Файл: Управление распределением прибыли предприятия (ООО РегионЭкоСтрой»).pdf

- доходы от сдачи в аренду и других видов использования имущества, а также от посреднических операций и сделок;

- доходы юридических лиц по государственным облигациям и другим государственным, ценным бумагам, а также доходы от оказания услуг по их размещению;

- суммы прибыли, по которым установлены налоговые льготы.

Состав доходов, не учитываемых при определении налогооблагаемой базы, регулируется положениями ст. 251 Налогового кодекса РФ. [5]

По характеру инфляционной очистки различают номинальную прибыль, то есть чистую прибыль предприятия без учета роста цен на рынке, и реальную прибыль, представляющую собой номинальную прибыль, скорректированную на индекс инфляции в соответствующем порядке.

По характеру использования в составе прибыли, остающейся после уплаты налогов и других обязательных платежей, выделяют капитализированную и потребляемую части. Капитализированная прибыль представляет собой ту ее часть, которая идет на финансирование прироста активов, а потребляемая прибыль - ту ее часть, которая расходуется на выплаты собственникам, персоналу или социальные программы предприятия. [1; 4]

Мы уже рассмотрели элементы формирования финансового результата предприятия. На рисунке 1 представим алгоритм формирования прибыли, который находит отражение в отчете о финансовых результатах.

Рисунок 1

Алгоритм формирование прибылей организации

Выручка

(-)

Себестоимость

Валовая прибыль (убыток)

(-)

-Коммерческие расходы;

-Управленческие расходы

Прибыль (убыток) от продаж

(+)

-Доходы от участия в других организациях;

-Проценты к получению;

- Прочие доходы

(-)

-Проценты к уплате;

-Прочие расходы

Прибыль (убыток) до налогообложения

(-)

-Текущий налог на прибыль;

(+/-)

-Отложенные налоговые активы;

-Отложенные налоговые обязательства

Чистая прибыль (убыток)

Рисунок составлен по: [5; 14]

Стоит отметить, что прибыль формируются под воздействием разнообразных факторов, оказывающих как положительное, так и отрицательное влияние. Всю совокупность факторов можно разделить на внутренние и внешние, которые тесно связаны между собой.

К внутренним факторам, влияющим на прибыль и рентабельность, относятся объем продаж; ресурсные факторы (величина и состав ресурсов, состояние ресурсов, условия их эксплуатации), внедрение современной техники и технологии на предприятии, уровень хозяйствования, компетентность руководства и менеджеров, конкурентоспособность продукции, уровень организации производства и труда, амортизационная и учетная политика предприятия, качество продукции и многие другие факторы.

К внешним факторам, которые не зависят от деятельности предприятия, относятся: конъюнктура рынка, уровень цен на потребляемые материально-технические ресурсы, условия транспортных перевозок, нормы амортизации, система налогообложения, социально-экономические условия, уровень развития внешнеэкономических связей и др.

Кроме того, предприятия постоянно находятся во взаимоотношениях с внешней средой: покупателями, производителями и продавцами товаров; инвесторами; кредиторами; общественными организациями и государственными учреждениями. Эти отношения непосредственным образом влияют на эффективность работы предприятий, сумму их прибыли, рентабельность деятельности. [1; 5; 8]

В условиях рыночных отношений предприятие должно стремиться, если не к получению максимальной прибыли, то, по крайней мере, к тому объему прибыли, который позволял бы ему не только прочно удерживать свои позиции на рынке сбыта своих товаров и оказания услуг, но и обеспечивать динамичное развитие его производства в условиях конкуренции. В конечном итоге это предполагает знание источников формирования прибыли и нахождение методов по лучшему их использованию. [5]

Существует три основных источника прибыли.

Первый источник образуется за счет монопольного положения предприятия по выпуску той или иной продукции или уникальности продукта. Поддержание этого источника на относительно высоком уровне предполагает постоянное обновление продукта.

Второй источник непосредственно связан с производственной и предпринимательской деятельностью. Он касается практически всех предприятий. Эффективность его использования зависит от знания конъюнктуры рынка и умения адаптировать развитие производства под эту постоянно меняющуюся конъюнктуру. Величина прибыли в данном случае зависит от правильности выбора производственной направленности предприятия по выпуску продукции; создания конкурентоспособных условий продажи своих товаров и оказания услуг; объемов производства и структуры снижения издержек производства.

Третий источник вытекает из инновационной деятельности предприятия, его использование предполагает постоянное обновление выпускаемой продукции, обеспечение ее конкурентоспособности, рост объемов реализации и увеличение массы прибыли. [7;18]

1.3 Управление распределением прибыли

Предполагается, что предприятие в процессе решения задач, направленных на управление прибыли, рассматривает максимальное количество вариантов, направленных на распределение или использование прибыли. И из всех альтернатив выбирается решение, максимально соответствующее целям и задачам предприятия.

С распределением прибыли непосредственно связано понятием дивидендной политики, которая в первую очередь относится к распределению прибыли акционерных обществ. Однако принципы и методы распределения прибыли применимы не только к акционерным обществам, но и к организациям других организационно-правовых форм. При этом вместо терминов «акция», «дивиденд» используются термины «пай», «вклад», «прибыль на вклад». Механизм же выплаты доходов собственникам такой же. [6]

Главной целью распределения прибыли является поиск оптимального соотношения между потребляемой и капитализируемой частью прибыли. Данное соотношение должно в первую очередь отвечать требованиям, определенным в стратегии долгосрочного развития предприятия. [3]

Распределение прибыли заключается в том, что предприятие должно участвовать своей прибылью в формировании государственного бюджета, а оставшаяся ее часть должна быть распределена между собственником предприятия и собственником заемного капитала (и других финансовых ресурсов) в соответствии с заключенными договорами.

Распределение прибыли основывается на соблюдении следующих принципов:

- обеспечение материальной заинтересованности работников в достижении наивысших результатов при наименьших затратах;

- накопление собственного капитала;

-выполнение обязательств перед бюджетом. [5]

Законодательно регулируется только часть прибыли, поступающая в бюджет. Определение направлений расходования прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, находится в компетенции организации.

В процессе деятельности прежде всего распределяется валовая прибыль, поскольку в себестоимость реализованной продукции включаются затраты, которые по своей сущности не являются затратами, необходимыми для производства, а приравниваются к ним в соответствии с действующим законодательством, в частности:

- налоги (земельный, транспортный, налог на имущество организаций), платежи в государственные внебюджетные социальные фонды;

- создаваемые резервы (на предстоящую оплату отпусков, ремонтный фонд, на гарантийный ремонт и гарантийное обслуживание, вознаграждение за выслугу лет и др.).

Таким образом, источником возмещения (покрытия) этих затрат является валовая прибыль.

Если у предприятия имеются прочие доходы (от инвестиционной и финансовой деятельности), то они полностью или частично покрывают прочие расходы организации (проценты по заемным средствам; оплату услуг банка за обслуживание расчетного счета; создание резервов по сомнительным долгам, под обесценение финансовых вложений, под снижение стоимости материальных ценностей; а также все другие затраты, не включаемые в себестоимость реализованной продукции). Однако при отсутствии прочих доходов или их недостаточности источником покрытия прочих расходов становится прибыль от продаж. [14]

Типовым для всех предприятий является распределение балансовой прибыли на следующие цели: платежи в бюджет; формирование фондов накопления, потребления и резервного фонда; другие цели (рисунок 2).

Рисунок 2

Распределение балансовой прибыли [5]

Значительная часть прибыли предприятия изымается в форме налогов. В настоящее время в России налог на прибыль составляет 20%, которые государство направляет на пополнение доходов бюджета.

Распределение прибыли предопределяет процесс ее использования. Производится оценка рациональности распределения и использования прибыли с позиции самовозрастания капитала и самофинансирования предприятия. При этом обязательно исследуются направления использования прибыли, остающейся в распоряжении предприятия.

На предприятии распределению подлежит чистая прибыль, из которой возможны некоторые налоговые отчисления в местные бюджеты и финансовые санкции. Государство напрямую не вмешивается в процесс распределения чистой прибыли, но посредством предоставления налоговых льгот может стимулировать направление ресурсов на капитальные вложения, благотворительные цели, финансирование природоохранных мероприятий, проведение научно-исследовательских работ.

Чистая прибыль предприятия является единственным источником средств для выплаты дивидендов в акционерных обществах, распределения между участниками пропорционально их долям в обществах с ограниченной ответственностью. Кроме того, она может направляться на:

- финансирование производственного развития предприятия;

- удовлетворение потребительских и социальных нужд;

- финансирование социально-культурной сферы;

- отчисления в фонд оплаты труда сверх заработной платы;

- благотворительные нужды, спонсорская помощь, оказание помощи театральным коллективам, организацию художественных выставок и другие цели. [14; 18]

Распределение прибыли регламентируется в уставных документах и учетной политике предприятия, в соответствии с которыми могут создаваться фонды: потребления, накопления, социальной сферы. Если фонды не формируются, то в целях планового расходования средств составляются сметы на развитие производства, социальные нужды, материальное поощрение работников, благотворительные цели. [7]

Фонд накопления создается для финансирования производственного развития предприятия: расширения масштабов его деятельности: капитальных вложений, модернизации оборудования, нового строительства, реконструкции, приобретения оборудования, для погашения долгосрочных ссуд и процентов по ним, пополнения собственных оборотных средств, погашения расходов и т.п.

Фонд потребления является источником средств, зарезервированных хозяйствующим субъектом для осуществления мероприятий по социальному развитию и материальному поощрению коллектива, и направляется, в частности, на следующие цели:

- выплата единовременных вознаграждений по итогам работы за год;

- выплата пособий;

- оплата проезда;

- выдача беспроцентных ссуд;

- установление надбавок к пенсиям работающих пенсионеров;

- единовременные поощрения работников;

- установление трудовых и социальных льгот;

- выплата дивидендов, процентов по акциям и ценным бумагам. [3; 8]

Резервный фонд может быть создан на случай прекращения деятельности предприятия для покрытия кредиторской задолженности. Он используется на выплату дивидендов по привилегированным акциям в случае недостаточности для этих целей чистой прибыли.

По экономическому содержанию фонды - это чистая прибыль, распределенная по фондам для ее целевого использования: приобретение новой техники и оборудования; мероприятия социальной направленности; материальное поощрение и прочие нужды.

Совет учредителей вправе направлять средства фондов на покрытие убытков, перераспределять средства фондов между ними, направлять часть средств на увеличение уставного капитала и финансирование других мероприятий.

Таким образом, вся прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, разделяется на прибыль, увеличивающую стоимость имущества (участвующую в накоплении), и прибыль, направляемую на потребление (не увеличивающую стоимость имущества). Если прибыль не расходуется, она остается как нераспределенная прибыль прошлых лет и увеличивает размер собственного капитала. Такая прибыль свидетельствует о наличии источника для дальнейшего развития предприятия. [5]