Файл: Анализ денежных средств (на примере «НЭК»).pdf

- предосторожность — деятельность предприятия не носит жестко предопределенного характера, поэтому денежные средства необходимы для выполнения непредвиденных платежей;

- спекулятивность — денежные средства необходимы по спекулятивным соображениям, поскольку постоянно существует ненулевая вероятность того, что неожиданно представится возможность выгодного инвестирования.

Вместе с тем омертвление финансовых ресурсов в виде денежных средств связано с определенными потерями — с некоторой долей условности их величину можно оценить размером упущенной выгоды от участия в каком-либо доступном инвестиционном проекте. Поэтому любое предприятие должно учитывать два взаимно исключающих обстоятельства: поддержание текущей платежеспособности и получение дополнительной прибыли от инвестирования свободных денежных средств. Таким образом, одной из основных задач управления денежными ресурсами является оптимизация их среднего текущего остатка.

1.2. Организационно – экономическая характеристика

ООО «НЭК»

Общество с ограниченной ответственностью «НЭК», именуемое в дальнейшем «Общество», создано в соответствии с Гражданским Кодексом Российской Федерации и Федеральным законом Российской Федерации «Об обществах с ограниченной ответственностью».

Общество является юридическим лицом и строит свою деятельность на основании Устава и действующего законодательства Российской Федерации. Учредителями Общества являются Физические лица. Полное фирменное наименование Общества на русском языке: Общество с ограниченной ответственностью «НЭК», сокращенное наименование: ООО «НЭК».

Общество вправе в установленном порядке открывать банковские счета на территории Российской Федерации и за ее пределами. Общество имеет круглую печать, содержащую его полное фирменное наименование на русском языке и указание на его место нахождения. Общество имеет штампы и бланки со своим наименованием.

Общество является собственником принадлежащего ему имущества и денежных средств и отвечает по своим обязательствам собственным имуществом. Участники имеют предусмотренные законом и учредительными документами Общества обязательственные права по отношению к Обществу. Участники не отвечают по обязательствам Общества и несут риск убытков, связанных с деятельностью Общества в пределах стоимости внесенных ими вкладов. Принятие новых Участников в состав Общества осуществляется по решению Общего собрания Участников.

ООО «НЭК» является коммерческой организацией, основной целью которой является извлечение прибыли. Для достижения указанной цели Общество вправе осуществлять следующие виды деятельности:

• водоснабжение;
• пропуск сточных вод;
• теплоснабжение;
• организация ремонта и обслуживание санитарно-технических систем жилищного фонда;
• организация расчетов с квартиросъемщиками за коммунальные и прочие услуги;
• организация и эксплуатация наружных электрических и кабельных линий, относящихся к жилищному фонду;
• ремонтно-строительные работы.

Для выполнения своей деятельности предприятие располагает квалифицированными кадрами, складскими помещениями, автотранспортом, компьютерным оборудованием.

ООО «НЭК» самостоятельно распоряжается результатами производственной деятельности, выпускаемой продукцией (кроме случаев, установленных законодательными актами Российской Федерации), полученной чистой прибылью, оставшееся в распоряжении предприятия после уплаты установленных законодательством РФ налогов и других обязательных платежей и перечисления в местный бюджет части прибыли.

Сотрудники ООО «НЭК» строят свои отношения с другими организациями и гражданами во всех сферах деятельности на основе договоров, соглашений, контрактов. Устанавливают цены и тарифы на все виды производимых работ, услуг, выпускаемую и реализуемую продукцию в соответствии с нормативными правовыми актами Российской Федерации. Предприятие возглавляет директор.

Взаимоотношения работников и директора, возникают на основе трудовых договоров (контрактов). Организационная структура предприятия представлена на рис. 3., где отображено наглядно руководство ООО «НЭК». В среднем за 2016 год численность предприятия составила 394 человека, включая руководящий состав. Такой большой штат обусловлен тем, что у предприятия большой перечень предоставляемых услуг.

Директор

Юридический отдел

Главный бухгалтер

Планово-экономический отдел

Главный инженер

Заместитель директора

Бухгалтерия

Отдел снабжения

Производственный отдел

Тепловой участок

Водоканализационный участок

Рис. 2. Организационная структура ООО «НЭК»

Так, например, за 2017 год объем выполненных работ и оказанных услуг составил примерно 91 миллион рублей. Сбор денежных средств за коммунальные услуги доведен до 85 процентов. Численность злостных неплательщиков снижается. Население осознает, что вода и тепло – это не бесплатное приложение к жилью. Если говорить о тарифах, то они повышаются ежегодно, с доведением сумм платежей потребителями до ста процентов.

Таблица 1.1

Основные финансовые показатели ООО «НЭК»

Как видно из показателей таб. 1.1 основные статьи доходов либо уменьшили свои значения, либо увеличились незначительно, так например темп прироста выручки составил 37,3 % к 2016г. (88 % к 2015г.), который увеличился за счет повышения тарифов на отпускаемые коммунальные услуги, рост внереализационных доходов составил 47,7 % к 2016 г. (28,5 % к 2015г.), остальные виды доходов уменьшились. Все показатели расходов предприятия увеличили свои значения и отрицательно сказались на показателе чистой прибыли (убытка).

Остановимся подробней на одном из важнейших показателей финансовой деятельности предприятия – прибыли. Прибыль является денежным выражением стоимости прибавочного продукта, созданного производственным трудом работников предприятия. Представляя собой конечный финансовый результат, прибыль является основным показателем в системе целей предприятия. Наиболее полные сведения о прибыли и ее компонентах приведены в форме №2 «Отчет о прибылях и убытках».

Следующим по важности показателем следует рассмотреть оборотные средства предприятия. Оборотные средства – денежные средства, авансированные в оборотные производственные фонды и фонды обращения. Рациональное и эффективное управление оборотными средствами предотвращает их необоснованный рост.

Таблица 1.2

Показатели эффективного управления оборотными средствами

Данные таб. 1.2 говорят об эффективном использовании оборотного капитала предприятия, в частности: коэффициент оборачиваемости увеличился на 15,3 % к значению 2016г. и на 19,4 % к 2015г.; коэффициент загрузки оборотных средств уменьшился, в связи с увеличением оборачиваемости; период одного оборота сократился на 58,6 дней к 2015г., и на 37,5 дней к 2016г., что доказывает правильное направление в использовании оборотных средств на данном предприятии.

Анализируя платежеспособность ООО «НЭК» необходимо сосредоточить внимание на статьях, характеризующих наличие денег в кассе и на расчётном счёте в банке, т.к. эти денежные ресурсы более мобильны и могут быть включены в финансово-хозяйственную деятельность в любой момент.

Таблица 1.3

Оценка платежеспособности

Таблица 1.4

Показатели ликвидности ООО «НЭК»

Рассчитанные показатели ликвидности свидетельствуют о критическом положении. На конец 2017 года все показатели ниже рекомендуемых критериев, а по сравнению с прошлыми периодами они еще и уменьшились. Предприятие не имеет денежных средств для оплаты краткосрочных обязательств.

Финансовое состояние проявляется в платежеспособности предприятия, в способности вовремя удовлетворять платежные требования поставщиков материалов в соответствии с хозяйственными договорами, возвращать кредиты, выплачивать заработную плату, вносить платежи в бюджет. Под финансовой устойчивостью понимается такое состояние предприятия, при котором платежеспособность постоянна во времени, а соотношение собственного и заемного капитала обеспечивает эту платежеспособность. Для изучения финансового состояния ООО «НЭК» необходимо рассмотреть коэффициенты финансовой устойчивости.

Таблица 1.5

Показатели финансовой устойчивости

Данные таб. 1.5 свидетельствуют о том, что все коэффициенты не соответствуют нормативным значениям (за исключением коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами). Основанием для признания структуры баланса неудовлетворительным, а предприятие с низкой платежной способностью является либо коэффициент текущей ликвидности (покрытия) меньше 2, либо коэффициент восстановления (утраты) платежеспособности меньше 1.

В анализируемом периоде ООО «НЭК» имеет коэффициент покрытия равный -0,11 (0,31 – 0,42), коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами равный 0,08 (к 2015г.=1,13). При значении коэффициента восстановления (утраты) платежеспособности менее 1 можно говорить об отсутствии у предприятия реальной возможности восстановить платежеспособность в ближайшее время. На конец отчетного периода коэффициент еще уменьшился, т.е. его платежеспособность практически утрачена. При этом наблюдается взаимосвязь между коэффициентом финансовой устойчивости и коэффициентом обеспеченности собственными оборотными средствами, говорящая о том, что предприятие пополняет материально-сырьевую базу за счет несвоевременной и неполной уплаты налогов, увеличивая кредиторскую задолженность по данной статье. Данные баланса свидетельствуют об отсутствии прибыли, поэтому коэффициенты рентабельности сосчитать нет возможности. Это значит, что собственный капитал используется неэффективно.