Добавлен: 23.05.2023
Просмотров: 130
Скачиваний: 2
СОДЕРЖАНИЕ
Глава 1. Теоретические аспекты золота, как мировой валютной системы
1.1 Особенности функционирования мирового рынка золота
1.2 Организационная структура и виды рынков золота
1.3 Трансформация функций золота в мировой экономике
Глава 2. Исследование современного состояния и динамики развития мирового рынка золота
2.1 Основные мировые производители, динамика потребления и распределения золота по странам
2.2 Роль и участие золота в международных валютных отношениях
Первая мировая война послужила толчком к перемещению мирового финансового центра из Европы в Америку, что позволило США взять курс на укрепление господствующего положения доллара среди остальных валют. Концепция стратегии США, направленная на усиление верховного положения доллара посредством изменения роли золота в международных валютных отношениях претерпевала изменения в зависимости от обстановки в мире. После первой мировой войны в Европе и Японии золото усилило свои позиции, чем воспользовались США, применив свои увеличившиеся золотые резервы. Объявили о возможности размена долларов на желтый металл, что способствовало укреплению курса доллара.
На ускорение демонетизации золота повлияло так же государственное регулирование его цены. В течение более 35 лет США смогли удержать на мировом рынке официальную цену золота, которая была значительно ниже реальной. Однако устав МВФ предписал странам-участницам проводить сделки с золотом по официальной цене, что способствовало постоянному золотому содержанию доллара, сохранению его имиджа в качестве резервной валюты. С этим же намерением МВФ применил такой инструмент межгосударственного регулирования цены золота, как золотой пул (1961 - 1968 гг.). В 70-х годах произошло ослабление международной позиции США, девальвация доллара привела к увеличению значимости золота как резервного актива. Так как золото в то время являлось главным соперником доллара, МВФ под влиянием США усилил его демонетизацию.
Существует две стороны демонетизации золота - юридическая и физическая. Юридическое (документальное) завершение процесса демонетизации закрепила Ямайская валютная реформа. Были внесены преобразования в устав МВФ, которые исключили все упоминания золота при обозначении паритетов и курсов валют. Больше не применяются на практике золотые паритеты и официальная цена золота. Однако фактическая демонетизация золота еще не завершена, так как по сей день этот металл является реальным финансовым активом. Здесь не в силах повлиять никакие государственные решения, так как рыночная экономика нуждается в золоте.
2.3 Анализ российского рынка золота
Субъектом на золотом рынке России является золото в наличной и безналичной форме. Объекты и их взаимоотношения представлены в схеме. Основными источниками предложения в нашей стране, так же как и в мире. являются золотодобывающие компании и аффинажные заводы. Спрос в России на золото делится на два вида. Во-первых, фабрикационный спрос, предъявителями которого являются промышленные потребители и ювелиры. Во-вторых, тезаврационный спрос, когда государство скупает золото для пополнения своих ЗВР. В нашей стране ведется политика пополнения ЗВР, поэтому ЦБ взял инициативу по закупкам золота. На фоне частичного отказа государства монополизировать золото, производят куплю-продажу коммерческие банки.
В наше время на золотом рынке России не завершился процесс формирования его организационной структуры и нормативно-правовой базы. Законодательные акты регулируют отношения между субъектами рынка золота и регламентируют их функции. Участники золотого рынка России и их функции представлены в таблице 6.
Таблица 6. Участники рынка золота России и их функции
№ п/п |
Организация |
Функции |
1. |
Гохран |
Принимает заказы для пополнения золотого запаса страны; имеет первостепенные права на закупку, квотирование добычи золота |
2. |
Центральный банк РФ |
Купля-продажа, проведение операций с золотом, установление закупочной цены золота |
3. |
Специально уполномоченные банки |
Имеют полномочия совершать операции с золотом |
№ п/п |
Организация |
Функции |
4. |
Пользователи недр |
Предприятия и индивидуальные предприниматели, которым выдана лицензия и квоты на добычу золота и осуществляющих продажу золотых слитков |
5. |
Скупочные предприятия |
Осуществляют скупку золота у населения в виде лома |
6. |
Предприятия-заготовители |
Предприятия и индивидуальные предприниматели, занимающиеся сбором и первичной обработкой вторичного золота; продажа драгметалла Гохрану |
7. |
Предприятия-переработчики |
Предприятия и индивидуальные предприниматели, осуществляющие переработку сырья для получения промежуточных продуктов |
8. |
Аффинажные заводы |
Производят слитки из промежуточного продукта. Процент основного металла в слитках - 99,5 |
9. |
Промышленные потребители |
Предприятия и индивидуальные предприниматели, использующие золото для получение продукции |
10. |
Инвесторы |
Все организации, предприятия, учреждения, которые не относятся к вышеперечисленным категориям, вкладывающие свои деньги на покупку золотых слитков. |
Раньше преимущественными правами экспортировать золото обладало государство. Изменения, внесенные в нормативно-правовую базу, позволяют в настоящее время поставлять на экспорт золото в виде аффинированных слитков Центральному банку России, коммерческим банкам, недропользователям и производителям. Самые большие поставки золота наша страна осуществляет на Лондонский рынок золота и в Индию. Необходимо развивать и углублять связи со странами Ближнего и среднего Востока, Южной и Юго-Восточной Азией, ведь эти регионы обладают мощным потенциалом.
Золотые слитки из России в соответствие с требованиями Лондонской ассоциации участников рынка драгоценных металлов соответствуют международному стандарту. Таким образом аффинажные предприятия нашей страны изготовляют слитки высочайшего уровня и качества.
В последние годы российская золотодобывающая промышленность не показывает стабильный рост производства. Если проследить динамику, то в 90-е годы наблюдалось значительное снижение темпов добычи драгметалла, небольшой прирост определился в 2000 году. В самой тяжелой ситуации российская золотопромышленность оказалась в период с 2005 по 2009 годы. Объемы производства резко снизились, причиной тому послужили растущие цены на мировом рынке, спровоцировавшие снижение добычи золота в России. Наиболее благоприятными, как ни странно, оказались 2013-2014 гг. В этот период российская добыча золота показывала высокие проценты прироста (13,3% в 2013 году и 11,3% в 2014 году).
Производство вторичного золота в нашей стране составляет 11-12% от всего объема добычи и производства. Мировой показатель существенно отличается от Российского. В 2016 году производство вторичного золота в мире составило 1611,9 тонн (36,5% от общемировой добычи и производства золота). Структура формирования добычи золота в России за периоды 2010 - 2016 годы представлена в таблице 7.
Таблица 7. Структура золотодобычи в России.
Год |
2010 |
2011 |
2012 |
2013 |
2014 |
2015 |
2016 |
Добыча золота в мире |
2450 |
2460 |
2473 |
2409 |
2553 |
2652 |
2809 |
Добыча золота в России |
152,1 |
147,6 |
144,9 |
163,9 |
178,4 |
176,3 |
185,3 |
Производство попутного золота |
11,1 |
11,7 |
12,1 |
12,5 |
14,5 |
12,7 |
14,4 |
Производство вторичного золота |
4,9 |
5 |
5,8 |
8,1 |
12,5 |
12,6 |
9,3 |
Общее производство золота в России |
168,1 |
164,3 |
162,8 |
184,5 |
205,4 |
201,6 |
209 |
Год |
2005 |
2006 |
2007 |
2008 |
2009 |
2010 |
2011 |
Прирост, % |
-2,3 |
-0,9 |
13,3 |
11,3 |
-1,9 |
3,7 |
География добычи золота в нашей стране довольно обширная. Урал, Дальний Восток, Забайкалье, Южная и Восточная Сибирь являются лидерами по сосредоточению золотых месторождений. Если рассматривать регионы страны, то 40 из них имеют источники запасов, в 30 ведется активная добыча золота. К наиболее крупным золотодобывающим регионам относятся 14, которые представлены в таблице 8.
Таблица 8. Добыча золота ведущими регионами России.
Район |
2010 |
2011 |
2012 |
2013 |
2014 |
2015 |
2016 |
Красноярский край |
28,8 |
31,5 |
32,2 |
33,5 |
33,8 |
36,1 |
39,3 |
Чукотский авт. округ |
4,7 |
4,8 |
4,4 |
20,1 |
31,2 |
24,9 |
20,1 |
Амурская область |
14,7 |
14,5 |
14,7 |
18,7 |
21,9 |
19,9 |
29,1 |
Республика Якутия |
18,8 |
19,9 |
18,9 |
18,9 |
18,6 |
18,6 |
19,4 |
Иркутская область |
15,2 |
14,5 |
14,9 |
14,6 |
15,0 |
16,0 |
17,1 |
Магаданская область |
22,7 |
17,3 |
15,3 |
13,9 |
13,7 |
15,4 |
15,2 |
Хабаровский край |
18,2 |
15,7 |
14,8 |
16,2 |
14,7 |
15,2 |
12,5 |
Свердловская область |
5,6 |
6,5 |
6,0 |
6,7 |
7,3 |
8,3 |
8,3 |
Республика Бурятия |
7,6 |
6,9 |
6,8 |
6,2 |
6,6 |
6,0 |
6,5 |
Забайкальский край |
6,4 |
6,4 |
6,3 |
5,7 |
5,6 |
5.6 |
6,2 |
Челябинская область |
3,3 |
3,2 |
3,5 |
3,7 |
3,9 |
3,6 |
3,7 |
Камчатский край |
0,2 |
1,4 |
2,1 |
1,5 |
2,3 |
2,2 |
2,5 |
Республика Тыва |
1,8 |
1,8 |
1,7 |
1,4 |
1,2 |
1,4 |
1,4 |
Республика Хакасия |
1,8 |
1,5 |
1,4 |
0,7 |
0,7 |
1,2 |
1.2 |
Другие регионы |
2,3 |
1,7 |
1,9 |
2,1 |
1,9 |
1,9 |
2,8 |
Как видно из таблицы, лидирующее положение занимает Красноярский край. На его долю приходится 20% всей добычи золота в стране. А вместе с Чукотским автономным округом и Амурской областью - 40%.
По последним данным, добыча золота в разных видах источников в процентном соотношении от общероссийских запасов следующая:
- коренные золоторудные месторождения - 53,8%;
- комплексные - 28%;
- россыпные - 18,2%.
Одним из положительных сторон российской золотопромышленности является низкая по сравнению с общемировой (около 250 долларов за унцию) себестоимость добычи золота. Она составляет в среднем 180-220 долларов за унцию. Однако добыча золота при разработке месторождений и в неблагоприятных климатических условиях может способствовать увеличению себестоимости до 300 долларов за унцию.
Сейчас наблюдается тенденция по разработке богатых и легкообратимых руд. При их истощении добытчикам придется перейти на коренные золоторудные месторождения, требующие применения более сложных технологий.
Заключение
В заключении проведенного исследования можно сделать следующие выводы. Мы считаем. что мировой рынок золота можно рассматривать с двух позиций.
В широком смысле мировой рынок золота представляет собой систему циркуляции этого драгоценного металла в масштабах мира - производство, распределение, потребление.
В узком плане, мировой рынок золота - это мировые центры международной торговли золотом, где концентрируется спрос и осуществляется торговля им в значительных количествах.
Современные особенности мирового рынка золота заключаются в следующем:
- золото - это мировой резервный финансовый актив;
- золото - это товар, имеющий свою цену;
- золото - это средство инвестирования в периоды экономического спада;
- сущностью мирового рынка золота является совокупность его участников.
Подводя итог исследованию, касающемуся современных тенденций мирового рынка золота, несмотря на многие труды ученых-экономистов, этот вопрос является весьма актуальным, т.к. ситуация на мировом золотом рынке постоянно изменяется и зависит от общемирового экономического положения.
Список используемой литературы
- Щеголева Н.Г, Пономаренко М.О. Учебный курс Рынок драгоценных металлов,2012. МФПУ.
- О валютном регулировании и валютном контроле [Электронный ресурс]: Федеральный закон от 10.12.2003 № 173-ФЗ / URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_162657/.
- Мировая экономика и международные экономические отношения. Учебник для бакалавров [Электронный ресурс] / М.: Дашков и Ко, 2013. - 242 с. - URL: http://biblioclub.ru/index.php?page=book&id=135050. 1. Щеголева, Н.Г. Финансы и кредит: учебное пособие [Текст] / Н.Г. Щеголева, В.И. Хабаров. - М.: Московская финансово-промышленная академия, 2011. - 512 с.
- Мировой рынок золота. 2018. URL: http://www.webeconomy.ru
- Суэтин А.А. Международный рынок золота / Аудитор. 2015 №1. С.56-62.
- Добыча золота в мире: цифры и факты. URL: http://zolotodb.ru
- Борисович В.Т. Анализ состояния рынка золота как важнейшая часть недропользования / В.Т. Борисович, В.В. Букреев, О.С. Брюховецкий // Известия вузов. Геология и разведка. 2016. № 2. С.85-88.
- Предприятия на внешних рынках: внешнеторговое дело. Под ред. С.И. Долгова. М. Издательство БЕК. 2013
- РИА «Новости»
- Российское золото обходиться слишком дорого, Е. Гуркина, 22.09.2004 RBC daily
- Рынок золота: надежда на развитие. Экономика и жизнь. – 2017 №19
- Энциклопедия предпринимателя под ред. С.М. Синельникова - СПб. ТОО «Олбис», 2015
- Монтано Д. Биржи и банки XXI столетия: новая волна. М.: Амадей, 2016.
- Мюрдаль Г. Политическая и институциональная экономия, 2015.
- Наговицин А.Г., Иванов В.В. Валютный курс: факторы, динамика, прогнозирование. М., 2014.
- Нейман фон Дж. Теория игр и экономическое поведение, 2013.
- Носкова И. Я. Валютные и финансовые операции. М., 2015.