Файл: Роль и место анализа в повышении эффективности финансово- хозяйственной деятельности предприятия (организации, фирмы).pdf

В целом все показатели рентабельности имеют тенденцию к росту, что означает: данное предприятий имеет тенденции быть прибыльным.

Оценка имущественного положения предприятия.

В условиях рыночных отношений исключительно велика роль анализа имущественного положения предприятия. Это связано с тем, что предприятия приобретают самостоятельность и несут полную ответственность за результаты своей производственно-хозяйственной деятельности перед совладельцами (акционерами), работниками, банком и кредиторами.

Финансовое состояние предприятия - это совокупность показателей, отражающих его способность погасить свои долговые обязательства. Финансовая деятельность охватывает процессы формирования, движения и обеспечения сохранности имущества предприятия, контроля за его использованием.

Анализ финансового состояния начинают с изучения состава и структуры имущества предприятия.

Основными источниками информации для анализа имущественного положения предприятия служат отчетный бухгалтерский баланс (форма №1), отчет о финансовых результатах (форма №2), отчет о движении капитала (форма №3) и другие формы отчетности, данные первичного и аналитического бухгалтерского учета, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса.

Форма №1 «Бухгалтерский баланс». В нем фиксируются стоимость (денежное выражение) остатков имущества, материалов, финансов, образованный капитал, фонды, прибыль, займы, кредиты и прочие долги и обязательства. Для баланса характерно наличие информации о состоянии и составе хозяйственных средств предприятия, входящих в актив, и источников их образования, составляющих пассив. Эта информация представляется на начало года и на конец года, что и дает возможность анализа, сопоставление показателей, определяя их рост или снижение. Однако отражение в балансе только остатков не дает возможности ответить на все вопросы собственников и прочих заинтересованных служб.

Нужны дополнительные, подробные сведения не только об остатках, но и о движении хозяйственных средств и их источников. Это достигается введением следующих форм отчетности: форма №5 «Приложение к бухгалтерскому балансу», «Пояснительная записка» с изложением основных факторов, повлиявших в отчетном году на итоговые результаты деятельности предприятия, с оценкой его финансового состояния.^[7]

По данным динамической оценки бухгалтерского баланса за 2016-2018г. г. можно отметить следующее:

1. Оборотные активы с начала исследуемого периода увеличили свою стоимость на 58 073 рублей или 12%, затем снизились на 4446 или 3,5%, в основном из-за изменения доли долгосрочных финансовых вложений. Это говорит о том, что увеличилась инвестиционная деятельность ООО «Советская звезда».
2. Сумма оборотных активов возросла на 8,2% в 2017г., снизилась на 4,8% в 2018г. В этой части баланса отметим, что значительно доля затрат в незавершенном производстве имеет тенденцию к снижению за исследуемый период, уменьшились запасы сырья, количество, что свидетельствует о повышении деловой активности предприятия.
3. Снизились запасы готовой продукции и товаров для перепродажи. Это указывает на положительную динамику работы предприятия.

Вывод: Темпы прироста оборотных активов превышены над темпами прироста внеоборотных активов. Это свидетельствует о положительной тенденции в развитии предприятия.

Для на наиболее полной оценки имущественного положения предприятия рассмотрим отчет об изменениях капитала за 2017-2018г.

Уставный капитал - основной источник формирования собственных средств предприятия и представляет совокупность средств, первоначально вложенных в предприятие его собственником (собственниками). Порядок формирования уставного капитала регулируется законодательством и учредительными документами.

Добавочный капитал - один из внутренних источников финансовых средств, образуется, в основном, за счет прироста стоимости внеоборотных активов, выявляемого по результатам их переоценки, безвозмездно полученных ценностей, эмиссионного дохода. Порядок формирования уставного капитала регулируется законодательством и учредительными документами.

Добавочный капитал в отчетном периоде за 2017г. увеличился на 347 тысяч рублей за счет собственных акций, выкупленных у акционеров, вклада в имущество на 16000 тысяч рублей.

Резервный капитал создается в соответствии с законодательством и учредительными документами предприятия на покрытие возможных в будущем непредвиденных убытков и потерь.

Резервный капитал образуется за счет отчислений от прибыли в размерах, установленных уставом или учредительными документами предприятия. Средства используются на покрытие балансового убытка предприятия за отчетный год и на другие цели, предусмотренные законодательством.

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) - в этом разделе отчета отражаются суммы, повлиявшие на изменение уставного, добавочного, резервного капитала и на величину нераспределенной прибыли (непокрытого убытка) организации.

В разделе резервы отражаются суммы резервов, созданных организацией.

Вывод: в целом предприятие является финансово-независимым, т.к. баланс является положительным. Собственный капитал – главный источник формирования имущества, имеет тенденцию к росту.

Оценка финансовой устойчивости предприятия.

Финансовая устойчивость предприятия является одной из ключевых характеристик финансового состояния, представляя собой наиболее емкий, концентрированный показатель, отражающий степень безопасности вложения средств в это предприятие.

Изучение финансовой устойчивости позволяет оценить возможность организации обеспечивать бесперебойный процесс финансово-хозяйственной деятельности.

Она характеризует структуру активов, их обеспеченность источниками формирования и независимость от внешних факторов.

Для оценки финансовой устойчивости рассчитываются абсолютные и относительные показатели финансовой устойчивости:

Абсолютные показатели финансовой устойчивости:

Анализ строится на выявлении достаточности (излишка или недостатка) для формирования запасов и затрат предприятия. То есть выявляются соотношения между отдельными видами активов и источников их покрытия в пассиве баланса. ^[8]

Абсолютные показатели финансовой устойчивости ООО «Советская звезда» за 2016-2018 г.г.

(Таблица 1.3)

Выделяют 4 типа финансовой устойчивости:

- абсолютная финансовая устойчивость: СОС>Зп, СДИ>Зп, ОИ>Зп;

- нормальную финансовую устойчивость: СОС<Зп, СДИ>Зп, ОИ>Зп;

- неустойчивое финансовое состояние: СОС<Зп, СДИ<Зп, ОИ>Зп;

- кризисное финансовое состояние: СОС<Зп, СДИ<Зп, ОИ<Зп;

Предкризисное состояние характеризуется полной зависимостью от заемных источников финансирования. Собственного капитала и долго- и краткосрочных кредитов и займов не хватает для финансирования материальных оборотных средств, т.е. пополнение запасов идет за счет средств, образующихся в результате замедления погашения кредиторской задолженности.

Относительные показатели финансовой устойчивости являются обобщающими показателями финансовой устойчивости.

Ликвидность предприятия, достаточность капитала и оборотных средств

(тыс. руб.)

(Таблица 1.4)

Проанализировав полученные результаты, можно сделать вывод о том, что предприятии находится в состоянии из кризиса.

Оценка ликвидности и платежеспособности ООО «Советская звезда».

Оценка платежеспособности осуществляется на основе характеристики ликвидности текущих активов, т.е. времени, необходимого для превращения их в денежную наличность. Под ликвидностью организации понимается ее способность покрывать свои обязательства активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. Ликвидность означает безусловную платежеспособность организации и предполагает постоянное равенство между ее активами и обязательствами одновременно по двум параметрам:

· по общей сумме;

· по срокам превращения в деньги (активы) и срокам погашения (обязательства).

Анализ ликвидности организации проводится по балансу и заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени ликвидности и расположенных в порядке убывания, с обязательствами по пассиву, расположенными в порядке возрастания срока погашения.

Первая группа (А₁) включает в себя абсолютно ликвидные активы, такие, как денежная средства и краткосрочные финансовые вложения.

Ко второй группе (А₂) относятся быстро реализуемые активы: дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течении года. Ликвидность этой группы оборотных активов зависит от своевременности отгрузки продукции, оформления банковских документов, скорости платежного документооборота в банках, от спроса на продукцию, ее конкурентоспособности, платежеспособности покупателей, форм расчетов и др.

Третья группа (А₃) - это медленно реализуемые активы (запасы, затраты (НДС), долгосрочная дебиторская задолженность, прочие оборотные активы). Значительно больший срок понадобится для превращения их в денежную наличность.

Четвертая группа (А₄) — это труднореализуемые активы, куда входят внеоборотные активы.

Соответственно, на четыре группы разбиваются и обязательства предприятия:

П₁ — наиболее срочные обязательства, которые должны быть погашены в течение месяца (кредиторская задолженность и кредиты банка, сроки возврата которых наступили, просроченные платежи);

П₂ — займы и кредиты, прочие краткосрочные пассивы, задолженность участникам учредителям по выплате дохода;

П₃ — долгосрочные кредиты банка и займы;

П₄ — собственный (акционерный) капитал, находящийся постоянно в распоряжении предприятия.

Баланс считается абсолютно ликвидным, если:

А₁³ П₁; А₂ ³ П₂; А₃ ³ П₃; А₄£ П₄,

Изучение соотношений этих групп активов и пассивов за несколько периодов позволит установить тенденции изменения в структуре баланса и его ликвидности.

Показатели ликвидности ООО «Советская звезда»

Абсолютные показатели ликвидности.

(Таблица 1.5)