Файл: Способы формирования и направления использования прибыли ООО «Лукойл-Пермнефтеоргсинтез»..pdf

Непосредственно связанный с чистой прибылью показатель «Операционный доход» за прошедший год вырос в 1,6 раза по сравнению с запланированным уровнем: с 16,3 млрд.руб. до 25,4 млрд.руб., а рентабельность на задействованный капитал – на 15% (план 21%, факт 36%).

Свободный денежный поток по сравнению с запланированным уровнем вырос в 2,2 раза и составил 7,9 млрд.руб. (план – 3,6 млрд.руб.).

Операционный денежный поток за этот период вырос почти в 1,3 раза: с 15 млрд.руб. до 18,6 млрд.руб.

Задолженность по кредитам и займам ООО «ЛУКОЙЛ-Пермнефтеоргсинтез» на 1 января 2016 года составила 7,6 млрд.руб.

Фактическая сумма авансов, выданных на конец периода, составила 339,9 млрд.руб.

Успешное выполнение производственной программы в целом по Обществу позволило получить положительные финансовые результаты деятельности и увеличить чистые активы. На конец отчетного года чистые активы составили 43 млрд.руб.

Организационная структура ООО «ЛУКОЙЛ-Пермнефтеоргсинтез» представлена на рисунке 1.

Генеральный директор

Зам.генерального директора по экономике

Главный бухгалтер

Зам.генерального директора по финансам

Главный инженер

Зам.генерального директора по МТС.

Главный контролер

Зам.генерального директора по персоналу

Зам.генерального директора по производству

Рисунок 1 – Организационная структура управления ООО «ЛУКОЙЛ-Пермнефтеоргсинтез».

Политика ООО «ЛУКОЙЛ-Пермнефтеоргсинтез» в области техники безопасности и охраны труда сводится к следующему:

1) Стратегические цели в области охраны труда:

- создание безопасных условий труда;

- максимальное снижение воздействия на работников опасных и вредных производственных факторов в воздухе рабочей зоны на рабочих местах;

- обеспечение работников сертифицированной специальной одеждой, обувью и другими средствами индивидуальной защиты;

- разработка, финансирование и выполнение мероприятий по улучшению условий труда по результатам аттестации рабочих мест по условиям труда.

2) Принципы:

- выполнение требований Российского законодательства и иных нормативно-правовых актов Российской Федерации в области охраны труда.

- обеспечение безопасности работников в процессе трудовой деятельности. Координация работы по охране труда;

- контроль состояния охраны труда;

- обучение безопасным методами и приемам проведения работ и оказанию первой медицинской помощи при несчастных случаях на производстве;

- проведение обязательных ежегодных медицинских осмотров работников во вредных условиях труда и т.д.

Финансовая устойчивость предприятия - это оценка рисков, связанных с финансированием его работы, благодаря привлеченным источникам средств. Любое предприятие обладает двумя источниками финансирования деятельности: собственными и привлеченными. Собственный источник финансирования деятельности является кредитом, который предоставляется предприятию его собственником на период, во время которого будет осуществляться его деятельность. Соответственно, собственный источник финансирования - это та сумма, которую предприятие не отдает кредитору.

Поэтому оценим финансовую устойчивость ООО «Лукойл-Пермнефтеоргсинтез» за 2015-2016 гг. и данные анализа представим в таблице 2.

Исходя из представленных данных в таблице 2 видно, что в 2015 году на предприятии наблюдалась абсолютная финансовая устойчивость, однако в 2016 году наблюдается неустойчивое финансовое положение.

Данное положение вызвано тем, что в 2016 году наблюдался недостаток собственных оборотных средств на 3133745 тыс.руб., а по сравнению с 2015 годом данная величина снизилась на 5920932 тыс.руб.

Также стоит отметить, что наблюдался недостаток собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов на 45274 тыс.руб., а по сравнению с 2015 годом эта величина уменьшилась на 5101188 тыс.руб.

Общий недостаток собственных оборотных средств в 2016 году составил 6941138 тыс.руб., а недостаток собственных и долгосрочных заемных источников составил 3852667 тыс.руб.

Однако по общей величине основных источников формирования запасов можно заметить, что наблюдается избыток в размере 3807610 т.р.

Таблица 2 – Динамика финансовой устойчивости ООО «Лукойл-Пермнефтеоргсинтез»»

При оценке оборотного капитала абсолютные значения величины оборотных средств не дают картины их достаточности для обеспечения нормального процесса производства. Для действительной оценки источников целесообразно использовать коэффициенты финансовой устойчивости.

Проанализируем коэффициенты финансовой устойчивости ООО «Лукойл-Пермнефтеоргсинтез» за 2015-2016 гг. и данные анализа представим в таблице 3.

Таблица 3 - Финансовые коэффициенты источников собственных и привлеченных средств

Коэффициент автономии, несмотря на уменьшение в 2016 году все равно находится выше порогового значения за все три анализируемых периода, таким образом, это показывает, что у предприятия доля собственного капитала больше 50% и оно в целом независимо от заемных источников. Величина коэффициента финансовой зависимости на протяжении двух анализируемых периодов также находится ниже порогового значения (≤ 1,5), следовательно, доля заемных средств незначительная на предприятии. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств также находится ниже рекомендуемого значения (≤ 1), и показывает, что в 2015 году на 1 рубль собственного капитала приходилось 19 копеек заемного, в 2016 году – 45 копеек.

Коэффициент концентрации заемного капитала показывает, что за все два анализируемых периода доля заемного капитала составляет от 16% в 2015 году до 31% в 2016 году, а это не очень значительная величина. Коэффициент структуры долгосрочных вложений показывает, что долгосрочные обязательства в 2015 году составляют 14% от величины внеоборотных активов, а в 2016 году 35%.

Коэффициент структуры заемного капитала на протяжении анализируемых периодов показывает, что заемный капитал формируется в основном только за счет роста кредиторской задолженности.

Наиболее простой методикой, позволяющий произвести оценку наименее трудоемким путем, является построение баланса ликвидности. Для этого требуется дополнительно сгруппировать статьи баланса таким образом, чтобы количество групп активов было равно количеству групп пассивов. Причем активы необходимо группировать, начиная с самых ликвидных, а пассивы – с самых срочных. Чаще всего прибегают к формированию четырех групп по каждой из сторон баланса.

Группировку активов начинаем со второго раздела, ближе к концу которого и содержится наиболее ликвидное имущество. Очевидно, что первая группа состоит из денег и финансовых вложений, которые осуществлены на короткий срок. При этом неликвидные активы следует из данной группы исключить.

Вторая группа состоит из активов, которые можно быстро трансформировать в деньги. Этому требованию в большей мере отвечают прочие оборотные активы, а также краткосрочная задолженность дебиторов.

Затем необходимо просуммировать активы, которые так быстро в деньги превратить нельзя, но использовать их для обеспечения не самых срочных обязательств можно. В эту группу относят запасы, а также более долгосрочные финансовые вложения.

Все остальные активы включаются в последнюю - четвертую – группу. Данное имущество наиболее трудно превратить в денежную форму, а это свидетельствует о его малой ликвидности.

Оценим ликвидность баланса ООО «Лукойл-Пермнефтеоргсинтез» за 2015-2016 гг. и данные анализа представим в таблице 4.

Таблица 4 - Оценка ликвидности баланса ООО «Лукойл-Пермнефтеоргиснтез» за 2015-2016 гг., тыс.руб.

По представленным данным в таблице 4 видно, что в 2015 и 2016 году баланс не был абсолютно ликвидным.

В 2015 году наблюдался платежный недостаток по наиболее ликвидным активам в размере 5557470 тыс.руб., труднореализуемым активам в размере 2553049 тыс.руб., а также наблюдался платежный излишек по быстрореализуемым активам в размере 8069091 тыс.руб. и медленно реализуемым активам в размере 41428 тыс.руб.

В 2016 году наблюдался платежный излишек по быстрореализуемым активам в сумме 4143154 тыс.руб. и по медленно реализуемым активам в размере 4523583 тыс.руб.; также можно заметить, что наблюдался платежный недостаток по наиболее ликвидным активам в сумме 8205340 тыс.руб. и по трудно реализуемым активам в сумме 461397 тыс.руб.

Далее проанализируем коэффициенты ликвидности и платежеспособности предприятия за 2015-2016 год и данные анализа представим в таблице 5. Общий показатель платежеспособности за все два анализируемых периода ниже нормативного ограничения (≥ 1) и показывает что доля ликвидных средств предприятия меньше всех платежных обязательств в 2015 году на 24%, в 2015 году на 37%.

Таблица 5 - Коэффициенты ликвидности и платежеспособности ООО «Лукойл-Пермнефтеоргсинтез» за 2015-2016 гг.

По коэффициент у абсолютной ликвидности можно сказать, что в 2015 году предприятие способно было погасить только 1% краткосрочной задолженности, а в 2016 году менее 1%.