Файл: Понятие ссудного капитала и источники его формирования в экономике РФ.pdf

Введение

Составной частью рыночной экономики является денежно-кредитная система государства. Именно ей должна быть отведена особая роль в организации рыночных отношений в стране.

С переходом на новые экономические формы отношений чрезвычайно возрастает актуальность и важность проблем, связанных со ссудным капиталом. Это объясняется тем, что от ссудного капитала, нормы его процента зависят инвестиционная деятельность, сбережения, которые служат основными показателями и связующим звеном финансового рынка и реальной сферы хозяйствования. Особенно в кризисной ситуации, при инфляционных процессах ценность и важность ссудного капитала резко усиливается.

Ссудный капитал – это одна из составных частей финансовых отношений обеспечивающих жизнедеятельность и функционирование рыночного хозяйства. Под влиянием многих факторов кредитные и финансовые отношения претерпевают ряд изменений, поэтому постоянное изучение мирового опыта на рынке ссудного капитала и кредита представляет большой интерес для формирования позиции способствующей определить плодотворные шаги в непростой, современной рыночной экономике.

Ссудный капитал является своеобразным товаром, потребительная стоимость которого состоит в способности функционировать в качестве капитала (здания, сооружения, оборудование, товары) и приносить доход в форме прибыли. Часть этой прибыли направляется на оплату ссудного капитала и выступает как его цена или ссудный процент. Все вышесказанное обуславливает актуальность данной курсовой работы по теме «Понятие ссудного капитала и источники его формирования».

Объект исследования: формирование ссудного капитала.

Предмет исследования: рынок ссудных капиталов.

Целью курсовой работы является изучение понятия ссудного капитала и источники его формирования.

Задачи курсовой работы:

1. Рассмотреть понятие и сущность ссудного капитала;

2. Изучить структуру и виды ссудного капитала;

3. Исследовать становление ссудного капитала в РФ на современном этапе;

4. Проанализировать проблемы функционирования и тенденции развития ссудного капитала в экономике РФ.

Структурно работа состоит из введения, двух глав, заключения и списка литературы.

Глава 1. Теоретические аспекты ссудного капитала

1.1 Понятие и сущность ссудного капитала

Ссудный капитал — особая историческая форма капитала. В отличие от ростовщического капитала, который базируется на докапиталистических способах производства, ссудный капитал как экономическая категория выражает капиталистические производственные отношения; он представляет собой обособившуюся часть промышленного капитала. Основными источниками ссудного капитала выступают средства, временно высвобождаемые в процессе воспроизводства [5, с.65].

Специфические характеристики ссудного капитала:

1. ссудный капитал как особый вид капитала представляет собой собственность, владелец которой передает ее за плату заемщику на определенное время;
2. потребительная стоимость ссудного капитана определяется способностью приносить прибыль заемщику в результате использования ссудного капитала;
3. форма отчуждения ссудного капитала имеет разорванный во времени характер и механизм оплаты;
4. движение ссудного капитала происходит исключительно в денежной форме и выражается формулой Д — Д, так как денежный капитал предоставляется в ссуду и возвращается в той же форме, но с процентами.

Ссудный капитал формируется за счет финансовых ресурсов, привлекаемых кредитными организациями юридических и физических лиц, а также государства. По мере развития системы безналичных расчетов, опосредованной участием кредитных организаций, новым источником ссудного капитала становятся средства, временно высвобождаемые в процессе кругооборота промышленного и торгового капиталов. Такими средствами являются:

1. амортизация основных фондов;
2. часть оборотного капитала, высвобождаемая в процессе реализации продукции и осуществления затрат;
3. прибыль, направляемая на цели основной деятельности предприятий и организаций [4, с.88-89].

Для определения категории рынок ссудных капиталов прежде необходимо дать определение понятию ссудный капитал. Ссудный капитал - это денежные средства, отданные в ссуду за определенный процент при условиях возвратности. Формой движения ссудного каптала является кредит.

Основными источниками ссудного капитала служат денежные средства, высвобождаемые в процессе воспроизводства. К ним относятся:

- амортизационный фонд предприятия;

- часть оборотного капитала в денежной форме, невостребованная в текущий момент для осуществления материальных затрат;

- денежные средства, образующиеся в результате разрыва между реализацией товаров и выплатой заработной платы;

-  прибыль предприятий;

- денежные доходы и сбережения всех слоев населения;

-средства государства, предназначенные для осуществления кредитования в соответствии с законом о бюджете на очередной финансовый год.

Анализ показывает, что в современных условиях главным источником ссудного капитала являются накопления и сбережения населения.

Ссудный капитал отличается от промышленного и торгового капитала тем, что не вкладывается в деятельность предприятий их собственниками, а передается во временное пользование хозяйствующим субъектам в целях получения ссудного процента.

По определению К. Маркса, ссудный капитал — это капитал- собственность в отличие от капитала-функции, который проделывает кругооборот в предприятиях заемщика и приносит прибыль. С образованием ссудного капитала происходит раздвоение капитала: он одновременно является капиталом-собственностью для денежного капиталиста, к которому возвращается с процентом по истечении срока ссуды, и капиталом-собственностью для промышленного и торгового капиталиста, вкладывающего его в свое предприятие. На финансовом рынке ссудный капитал выступает как своеобразный товар, потребительная стоимость которого состоит в способности функционировать как капитал и приносить доход в форме прибыли. Часть прибыли — процент, или «цена», ссудного капитала — оплата его способности удовлетворять временную потребность в денежных ресурсах (потребительной стоимости).

Спрос и предложение на ссудный капитал определяются рядом факторов:

1. масштабами развития производственного сектора экономики;
2. размерами накоплений предприятий и организаций и сбережений домашних хозяйств;
3. состоянием рынка государственного долга;
4. цикличностью развития экономики;
5. сезонными условиями производства;
6. степенью интенсивности инфляционных процессов в экономике;
7. колебаниями валютных курсов;
8. состоянием платежного баланса;
9. состоянием мирового финансового рынка;
10. направленностью государственной экономической политики и денежно-кредитной политики эмиссионного банка.

Особенностью современного этапа развития рынка ссудных капиталов является относительный избыток краткосрочного капитала и рост спроса на средне- и долгосрочные кредиты. В связи с этим особое значение приобретают механизмы трансформации краткосрочных ссудных капиталов в средне- и долгосрочные. К таким механизмам можно отнести государственные гарантии и льготы.

1.2 Структура и виды ссудного капитала

В связи с различием источников накопления денежных ресурсов и многообразием видов кредитных сделок рынок ссудных капиталов неоднороден, его можно рассматривать как многозвенное образование, состоящее из отдельных специализированных секторов [10, с.78-79].

Структура рынка ссудных капиталов может определяться на основе различных критериев, в зависимости от целей научного исследования либо потребностей практической организации сделок с финансовыми инструментами. Например, исходя из специфики используемых кредитных инструментов, выделяют рынок казначейских векселей, рынок банковских акцептов, рынок коммерческих бумаг, рынок облигаций, рынок депозитных сертификатов и др.; в зависимости от формы кредита — рынок коммерческого кредита, рынок банковского кредита, рынок потребительского кредита, ипотечный рынок и т.д.

Наиболее распространено такое деление рынка ссудных капиталов:

- на денежный рынок и рынок капиталов;

- рынок рынок) рынок бумаг рынок);

- и рынки;

- и рынки.

Денежный и капиталов. на рынок рынок является в и экономической Обычно подразделяют срочности

Денежный — совокупность по краткосрочных главным в капитал субъектов, также обслуживающих краткосрочных кредитно-финансовых государства частных

На рынке кредитные сроком одного до года. возник рынка основными участниками момента и настоящего являются [12,

Инструменты на рынке долговые весьма к обычно межбанковские другие депозиты кредиты, и векселя, государственные ценные коммерческие краткосрочные бумаги, акцепты, сертификаты, об выкупе краткосрочные и

К на рынке субъекты в в регулирования своих Значительные сделок денежном приходятся межбанковские кредиты. межбанковским ссудам как для среднемесячной позиции к ссудам срок одного — выравнивания ликвидности, вследствие обязательных или причин дополнительной в средствах.

Помимо банков, участниками денежных являются банки, используют инструментарий проведении денежно-кредитной и поддержания банковской

Функционирование денежных в странах на новейших и технологий, позволяет с быстротой удобством денежных не внутри но за в числе крупнейших финансовых Краткосрочность обеспечивает процентных (то рисков от ссудных а емкость рынка возможность операции в объемах.

В быстрого капитала, инструментов, и колебаний денежный предоставляет возможности проведения спекулятивного Такие несут себе риски потерь их к же спекулятивного может негативное на рыночных усиливая колебания с.58-59].

Рынок — совокупность по среднесрочных долгосрочных в капитал операций, движение и ресурсов организаций, и лиц.

На рынке кредитные сроком одного то на формируется и спрос среднесрочные долгосрочные активы ресурсы). рынка позволяет субъектам и риски инвестировании накоплений сбережений. его оказывает воздействие экономический и так во определяет возможности

Инструментами капиталов среднесрочные долгосрочные (обязательства), также и ценные в казначейские муниципальные и корпоративные закладные т.п.

Следует что зарубежные отечественные относят инструментам капиталов только инструменты, обеспечивают средств экономическими в долговых но инструменты, обеспечивают движение форме участия, есть

Глава 2 Анализ ссудного капитала в экономике России

2.1 Становление ссудного капитала в РФ на современном этапе

Российский ссудных находится этапе и сравнению рынками капиталистических имеет короткую но в короткий развития показал экономическую и достаточно как так самим рынка капиталов. банковского отсутствие формирования ссудных стихийное экономики, уровень - это к ссудного с деформированными и Одной причин роста коммерческих в гиперинфляции возможность сверхприбылей счет процентной и участия капитала спекулятивных что к развития ссудных Коммерческие изначально политику вложений, уделяя внимания основным что привело появлению ситуаций. причиной кризисов отсутствие контроля стороны за коммерческих а диспропорция ссудным и задействованным сфере производства. ссудных (кредитный сегодня, всего, высоким весом банковского

Можно следующие развития ссудного

1.Высокая банковских на кредитования. на крупнейших приходится половина физическими юридическими кредитов. Татарстана 2018 это Барс с в млрд. Татфондбанк млрд. Девон-Кредит млрд. Акибанк млрд.), (10 РФ Сбербанк огромными в трлн. млрд. Газпромбанк второе по с в млрд. после Россельхозбанк млрд.), Москвы Альфа-Банк активами 585 и млрд. соответственно с.7].

2.Увеличение кредитования. 2016 объем потребительского по специалистов Research составил трлн. или млрд. долю потребительского в г. нецелевое - 75% рынка. втором ипотечное - доля порядка %. автокредитования 2016 не 11%. этом автокредитования ипотечного развиваются активно, потребительского В перспективе потребительского продолжит хотя ожидается, темпы замедлятся 70-90% 40-50%. прогнозам участников объем потребительского к году $115 Объем потребительского в по 5 2017 составил 95,7 Согласно DISCOVERY Group, итогам г. кредитов лицам $ млрд.