился на 4,47%.

Что касается вложений банка в развитие своей материально- технической базы (основные средства, нематериальные активы и материальные запасы), то эти вложения уменьшились на 1,73% по итогам 2016 года и росли на 3,08% по итогам 2019 года.

Денежные средства за 2019 год выросли на 1,61% при их значительном снижении за аналогичный период прошлого года – на 16,5%. Снижение объема денежных средств, произошло в основном в январе и связано со снижением спроса на наличные средства ввиду снижения волатильности курса рубля. Основным источником фондирования активных операций остаются клиенты.^[11]

По итогам анализа структуры активов банка выяснилось, что объем чистой ссудной задолженности, наконец, 2019 года, составляет 75,42%%. Чистые вложения в ценные бумаги и другие финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи, составляют на конец анализируемого периода 10,87 %.

Оценкой является слабая вариация долевого участия статей, формирующих активы ПАО Сбербанк, что говорит об устойчивости банка.

Ресурсы банка отражаются в пассивах баланса. В пассиве баланса коммерческого банка отражаются источники собственных и привлеченных средств. Это объясняется тем, что от объема и структуры пассивов в большей степени зависит то, на каких условиях, в каких формах и направлениях будут использованы банковские ресурсы. Другими словами, объем, и структура пассивов формируют объем и структуру активов.

Проанализируем динамику и структуру пассивов банка, представленную в приложении В (рисунок 1 – 2).

Рисунок 1 – Динамика основных индикаторов баланса ПАО

«Сбе6рбанк России», млрд. руб.

Анализ таблицы 4 показал, что валюта баланса увеличилась за 2019 год на 6,62%, при этом, обязательства банка увеличились на 4,8 %, а собственные средства увеличились значительно - на 18,74 %.

---