Файл: Формы международных расчетов (Понятие и особенности международных расчетов).pdf

Таким образом, можно говорить о двух видах акцепта: полном и частичном. При полном акцепте плательщик дает согласие на оплату всей суммы долга, при частичном — определенной его доли.

По женевскому закону, передача векселей производится согласно передаточной надписи, совершаемой на обратной стороне документа — индоссамента. Лицо, совершающее передаточную надпись, называется индоссант, получающее вексель по надписи — индоссатор. Векселедатель может запретить передачу векселя по индоссаменту, если включит в его текст оговорку «не приказу» определенного лица. Такой вексель может быть передан в собственность или переуступлен другому лицу путем цессии — переуступки прав требования, регулируемой гражданским законодательством [14, c.52].

По договору цессии право требования переходит к новому кредитору в том состоянии, в котором оно было у первоначального кредитора. Последний несет ответственность перед новым кредитором за действительность переданного требования, но не за исполнение должником своих обязательств.

Договор цессии может быть совершен в письменном и устном виде. Если оговорку «не приказу» производит индоссант, то это не исключает возможности дальнейшего индоссирования, а просто снимает ответственность с этого индоссанта перед лицами, в пользу которых в дальнейшем индоссируется вексель.

Функции индоссамента следующие:

— передаточная;

— гарантийная;

— легитимационная [18, c.66].

Передаточная функция заключается в передаче посредством индоссамента всех прав, вытекающих из векселя, новому кредитору. Индоссатор (новый кредитор) получает право требовать от плательщика сумму, указанную в векселе, в установленный срок, а также получает право регрессного требования к любому лицу, поставившему подпись на векселе, в случае невыполнения им обязательств.

Новый кредитор, являясь самостоятельным вексельным кредитором, имеет право переуступить вексель другому лицу. Гарантийная функция выражается в том, что путем индоссамента индоссант переуступает свое право на получение суммы по векселю новому кредитору, становясь одновременно в положение вексельного должника, отвечающего в силу закона за акцепт и платеж по векселю. В случае, если плательщик не сможет ответить по своим обязательствам, индоссант сам оплатит вексель.

Легитимационная функция проявляется в том, что законным держателем векселя признается вексельный кредитор, основывающий свое право на непрерывном ряде индоссаментов, начинающихся подписью ремитента (первого держателя) или векселедателя, если переводной вексель выставлен по его собственному приказу, и содержащих последующие индоссаменты, подписанные именем лица, которое было указано в предыдущем индоссаменте.

Векселедержатель, предъявив вексель к платежу, может встретиться с отказом должника акцептовать или оплатить вексель. В этом случае векселедержатель имеет право предъявить прямой иск к главному должнику — акцептанту переводного или векселедателю простого векселя и к авалистам, а также регрессный иск против других ответственных лиц по векселю: индоссантов, векселедателя переводного векселя и их гарантов.

Все лица, выдавшие, акцептовавшие, индоссировавшие вексель и поставившие на нем аваль, несут солидарную ответственность перед векселедержателем [18, c.66].

Протест в неакцепте или в неплатеже — это отказ в акцепте или в платеже, он должен быть удостоверен актом, составленным в публичном порядке. Протест в неакцепте должен быть совершен в сроки, установленные для предъявления к акцепту. Протест в неплатеже переводного векселя сроком на определенный день или в определенное время от составления или предъявления должен быть совершен в один из двух рабочих дней, которые следуют за днем, в который переводной вексель подлежит оплате. Протест в неакцепте освобождает от предъявления к платежу и от протеста в неплатеже. В целях исключения разногласий между странами при осуществлении вексельного обращения для обслуживания международных расчетов, вексельные законы практически всех государств включают в себя специальные коллизийные нормы, указывающие на тот вексельный закон, который следует применить к конкретному отношению [11, c.65].

Чек представляет собой приказ владельца текущего счета о выплате указанной в нем суммы определенному лицу или его приказу. Большинство стран, придерживающихся женевского вексельного закона, приняли Женевскую конвенцию о чеках 1931 г. В этот документ вошли оговорки и заявления 16 государств, подписавших и ратифицировавших конвенцию. Страны, использующие английский закон о переводных векселях 1882 г., не выделяют чек в виде отдельного инструмента платежа. Чек не может быть акцептован. Всякое указание о процентах, содержащееся в чеке, считается ненаписанным. Для получения денежных средств в банке выписывается вексель на банк с платежом по предъявлении. Платеж осуществляется по векселю, который выполняет те же функции, что и чек. За платеж по чеку отвечает чекодатель, не действительными считаются условия, если он слагает с себя эту ответственность. Чек оплачивается по предъявлении. Всякое противоположное указание считается ненаписанным.

Чек, предъявляемый к оплате до наступления дня, указанного как день его выставления, оплачивается в день предъявления. Сроки обращения чека зависят от мест его выдачи и оплаты. Если место выдачи и место оплаты чека находятся в одной стране, то чек действителен 8 дней. Если место выдачи чека и место оплаты находятся в разных странах одного континента, то срок его обращения — 20 дней. В случае, когда оплата производится в другой части света, чек действителен 70 дней [4, c.221] .

Различают три вида чека: предъявительский, именной и ордерный.

Предъявительский чек выписывается на любого предъявителя. Именной чек выдается на определенное имя с оговоркой «не приказу». Такой чек нельзя передать другому лицу. Ордерный чек выписывается в пользу определенного лица или его приказу.

Таким образом, в международных расчетах используются три формы: аккредитив, документарное инкассо и банковский перевод. Эти формы опосредуются такими платежными инструментами, как вексель и чек.

3.2. Перспективы совершенствования международных расчетов

В 2007 году в Европе был создан Координационный комитет, так называемая, Группа Тридцати (Group of Thirty). Данные комитет специально занимался вопросами реформирования международных расчетов, он внимательно изучил вопросы, связанные со стоимостью и выгодой от проведения рекомендованных им реформ [19]. Собранные данные позволили сделать однозначный вывод, что существующая система расчетов значительно менее эффективна, чем могла бы быть. Нет сомнения в том, что величина затрат на реформирование расчетной системы значительно меняется от рынка к рынку, а также в том, что стоимость расчетов при трансграничных расчетах значительно выше, чем на локальном рынке. Однако при количественной оценке этого утверждения, анализ и выводы меняются. Например, Европейский центр стратегических исследований (the Center for European Policy Studies [21]) оценил, что стоимость трансграничных расчетов в ЕЭС в 2 – 8 раз превышает стоимость расчетов в США, хотя база и допущения, лежащие в основе данного расчета, были оспорены в ходе другого анализа, результаты которого показали значительно большую разницу, в частности проведенный DTCC (Depository Trust and Clearing Corporation [20]). А пока недавно проведенные расчеты превышения цены операций при проведении трансграничных расчетов дали широкий интервал значений от 30% для крупных операторов, до 150% для розничного обслуживания. Хотя эти значения существенно различаются, разница в стоимости при проведении трансграничных операций и возможность ее уменьшить весьма велики во всех случаях.

В ходе последних исследований были изучены размеры вознаграждения, непосредственно выплачиваемого расчетным организациям. Была проведена оценка их операционной стоимости для участников рынка приблизительно в 2,5 млрд. долл. в год. Однако, значительно большую часть от совокупных затрат на международные расчеты составляют внутренние затраты на финансовых посредников, которые обеспечивают финансовые транзакции между участниками сделок. Эти банки, выполняющие функции брокеров-дилеров, тратят порядка 10 млрд. долл. в год, и эта оценка не учитывает стоимость рабочего капитала, замороженного в различных системах.

Поскольку при проведении трансграничных расчетов происходят частые сбои, для решения возникающих проблем необходимо ручное вмешательство, что по оценкам может увеличить операционные затраты приблизительно в 4 раза. Добиться значительного снижения затрат на расчеты можно отказавшись от использования несовершенных баз данных, ручной обработки документов и ненадежных каналов связи, которые, как правило, являются причиной таких отказов.

Улучшение инфраструктуры международных расчетов могло бы уменьшить удельную стоимость трансграничных операций, а рост конкуренции между организациями, представляющим расчетные услуги, за счет появления открытого доступа к данному виду сервиса, приведет к дальнейшему снижению стоимости расчетов [19].

Рассмотри основные рекомендации, которые разработал Координационный комитет.

1. Исключить бумажный документооборот и автоматизировать сообщение, сбор и обработку информации.

Все участники рыка должны добиваться автоматизации процессов, таких как подтверждение и распределения пакета сделок, которые приводят к возникновению других форм бумажных документов в процессе обработки сделок с. Все участники рынка должны использовать электронный документообород для передачи информации по инструментами и типам сделок. Они должны распознавать возможность по модернизации процессов, чтобы не допустить двойного введения данных и ручного добавления дополнительной информации на каждом этапе обработки.

2. Привести в соответствие стандарты сообщений и протоколы обмена данными.

Все участники рынка должны использовать систему международных стандартов ISO 15022. Постепенно XML (extensible mark-up language) должен стать языком описания стандартных сообщений. Все участники рынка должны поддерживать и использовать коммуникационные сети, которые применяют открытые, стандартизированные IP-протоколы для совершения переводов.

3. Синхронизировать временные рамки между различными расчетными системами и системами связанных платежей и обмена валют.

Организации, представляющие услуги по расчетам и сопутствующим платежам и системам обмена валют должны коллективно обеспечить соответствие дизайна, процедур, операционного графика работы и времени прекращения и финансирования таким образом, чтобы деятельность одной системы реально не снижала эффективность или не повышала риск расчетов через другую систему. Участники рынка должны работать совместно над разработкой всеобъемлющего плана действия для повышения эффективности и безопасности трансграничных сделок, где расчетный цикл по обмену валют не синхронизирован с расчетным циклом [19].

4. Обеспечить финансовую надежность провайдеров расчетных услуг

Поставщики расчетных услуг должны управлять своими рисками и вводить стандарты и процедуры по контролю использования тех услуг, которые позволяют им работать в безопасной, надежной и разумной манере соответствующей их бизнес-модели и всем актуальным регулятивным и законодательным требованиям. Необходимость действовать разумно в соответствии с границами риска, присущим бизнес-модели, требует наличие процессов и стандартов по управлению рисками, которые должны применяться объективно и последовательно в определении соответствия мерам управления рисками в трех областях: процесс проверки контрагентов; процедуры и техники, использующиеся для изменения, мониторинга и контроля рисков; и минимальных требований по финансовой достаточности и ликвидности. Каждая организация должна публиковать отчет, как минимум ежегодно, описывающий бизнес модель, структуру рисков, и соответствующие процедуры, контроль и стандарты по управлению рисками вместе с результатами независимого тестирования. Отчет, таким образом, станет свидетельством для пользователей, что организация проводила операции эффективно, а также будет предоставлять больший уровень открытости.

5. Усилить контроль за рисками для участников международных расчетов.

Организации, которые используют, или предполагают использовать поставщиков расчетных услуг, должны установить процедуры проверки и контроля рисков контрагентов и процессов для соответствующей оценки, мониторинга и контроля рисков, связанных с данной и сопутствующей деятельностью.

6. Обеспечить эффективную непрерывность бизнеса и план устранения непредвиденных обстоятельств.

Всем участникам рынка следует, и все системные организации обязаны, регулярно пересматривать, корректировать и тестировать свои планы по непрерывности бизнеса и устранению непредвиденных обстоятельств, включая оценку зависимости от третьих лиц, для того, чтобы с достаточным уровнем уверенности гарантировать, что проведение критические операции будет продолжаться с высоким уровнем целостности и достаточной мощностью в случае разрушений или сбоя [19].

7. Предусмотреть возможность сбоя в работе системообразующего учреждения.

Участники рынка в каждом финансовом центре должны работать совместно для определения учреждения или частей такового, которые являются системно важными для клиринга и расчетов. Необходимо создать группы пользователей, которые должны будут определить как они будут реагировать если, несмотря на эффективные процедуры непрерывности бизнеса и план устранения непредвиденных обстоятельств, одно из таких учреждений окажется недееспособным по какой-либо причине. Должны быть рассмотрены способы для снижение рисков, возникающих в случае несостоятельности такого системообразуещего учреждения, такие как например создание базы данных с переводом информации в режиме реального времени. Если определено, что могут существовать эффективные и реальные способы, необходимо создание бизнес плана с их стоимостью и выгодой в соответствии с которым должно быть принято инвестиционное решение на будущее. Помимо установления обязательств по внедрению высоких стандартов процессов непрерывности бизнеса и плана устранения непредвиденных обстоятельств в системообразующих учреждениях, регуляторы должны поощрять этот процесс во всех инфраструктурных организациях.