Файл: Ликвидность и платежеспособность банка и основы управления ими (на примере ПАО «Банк Кредит-Москва»).pdf

Введение

Актуальность темы. Коммерческие банки на современном этапе, выполняя функции регулирования денежного оборота, аккумулирования и перераспределения временно свободных денежных средств, оказывают существенное влияние на состояние, а в частности, «здоровье» экономики страны.

Современные тенденции развития банковского сектора подтвердили необходимость усиления внимания к вопросам устойчивости и надежности финансового бизнеса. А сегодняшние вызовы экономики, связанные с нестабильностью внешней глобальной среды и зачастую неоправданным риском операций, предъявляют серьезные требования к устойчивости финансово-кредитных институтов. Поэтому важнейшим направлением менеджмента банка является управление ликвидность и платежеспособностью.

Целью работы является проведение анализа ликвидности и платежеспособности ПАО «Банк Кредит Москва» и разработка практических рекомендаций по улучшению этих показателей.

Реализация этой цели потребовала решения следующих основных задач в соответствии с логикой работы:

• исследование сущность ликвидности и платежеспособности банка;
• проведение анализа ликвидности и платежеспособности ПАО «Банк Кредит Москва»;
• выявление проблем в управлении ликвидностью и платежеспособностью ПАО «Банк Кредит Москва»;
• разработка рекомендаций по улучшению показателей ликвидности и платежеспособности банка.

Предметом исследования являются показатели ликвидности и платежеспособности банков.

Объектом исследования выступает ПАО «Банк Кредит Москва».

Теоретической и методологической основой исследования являются фундаментальные и прикладные научные исследования отечественных и зарубежных ученых в области финансов и банковского дела. В работе используются методы экономико-статистического анализа, коэффициентный метод.

Информационное обеспечение работы составили законодательные и нормативные акты органов власти Российской Федерации, данные Центрального банка РФ (Банка России), статистические сборники Росстата, финансовая отчетность ПАО «Банк Кредит Москва», аналитические обзоры, монографические и периодические издания по теме исследования.

Глава 1. Теоретические основы ликвидности и платежеспособности банка

1.1. Понятие ликвидности и платежеспособности банка

Качественное управление банком возможное лишь в случае глубокого понимания сущности понятия «ликвидность банка», поскольку возникает необходимость применения оптимального инструментария и методов управления, относительно каждого направления. Исследование вопроса ликвидности банка дает возможность сказать, что на сегодняшний день в науке нет единого подхода к определению данной категории. Исходя из этого, проанализируем существующие точки зрения и сформулируем собственное определение. В экономической литературе существуют разные подходы к определению понятия «ликвидность банка», которые можно свести к следующим группам: 1) ликвидность как запас; 2) ликвидность как поток; 3) отождествление понятий «ликвидность» и «платежеспособность»; 4) «банковская ликвидность» и «ликвидность банка» как синонимы. Рассмотрим отдельные группы^[1].

В экономической теории существует два полярных подхода к трактованию понятия «ликвидность банка»: ликвидность как запас и ликвидность как поток^[2].

Л. Тэпман и Н. Эриашвили рассматривают ликвидность банка как запас: «это возможность использовать все активы в качестве наличных денежных средств или быстро превращать их в таковые»^[3]. Понимание ликвидности за данным подходом означает оценку ликвидности банка как запаса его денежных средств, которые определяются, исходя из данных по остаткам активов и пассивов на определенную отчетную дату. Такая информация отображается в балансе банка, что отождествляет понятие «ликвидность банка» и «ликвидность баланса банка». Это недопустимо, поскольку сроки относятся к разным уровням ликвидности и, соответственно, понимание с позиции запаса значительно сужает понятие «ликвидность банка». Отрицательным моментом данного подхода также есть определения ликвидности через оценку лишь тех активов, которые можно быстро трансформировать в ликвидные средства, и сравнение их с потребностями в денежных ресурсах на определенную дату. Причем, осуществляется ретроспективный анализ, который вообще не учитывает будущие денежные потоки банка.

Тем не менее, определение ликвидности как запаса дает возможность менеджерам банка создавать модели для оценки потребности в денежных средствах, которые основываются на коэффициентных методах. Проведение коэффициентного анализа является обязательным требованием ЦБ РФ^[4].

В. Гамза, И. Ткачук, И. Жилкин определяют ликвидность коммерческого банка как его способность обеспечивать своевременное, и в полном объеме выполнение в денежном форме своих обязательств по пассиву»^[5]. Данная трактовка характеризует ликвидность банка с позиции потока. Это означает, что при определении уровня ликвидности к вниманию берется не только накопленная ликвидность, которая учитывается в балансе банка, но и привлеченная. Кроме запаса, дополнительно учитывается способность банка получать межбанковские кредиты и постоянные поступления в процессе осуществления операционной деятельности^[6]. Соответственно, банк старается оставлять запас ликвидных средств на минимально допустимом уровне, с целью получения доходов от размещения ресурсов в менее ликвидные, но с большей доходностью активы. Подход к пониманию ликвидности банка как поток дает возможность постоянно проводить анализ уровня ликвидности, оценивать текущее состояние финансовых рынков, исследовать тенденцию процентных ставок, анализировать динамику изменений в структуре активов и пассивов банка и, исходя из этого, прогнозировать уровень ликвидности в будущем^[7].

Необходимо отметить, что многие ученые значительно упрощают сущность ликвидности банка. Это влечет за собой возникновение значительных проблем в процессе управления ликвидностью и снижение эффективности деятельности банка. Так, А. Буздалин определяет ликвидность, как «возможность использования средств по разумной цене и в необходимый момент»^[8]. Данная трактовка не полностью раскрывает сущность, поскольку не уточняется о каких средствах идет речь – собственных или привлеченных, и какой смысл содержится в понятии «разумная цена». Т. Костерина считает, что «ликвидность банка – способность своевременно выполнять свои обязательства по пассиву»^[9].

Авторы значительно сужают понятие, поскольку управление банком на современном этапе осуществляется в соответствии с маркетинго-ориентированной стратегией, так как в банковской системе существует значительная конкуренция. Таким образом, каждый коммерческий банк старается получить определенные преимущества в борьбе за клиентов. Особенно важными являются крупные клиенты, основной потребностью которых есть получение в короткие сроки и в значительных объемах кредитов. Необходимо удовлетворять такие потребности, чтобы не потерять клиентов, от сотрудничества с которыми банк получает значительные доходы. Это возможно осуществить за счет дополнительных средств. Поэтому, необходимо рассматривать ликвидность банка как его способность выполнять свои обязательства своевременно в полном объеме, а также как возможность предоставлять кредиты в соответствии с определенными стандартами банка^[10].

Н. Мартыненко, О. Маркова, О. Рудакова, Н. Сергеева считают, что банк ликвидный в том случае, если он без проблем может рассчитываться по своим финансовым обязательствам своевременно и полностью за счет имеющихся у него ликвидных средств, или через трансформацию активов в более ликвидную форму. В случае ухудшения ликвидности, банк считается платежеспособным, если его собственного капитала достаточно для защиты интересов вкладчиков и кредиторов^[11]. Авторы не исключают существования одновременно ситуаций, когда банк может быть неликвидным, но платежеспособным. Недостатком данного подхода является то, что понятие «ликвидность банка» предусматривает лишь полное и своевременное погашения обязательств.

Дискуссионным вопросом является также определение категорий «банковская ликвидность» и «ликвидность банка». По нашему мнению, нельзя отождествлять такие разные понятия, как «банковская ликвидность» и «ликвидность банка». Банковская ликвидность характеризует всю совокупность ликвидных средств, которые обслуживают финансово-расчетные отношения в банковской системе. Другими словами, общий объем ликвидности в банковской системе. Ликвидность банка предусматривает способность отдельного банка рассчитываться по своим обязательствам своевременно и с минимальными расходами^[12].

Таким образом, исследовав различные точки зрения, сформулируем собственную. Ликвидность банка – это способность банка рассчитываться по своим долговым, внебалансовым и финансовым обязательствам перед вкладчиками, кредиторами и другими контрагентами своевременно и с минимальными расходами, а также способность банка осуществлять кредитные операции в соответствии со стандартами своей кредитной политики.

Уровень расходов на поддержку ликвидности является важным аспектом в понимании сущности понятия «платежеспособность банка». Данный фактор необходимо учитывать, так как в случае возникновения у банка проблем с погашением своих обязательств, первоочередным источником быстрого привлечения финансовых ресурсов является рынок межбанковских кредитов^[13]. Характерной особенностью данного рынка есть значительная волатильность стоимости капитала, которая зависит от экономической ситуации в целом. При неблагоприятных условиях, банк будет вынужден привлекать средства по любой цене с целью сохранения статуса надежного банка. Но с другой стороны, его доходы от кредитных операций могут не перекрывать расходы на привлечение средств. В таком случае, банк будет терять свою ликвидность, а со временем и платежеспособность.

Таким образом, понятие «платежеспособность» более широкое. Для того чтобы банк имел возможность постоянно рассчитываться по своим обязательствам и осуществлять эффективную деятельность, ему необходимо получать доходы. Причем в объемах, необходимых для дальнейшего расширения деятельности. Это возможно в процессе осуществления активных операций. Категория «платежеспособность» уже включает способность банка удовлетворять кредитные заявки своих клиентов^[14].

1.2. Подходы к оценке ликвидности и платежеспособности банка

В российской надзорной практике используется два метода оценки ликвидности: посредством коэффициентов и на основе потока денежной наличности. Основу метода коэффициентов составляют оценочные показатели ликвидности, установленные Банком России. Официально Банком России утверждены три обязательных норматива ликвидности (Н2, Н3, Н4), характеристики представлены в табл. 1.

Таблица 1

Обязательные нормативы ликвидности банков^[15]

Норматив мгновенной ликвидности (Н2) рассчитывается по формуле:

(1)

где Л_ам – высоколиквидные активы;

О_вм – обязательства до востребования^[16].

К высоколиквидным активам относятся финансовые активы, которые должны быть получены в течение ближайшего календарного дня и могут быть незамедлительно востребованы банком и в случае необходимости реализованы банком в целях незамедлительного получения денежных средств, в том числе средства на корреспондентских счетах банка в Банке России, в банках стран из числа «групп развитых стран», в кассе банка^[17]. По обязательствам до востребования вкладчиком и кредитором может быть предъявлено требование об их незамедлительном погашении. Минимально допустимое значение норматива Н2 установлено в размере 15%. Если он больше 15%, то это означает, что банк способен своевременно производить платежи по текущим и предстоящим в ближайший месяц операциям^[18].