Файл: Управление рентабельностью на предприятии. Теоретические аспекты управления рентабельностью предприятия.pdf

Динамику чистой прибыли рассмотрим на рисунке 2.1.

Рис.2.1. Динамика чистой прибыли АО «Бурводстрой» в 2014-2016 гг., в тыс.руб.

Как можно отметить по таблице, чистая прибыль в течение исследуемого периода последовательно снижалась, что отрицательно характеризует эффективность деятельности АО «Бурводстрой».. Снижение прибыли в 2016 году по сравнению с 2014 годом составило 2089 тыс.руб. Причиной этого, как уже было отмечено, является финансовый кризис и снижение объемов производственной деятельности. Таким образом, несмотря на тяжелые экономические условия, по итогам 2016 года Общество получило чистую прибыль в размере 768 тыс. руб.

Положительное значение в течение исследуемого периода имел только собственный капитал организации, который вырос на 6,2%. Уставный капитал общества равен 21 320 рублям и разделен на 2132 штук обыкновенных акций. Положительной динамикой капитал обязан росту нераспределенной прибыли, что говорит о том, что АО «Бурводстрой», несмотря на кризисные явления в экономике, эффективно осуществляет свою деятельность, так как является прибыльным и наращивает собственный капитал.

Рассмотрим систему управления рентабельностью на предприятии. Прежде всего следует упомянуть, что управление рентабельностью осуществляется в неразрывной связке с управлением прибылью, причем прибыль является более важным объектом управления, нежели рентабельность.

Основной субъект управления прибылью и рентабельностью – бухгалтерия предприятия, так как именно бухгалтерия является основным экономическим субъектом предприятия.

Управление прибылью и рентабельностью в АО «Бурводстрой» представляет собой систему принципов и методов разработки и реализации управленческих решений на всех этапах:

1. этап формирования и распределения прибыли;
2. использование прибыли;
3. анализ уровня рентабельности предприятия.

На предприятии осуществление планирования формирования, распределения и использования прибыли связано с разработкой системы текущих планов и оперативных бюджетов по основным направлениям хозяйственной деятельности.

Основой такого планирования является разработанная стратегия управления прибылью и рентабельностью, требующая конкретизации на каждом этапе поступательного движения предприятия к поставленным стратегическим целям.

Процесс формирования прибыли на АО «Бурводстрой» включает в себя прогнозирование возможностей получения прибыли в разрезе каждого вида её деятельности, формирования критериев нормы прибыли и рентабельности на предприятии и обеспечение их достижения. Именно на этом этапе происходит управление доходами, затратами, рисками, ресурсами.

Во время реализации этапов распределения и использования прибыли обеспечивается своевременная уплата налогов за счет прибыли; формируется система пропорций распределения прибыли (отчисления в резервный фонд, выплаты учредителей, производственное развитие); обеспечивается формирование финансовых ресурсов за счет прибыли для развития отдельных видов деятельности.

Наконец, на последнем этапе происходит анализ изменения уровня рентабельности предприятия.

На АО «Бурводстрой» управление прибылью и рентабельностью предприятия обеспечивается в результате следования основным принципам:

1) Ориентированность на основные цели развития предприятия. Какими бы прибыльными не казались те или иные проекты, они должны будут быть отклонены, если не соответствуют миссии предприятия или стратегическим целям.

2) Использование каждый раз нового подхода в области формирования и использования прибыли на предприятия. Управляющие АО «Бурводстрой» прекрасно понимают, что даже наиболее эффективные управленческие решения в области формирования и использования прибыли, разработанные и реализованные на предприятии в предшествующем периоде, не всегда могут быть повторно использованы на последующих этапах его деятельности.

3) Постоянный мониторинг за изменением факторов внешней среды, ресурсного потенциала, форм организации и управления производством, финансового состояния и других параметров функционирования предприятия, т.е. за теми сферами деятельности, которые влияют на прибыль и рентабельность предприятия.

4) Подготовка каждого управленческого решения в сфере формирования, распределения и использования прибыли должна учитывать альтернативные возможности действий. При наличии других проектов управленческих решений их выбор для реализации должен быть основан на системе критериев, определяющих политику управления прибылью предприятия. Система таких критериев устанавливается самим предприятием.

Вывод: АО «Бурводстрой» занимается бурением скважин на воду. Анализ основных показателей деятельности предприятия в 2014-2016 гг. позволил определить негативные тенденции, связанные со снижением выручки и прибыли, обусловленные снижением заказов в связи с финансовым кризисом. Оценка управления рентабельностью на предприятии показала, что на АО «Бурводстрой» управление прибылью и рентабельностью является приоритетной задачей, на реализацию которой направлена организованная деятельность всего предприятия, всех его элементов. Это и естественно, ведь основной задачей любой организации является получение максимальной прибыли с минимальными затратами.

2.2. Анализ и пути повышения рентабельности АО «Бурводстрой»

Рассмотрим эффективность управления прибылью и рентабельностью на предприятии путем анализа показателей прибыли и рентабельности.

Основным показателем эффективности системы управления прибылью и рентабельностью является рост прибыли и рентабельности предприятия в течение исследуемого периода 2014-2016 гг., поэтому необходимо рассчитать следующие показатели:

- динамику и структуру основных показателей, формирующих прибыль;

- показатели рентабельности основной деятельности (рентабельность продаж и продукции);

- показатель рентабельности использования собственного капитала предприятия;

- показатель рентабельности использования имущества АО «Бурводстрой».

Показатели прибыли проанализируем в таблице 2.2.

Таблица 2.2 – Динамика показателей прибыли АО «Бурводстрой» в 2014-2016 гг. (в тыс.руб.)

По данным таблицы 2.2 можно отметить, что в течение исследуемого периода основные показатели прибыли имели тенденцию к снижению, кроме валовой прибыли, что является для предприятия негативным показателем.

Так, валовая прибыль выросла на 5220 тыс.руб. или на 96,9%, что было обусловлено тем, что в сложных экономических условиях предприятие экономило на расходах. Это привело к тому, что темпы снижения себестоимости были выше, чем темпы снижения выручки (14,5% против 5,4%), соответственно, все это положительной сказалось на валовой прибыли (рис.2.2).

Рис.2.2. Динамика валовой прибыли АО «Бурводстрой» в 2014-2016 гг., в тыс.руб.

Из рисунка 2.2 видно, что значительный рост валовой прибыли пришелся на 2016 год. При этом, сложные экономические условия хозяйствования привело к тому, что предприятие также активизировало прочую деятельность – увеличились прочие доходы на 1255 тыс.руб. или более чем в 7 раз, но возросли также и прочие расходы на 7975 тыс.руб. или более чем в 4 раза.

Причиной значительного роста прочих расходов послужили убытки, связанные со списанием просроченной дебиторской задолженности в связи с ликвидацией компании ООО «Транзит», так как имущества ликвидируемой организации оказалось недостаточно, чтобы покрыть долги по ее обязательствам.

Соответственно, задолженность в объеме 8 млн.рублей была списана на убытки АО «Бурводстрой» как безнадежная – это привело к значительному ухудшению конечных экономических показателей деятельности предприятия.

Все отразилось также на отрицательной динамике показателя прибыли до налогообложения, соответственно, сократилась и чистая прибыль (рис.2.3.).

Рис.2.3. Динамика прибыли до налогообложения и чистой прибыли ООО «Бурводстрой» в 2014-2016 гг., в тыс.руб.

По рисунку 2.3 видно, что показатели прибыли до налогообложения и чистой прибыли последовательно сокращались в течение 2014-2016 гг., что было обусловлено финансовым кризисом. Прибыль до налогообложения снизилась на 38,8%, чистая прибыль – на 67,7%.

Рассмотрим, как динамика показателей прибыли и принятые меры по управлению прибылью сказались на показателях рентабельности, в таблице 2.3.

Таблица 2.3 – Динамика показателей рентабельности АО «Бурводстрой» в 2014-2016 гг. (в тыс.руб. и %)

Данные таблицы 2.3 показывают, что показатели рентабельности основного производства в течение исследуемого периода возрастали, что можно проиллюстрировать на рисунке 2.4.

Рис.2.4. Динамика показателей рентабельности основной деятельности АО «Бурводстрой» в 2014-2016 гг., %

По рисунку 2.4 видно, что за исследуемый период 2014-2016 гг. рентабельность продаж выросла на 8,8%, рентабельность продукции – на 11,6%. Это говорит о том, что несмотря на кризис и снижение ключевых показателей деятельности предприятия, производство и реализация продукции (услуг) предприятия является рентабельным и осуществляется с возрастающей эффективностью.

Динамику показателей рентабельности имущества и капитала рассмотрим на рис.2.5.

Рис.2.5. Динамика показателей рентабельности имущества и капитала АО «Бурводстрой» в 2014-2016 гг., %

По данным рисунка 2.5 можно отметить, что динамика показателей рентабельности имущества и капитала была отрицательная. Рентабельность имущества в 2014 году составляла 80%, в 2016 году данный показатель составил всего 31,7%, несмотря на снижение стоимости имущества. Рентабельность собственного капитала в 2016 году составила 2,1%, что на 4,8% ниже, чем в 2014 году.

Причиной ухудшения данных показателей рентабельности является снижение чистой прибыли предприятия, что обусловлено недостаточной эффективностью управления прочей деятельностью предприятия.

Так как управление рентабельностью основной деятельности является эффективным, а управление рентабельностью по прочим видам деятельности – недостаточно эффективным, то проведем факторный анализ рентабельности активов предприятия за 2015-2016 гг., используя факторную модель:

Rа = Чистая прибыль / Средняя стоимость активов*100%

Rа₀ = 1479 / 2319 * 100% = 63,8%

Rа_усл = 768 / 2319 * 100% = 33,1%

Rа₁ = 768 / 2424 * 100% = 31,7%

Соответственно, снижение чистой прибыли на 711 тыс.руб. привело к тому, что показатель рентабельности сократился на: 33,1 - 63,8 = -30,7%

Рост стоимости активов на 105 тыс.руб. привел к тому, что показатель рентабельности активов сократился на: 31,7 – 33,1 = -1,4%.

Соответственно, на динамику показателя рентабельности активов значительное влияние оказало снижение чистой прибыли предприятия.

Аналогично проведем факторный анализ рентабельности собственного капитала: Rк₀ = 1479 / 35253 * 100% = 4,2%

Rа_усл = 768 / 35253 * 100% = 2,2%

Rа₁ = 768 / 35938 * 100% = 2,1%