Файл: Формы обеспечения экономической безопасности на предприятии.docx
Добавлен: 10.11.2023
Просмотров: 257
Скачиваний: 3
ВНИМАНИЕ! Если данный файл нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам.
Рисунок 16 - Эффект от эффективной работы механизма обеспечения экономической безопасности организации [18, с. 62]
Таким образом, может быть сделан общий вывод о том, что основными задачами обеспечения экономической безопасности предприятия являются: регулярный мониторинг и анализ его финансово-хозяйственной деятельности, а также своевременное выявление и устранение угроз и поддержание в норме показателей платежеспособности и финансовой устойчивости организации. Основное же значение механизма обеспечения экономической безопасности предприятия заключается в создании определенных условий, которые обеспечивали бы его экономическую безопасность, а именно - минимизацию затрат предприятия на производство и реализацию продукции, быструю адаптацию к меняющимся условиям рыночной ситуации. Именно при выполнении указанных условий происходит формирование прибыли, а значит и обеспечивается экономическая безопасность организации.
1.3 Показатели и индикаторы экономической безопасности организации
Если рассматривать состояние экономической безопасности организации в динамике, вне зависимости от ее отраслевой принадлежности, то можно утверждать, что состояние экономической безопасности любого предприятия проходит несколько этапов (рисунок 17):
Рисунок 17 - Этапы состояния экономической безопасности организации
Соотнесение уровня экономической безопасности конкретного предприятия с каким-либо из них осуществляется по следующим характеристикам (рисунок 18):
Рисунок 18 - Определение типа экономической безопасности предприятия
Экономическая безопасность предприятия является комплексным понятием и включает в себя совокупность факторов, связанных не только с внутренним состоянием самого предприятия, но и с воздействием факторов внешней среды, с которыми предприятие вступает во взаимосвязь, следовательно, под экономической безопасностью предприятия понимается такое состояние защищенности хозяйствующего субъекта, при котором предприятие защищено от внешних и внутренних угроз, а также ориентировано на получение стабильного дохода в условиях бесперебойной работы и при задействовании всех ресурсов
, имеющихся у предприятия [19].
Комплексный подход предполагает оценку экономической безопасности предприятия на основе сравнения фактических показателей его функциональных сторон деятельности с индикаторами - показателями, для которых установлены пороговые значения. Необходимо отметить, что дополнительным критерием оценки выступает и уровень эффективности использования ресурсов предприятия по всем функциональным составляющим экономической безопасности (финансовой, технико-технологической, интеллектуально–кадровой, политико-правовой, экологической, информационной, силовой) [20].
Показатели эффективности использования ресурсов оцениваются в динамике с применением различных методов:
- горизонтальный анализ;
- коэффициентный анализ;
- индексный метод и др.
Методики, в рамках комплексного подхода, как правило, включают в себя нахождение интегрального показателя уровня экономической безопасности предприятия, рассчитанного на основе значений других промежуточных показателей. Промежуточными показателями могут выступать критерии оценки каждой отдельной функциональной составляющей экономической безопасности хозяйствующего субъекта.
Комплексный подход к оценке экономической безопасности предполагает расчет сводного коэффициента экономической безопасности предприятия на основе показателей оценки финансовой, технико-технологической и кадровой составляющей, что позволяет более точно и объективно оценить эффективность использования ресурсов, а также возможные угрозы экономической безопасности [21].
В таблице 2 представлена методика расчета сводного коэффициента экономической безопасности предприятия с учетом предложенных показателей. Применение комплексного подхода к оценке экономической безопасности способствует более высокой степени надежности полученных результатов, позволяет учесть особенности предприятия, делает возможным своевременное принятие обоснованных решений, направленных на предотвращение и нейтрализацию факторов, негативно влияющих на экономическую безопасность хозяйствующего субъекта.
Таблица 2 - Методика расчета и интерпретации сводного коэффициента экономической безопасности организации
| Показатели | Оценка (Оц) в зависимости от степени соответствия нормативу | ||
| абсолютное (оценка 1) | нейтральное (оценка 0,5) | критическое (оценка 0) | |
| 1. Финансовая составляющая (Кф) | Кф = Оц(Ка + Ксос + Кал + Ктл + Кб + Кфр + Кфр + Зфп + Тфу) / 9 | ||
| Коэффициент автономии (Ка) | > 0,5 | 0,3-0,5 | 0,3 |
| Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (Ксос) | > 0,1 | 0,0-0,1 | 0,0 |
| Коэффициент абсолютной ликвидности (Кал) | > 0,2 | 0,1-0,2 | 0,1 |
| Коэффициент текущей ликвидности (Ктл) | 1,5-2 | > 2,0 | 1,5 |
| Пятифакторная модель Альтмана (Кб) | > 2,90 | 1,23-2,90 | 1,23 |
| Коэффициент финансовой независимости (Кфн) | > 0,5 | 0,3-0,5 | 0,3 |
| Коэффициент финансового рычага (левериджа) (Кфр) | 1,0 | 1,0-2,3 | > 2,3 |
| Запас финансовой прочности (Зфп), % | > 25 | 10-25 | 10 |
| Определение типа финансовой устойчивости (Тфу) | абсолютная устойчивость | нормальная устойчивость | кризисное состояние |
| 2. Производственно-сбытовая составляющая (Кпс) | Кпс = Оц(Крп + Кра + Ур + Ксдкз + Коб) / 5 | ||
| Коэффициент рентабельности продаж (Крп) | > 0,2 | 0,1-0,2 | 0,1 |
| Коэффициент рентабельности активов (Кра) | > 0,1 | 0,0-0,1 | 0,0 |
Продолжение таблицы 2
| Показатели | Оценка (Оц) в зависимости от степени соответствия нормативу | ||
| абсолютное (оценка 1) | нейтральное (оценка 0,5) | критическое (оценка 0) | |
| Уровень рентабельности основной деятельности (Ур), % | рост показателя в динамике | показатель практически не меняется | снижение показателя в динамике |
| Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности (Ксдкз) | 0,9-1 | 0,5-0,9 или >1,0 | х |
| Коэффициент оборачиваемости оборотных активов (Коб) | рост показателя в динамике | показатель практически не меняется | снижение показателя в динамике |
| 3. Технико-технологическая составляющая (Ктт) | Ктт = Оц(ФО + Кизн + Кг + Кобн + МО) / 5 | ||
| Фондоотдача (ФО) | рост показателя в динамике | показатель практически не меняется | снижение показателя в динамике |
| Коэффициент износа основных средств (Кизн) | снижение показателя в динамике | показатель практически не меняется | рост показателя в динамике |
| Коэффициент годности основных средств (Кг) | > 0,5 | 0,3-0,5 | 0,3 |
| Коэффициент обновления основных средств (Кобн) | > 0,1 | 0,0-0,1 | 0,0 |
| Материалоотдача (МО) | рост показателя в динамике | показатель практически не меняется | снижение показателя в динамике |
| 4. Кадровая составляющая (Кк) | Кк = Оц(Кск + Ктк + Пт) / 3 | ||
| Коэффициент стабильности кадров (Кск) | > 1,0 | 0,5-1,0 | 0,5 |
| Коэффициент текучести кадров (Ктк) | 0,03-0,07 | 0,08-0,12 | > 0,12 |
| Производительность труда (Пт), тыс. руб./чел. | рост показателя в динамике | показатель практически не меняется | снижение показателя в динамике |
| Интегральный показатель уровня экономической безопасности предприятия (Кэбп) | Кэпб = (Кф + Кпс + Ктт + Кк) / 4 | ||
| Интерпретация значений интегрального показателя Кэбп | 0,76-1,00 - высокий уровень экономической безопасности | 0,51-0,75 - средний уровень экономической безопасности | 0,26-0,50 - низкий уровень экономической безопасности; 0,25 - критический уровень экономической безопасности |
Блок «финансовая составляющая» предусматривает использование показателей, широко применяемых для оценки финансовой устойчивости и платёжеспособности организации, а также диагностики вероятности наступления ее банкротства.
Представим далее порядок расчета каждого из них.
1. Коэффициент автономии (Ка) - показывает долю активов организации, которые обеспечиваются собственными средствами. Чем выше значение данного коэффициента, тем предприятие финансово устойчивее, стабильнее и более независимо от внешних кредиторов. Для его расчета используется следующая формула:
Ка = СК / А, (1)
где СК - собственный капитал организации;
А - величина активов организации.
2. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (Ксос) - характеризует достаточность у организации собственных средств для финансирования текущей деятельности. Чем выше показатель, тем лучше финансовое состояние предприятия, тем больше у него возможностей в проведении независимой финансовой политики. Для расчета коэффициента используется формула:
Ксос = (СК – ВА) / ОА, (2)
где ВА - внеоборотные активы организации;
ОА - оборотные активы организации.
3. Коэффициент абсолютной ликвидности (Кал) - показывает, какая часть краткосрочных заемных обязательств организации может быть при необходимости погашена ее немедленно. Является наиболее жестким критерием ликвидности предприятия и рассчитывается по формуле:
Кал = А1 / (П1 + П2), (3)
где А1 - наиболее ликвидные активы (денежные средства и краткосрочные финансовые вложения);
П1 - наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность);
П2 - краткосрочные пассивы (краткосрочные заемные средства).
4. Коэффициент текущей ликвидности (Ктл) - показывает, какую часть краткосрочной задолженности компания может погасить в течение года за счет оборотных активов. Для его расчета используется формула:
Ктл = ОА / (П1 + П2). (4)
5. Коэффициент финансовой независимости (Кфн) - показывает долю активов организации, которые обеспечиваются собственными источниками формирования. Оставшаяся доля активов покрывается за счет заемных средств. Рассчитывается по формуле:
Кфн = (СК + ДО) / А, (5)
где ДО - долгосрочные обязательства организации.
6. Коэффициент финансового рычага (левериджа) (Кфр) - используется для определения уровня финансовой устойчивости организации в долгосрочной перспективе и рассчитывается по формуле:
Кфр = (ДО + КО) / СК, (6)
где КО - краткосрочные обязательства организации.
7. Запас финансовой прочности (Зфп) - представляет собой разницу между фактическим состоянием организации и ее порогом рентабельности. Для его расчета используется следующая формула:
Зфп = (Ореал – Обезуб) / Ореал × 100%, (7)
где Ореал - объем фактической реализации в денежном или количественном эквиваленте;
Обезуб - объем реализации, соответствующий точке безубыточности в денежном или количественном эквиваленте.
Также в состав показателей, являющихся индикаторами для оценки уровня экономической безопасности предприятия, входит интегральный показатель оценки вероятности банкротства организации по пятифакторной модели Э. Альтмана, которая имеет вид:
Z (Кб) = 0,717Х1 + 0,847Х2 + 3,107Х3 + 0,420Х4 + 0,998Х5, (8)
где Х1 - отношение чистого оборотного капитала (ЧОК) к активам баланса (чистый оборотный капитал - это разность между оборотными активами и краткосрочными обязательствами предприятия);
Х2 - отношение чистой прибыли к общей величине активов компании;
Х3 - отношение прибыли до налогообложения к общей величине активов компании;
Х4 - отношение собственного капитала организации к заемному;
Х5 - отношение выручки к общей величине активов компании.
Если интегральный показатель Z меньше 1,23, то компания будет с вероятностью 90% признана банкротом в течение ближайшего года. При Z от 1,23 до 2,89 компания находится в неопределенной ситуации. Если Z превышает 2,89, то финансовая устойчивость компании не вызывает опасений.
Определение типа финансовой устойчивости (Тфу) предусматривает расчет разного рода источников формирования запасов и затрат и формирование на этой основе трехмерного показателя типа финансового состояния организации. Схематично, порядок оценки финансового состояния с использованием данного метода можно представить следующим образом (таблица 3):
Таблица 3 - Определение типа финансового состояния организации по абсолютным показателям
| Этап оценки | Содержание этапа |
| 1 этап - Определение источников финансирования запасов и затрат | 1. Собственные оборотные средства (СОС) = собственный капитал (СК) - внеоборотные активы (ВА) 2. Собственные и долгосрочные заемные источники формирования запасов и затрат (СД) = СОС + Долгосрочные обязательства (ДО) 3. Общая величина источников (ОИ) = СД + Краткосрочные заемные средства (КЗС) |
| 2. Определение излишка или недостатка источников для формирования запасов и затрат | 1. Излишек/недостаток СОС (ΔСОС) = СОС - Запасы 2. Излишек/недостаток СД (ΔСД) = СД - Запасы 3. Излишек/недостаток ОИ (ΔОИ) = ОИ - Запасы |
| 3. Определение типа финансовой устойчивости организации | Абсолютная финансовая устойчивость: ΔСОС > 1; ΔСД > 1; ΔОИ > 1 Нормальное финансовое состояние: ΔСОС 1; ΔСД > 1; ΔОИ > 1 Неустойчивое финансовое состояние: ΔСОС 1; ΔСД 1; ΔОИ > 1 Кризисное финансовое состояние: ΔСОС 1; ΔСД 1; ΔОИ 1 |