Файл: Развитие подходов к оценке финансовой устойчивости банков Банка России (Теоретические аспекты оценки финансовой устойчивости коммерческого банка.).pdf

Введение

Состояние современной российской экономики, основу которой составляют различные предприятия малого и среднего бизнеса, во многом зависит от надежности и устойчивости банковской системы. Банковские учреждения, играя роль финансовых посредников, обеспечивающих функционирование в экономике процесса «сбережения – инвестиции», с одной стороны, привлекают во вклады временно свободные денежные средства физических и юридических лиц под определенный процент, тем самым, сохраняя покупательную способность клиентских денег, а с другой – предоставляют данные средства организациям и гражданам, имеющим определенные инвестиционные потребности либо нуждающимся в дополнительных финансовых ресурсах, на условиях срочности, возвратности, платности.

За последние 10 лет в России прекратили свою деятельность более шестисот пятидесяти банков, несмотря на высокие показатели их финансовой устойчивости, а фонд Агентства по страхованию вкладов был исчерпан. Потеряли денежные средства множество компаний, обсуживавшихся в лишившихся лицензии кредитных организациях. В связи с этим появляется вопрос о целесообразности методик оценки финансовой устойчивости банков, что определяет актуальность научных работ в этой области.

Объект исследования – банки, осуществляющие и осуществлявшие свою деятельность в России, предмет исследования – их финансовая устойчивость. Цель работы заключается в обосновании механизмов предупреждения финансовой неустойчивости банков. Для достижения представленной выше цели были поставлены следующие задачи:

• изучить содержание финансовой устойчивости и факторы, влияющие на нее;
• рассмотреть российские и зарубежные методики оценки финансовой устойчивости;
• проанализировать причины отзыва лицензий у российских банков;
• провести анализ инструментов урегулирования проблемной задолженности.

Глава 1: Теоретические аспекты оценки финансовой устойчивости банков;

1. 1 Сущность понятия «финансовая устойчивость банка»

---

Понятие «финансовая устойчивость» впервые появилось в середине XIX в. в работах по бухгалтерскому учету, однако до сих пор не существует единого понимания финансовой устойчивости как в научной литературе, так в нормативно-правовых актах.

В зарубежных статьях вообще не существует такого термина, как финансовая устойчивость. Наиболее близким переводом является financial stability (стабильность) или soundness (надежность), однако они обычно являются характеристикой банковской системы. Англоязычная литература, касающаяся оценки деятельности отдельных банков, обычно посвящена предсказанию и предупреждению несостоятельности (failure) или банкротства

(distress).

Базельский Комитет^[1] использует в своих работах понятие «слабых банков» (weak banks). Это банки, чья ликвидность и платежеспособность была или будет нарушена, если не произойдет существенного снижения рисков или улучшения в системе управления и контроля рисков, качества управления, бизнес-модели, источников финансирования.

В русскоязычных источниках возникает «терминологическая путаница» из-за российских нормативно-правовых актов. Так, в федеральном законе «О банках и банковской деятельности»^[2] упоминается финансовая стабильность банковской системы и финансовая надежность кредитной организации, а указания Центрального Банка №3277-У3^[3] и №4336-У4 ^[4]содержат информацию об оценке экономического положения и финансовой устойчивости. О тождественности всех этих понятий ведется дискуссия в научных кругах.

В. В. Иванов^[5] считает платежеспособность и устойчивость лишь характеристиками надежности банка, а между финансовой устойчивостью и стабильностью кредитной организации ставит знак равенства в средне - и долгосрочной перспективе.

Есть и сторонники равенства всех трех понятий – финансовой стабильности, устойчивости и надежности банка. Так, Е.Б. Герасимова утверждает, что они все означают «состояние устойчивого развития, а не стагнации», т.е. «качественного состояния равновесия в движении, при котором реализуется достижение и укрепление надежности, постоянства, доверия в плане неподверженности разрушению»^[6].

Однако большинство исследователей сходятся во мнении, что понятие «финансовой устойчивости» более фундаментально, оно первично по отношению к надежности. Нам также кажется эта точка зрения более обоснованной.

---

Надежность банка – это только способность к выполнению взятых на себя обязательств, в то время как финансовая устойчивость кредитной организации – показатель, который включает в себя стабильность и надежность функционирования системы, основанной на улучшении деятельности банка в условиях динамичного развития банковской системы в целом. Устойчивым может быть лишь надежный банк, тогда как надежный банк не всегда является устойчивым.

Различие между стабильностью и устойчивостью банка состоит в динамике. Стабильность – это в некотором роде постоянство, а устойчивость обычно рассматривается в разрезе позитивного движения, выражающего улучшение, прогресс. По мнению М. А. Бобрик, устойчивость кредитной организации – это следствие стабильности, т.е. финансовая устойчивость достигается на основе финансовой стабильности^[7].

По нашему мнению, наиболее интересна статья И. И. Можановой и О. А. Антонюк^[8], где все дефиниции финансовой устойчивости кредитной организации делятся на три подхода – результативный, ресурсный и защитный. Согласно первому подходу, в определениях акцентируется внимание на положительном финансовом результате деятельности кредитной

организации (росте прибыли и капитала), а также развитии и расширении деятельности банка. Ресурсный подход опирается на обладание кредитной организацией достаточным объемом финансовых ресурсов для ведения нормальной деятельности. В соответствии с последним подходом, ключевая характеристика финансовой устойчивости – способность противостоять негативным факторам внутренней и внешней среды, восстанавливаться после кризисов.

Под финансово устойчивым банком мы будем понимать банк, который эффективно формирует и использует финансовые ресурсы, ориентирован на развитие и совершенствование продуктов и услуг, а также может осуществлять свою деятельность в любой момент времени, адаптировавшись к внешним негативным факторам с помощью изменения внутренних

факторов.

• 1. «Методики оценки финансовой устойчивости банков»

Своеобразной классикой оценки финансовой устойчивости банка является система CAMEL^[9], разработанная в 1978 г. в США, где каждая буква аббревиатуры означает критерий, по которому анализируется деятельность банка. Так, «С» (capital adequacy) относится к группе показателей капитала кредитной организации, «А» (asset quality) - совокупности коэффциентов качества её активов, «M» (management) - качества управления банком, «Е»

---

(earnings) - рентабельности компании, и наконец, «L» (liquidity) - ликвидности банка. А с 1997 г. в систему был добавлен новый элемент – «S» (sensitivity to risk), или чувствительность к рыночным рискам.

После расчёта всех коэффициентов и исследования необходимых аспектов деятельности банка каждой группе показателей присваивается оценка по пятибалльной шкале (от 1- «хорошо» до 5-«неудовлетворительно»). Результатом применения методики является расчет рейтинга всех банков как средневзвешенного оценок групп показателей и их распределение по классификационным группам от самых устойчивых до неустойчивых.

Среди европейских стран рейтинговые системы на основе американской CAMELS применяются в Австрии, Хорватии, Чехии, Румынии^[10]. Последняя включает в себя еще и анализ акционеров банка (CAAMPL)^[11]. Все они проводятся, как и первая, на основе данных выездной проверки.

Российские методики, содержащиеся в Указании Банка России от 11.06.2014 №3277-У "О методиках оценки финансовой устойчивости банка в целях признания ее достаточной для участия в системе страхования вкладов" и Указании Банка России от 03.04.2017 №4336-У "Об оценке экономического положения банков" также представляют собой адаптацию рейтинговой системы CAMELS.

Если банк попал в первую классификационную группу, то это означает, что в его деятельности не выявлены текущие трудности. Ко второй группе относятся кредитные организации, в деятельности которых выявлены узкие места, которые в случае их не устранения могут привести к возникновению проблем в течение года. Третья группа включает банки, изъяны в деятельности которых могут привести к опасности для вкладчиков и кредиторов через год, а нарушения в деятельности банков, включенных в 4 группу, уже создали такую угрозу. К последней группе относятся банки, которые могут прекратить свою деятельность в ближайшем будущем, если не будут приняты меры органами управления или собственниками.

Но вернемся к международному опыту оценки финансовой устойчивости кредитных организаций. Кроме вышеперечисленных рейтинговой системы CAMELS и ее страховых вариаций существуют и другие методики определения вероятности банкротства финансовых институтов на основе рейтинговая. Наиболее известными из них являются итальянская «PATROL»^[12] и французская «ORAP»^[13]. Они также построены на принципах присвоения рейтинга группам показателей и определения совокупного рейтинга банка, устанавливают несколько отличные от CAMEL показатели, способы их расчета и анализа.

---

PATROL – акроним, составленный из слов PATrimonio (капитал), доходность (Redditività), кредитный риск (Rischiosità), качество управления (Organizzazione), и ликвидность (Liquidità)^[14]. Согласно итальянской методике, достаточность капитала оценивается путем деления собственных средств банка капитал, взвешенный на кредитный и рыночный риски. Рентабельность представляет собой отношение финансовых результаты за вычетом

разовых к капиталу, очищенному от плохих долгов. Также учитывается процентная маржа. Качество кредитов анализируется на основе полученных из центрального реестра данных, скорректированных на плохие долги, и индивидуального индекса концентрации кредитов. Качество управления оценивается на основе доступной аналитику информации: опубликованной, полученной на совещаниях с менеджментом банками, и результатов проверки на месте.

Особый интерес в PATROL представляет оценка ликвидности, которая анализируется после установления дисбалансов средств по срочности и моделирования ситуаций появления экзогенных шоков в течение 1 года. Также моделируются два стресс-сценария, которые включают внезапный отток клиентов и межбанковских депозитов и увеличение доли использованных кредитных линий от имени заемщиков, чтобы увидеть, как банк будет действовать в неблагоприятных условиях^[15].

ORAP включает в себя 14 компонентов, среди которых обязательные нормативы (например, достаточность капитала и ликвидность), показатели качества активов (доля плохие долги и объем резервов под них), показатели рыночного риска, показатели рентабельности (ROA, операционная прибыль) и показатели оценки менеджмента (акционеров, руководства и внутреннего контроля)^[16].

Кроме рейтинговая, выделяют также статистические модели, комплексные системы оценки и традиционные методы анализа подверженности банка банкротству.

Традиционные методы представляют собой вертикальный, горизонтальный анализ финансовой отчетности, а также сравнительный коэффициентный анализ по сопоставимым банкам^[17]. Для поддержки таких исследований создаются специальные информационные системы, автоматизирующие расчет необходимых показателей, например немецкая BAKIS (BAKred Information System), и французская SIGAL (Systems d'lnformation de I'Inspecrion Générale).

Таким образом, международный и российский опыт оценки финансовой устойчивости достаточно обширен: существует, по меньшей мере, 40 различных методик и моделей определения подверженности банка риску банкротства, основанных на рейтингах, коэффициентном анализе, комплексной оценке банковских рисков и статистических методах. Такое разнообразие способов оценки и показателей финансовой устойчивости может лишь говорить о сложности анализа и непредсказуемости состояния банка в будущем, поскольку все методики оценки предполагают анализ прошлых данных лишь в один момент времени.

---