Файл: Формирование и использование финансовых ресурсов коммерческих организаций...pdf

Если фактическое значение рассчитываемых показателей не соответствует критериальным (нормальным), то проанализировать их можно в динамике.

Анализ финансового состояния хозяйствующего субъекта будет неполным без анализа его финансовой устойчивости. Излишек или недостаток источников средств для образования запасов и затрат представляет обобщающий показатель финансовой устойчивости. Он в форме разницы источников средств и запасов определяется. Общая сумма запасов (З) представлена по строке 1210 бухгалтерского баланса субъекта хозяйствования.

Показатели, которые характеризуют источники формирования запасов, представляют различные источники:

Наличие собственных оборотных средств:

СОС = IIIр – Iр, (2)

где, IIIр – III раздел баланса «Капитал и резервы»;

Iр – I раздел баланса «Внеоборотные активы»;

СОС – собственные оборотные средства;

или СОС = стр. 1300 – стр. 1100

1. Наличие собственных и долгосрочных заемных образования запасов или капитал функционирующий, рассчитывается по формуле:

КФ = IIIр + IVр + Iр или КФ = стр. 1300 + стр. 1400 –

- стр. 1100 (3)

где, КФ – функционирующий капитал;

IIIр – III раздел баланса «Капитал и резервы»;

IVр – IV раздел баланса «Долгосрочные обязательства»;

Iр – I раздел баланса «Внеоборотные активы».

1. Общая величина основных источников формирования запасов и затрат рассчитывается следующим образом:

ВИ = стр. 1300 + стр. 1400 + стр. 1500 – стр. 1100

или

ВИ = IIIр + IVр + КкЗ – Iр (4)

где, ВИ – величина источников;

КкЗ – краткосрочные кредиты и займы.

Показатели, которые выражают обеспеченность запасов источниками их формирования, соответствуют показателям, которые выражают наличие источников формирования запасов:

1. Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств (Фс):

Фс = СОС – З или Фс = стр. 1300 – стр. 1100 – стр. 1210 (5)

1. Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат (Фт):

Фт = КФ – З или Фт = стр. 1300 + стр. 1400 – стр. 1100 –

стр. 1210 (6)

3. Излишек (+) или недостаток (-) общей суммы основных источников для формирования запасов (Фо):

Фо = ВИ – З или Фо = стр. 1300+стр. 1400+стр.1500–стр. 1100 -

- стр. 1210 [9, с.224] (7)

Приведенные выше показатели делают возможным определение показателя типа финансовой ситуации (трехкомпонентного):

1, если Ф > 0;

S(Ф) = (8)

0, если Ф < 0.

Представленные выше показатели позволяют выделить четыре типа финансовых ситуаций [12, с.125]:

1. абсолютно устойчивое финансовое состояние хозяйствующего субъекта. Этот тип финансовой устойчивости соответствует следующим условиям:

Фс > 0 ; Фт > 0 ; Фо > 0 ;

т.е. трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации будет выглядеть так: S = { 1;1;1 }.

1. нормальная устойчивость финансового состояния субъекта хозяйствования, которая является гарантом его платежеспособности:

Фс < 0; Фт > 0; Фо > 0; т.е. S = {0; 1; 1}.

1. неустойчивое финансовое состояние субъекта хозяйствования, которое сопряжено с нарушением платежеспособности, однако при котором все еще существует возможность восстановления равновесия с помощью пополнения источников собственных средств из-за уменьшения дебиторской задолженности, более быстрой оборачиваемости запасов:

Фс < 0; Фт < 0; Фо >0; т.е. S {0; 0; 1}

1. кризисное финансовое состояние субъекта хозяйствования, при котором он находится на грани банкротства, так как в данной ситуации денежные средства, краткосрочные ценные бумаги и задолженность дебиторов не покрывают даже его задолженности кредиторам:

Фс < 0; Фт < 0; Фо < 0; т.е. S {0; 0; 0}.

В хозяйствующем субъекте финансовую устойчивость более полно характеризует и система относительных показателей - коэффициентов (табл. 1.2).

Таблица 1.2 - Коэффициенты финансовой устойчивости предприятия [8, с.51]

Продолжение таблицы 1.2

Все коэффициенты финансовой устойчивости также, как и показатели платежеспособности, сравниваются с критериальными (нормальными) значениями, при несоответствии которым происходит их сравнение в динамике.

Все выше изложенное позволяет сделать следующие выводы.

Финансовый менеджмент выступает э рационального управления процессом финансового обеспечения его хозяйственной деятельности, в которую, в свою очередь, включается движение финансовых ресурсов и формирование финансовых отношений, возникающих в результате данного движения.

В качестве основных методов управления финансами выступают: финансовое планирование и прогнозирования, автоматизация, финансовый контроль и т.п. Финансовое состояние субъекта хозяйствования характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, которые являются необходимыми рыночному субъекту для нормального функционирования, платежеспособностью и ликвидностью, а также финансовой устойчивостью.

2 Оценка финансового состояния ООО Агрофирма «Тукай»

2.1 Организационно-экономическая характеристика предприятия

ООО Агрофирма «Тукай» является агропромышленным предприятием. Главное направление деятельности его - сельское хозяйство: молочно-товарное производство, обработка земель и заготовка кормов.

ООО Агрофирма «Тукай» расположен по адресу: 422116, Республика Татарстан, Кукморский район, с. Каракаусь.

Структура ООО Агрофирма «Тукай» представлена на рисунке 2.1.

ООО Агрофирма «Тукай»

Производственный отдел

Подразделение животноводства

Подразделение растениеводства

Подразделение транспорта

Подразделение обслуживания оборудования

Финансовый отдел

Отдел маркетинга

Юридический отдел

Отдел логистики

Хозяйственный отдел

Рисунок 2.1 - Структура ООО Агрофирма «Тукай»

Самым большим отделом является производственный отдел, который и выполняет все основные функции предприятия по растениеводству и животноводству. Транспортный отдел и подразделение обслуживания оборудования способствуют доставке и выработке сырья, готовой продукции и т.д.

Все остальные отделы предприятия являются способствующими организации производственного процесса. Численность работников на 01.01.2015 г. составляет 239 чел.

Руководство текущей деятельностью ООО Агрофирма «Тукай» осуществляется единоличным исполнительным органом общества – генеральным директором. Права и обязанности единоличного исполнительного органа, осуществление руководства текущей деятельностью общества определяется Договором (контрактом) и Положением о единоличном исполнительном органе (генеральном директоре) общества.

Для обобщающей характеристики деятельности предприятия далее проведена обобщающая характеристика финансового состояния.

2.2 Общая оценка финансового состояния предприятия

Большое значение для оценки финансового состояния имеет вертикальный анализ актива и пассива баланса, который дает представление бухгалтерского баланса в виде относительных показателей структуры.

Целью вертикального анализа является определение удельных весов отдельных статей в итоге баланса и оценка их изменений. В таблице 2.1 представлен структурный баланс ООО Агрофирма «Тукай» по укрупненной номенклатуре статей. Исходя из данных таблицы 2.1, можно сделать следующие выводы. Доля оборотных активов уменьшилась в отчетном периоде на 3,12%, что свидетельствует о меньшем вложении средств в работающие активы в отчетном периоде и отрицательно характеризует структуру баланса.