Добавлен: 30.03.2023
Просмотров: 253
Скачиваний: 6
По данным таблицы 6 видно, что в структуре активов организации на протяжении всего анализируемого периода времени преобладают медленно реализуемые активы.
В таблице 2.7 представлен анализ ликвидности баланса (пассив) за 2016-2018 гг.
Таблица 2.7
Анализ ликвидности баланса (пассив) организации в 2016-2018 гг.
|
Пассив |
2 015 |
2 016 |
2 017 |
|
1. Наиболее срочные обязательства (П1) |
1 230 |
4 389 |
2 181 |
|
2. Краткосрочные пассивы (П2) |
0 |
0 |
357 |
|
3. Долгосрочные пассивы (П3) |
0 |
0 |
0 |
|
4. Постоянные пассивы (П4) |
34 660 |
36 947 |
47 599 |
|
Баланс |
35 890 |
41 336 |
50 137 |
В структуре пассивов организации на протяжении всего периода времени присутствуют постоянные пассивы.
Проанализируем бухгалтерский баланс организации по степени его ликвидности, таблица 2.8.
Таблица 2.8
Выполнение условий ликвидности
|
Условия ликвидности |
Выполнение условий ликвидности |
Результат расчета |
||||
|
2016 |
2017 |
2018 |
2016 |
2017 |
2018 |
|
|
А1≥П1 |
596≤1230 |
391≤4389 |
1539≤2181 |
нет |
нет |
нет |
|
А2≥П2 |
4389≥0 |
2898≥0 |
6415≥357 |
да |
да |
да |
|
А3≥П3 |
28885≥0 |
36403≥0 |
38977≥0 |
да |
да |
да |
|
А4≤П4 |
2020≤34660 |
1644≤36947 |
3206≤47599 |
да |
да |
да |
По данным таблицы видно, что в 2016-2018 гг. баланс организации не является абсолютно ликвидным, так как не соблюдаются первое неравенство. Другими словами, у организации недостаточно высоколиквидных активов для погашения текущих обязательств.
Дополним анализ расчётом показателей платёжеспособности.
Таблица 2.9
Показатели платёжеспособности ООО «Северная вода» в 2016-2018 гг.
|
Наименование |
2016 г. |
2017 г. |
2018 г. |
Отклонения, 2018 |
|
|
2017 |
2016 |
||||
|
Коэффициент абсолютной ликвидности |
0,48 |
0,09 |
0,61 |
0,52 |
0,12 |
|
Коэффициент уточненной (быстрой) ликвидности |
4,05 |
0,75 |
3,13 |
2,38 |
-0,92 |
|
Коэффициент текущей ликвидности |
27,54 |
9,04 |
18,49 |
9,45 |
-9,05 |
Представленные данные в таблице 2.9 свидетельствуют о том, что на конец 2018 года коэффициент абсолютной ликвидности составляет 0,61. При этом нужно обратить внимание на имевшее место за рассматриваемый период (с 31 декабря 2016 г. по 31 декабря 2018 г.) положительное изменение – коэффициент абсолютной ликвидности увеличился на 0,13. В целом, организация за счёт наиболее ликвидных средств имеет возможность расплачиваться по текущим обязательствам.
По данным таблицы 2.9 значение коэффициента уточненной ликвидности (3,13) значительно превышает общепринятые нормативные критерии. Но также необходимо обратить внимание, на то, что значение превышает 3. С одной стороны, значение более 3 может свидетельствовать о нерациональной структуре капитала, это может быть связано с медленной оборачиваемостью средств, вложенных в запасы, ростом дебиторской задолженности.
По данным таблицы 2.9 видно, что значение коэффициента текущей ликвидности на конец 2018 года составляет 18,49, что выше нормы. Это означает, что у организации достаточно активов, которые можно в сжатые сроки перевести в денежные средства, чтобы погасить текущие обязательства.
В дополнение к данному анализу рассчитан коэффициент обеспеченности собственными средствами, таблица 2.10.
Таблица 2.10
Определение неудовлетворительной структуры баланса
|
Наименование |
Период |
Изменение |
Нормативный критерий |
Нормы соответствия |
||||||
|
2016 |
2017 |
2018 |
||||||||
|
1.Показатель текущей ликвидности |
27,54 |
9,04 |
18,49 |
9,45 |
не менее 2 |
соответствует |
||||
|
2.Показатель обеспеченности собственными средствами |
0,96 |
0,89 |
0,95 |
0,06 |
не менее 0,1 |
соответствует |
||||
|
3. Показатель утраты платёжеспособности |
х |
x |
11,61 |
x |
не менее 1 |
соответствует |
||||
Так как показатель обеспеченности собственными средствами и показателей текущей ликвидности соответствуют нормативным критериям, в дополнение рассчитан показатель утраты платёжеспособности. Данный показатель необходимо для оценки перспективы утраты ООО «Северная вода» платёжеспособности в течение ближайших трёх месяцев при существующих объемах первых двух коэффициентов.
Значение показателя утраты платёжеспособности (11.6) указывает на низкую вероятность значительного ухудшения показателей платёжеспособности ООО «Северная Вода».
Далее, проведём оценку баланса, с точки зрения его финансовой устойчивости. В таблице 2.11 определен тип финансовой устойчивости организации.
Таблица 2.11
Тип финансовой устойчивости организации в 2016-2018 гг.
|
`Наименование |
Анализируемый период времени |
||
|
2016 |
2017 |
2018 |
|
|
1. Капитал и резервы |
34660 |
36947 |
47599 |
|
2. Сумма внеоборотных активов |
2020 |
1644 |
3206 |
|
3. Наличие собственного оборотного капитала (СОК) |
32640 |
35303 |
44393 |
|
4. Объем долгосрочных обязательств |
0 |
0 |
0 |
|
5. Функционирующий капитал (СОК+ДО) |
32640 |
35303 |
44393 |
|
6. Краткосрочные кредитные и заемные средства |
0 |
0 |
357 |
|
7. Общая величина источников |
32640 |
35303 |
44750 |
|
8. Запасы |
28885 |
36403 |
38977 |
|
9. Фс = СОК-З |
3755 |
-1100 |
5416 |
|
10. Фф = СОК+ДО-З |
3755 |
-1100 |
5416 |
|
11. Фо = СОК +ДО+Кк -З |
3755 |
-1100 |
5773 |
|
12. З-х комплексный показатель финансовой ситуации |
|||
|
12.1. Фс |
+ |
- |
+ |
|
12.2. Фф |
+ |
- |
+ |
|
12.3. Фо |
+ |
- |
+ |
|
Тип финансовой устойчивости организации |
Абс. Фин. устойч |
Криз. фин. полож |
Абс. Фин. устойч |
ООО «Северная Вода» в 2017 году имеет кризисное финансовое положение, а в 2016 году и в 2018 году абсолютную финансовую устойчивость.
Рассчитаем показатели финансовой устойчивости организации. Данные представлены в таблице 2.12.
Таблица 2.12
Показатели финансовой устойчивости организации за 2016-2018 гг.
|
Показатель |
2016 |
2017 |
2018 |
Отклонение, 2018 к |
|
|---|---|---|---|---|---|
|
2017 |
2016 |
||||
|
Соотношение заемных и собственных средств |
0,04 |
0,12 |
0,05 |
-0,07 |
0,02 |
|
Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования |
0,96 |
0,89 |
0,95 |
0,06 |
-0,02 |
|
Коэффициент финансовой независимости |
0,97 |
0,89 |
0,95 |
0,06 |
-0,02 |
|
Коэффициент финансирования |
28,18 |
8,42 |
18,75 |
10,34 |
-0,01 |
|
Коэффициент маневренности собственных средств |
0,94 |
0,96 |
0,93 |
-0,02 |
-0,01 |
|
Коэффициент устойчивости финансирования |
0,97 |
0,89 |
0,95 |
0,06 |
-0,02 |
|
Коэффициент концентрации привлеченного капитала |
0,03 |
0,11 |
0,05 |
-0,06 |
0,02 |
|
К-т финансовой независимости формирования запасов и затрат |
1,13 |
0,97 |
1,14 |
0,17 |
0,01 |
По данным таблицы видно, что организация при осуществлении предпринимательской деятельности полагается на собственные источники финансирования, поскольку коэффициент автономии, коэффициент финансирования, коэффициент устойчивости финансирования выше нормативных значений. При финансировании запасов и затрат организация используется только собственные средства.
Собственный капитал значительно превышает заемный капитал, поскольку коэффициент соотношения заемных и собственных средств составляет 0,05 при норме 1.
Проведем анализ деловой активности организации. Результаты анализа представлены в таблице 2.13.
Таблица 2.13
Анализ деловой активности организации за 2016-2018 гг.
|
Наименование показателей |
2016 |
2017 |
2018 |
Отклонения, 2018 |
|
|
2016 |
2017 |
||||
|
Выручка |
26597 |
25933 |
29707 |
3110 |
3774 |
|
Оборотные активы |
|||||
|
- на начало отчетного года |
30185 |
33870 |
39692 |
9507 |
5822 |
|
- на конец отчетного года |
33870 |
39692 |
46931 |
13061 |
7239 |
|
3. Средняя стоимость оборотных активов, тыс.руб. |
32027,5 |
36781 |
43311,5 |
11284 |
6530,5 |
|
4.Показатель оборачиваемости оборотных средств, количество раз |
0,83 |
0,71 |
0,69 |
-0,14 |
-0,02 |
|
5. Период одного оборота, дней |
433,50 |
510,59 |
524,86 |
91,36 |
14,27 |
|
6. Показатель закрепления оборотных средств |
1,20 |
1,42 |
1,46 |
0,25 |
0,04 |
|
7.Высвобождение (дополнительное привлечение) оборотных средств в результате изменения их оборачиваемости, тыс. р. |
х |
х |
1177,80 |
х |
х |
|
Средняя стоимость активов организации |
34404,5 |
38613 |
45736,5 |
11332 |
7123,5 |
|
Показатель оборачиваемости активов |
0,77 |
0,67 |
0,65 |
-0,12 |
-0,02 |
|
Длительность одного оборота активов |
465,68 |
536,02 |
554,25 |
88,57 |
18,23 |
|
Средняя стоимость дебиторской задолженности |
4873 |
3643,5 |
4656,5 |
-216,5 |
1013 |
|
Показатель оборачиваемости дебиторской задолженности |
5,46 |
7,12 |
6,38 |
0,92 |
-0,74 |
|
Длительность одного оборота дебиторской задолженности |
66,14 |
50,58 |
56,43 |
-9,71 |
5,85 |
|
Средняя стоимость кредиторской задолженности |
1310,00 |
2809,50 |
3285,00 |
1975 |
475,50 |
|
Показатель оборачиваемости кредиторской задолженности |
20,30 |
9,23 |
9,04 |
-11,26 |
-0,19 |
|
Длительность одного оборота кредиторской задолженности |
17,73 |
39,00 |
39,81 |
22,08 |
0,81 |
По данным таблицы видно, что в 2018 году эффективность использования оборотных средств снижается, данный факт подтверждает снижающийся коэффициент оборачиваемости оборотных средств, ростом коэффициента закрепления. Также в результате неэффективного использования оборотных средств дополнительно было привлечено средств на сумму 1177,80 тыс.руб.
В 2018 году неэффективно используются и активы организации, оборачиваемость снизилась на 0,02 оборота, при этом длительность одного оборота увеличилась на 18,23 дня.
По данным таблицы 14 видно, что показатель оборачиваемости дебиторской задолженности на отчетную дату ниже уровня 2017 года на 0,74 об. При этом период оборачиваемости дебиторской задолженности увеличился на 5,85 дня.
При снижении данного коэффициента можно сделать вывод, что клиенты ООО «Северная Вода» в 2018 г. начали менее интенсивно расплачиваться за реализованную продукцию. Показатель оборачиваемости дебиторской задолженности тесно взаимосвязан с финансовой устойчивостью и ликвидностью экономического субъекта, поскольку, чем выше значение данного коэффициента и ниже значение длительности оборота дебиторской задолженности, тем быстрее организация получает денежные средства за реализованную продукцию.
Показатель оборачиваемости кредиторской задолженности в динамике снижается, например, относительно 2017 г. на 0,19 об., относительно 2016 года на 11,26 оборота, при этом длительность одного оборота возросла на 22 дня.
Используя данные бухгалтерского баланса, проведём анализ эффективности использования ресурсов предприятия, таблица 2.14.
Таблица 2.14
Анализ эффективности использования ресурсов в 2017-2018 гг.
|
Наименование показателя |
2017 г. |
2018 г. |
Темп роста, % |
|
1. Выручка |
25933 |
29707 |
114,55 |
|
2.Прибыль до налогообложения |
7402 |
11544 |
155,95 |
|
3.Среднегодовая стоимость активов, тыс. р. |
38613 |
45736 |
118,44 |
|
4.Средняя численность работников в отчетном году, чел. |
18 |
20 |
111,11 |
|
5.Среднегодовая стоимость основных средств, тыс. руб. |
1832 |
2425 |
132,36 |
|
6.Среднегодовая выработка продукции на 1 работника, р. |
1440 |
1485 |
103,12 |
|
7. Фондоотдача |
14,15 |
12,25 |
86,57 |
|
8.Ресурсоотдача |
0,67 |
0,64 |
-0,03 |
|
9.Соблюдение «золотого правила» экономики предприятия |
155,95≥114,55≤118,44≥100% |
||