Файл: Виды экономического анализа: теоретический, конкретно-экономический, перспективный, текущий, оперативный, макроанализ, анализ отраслевой структуры народного хозяйства, анализ уровней управления предприятия, анализ сторон хозяйственной деятельности.pdf

Проведем анализ ликвидности баланса ПАО «Азиатский-Тихоокеансий банк» через абсолютные показатели. [25]

На основании расчетов, выполненных в таблице 1, можно сделать вывод о том, что за анализируемый период полностью не выполнялись все соотношения ликвидности:

на конец 2015 г.: А1 < П1; А2 > П2 ; А3 < П3 ; А4 < П4 .

на конец 2016 г.: А1 < П1; А2 > П2 ; А3 < П3 ; А4 < П4 .

на конец 2017 г.: А1 < П1; А2 > П2 ; А3 > П3 ; А4 > П4 .

Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения: А1 ≥ П1; А2 ≥ П2; А3 ≥ П3; А4 ≤ П4.

Таблица 1

Оценка соотношения активов по степени ликвидности и обязательств

по сроку погашения ПАО «АТБ» за 2015-2017 гг., тыс. руб.[25]

Следовательно, баланс банка на конец 2017 г. не соответствует только одному критерию ликвидности по параметру: А1 < П1. По данному параметру платежный недостаток на конец 2015 г. составил 21808 тыс. руб., на конец 2016 г. – 18090 тыс. руб., на конец 2017 г. – 23954 тыс. руб. Несовпадение параметра А1 < П1 с условием абсолютной ликвидности позволяет говорить о том, что высоколиквидные активы не покрывают краткосрочные обязательства. В итоге, ликвидность баланса общества отличается от абсолютной.[14, c.63]

Как видно, первое неравенство имеет знак, противоположный зафиксированному в оптимальном варианте. Сопоставление наиболее ликвидных средств и быстро реализуемых активов с наиболее срочными обязательствами и краткосрочными пассивами, то есть суммы А1 и А2 с суммой П1 и П2, позволяет охарактеризовать текущую ликвидность предприятия. Для ПАО «АТБ» на 2017 г.:

А1 + А2 > П1 + П2;

22177 тыс. руб. > 24403 тыс. руб.

Данное неравенство свидетельствует о том, что на ближайшее к рассматриваемому периоду времени будет иметь проблемы с платежеспособностью.

Рассчитаем показатель, характеризующий перспективную ликвидность, как прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей на 2017 г.:

ПЛк = 5128 – 2814 = + 2314 тыс. руб.

Исходя из расчета, можно охарактеризовать ликвидность баланса ПАО «АТБ», как недостаточную. В отчетном периоде банк не обладал текущей ликвидностью, так как сумма наиболее ликвидных активов меньше суммы кредиторской задолженности.

Оценка платежеспособности ПАО «АТБ» приведена в таблице 2.

Таблица 2

Оценка показателей ликвидности и платежеспособности

ПАО «АТБ» за 2015-2017 гг.[25]

Как видно из таблицы 2, коэффициент текущей ликвидности (покрытия) за анализируемый период увеличивался в 2016 г. на 0,106, а в 2017 г. на 0,636 и достиг своего нормативного значения 1. Это свидетельствует о снижении финансовом риска, связанного с тем, что банк не в состоянии оплатить свои счета, и низких платежных возможностях. По этому показателю видно, ПАО «АТБ» на 2017 г. является платежеспособным.

Оценим финансовые результаты ПАО «АТБ» за 2015-2017 гг. в таблице 3.

Таблица 3

Оценка формирования прибыли ПАО «АТБ» за 2015-2017 гг.[25]

По данным таблицы 3 следует, что объем деятельности за 2017 г. увеличился на 32,3%, а в 2016 г. рост объема продаж в абсолютном выражении составил 11611 тыс. руб. или больше на 6,68%, что говорит о росте доли предприятия на рынке и расширение деятельности, но негативным моментом является тенденция снижения прироста выручки.

Таким образом, в результате неблагоприятного влияния указанных выше и других сопутствующих деятельности предприятия факторов, чистая прибыль в 2016 г. увеличилась на 8980 тыс. руб. или 41,59%, а в 2017 г. наоборот снизилась на 6759 тыс. руб. или 22,11%.Кроме того, темпы роста чистой прибыли меньше темпов роста выручки от продажи, т.е. налицо снижение в динамике эффективности деятельности предприятия.

Экономическая эффективность деятельности предприятий выражается показателями рентабельности, которые представлены в таблице 4.

Таблица 4

Оценка показателей рентабельности ПАО «АТБ» за 2015–2017 гг.[8, c.99]

Из данных таблицы 4 следует, что рентабельность продаж за 2016 г. возросла на 1,22% и составила 24,82% ,а в 2017 г. по сравнению с 2016 г. уменьшилась на 6,15% в связи со снижением прибыли от продаж. Рентабельность продаж отражает удельный вес прибыли в каждом рубле выручки от продажи.

Рентабельность активов в 2016 г. также выросла на 4,68% и составила 29,23%, в 2017 г. уменьшилась на 7,17%.

Рентабельность продукции снижается с 37,33% до 26,54%. Рентабельность собственного капитала на протяжении всего периода имеет тенденцию снижения в 2016 г. 3,83%, в 2017 г. – 21,97%, что является отрицательным в деятельности и характеризует не эффективность использования собственного капитала. [14, c.96]

Анализируя и оценивая финансовую устойчивость предприятия, можно сказать, что оно находится в неустойчивом финансовом состоянии. Такое заключение можно сделать на основании данных Приложения 1. Причем, это состояние фиксируется на протяжении всего периода.

В 2017 г. по сравнению с 2015 г. коэффициент финансовой независимости увеличился на 0,32 и составил 0,80. Значение данного показателя на протяжении анализируемого периода соответствует нормативу, это свидетельствует о финансовой независимости общества от внешних инвесторов.

Коэффициент задолженности в 2017 по сравнению с 2016 г. уменьшился и составил 0,25. Значение данного коэффициента соответствует рекомендуемому значению (0,25 < 0,7). Это свидетельствует о том, что организация не использует возможности расширения производства за счет привлечения заемных средств.[19, c.88]

Коэффициент самофинансирования в 2016 г. по сравнению с 2015 г. увеличился на 0,85, а в 2017 г. по сравнению с 2016 г. его величина также выросла на 2,21 и значение данного коэффициента составило 3,98. Данный показатель значительно выше рекомендуемого значения (≥ 1), что свидетельствует о том, что ПАО «АТБ» в большей степень сам себя финансирует. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами в 2016 г. по сравнению с 2015 г. увеличился на 1,1, а в 2017 г. по сравнению с 2016 г. увеличился на 1,72 и составил 0,003. Данный показатель не соответствует рекомендуемому значению (≥ 0,1), это свидетельствует о том, что организация более чем на 0,3% оборотных активов обеспечивает собственными средствами. Коэффициент маневренности за 2015-2016 гг. имел отрицательное значение, в 2017 г. он увеличился на 0,361 и составил 0,001. Данный коэффициент не соответствует рекомендуемому значению (0,2 – 0,5). Коэффициент финансовой напряженности в 2017 г. сократился и по сравнению с 2015 г. и 2016 г. и составил 0,2, что соответствует рекомендуемому значению (≤ 0,5). Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных активов в 2016 г. увеличился на 0,1 и составил 0,25, это говорит о том, что организация увеличила авансирование оборотного капитала. Коэффициент финансового левериджа за 2017 г. вырос на 0,01, рост данного показателя позволяет говорить о приращении к рентабельности собственного капитала на 0,97 при использовании заемных источников финансирования.[15, c.36]

2.2.Пути улучшения финансового состояния ПАО «АТБ»

В качестве мероприятий по улучшению финансового состояния ПАО «АТБ» можно предложить следующее:

1) повышать платежеспособность и финансовую устойчивость ПАО «АТБ»;

2) повышать рентабельность и деловую активность ПАО «АТБ».