Файл: Понятие и задачи комплексного анализа(Содержание и задачи комплексного анализа предприятия).pdf

В динамике же наблюдается ухудшение финансовой устойчивости, обусловленное увеличением недостатка собственных оборотных средств и долгосрочных кредитов для обеспечения запасов, что связано с их увеличением.

Дополняет анализ финансового положения предприятия расчет относительных коэффициентов финансовой устойчивости ИП Молочаев за 2014 – 2016 гг. (табл. 5).

Таблица 5

Относительные показатели финансовой устойчивости ИП Молочаев за 2014 – 2017 гг.

В целом за период с 2014 по 2016 годы относительные показатели финансовой устойчивости ИП Молочаев, определенные в таблице, характеризуют предприятие как финансово неустойчивое. Наблюдается отрицательная динамика практически по всем основным коэффициентам.

Коэффициент автономии на 9 мес. 2017 г. не соответствует рекомендуемому значению и составляет 0,1, таким образом, собственный капитал занимает лишь 10% от всех источников финансирования активов предприятия. Основной причиной этого является убыточной деятельности организации, что в целом обусловлено сложившийся финансовой ситуацией в мире.

Коэффициент соотношения заемных и собственных средств за период увеличился практически на 1,7 пунктов и в 2016 году величина заемных средств превысила собственный капитал более чем в 3,5 раз, а уже по состоянию на 9 мес. 2017 г. заемный капитал более чем в 9 раз превышает собственный. Данный факт обусловлен значительным ростом краткосрочных и долгосрочных обязательств, необходимых для производства.

Коэффициент финансовой устойчивости я за период исследования увеличивался и по состоянию на 9 мес. 2017 г. находится в пределах рекомендуемого значения, что связано в первую очередь с ростом долгосрочных обязательств.

Коэффициент финансовой напряженности меньше 50%, это значит, что производство ИП Молочаев может в дальнейшем развиваться без особых препятствий. Однако, в динамике отмечен рост за счет увеличения долгосрочных обязательств.

Коэффициент маневренности собственного капитала по состоянию на 9 мес. 2017 г. отрицательный, таким образом, у предприятия отсутствуют собственные оборотные средства, что было вызвано расширением основных фондов предприятия, необходимых для производства.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами и коэффициент обеспеченности материальных запасов собственными средствами на 9 мес. 2017 г. также является отрицательным.

Основной причиной ухудшения показателей в 2017 г. стало низкое значение собственного капитала, связанное с отрицательной величиной нераспределенной прибыли. Это обусловлено убыточностью деятельности предприятия за 9 месяцев 2017 г. и одновременным ростом заемного капитала, направленного на производство.

Таким образом, ИП Молочаев в настоящее время является неустойчивым предприятием. Однако, данный факт объясняется спецификой деятельности предприятия, у которого величина внеоборотных активов занимает значительную долю в собственном капитале предприятия. Важным отрицательным моментом является значительная доля и рост заемного капитала.

Коэффициент оборачиваемости капитала в 2016 году по сравнению с 2008 годов уменьшается, что говорит о замедлении оборачиваемости капитала. Данный показатель достаточно мал. Капитал за год не совершает даже одного оборота.

Коэффициент оборачиваемости мобильных средств так же уменьшается в 2009 году, что свидетельствует о замедлении оборачиваемости оборотных средств. Он так же не достигает даже одного оборота.

Коэффициент оборачиваемости запасов уменьшается в 2016 году и совершает всего около 1 оборота за год. Такая же тенденция у коэффициента оборачиваемости готовой продукции, который составляет в 2016 году примерно 8 оборотов.

Оборачиваемость дебиторской задолженности замедлилась за период, так же как и кредиторской. Это говорит о том, что ИП «Молочаев» стала медленнее рассчитываться по своим долгам, а также дебиторы погашать задолженность перед предприятием стали медленнее. Дебиторская и кредиторская задолженности оборачиваются практически одинаково.

Собственный капитал предприятия стал оборачиваться медленнее и совершает за примерно 2,5 оборота. В целом можно отметить, что за период деловая активность предприятия ухудшилась, особенно оборачиваемости готовой продукции. Показатели оборачиваемости достаточно низкие, особенно оборачиваемости капитала, мобильных средств, запасов.

Уменьшение коэффициентов оборачиваемости связано со снижением выручки от реализации за рассматриваемый период, что обусловлено экономической ситуацией в мире.

2.3 Оценка экономического потенциала предприятия

В первую очередь необходимо провести анализ имущества организации и источников его формирования.

Анализ динамики и структуры имущества предприятия представлен в таблице Г.1. За исследуемый период имущество ИП Молочаев увеличилось почти на 69%, что в абсолютных показателях составило почти 2,4 млн. руб. В структуре активов ИП Молочаев по состоянию на конец 2016 года наибольший удельный вес (более 80%) составляют оборотные активы, которые представлены запасами, налогом на добавленную стоимость, долгосрочной и краткосрочной дебиторской задолженностями, денежными средствами и их эквивалентами, и прочими оборотными активами.

За 2014 – 2016 год оборотные активы увеличились примерно на 85%. Наибольшую долю в структуре активов в конце 2016 года составляют запасы – 55,14%. Это объясняется спецификой деятельности предприятия, которая занимается производственной деятельностью и постоянно нуждается в обеспечении необходимыми для ее осуществления запасами. Увеличение оборотных активов в основном обусловлено ростом запасов почти в 2 раза. Это, в свою очередь, связано с тем, что предприятие за рассматриваемый период увеличило запасы готовой продукции (почти на 86%) и увеличило затраты в незавершенном производстве (примерно в 2,5 раз). В то же время, за рассматриваемый период увеличились затраты на сырье и материалы (на 56%), а также расходы будущих периодов (примерно в 5 раз).

Все это свидетельствует о том, что ИП «Молочаев» за рассматриваемый период наращивала объемы производства, однако, реализовать полностью продукцию не смогла, что связано с разразившимся финансовым.

В 2016 году по сравнению с 2014 годом происходит рост краткосрочной дебиторской задолженности (примерно на 55%). Это связано с отсрочкой платежей ООО «Гигант».

Рост денежных средств за период с 2014 по 2016 годы составил почти 20%, однако существенного влияния на изменение активов не оказал, так как их удельный вес составляет примерно 3% по состоянию на конец 2016 года. Рост денежных средств связан вызван с продажей краткосрочных ценных бумаг и поступлением средств за оплату продукции от ОАО «НПК «Иркут».

Внеоборотные активы за период увеличились на 16% (примерно 133 тыс. руб.). Данный рост был вызван увеличением стоимости основных средств (примерно 6%), а также появлением отложенных налоговых активов, удельный вес которых на конец 2016 года составил примерно 1,5% (99 тыс. руб.). Рост основных средств связан с закупкой оборудования, необходимого для производства кондитерских изделий.

Отложенные налоговые активы возникают тогда, когда прибыль в бухгалтерском учете меньше, чем в учете налоговом, что может возникнуть из-за применения разных методов начисления амортизации в данных видах учета. то же время незавершенное строительство сократилось примерно на 7%, а так же существенно снизились долгосрочные финансовые вложения (почти на 95%). Основные средства в структуре активов составили почти 13% (примерно 753 тыс. руб.). За 9 месяцев 2017 г. существенных изменений в структуре активов не выявлено.

Заключение

Финансовое положение является важнейшей характеристикой деловой активности и надежности предприятия. Оно определяет конкурентоспособность предприятия и его потенциал в деловом сотрудничестве, являясь гарантом эффективной реализации экономических интересов всех участников хозяйственной деятельности, как самого предприятия, так и его партнеров. Устойчивое положение предприятия является результатом умелого, просчитанного управления всей совокупностью производственных и хозяйственных факторов, определяющих результаты деятельности предприятия.

Основной целью финансового анализа является оценка финансового положения и выявление возможностей эффективного функционирования предприятия. Главной задачей финансового анализа является эффективное управление финансовыми ресурсами предприятия. Выделяют следующие основные методы финансовго анализа: горизонтальный анализ; вертикальный анализ; трендовый анализ; метод финансовых коэффифиентов; сравнительный анализ; факторный анализ.

Проведенный в работе анализа финансового положения ИП Молочаев позволил сделать ряд выводов. За исследуемый период имущество ИП Молочаев уменьшилось всего 0,23%, что в абсолютных показателях составило 623 руб. В структуре пассивов ИП Молочаев на конец 2008 года наибольший удельный вес занимают собственные средства, которые представлены уставным, добавочным, резервным капиталами и нераспределенной прибылью. За рассматриваемый период собственный капитал увеличился почти на 9%.

Таким образом, анализ финансового положения организации показал, что организация развивается достаточно стабильно, однако, существует ряд негативных моментов:

− необеспечение запасов организации величиной собственных оборотных средств;

− низкая ликвидность организации;

− высокая величина дебиторской и кредиторской задолженностей.

При анализе рентабельности было выявлено, что у ИП Молочаев низкие показатели рентабельности и предприятие практически нерентабельно.

Для улучшения финансового положения ИП Молочаев необходимо проводить эффективную кредитную политику, в первую очередь в отношении дебиторов. Предложенные в работе рекомендации, на основании которых был составлен прогноз, позволили улучшить финансовые показатели и достичь прибыли в прогнозном периоде.

Список использованных источников

1. Аверина, О.И. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник / О.И. Аверина, В.В. Давыдова, Н.И. Лушенкова. - М.: КноРус, 2012. - 432 c.
2. Басовский, Л.Е. Экономический анализ (Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности): Учебное пособие / Л.Е. Басовский, А.М. Лунева, А.Л. Басовский. - М.: ИНФРА-М, 2015. - 222 c.
3. Басовский, Л.Е. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие / Л.Е. Басовский, Е.Н. Басовская. - М.: ИНФРА-М, 2012. - 366 c.
4. Власова, В.М. Сборник тестов по курсу "Комплексный экономический анализ хоз. деятельности": Учебное пособие / В.М. Власова. - М.: Финансы и статистика, 2017. - 176 c.
5. Волгин, Н.А. Комплексный экономический анализ деятельности управленческого персонала / Н.А. Волгин. - М.: КноРус, 2015. - 192 c.
6. Гогина, Г.Н. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности / Г.Н. Гогина, Е.В. Никифорова и др. - СПб.: Гиорд, 2016. - 192 c.
7. Гогина, Г.Н. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Уч.пос.для вузов / Г.Н. Гогина. - СПб.: ГИОРД, 192. - 2016 c.
8. Гогина, Г.Н. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие для вузов / Г.Н. Гогина и др. - СПб.: ГИОРД, 2016. - 192 c.
9. Гуц, А.К. Комплексный анализ и кибернетика: Учебное пособие / А.К. Гуц. - М.: ЛКИ, 2015. - 144 c.
10. Ендовицкий, Д.А. Комплексный экономический анализ деятельности управленческого персонала / Д.А. Ендовицкий. - М.: КноРус, 2015. - 192 c.
11. Жминько, С.И. Комплексный экономический анализ: Учебное пособие / С.И. Жминько, В.В. Шоль, А.В. Петух [и др.]. - М.: Форум, 2016. - 368 c.
12. Казакова, Н.А. Управленческий анализ: комплексный анализ и диагностика предпринимательской деятельности: Учебник / Н.А. Казакова. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013. - 261 c.
13. Кашкин, С.Ю. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности / С.Ю. Кашкин. - М.: КноРус, 2015. - 432 c.
14. Коробейников, Д.А. Сборник тестов по курсу "Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности": Учебное пособие / Д.А. Коробейников, О.М. Коробейникова; Под ред. С.Б. Коваленко. - М.: ФиС, 2015. - 176 c.
15. Косолапова, М.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности / М.В. Косолапова, В.А. Свободин. - М.: Дашков и К, 2015. - 248 c.
16. Косолапова, М.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник / М.В. Косолапова, В.А. Свободин. - М.: Дашков и К, 2016. - 248 c.
17. Кузнецов, С. Комплексный анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие / С. Кузнецов. - М.: Форум, 2012. - 464 c.
18. Кузнецов, С.И. Комплексный анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие / В.В. Плотникова, Л.К. Плотникова, С.И. Кузнецов . - М.: Форум, 2012. - 464 c.
19. Лунгу, К.Н. Сборник задач по высшей математике. 2 курс: С контрольными работами: Ряды и интегралы. Векторный и комплексный анализ. Дифференциальные уравнения. Теория вероятностей. Операционное исчисление / К.Н. Лунгу, В.П. Норин, Д.Т. Письменный; Под ред. С.Н.. - М.: Айрис-пресс, 2011. - 592 c.
20. Лысенко, Д.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник для вузов / Д.В. Лысенко. - М.: ИНФРА-М, 2012. - 320 c.
21. Лысенко, Д.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник для вузов / Д.В. Лысенко. - М.: ИНФРА-М, 2013. - 320 c.
22. Малюшкин, А.Б. Комплексный анализ текста. 5 кл. Рабочая тетрадь / А.Б. Малюшкин. - М.: ТЦ Сфера, 2014. - 96 c.