Файл: Анализ движения денежных средств. Структура движения денежных средств. Взаимосвязь чистой прибыли и движения денежных средств (Оценка и анализ денежных потоков ЗАО «ВБК»).pdf

Виды деятельности

Притоки денежных средств

Оттоки денежных средств

Текущая деятельность

поступления от реализации продукции (товаров, работ и услуг);

поступления от перепродажи товаров, полученных по бартерному обмену;

поступления от погашения дебиторской задолженности в отчетном периоде;

авансы, полученные от покупателей;

прочие поступления.

оплата счетов поставщиков и подрядчиков;

оплата труда работников;

оплата процентов по долговым обязательствам;

оплата налогов;

прочие платежи.

Инвестиционная деятельность

поступления от продажи основных средств и нематериальных активов;

поступления от продажи акций др. организаций;

поступления от дивидендов, проценты от долгосрочных финансовых вложений;

поступления от возврата предоставленных займов;

прочие поступления.

приобретение основных средств, нематериальных активов;

капитальные вложения;

долгосрочные финансовые вложения;

оплата долевого участия в строительстве объектов;

прочие платежи.

Финансовая деятельность

получение кредитов и займов;

поступления от эмиссии ценных бумаг;

денежные вклады собственников;

прочие поступления.

возврат кредитов, погашение займов;

выплата дивидендов;

погашение векселей и других ценных бумаг;

прочие платежи.

Наименование показателя

Способ расчета

Пояснения

1

2

3

Удельный объем денежного оборота на единицу активов

Показывает уровень генерирования денежных потоков в процессе хозяй-ственной деятельности компании

Удельный объем денеж-ного оборота на единицу реализуемой продукции

Показывает динамику общего объема денежного оборота по операционной деятельности компании

Длительность операционного цикла в днях

Продолжительность денежного оборота по операционной деятельности в днях

Длительность финансового цикла

Продолжительность цикла денежного оборота

Коэффициент участия операционной деятельности в формировании положительного ДП

Определяется отношением положительного денежного потока от операционной деятельности к общей сумме положительного денежного потока

Коэффициент участия инвестиционной деятельности в формировании отрицательного ДП

Определяется отношением отрицательного денежного потока от инвестиционной деятельности к общей сумме отрицательного денежного потока

Уровень качества ЧДП

Определяется соотношением чистой прибыли анализируемого периода (текущей) к чистому денежному потоку

Коэффициент достаточности ЧДП

В числителе чистый денежный поток. В знаменателе - сумма выплат основного долга по кредитам и займам, сумма прироста запасов ТМЦ в составе ОА, сумма выплаченных дивидендов

Коэффициент ликвидности денежного потока

Определяется соотношением валового положительного и отрицательного денежных потоков

Коэффициент эффективности денежного потока

Определяется соотношением чистого денежного потока к отрицательному.

Коэффициент реинвестирования ЧДП

В числителе разница межу чистым денежным потоком и выплаченными дивидендами. В знаменателе сумма прироста реальных инвестиций и долгосрочных финансовых инвестиций. Показатель позволяет судить об эффективности денежного потока