Файл: «Анализ структуры и величины заемных источников финансирования коммерческого банка (на примере ПАО «БАНК УРАЛСИБ»)..pdf

если СРСП<ЭР, то у предприятия, использованного заемные средства, рентабельность собственных средств возрастает на величину ЭФР.

если СРСП>ЭР, то рентабельность собственных средств предприятия, берущего кредит по данной ставке, будет ниже, чем у предприятия, которое этого не делает, на величину ЭФР.

5) нахождение рентабельности собственных средств (РСС) и доли эффекта финансового рычага в рентабельности собственных средств:

РСС = ЭР + ЭФР (9)

А также доли эффекта финансового рычага в рентабельности собственных средств:

ДЭФР = ЭФР / РСС (10)

где ДЭФР - доля эффекта финансового рычага в рентабельности собственных средств. [5.C.32]

В зарубежной практике золотой серединой считается величина ДЭФР равной 0,25-0,35, что позволяет компенсировать налоговые изъятия прибыли;

6) расчет отношения экономической рентабельности собственных средств к средней ставке процента. Чем больше эта величина, тем лучше. При приближении этой величины к единице величина дифференциала стремится к нулю, что означает падение эффективности использования заемных средств.

Однако в отдельные периоды жизни предприятия бывает целесообразно сначала прибегнуть к мощному воздействию на финансовый рычаг, а затем ослабить его в других случаях следует соблюдать умеренность в наращивании заемных средств.

Выводы:

Таким образом, привлекая заемные ресурсы, предприятие может увеличить собственный капитал, если рентабельность капитала окажется выше цены привлеченных ресурсов. Эффект зависит также от соотношения заемного и собственного капитала. Финансовый рычаг является важным инструментом, использование которого при рациональной структуре позволяет положительно влиять на финансовые результаты организации.

Глава 2 Анализ структуры и величины заемных источников финансирования ПАО «Банк УРАЛСИБ»

2.1. Общая организационно-экономическая характеристика банка

Рассматриваемый в работе Банк - универсальный финансовый институт, имеющий лицензии на совершение всех видов операций и работает по всем направлениям бизнеса.

Основным видом деятельности Банка является осуществление банковских операций, а именно:

1. привлечение денежных средств физических и юридических лиц во вклады (до востребования и на определенный срок);
2. размещение указанных привлеченных средств от своего имени и за свой счет;
3. открытие и ведение банковских счетов физических и юридических лиц;
4. осуществление расчетов по поручению физических и юридических лиц, в том числе банков-корреспондентов, по их банковским счетам;
5. инкассация денежных средств, векселей, платежных и расчетных документов и кассовое обслуживание физических и юридических лиц;
6. купля-продажа иностранной валюты в наличной и безналичной формах;
7. привлечение во вклады и размещение драгоценных металлов;
8. выдача банковских гарантий;
9. осуществление переводов денежных средств по поручениям физических лиц без открытия банковских счетов (за исключением почтовых переводов).

---

Банк, помимо перечисленных выше банковских операций, вправе осуществлять следующие сделки:

1. выдачу поручительств за третьих лиц, предусматривающих исполнение обязательств в денежной форме;
2. приобретение права требования от третьих лиц исполнения обязательств в денежной форме;
3. доверительное управление денежными средствами и иным имуществом по договору с физическими и юридическими лицами;
4. осуществление операций с драгоценными металлами и драгоценными камнями в соответствии с законодательством Российской Федерации;
5. предоставление в аренду физическим и юридическим лицам специальных помещений или находящихся в них сейфов для хранения документов и ценностей;
6. лизинговые операции;
7. оказание консультационных и информационных услуг;
8. иные в соответствии с законодательством Российской Федерации.

Доминирующим направлением деятельности является кредитование корпоративных клиентов и привлечение депозитов физических лиц. Клиентская база насчитывает свыше 5 тыс. корпоративных и 200 тыс. частных клиентов, в основном в Самарской области.

В целях реализации принципа эффективного управления в ПАО «Банк УРАЛСИБ» предусматривается следующая система органов управления:

• общее собрание акционеров;
• совет директоров;
• исполнительный совет (коллегиальный исполнительный орган);
• президент (единоличный исполнительный орган).

Структурная схема управления Банка представлена в Приложении 2.

Общее собрание акционеров является высшим органом управления Банка.

Собранием акционеров утверждаются члены совета директоров, исполнительных органов и ревизионной комиссии, а также аудиторы Банка.

В 2017 году Советом директоров Банка России был утвержден План участия Государственной корпорацией «Агентство по страхованию вкладов» (далее по тексту - АСВ) в осуществление мер по предупреждению банкротства ПАО «Банк УРАЛСИБ».

Внешняя среда деятельности ПАО «Банк УРАЛСИБ» в 2016 году характеризовалась рядом особенностей, среди которых:

• события на Украине, спровоцировавших введение санкций в отношении РФ;
• введение ответных продуктовых санкций в отношении Европейского Союза;
• падение курса рубля;
• существенно выросшая инфляция;
• продолжающийся отток частного иностранного капитала;
• рост проблемных активов в банковском секторе;
• повышение ключевой ставки;
• отзывы лицензий в банковской системе.

В связи с этим, на основании данных, представленных в приложении Е, можно сказать, что операционные доходы Банка до вычета резервов за 2016 год снизились на 11,3% - до 1 053 300 тыс. руб. Это произошло в основном из-за уменьшения величины чистого процентного дохода, связанного с сокращением кредитного портфеля. Операционные расходы упали на 4% и составили 866 235 тыс. руб. благодаря программе оптимизации деятельности. Чистая прибыль за 2016 год снизилась на 69,5% - до 47 000 тыс. руб. Для сравнения, за 2014 году данный показатель вырос на 44,2%. Снижение прибыли произошло из-за событий, упомянутых ранее. По результатам рейтингового агентства «РИА

---

Размер обязательств ПАО «Банк УРАЛСИБ» в годовом исчислении увеличился на 4,5% до 26 365 900 тыс. руб. При этом, вопреки процессам, складывающимся в экономике России в 2016 году, по итогам работы в 2016 году чистые активы Банка увеличились на 3,6%. Собственные средства за 2016 год уменьшились на 3,6%, за 2014 год данный показатель увеличился на 4,3%.

В 2016 году рентабельность капитала составила 2,1%, что на 4,3 меньше, чем в предыдущем году. По России данный показатель составляет 7,9%. Это связано со снижением прибыли Банка в 2016 году. Рентабельность активов составила 0,3%. Согласно данным рейтингового агентства «РИА Рейтинг» по рентабельности активов за период с 1 июля 2016 года по 1 июля 2017 года ПАО «Банк УРАЛСИБ» находится на 158 месте. В рейтинге участвовало 200 крупнейших российских банков.

Норматив достаточности капитала является основным и одним из самых важных нормативов, который обязаны соблюдать все кредитные организации. Он характеризует способность банка нивелировать возможные финансовые потери за свой счет, не в ущерб своим клиентам. Минимальное значение данного норматива устанавливается регулятором и составляет 10%. В ПАО «Банк УРАЛСИБ» данный коэффициент равен 12,4% в 2014 году, 13,3% в 2014 и 12,5% в 2016 году, что соответствует нормативу. За 2014-2016 годы наблюдается тенденция снижения доли неработающих кредитов в кредитном портфеле. Так, за 2014 год она была снижена на 3,6 пункта - до 1,5%, а за 2016 год - до 1,1%.

Более подробная информация о результатах деятельности коммерческого банка ПАО «Банк УРАЛСИБ» за 2014-2016 годы представлена в бухгалтерском балансе и отчете о финансовых результатах банка, с которыми можно ознакомиться в Приложениях .

Кроме того, специально для своих клиентов в 2016 году Банком АВБ была реализована программа лояльности. Банк создал программу «Клуб семейного досуга». Благодаря данной программе держателю карты предоставляется возможность возврата части средств, потраченных в торгово­сервисном предприятии партнера Банка, на карту. Также открывается возможность последующего перечисления части возвращенных средств на благотворительные цели.

Кроме того, программа лояльности международных платежных систем предполагает выигрыш призов держателями карт Банка.

2.2. Анализ динамики и структуры кредитного портфеля банка

Анализ структуры кредитного портфеля и оценка его качества необходимы для принятия верных управленческих решений. Эффективное управление кредитным портфелем влияет на репутацию банка, его устойчивость и финансовый результат.

---

Проведем анализ кредитного портфеля публичного акционерного общества «Банк УРАЛСИБ», используя методику Щербакова М.А., рассмотренную в работе ранее. Источниками информации для анализа кредитного портфеля будут служить годовые отчеты ПАО «Банк УРАЛСИБ» за 2014-2016 финансовые годы, а также консолидированная финансовая отчетность.

В первую очередь проведем количественный анализ кредитного портфеля ПАО «Банк УРАЛСИБ» по методике Щербакова М.А. В ходе осуществления анализа необходимо изучить состав и структуру кредитного портфеля банка в динамике.

Анализ кредитного портфеля начнем с анализа его сегментной структуры. Представим данные в виде таблицы 3.

Таблица 3

Сегментная структура кредитного портфеля за 2014-2016 годы

	Годы, тыс. руб.			Отклонение
Показатели				2014г./2014г.		2016г./2014г.
	2014	2014	2016		%		%
Кредиты юридическим лицам	20 901 850	23 092 568	23 610 148	2 190 718	110,48	517 580	102,24
Кредиты физическим лицам	1 659 234	2 614 990	2 005 027	955 756	157,6	-609 963	76,72
Межбанковские кредиты и депозиты	924 646	415 006	-	-509 640	44,88	-415 006	-
Векселя	-	126 035	126 035	126 035	-	-	100
Общий объем кредитных вложений	23 485 730	26 248 599	25 741 210	2 762 869	-507 389	111,81	98,07

На основании данных, представленных в таблице 3, можно сделать вывод, по состоянию на 01.01.2017 года общий объем кредитных вложений банка составил 25 741 210 тыс. руб., что на 1,9% меньше, чем в 2014 году. Это обусловлено нестабильностью экономической ситуации в стране, усилением дефицита ликвидности, повышением требований банков к заемщикам, а также ужесточением подходов к резерву на возможные потери по необеспеченным ссудам.

---

Кроме того, анализ таблицы позволяет сказать, что банк делает упор на кредитование юридических лиц. Удельный вес кредитов юридических лиц в общем объеме кредитных вложений составляет в 2016 году 91,7%. Изменения объема кредитного портфеля юридических лиц за исследуемый период незначительны. Объем портфеля юридических лиц по состоянию на 01.01.2017 года составил 23 610 148 тыс. руб., что на 2,2% больше, чем на 01.01.2016 года. По данным крупнейшего в России международного рейтингового агентства RAEX («Эксперт РА») ПАО «Банк УРАЛСИБ» в 2016 году занял 15 место по объему выданных кредитов малому и среднему бизнесу. В 2014 году он занимал 21 место, а в 2014 году - 38 место [37].

В 2016 году кредитный портфель физических лиц снизился на 23,3% и составил 2 005 027 тыс. руб. В 2014 году по сравнению с 2014 годом данный показатель вырос на 56,7%.

Такому снижению кредитного портфеля физических лиц в 2016 году поспособствовала, во-первых, продажа банком части портфеля низкодоходных ипотечных кредитов. Во-вторых, снизился объем выдачи новых кредитов в IV квартале 2016 года. Это обусловлено ухудшением финансово-экономической ситуации в стране.

В 2016 году в Банке проводились мероприятия, позволяющие повысить эффективность процесса кредитования населения: централизовано обслуживание кредитов физических лиц, создан центр андеррайтинга физических лиц, оптимизирована договорная база.

Помимо всего прочего, были разработаны новые программы кредитования, а именно «Семейные кредиты» и рефинансируемые ипотечные кредиты. Кроме того, была проведена работа по усовершенствованию действующих кредитных продуктов. На протяжении года Банк оперативно управлял процентными ставками по кредитам физических лиц в соответствии с требованиями рынка и внешней экономической ситуацией.

Рассмотрим структуру кредитного портфеля юридических и физических лиц по срокам погашения. Для более наглядного представления информации данные представим в виде диаграммы и изобразим на рисунке 4. В годовых отчетах Банка за 2014-2016 годы данные о структуре кредитного портфеля по срокам погашения представлены лишь за 2016 год.

На рисунке 4 видно, что по срокам размещения средств кредитный портфель достаточно хорошо диверсифицирован. Наибольшую долю в кредитном портфеле банка занимают кредиты, выданные на срок до 1 года (35,5%) и от 1 до 3-х лет (32,3%). То есть ПАО «Банк УРАЛСИБ» предпочитает выдавать краткосрочные и среднесрочные кредиты, которые позволяют ему контролировать процесс кредитования и сохранять возможность влиять на менеджмент фирм. Доля просроченных кредитов находится на допустимом уровне (5,1%).

---