Файл: Понятие и задачи комплексного анализа ..pdf

Одним из показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия, является его платежеспособность, т.е. возможность наличными денежными ресурсами своевременно погасить свои платежные обязательства.

Оценка платежеспособности осуществляется на основе характеристики ликвидности текущих активов, т.е. времени, необходимого для превращения их в денежную наличность.

Проведем данный анализ по ООО«КСК-Комплекс» за 2014 — 2016 гг. по данным бухгалтерской отчетности. Для исходных данных потребуется форма №1 «Бухгалтерский баланс», которые приведены в таблице 5.

Таблица 5

Исходные данные ООО «КСК-Комплекс», тыс. руб.

Далее следует распределить активы баланса в зависимости от степени ликвидности (таблица 6).

Таблица 6

Анализ ликвидности баланса ООО«КСК-Комплекс»

Проанализируем ликвидность баланса, проверив, выполняются ли неравенства (таблица 7).

Таблица 7

Оценка ликвидности баланса ООО«КСК-Комплекс»

Сопоставление групп активов и обязательств позволяет установить уровень ликвидности по состоянию на отчетный период, а также спрогнозировать ее на перспективу. Баланс можно назвать не полностью ликвидным, так как выполняются не все неравенства. Выполнение первого неравенства свидетельствует о платежеспособности организации. У ООО«КСК-Комплекс» не достаточно для покрытия наиболее срочных обязательств абсолютнонаиболее ликвидных активов. Выполнение второго неравенства означает, что быстро реализуемые активы превышают краткосрочные пассивы и организация может быть платежеспособной в недалеком будущем с учетом своевременных расчетов с кредиторами, получения средств от оказания услуг в кредит. Так как выполнимо третье неравенство, то в будущем при своевременном поступлении денежных средств от продаж и платежей организация может быть платежеспособной на период, равный средней продолжительности одного оборота оборотных средств после даты составления баланса. Выполнение четвертого условия свидетельствует о соблюдении минимального условия финансовой устойчивости организации, наличия у нее собственных оборотных средств.

Проведем анализ платежеспособности ООО«КСК-Комплекс» за 2014 — 2016 гг., данный анализ проводится по данным бухгалтерской отчетности. Для исходных данных потребуется форма №1 «Бухгалтерский баланс».

Рассчитанные коэффициенты платежеспособности ООО«КСК-Комплекс» за 2014 — 2016 гг. представлены в таблице 8.

Таблица 8

Коэффициенты относительной ликвидности ООО«КСК-Комплекс» за 2014 — 2016 гг.

За три отчетных года организация не может полностью погасить краткосрочную задолженность. Также нарушена и перспективная платежеспособность, о чем свидетельствует не высокое значение коэффициента промежуточной ликвидности. Коэффициент покрытия за анализируемый период не соответствует оптимальному значению, значит, предприятие не сможет рассчитаться с дебиторами, при любых условиях. Данные таблицы свидетельствуют, что ООО «КСК-Комплекс» на конец 2016 года не является платежеспособным, так как все рассчитанные коэффициенты платежеспособности отклоняются от оптимальных.

Учитывая многообразие финансовых процессов, множественность показателей финансовой устойчивости, различие в уровне их критических оценок, складывающуюся степень отклонения от них фактических значений коэффициентов и возникающие в связи с этим сложности в общей оценке финансовой устойчивости организаций, проводится интегральная балльная оценка.

Сущность методики заключается в классификации предприятий по уровню риска, т.е. любое анализируемое предприятие может быть отнесено к определенному классу в зависимости от набранного количества баллов, исходя из фактических значений показателей финансовой устойчивости.

Проведем бальную оценку финансового состояния ООО «КСК-Комплекс» за 2014 — 2016 гг. (таблица 9).

Таблица 9 — Бальная оценка финансового состояния ООО «КСК-Комплекс»

Продолжение таблицы 9

По итогам 2014 — 2016 гг. ООО «КСК-Комплекс» получила общую бальную оценку — 25, 25,5 и 42 соответственно, следовательно,организация четвертый класс финансовой устойчивости. Данный класс показывает удовлетворительное финансовое состояние близкое к банкротству. Риск взаимоотношений партнеров с данной организацией очень значителен.

При использовании экспертного бального метода, по данным бухгалтерского баланса, проведем итоговую рейтинговую оценку финансового состояния организации. Рейтинговую оценку проведем при помощи коэффициентов критической ликвидности, текущей ликвидности и автономии.

Классификация показателей по классам представлена в таблице 10.

Таблица 10

Классификация показателей по классам

Каждому показателю соответствует рейтинг в баллах, представленный на рисунке 5.

Рисунок 5. Рейтинг показателей, баллы

Классность организации определится по шкале:

• 1 класс — от 100 до 150 баллов (устойчивое финансовое положение);
• 2 класс: от 151 до 220 баллов (устойчиво, в общем);
• 3 класс: от 221 до 275 баллов (повышенного риска);
• 4 класс свыше 275 баллов (неудовлетворительное).

Итоговая рейтинговая оценка финансового состояния ООО «КСК-Комплекс» за 2014 — 2016 гг. представлена в таблице (таблица 11).

Таблица 11

Итоговая рейтинговая оценка финансового состояния ООО «КСК-Комплекс»

Проведя итоговую рейтинговую оценку можно сказать о том, что данная организация относится ко второму классу, финансовое состояние которого устойчиво в общем, однако имеются незначительные отклонения от лучших значений по отдельным показателям.

В условиях постоянной конкуренции ООО «КСК-Комплекс» должно постоянно повышать свой потенциал для получения прибыли в будущем. Уровень конкурентоспособности организации является интегральным показателем этого потенциала. Основными критериями оценки потенциала являются: качество товаров; уровень цен; себестоимость; ассортимент; своевременность выполнения договорных обязательств; репутация и известность.

Определим уровень рейтинговой оценки конкурентоспособности организаций данного рыночного сегмента в соответствии с показателями: очень низкого, низкого, среднего, высокого и очень высокого уровня.

Сравнительная характеристика компаний-конкурентов, а также преимущества и недостатки ООО «КСК-Комплекс» перед конкурентами представлены в таблице 12.