Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты:

---

• 
  П1 – наиболее срочные обязательства – к ним относятся кредиторская задолженность.
  
• 
  П2 – краткосрочные пассивы – это краткосрочные заемные средства, задолженность участникам по выплате доходов, прочие краткосрочные пассивы.
  
• 
  П3 – долгосрочные пассивы – это статьи баланса, относящиеся к разделам IV и V, то есть долгосрочные кредиты и заемные средства, а также доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей.
  
• 
  П4 – постоянные пассивы или устойчивые – это статьи раздела III баланса «Капитал и резервы».
  

Рассмотрим на конкретном примере анализ ликвидности баланса. Анализ ликвидности баланса предприятия ООО «ПКФ «Югагропродукт» представлен в таблице 3.

Таблица 3 - Анализ ликвидности баланса ООО «ПКФ «Югагропродукт» за 2021 – 2022 гг.

Актив	На начало периода	На конец периода	Пассив	На начало периода	На конец периода	Излишек/недостаток платеж.средств тыс. руб.
1	2	3	4	5	6	7=2-5	8=3-6
А1	465	2 123	П1	5427	1 340	-1 658	783
А2	0	0	П2	0	0	0	0
А3	6598	2 968	П3	0	0	6 598	2968
А4	14650	14193	П4	16286	17 944	-1 636	-3 751
Баланс	21 713	19 284	Баланс	21 713	19 284	–	–

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву.

Оптимальный на 2021 г. на 2022 г.

А1 ≥ П1 465˂5 427, 2 123˃1 340

А2 ≥ П2 0=0, 0=0

А3 ≥ П3 6 598˃0, 2 968˃0

---

А4 ≤ П4 14 650˂16 286, 14 193˂17 944

Сравнение итогов приведенных групп актива и пассива бухгалтерского баланса показывает соотношение платежей и поступлений средств на ближайшую перспективу. Баланс считается ликвидным, если каждая группа разложенного его актива покрывает сопоставимую с ней группу пассивных обязательств предприятия, и наоборот.

Исходя из этого, можно охарактеризовать ликвидность баланса на 2021 год как недостаточную. Сопоставление первых двух неравенств свидетельствует о том, что в первый промежуток времени организации не удавалось поправить свою платежеспособность, так как анализируемое предприятие на начало отчетного года имело недостаточно наиболее ликвидных активов, то есть тех средств, которые за меньшее время принимали бы денежную форму. Но за анализируемый период платежный недостаток перешел в платежный излишек, исходя из данных аналитического баланса, можно заключить, что причиной увеличения ликвидности явилось то, что кредиторская задолженность уменьшилась на 75,3 %.

Однако следует отметить, что перспективная ликвидность, которую показывает третье неравенство, отражает некоторый платежный излишек как на начало периода, так и на конец. Произошло уменьшение медленно реализуемых активов. Выполнение четвертого неравенства свидетельствует о соблюдении одного из условий финансовой устойчивости – наличия у предприятия оборотных средств. На 2022 год баланс считается абсолютно ликвидным, так как выполняются все четыре неравенства.

Платежеспособность означает наличие у предприятия денежных средств и их эквивалентов, достаточных для расчетов по кредиторской задолженности, требующей немедленного погашения. Таким образом, основными признаками платежеспособности являются: а) наличие в достаточном объеме средств на расчетном счете; б) отсутствие просроченной кредиторской задолженности.

Ликвидность менее динамична по сравнению с платежеспособностью. Дело в том, что по мере стабилизации производственной деятельности предприятия у него постепенно складывается определенная структура активов и источников средств, резкие изменения которой сравнительно редки. Поэтому и коэффициенты ликвидности обычно варьируют в некоторых вполне предсказуемых границах.

---

Для оценки платежеспособности организации рассчитывают финансовые коэффициенты платежеспособности. Они рассчитываются парами, то есть на начало и конец анализируемого периода. Если фактическое значение коэффициента не соответствует нормальному ограничению, то оценить его можно по динамике.

Для комплексной оценки платежеспособности предприятия в целом следует использовать общий показатель платежеспособности, вычисляемый по формуле:

L1 = (А1 + 0,5 А2 + 0,3 А3) / (П1 + 0,5 П2 + 0,3 П3)

Нормальное ограничение: L1 ≥ 1.

L1 = (465+ 0.5 × 0 + 0.3 × 6598) / (5427+ 0.5 × 0 + 0.3 × 0) = 0,45 (на 2021г.)

L1 = (2123+ 0.5 ×0 + 0.3 ×2968) / (1340+ 0.5 × 0 + 0.3 ×0) = 2,25 (на 2022г.)

С помощью данного показателя осуществляется оценка изменения финансовой ситуации в организации с точки зрения ликвидности. К концу года показатель платежеспособности увеличился в 5 раз.

2. Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть текущей краткосрочной задолженности организация может погасить в ближайшее время за счет денежных средств и приравненных к ним финансовым вложениям, рассчитывается по следующей формуле:

L2 = (денежные средства + краткосрочные финансовые вложения) / текущие обязательства

Нормальное ограничение: L2 ≥ 0.1 ˗ 0.7.

3. Коэффициент «критической оценки» показывает, какая часть краткосрочных обязательств организации может быть немедленно погашена за счет денежных средств, средств в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам:

L3 = (денежные средства + текущие финансовые вложения + краткосрочная дебиторская задолженность) / текущие обязательства

Допустимое ограничение 0,7 ˗ 0,8, желательно L3 ≈ 1.

4. Коэффициент текущей ликвидности показывает, какую часть текущих обязательств по кредитам и расчетам можно погасить, мобилизовав все оборотные средства:

L4 = оборотные активы / текущие обязательства

Необходимое значение 1,5, оптимальное L4 ≈ 2.0 ˗3.5.

5. Коэффициент маневренности функционирующего капитала, показывает, какая часть функционирующего капитала обездвижена в производственных запасах и долгосрочной дебиторской задолженности:

L5 = медленно реализуемые активы / (оборотные активы – текущие обязательства)

Уменьшение показателя в динамике – положительный факт.

6. Доля оборотных средств в активах:

L6 = оборотные активы / валюта баланса

Нормальное ограничение: L6 ≥ 0,5

7. Коэффициент обеспеченности собственными средствами характеризует наличие собственных оборотных средств у организации, необходимых для ее текущей деятельности.

---

L7 = (собственный капитал – внеоборотные активы) / оборотные активы

Нормальное ограничение: L7 ≥ 0,1

Исходя из данных баланса на 01 января 2022 года, в анализируемой организации коэффициенты, характеризующие платежеспособность, имеют значения, приведенные в таблице 4.

Таблица 4 – Коэффициенты, характеризующие платежеспособность ООО «ПКФ «Югагропродукт»

Коэффициент платежеспособности	На нач. периода	На кон. периода	Отклонение
1	2	3	4
1. Общий показатель ликвидности (L1)	0,5	2,3	1,8
2. Коэффициент абсолютной ликвидности (L2)	0,1	1,6	1,5
3. Коэффициент «критической оценки» (L3)	0,1	1,6	1,5
4. коэффициент текущей ликвидности (L4)	1,3	3,8	2,5
5. Коэффициент маневренности функционирующего капитала (L5)	0,1	0,2	0,1
6. Доля оборотных средств в активах (L6)	0,3	0,3	0
7. Коэффициент обеспеченности собственными средствами (L7)	0,2	0,7	0,5

Динамика коэффициентов L1, L2, L3 данной организации положительная. Общий показатель ликвидности к концу периода увеличился более чем в 4 раза, за счет того, что на предприятии на конец года увеличились наиболее ликвидные активы, а медленно реализуемые активы уменьшились, немаловажным фактом является и значительное уменьшение кредиторской задолженности данной организации.

Коэффициент текущей ликвидности позволяет установить, в какой кратности текущие активы покрывают краткосрочные обязательства. Это главный показатель платежеспособности. На конец года этот показатель у данного предприятия вырос за счет того, что текущие обязательства уменьшились на конец отчетного года.

Можно сделать вывод о том, что организация на конец отчетного периода располагает большим объемом ресурсов, формируемых за счет собственных источников. Коэффициент текущей ликвидности обобщает предыдущие показатели и является одним из показателей, характеризующих удовлетворительность бухгалтерского баланса. Анализируя платежеспособность, сопоставили состояния пассивов с состоянием активов и делаем вывод, что предприятие готово к погашению своих долгов.

---

Смотрите также файлы

• Термінологічний словник з дисципліни Інноваційні технології розвитку обдарованої особистості .pptx

• Экстремальные методологии.docx

• Расчет источника питания 12В (мп п).docx

• Архитектура 16разрядного микропроцессора х86 и в чем отличия от 8разрядного мп компоненты архитектуры мп.docx

• Уроков обратилась к ученице с вопросом Скажи пожалуйста, что у тебя не получается С чем возникают трудности при выполнении домашнего задания.docx