Файл: Оборотные активы предприятия(Экономическая сущность и состав оборотных активов).pdf

Норматив потребности в оборотных средствах каждого предприятия определяют несколько основных показателей: 1) объем производства и реализации продукции; 2) затраты на производство, хранение и реализацию продукции; 3) нормы запаса оборотных средств (нормы оборотных средств) по отдельным видам товарно-материальных ценностей и затрат, выраженные в днях.

Общая формула расчета норматива отдельного элемента оборотных средств выглядит следующим образом:

где – норматив собственных оборотных средств по конкретному элементу;

– норма оборотных средств по конкретному элементу;

– оборот (расход, выпуск) по конкретному элементу за период;

– продолжительность периода в днях , однодневный расход данного элемента).

Однодневным расходом для отдельных элементов производственных запасов считается сумма затрат по соответствующей статье производства за квартал, деленная на 90.

Рассмотрим основные принципы нормирования важнейших элементов оборотных средств: а) сырья, основных материалов и покупных полуфабрикатов (в дальнейшем – материалов); б) незавершенного производства; в) готовой продукции.

Нормирование материалов. Норматив потребности в оборотных средствах на материалы определяется как произведение стоимости однодневного расхода и нормы оборотных средств в днях. Средняя норма оборотных средств на материалы в днях исчисляется в целом как средневзвешенная от норм запаса оборотных средств по отдельным видам материалов.

В норму оборотных средств в днях включается время:

а) нахождения материала в пути от оплаты счета до прибытия;

б) приемки, разгрузки, сортировки, складирования и лабораторного анализа;

в) подготовки к производству (например, естественная сушка и пр.);

г) пребывания в виде гарантийного (страхового запаса).

Расчет времени производится в соответствии с отраслевыми инструкциями с учетом конкретных условий данного предприятия.

Подсчет норм оборотных средств в днях для отдельных видов материалов производится по следующей форме (табл. 6):

Таблица 6

Наименование материалов	В пути от установленного срока оплаты счета до прибыли к покупателю	Приемка, разгрузка, сортировка, складирование	Подготовка к производству	Текущий складской запас	Гарантийный запас (50% текущего запаса)	Итого норма оборотных средств
А	3,2	1	3	20	10	37,2
Б	1	1	-	7	-	9
В	4	2	2	30	15	53

---

Допустим, что плановый расход в соответствующем квартале составил по материалу А – 10 млн.сум., материалу Б – 2 млрд. сум., В – 6 млн.сум. Тогда средневзвешенная норма оборотных средств в целом по всем материалам составит

Однодневный расход материалов равен:

Норматив собственных оборотных средств определяется по вышеприведенной формуле:

200 тыс.сум. × 39 = 7,80 млн.сум.

Нормирование незавершенного производства. Для расчета норматива потребностей в оборотных средствах на незавершенное производство необходимо определить норму оборотных средств на производство товарной продукции. Норма оборотных средств определяется исходя из длительности производственного цикла и коэффициента нарастания затрат.

Длительность производственного цикла включает время:

а) непосредственного процесса обработки (технологический запас);

б) пролеживания обрабатываемых изделий у рабочих мест (транспортный запас);

в) пребывания обрабатываемых изделий между отдельными операциями и отдельными цехами вследствие различия ритмов работы оборудования и пр. (оборотный запас);

г) пребывания изделий при массовом производстве в виде запаса на случай перебоев (страховой запас).

Пусть имеются следующие данные для расчета продолжительности производственного цикла (табл. 7).

Таблица 7

Данные для расчета продолжительности производственного цикла

Наименование изделий или групп изделий	Период изготовления изделий (в днях)	Удельный вес изделий в общем объеме продукции по плановой себестоимости
А	30	0,40
Б	6	0,45
В	14	0,15

Средняя продолжительность производственного цикла в этом случае составит:

Кроме данных о продолжительности производственного цикла, необходимо знать степень готовности изделий. Ее отражает так называемый коэффициент нарастания затрат. На предприятиях, где затраты на обработку осуществляются равномерно, коэффициент нарастания затрат определяется по формуле

Где – коэффициент нарастания затрат;

---

– затраты, производимые единовременно в начале процесса производства;

– последующие затраты до окончания производства изделий.

Так, если затраты на квартал по плану составляют 46 млн.сум., в том числе единовременные – 24 млн.сум., а последующие – 22 млн.сум., то коэффициент нарастания затрат будет

Если равномерность наслаивания расходов отсутствует, то коэффициент нарастания затрат определяется по графику последовательности нарастания затрат по главным изделиям. В рассматриваемом примере норма оборотных средств по незавершенному производству (n), определяемая как произведение средней продолжительности производственного цикла в днях и коэффициента нарастания затрат, составит: n = 16,8 × 0, 76 = 12, 8 дня.

Норматив оборотных средств на незавершенное производство определяется как произведение стоимости однодневного расхода по смете затрат на производство товарной продукции и нормы оборотных средств. Если смета затрат по плану на квартал составляет 46 млн.сум., то однодневный расход – 511 тыс.сум., (46 000 : 90). В этом случае норматив на незавершенное производство () будет равен

= 511 тыс.сум. × 12,8 – 6541 тыс.сум.

Общая формула расчета норматива оборотных средств на незавершенное производство:

где С – затраты на производство валовой продукции;

Т – продолжительность периода (квартал, полугодие и т.д.);

– средняя продолжительность производственного цикла в днях;

– коэффициент нарастания затрат в незавершенном производстве.

Расчет норматива оборотных средств на незавершенное производство в отдельных отраслях промышленности может производиться и иными методами в зависимости от характера производства.

Нормирование готовой продукции. Норматив оборотных средств готовой продукции определяется как произведение однодневного оборота товарной продукции по производственной себестоимости и нормы оборотных средств. Последняя устанавливается в зависимости от времени, необходимого на подбор отдельных видов и марок изделий, на комплектование партий отгруженной продукции, на упаковку и транспортировку изделий со склада предприятий-поставщиков на станцию отправления, а также от времени погрузки.

---

Если выпуск товарной продукции за квартал по плану должен составить 54 млн.сум., а норма оборотных средств –7,7 дня, то норматив оборотных средств на готовую продукцию будет равен

(54 млн.сум. / 90) × 7,7 = 4620 тыс.сум.

Норматив по статье «Расходы будущих периодов» рассчитывается следующим образом:

,

где

- расходы будущих периодов на начало планируемого периода;

– расходы, осуществляемые в плановом периоде по смете;

– расходы, включаемые в себестоимость продукции в планируемом периоде.

где Р – однодневный выпуск готовой продукции по производственной себестоимости;

– норма запаса в днях, рассчитывается с учетом заключенных договоров поставки, сроков и условий поставки.

Для определения норматива используют среднесуточный расход нормируемых элементов в денежном выражении и устанавливают частные и совокупные нормативы. При этом вначале разрабатывают нормы запаса по каждому элементу нормируемых оборотных средств. Нормы устанавливаются в днях запаса и означают длительность периода, обеспечиваемого данным видом материальных ценностей.

Для характеристики оборотных средств в целом исчисляется общая норма оборотных средств в днях. Ее определяют как частное от деления общего норматива оборотных средств (сумма нормативов по отдельным элементам) на однодневный расход по смете затрат на производство.

Движение денежных средств предприятия отражается в форме № 4 «Отчет о денежных потоках». Чтобы определить будущую (плановую) потребность в денежных средствах, необходимо исходить из предполагаемого оборота денежных ресурсов в анализируемом периоде () и количества дней в нем (). Размер платежей () в единицу времени (день) выражается:

.

Если длительность всего оборота текущих активов – (), а время, в течение которого оборот покрывается кредиторской задолженностью – (), то время оборота, осуществляемое за счет собственных средств (), может быть выражено:

---

При этом потребность в собственном оборотном капитале () будет:

Можно сделать вывод, что для равномерного оборота средств и обеспечения расчетов собственный оборотный капитал должен так относиться к размеру кредиторской задолженности (), как время оборота собственного оборотного капитала () к времени оборота (погашения) кредиторской задолженности ():

или .

.

Таким образом, величина собственного капитала, привлекаемого в оборот, тем меньше, чем меньше период его оборота и больше участие в обороте кредиторской задолженности.

Норматив собственных оборотных средств означает плановый процент покрытия финансово-эксплуатационной потребности в оборотных активах за счет собственных средств. Остальная часть потребности в оборотных активах покрывается за счет заемных и дополнительно привлеченных источников.

Расчет и оценка величины собственных оборотных средств и чистых оборотных активов. Для характеристики источников формирования оборотных средств следует определить наличие собственных оборотных средств (), равное разности между величиной источников собственных средств (раздел I пассива баланса) плюс долгосрочные заемные средства (стр.490 раздела I пассива баланса, их можно считать приравненными к собственным средствам в данном периоде) и величиной внеоборотных активов (раздел I актива баланса):

,

где – итог раздела I пассива баланса;

– итог раздела II пассива баланса;

– итог раздела I актива баланса.

По данным бухгалтерского баланса , предприятие имеет собственные оборотные средства на начало года 462 (1927 + 0 – 1465) тыс.сум., а на конец года – 472 (2443 + 0 – 1971) тыс.сум., т.е. увеличение составило 10 тыс.сум.

Наиболее уточненной величиной собственных средств являются чистые оборотные активы. Показатель чистых оборотных активов исчисляется как разность между текущими оборотными активами и текущими пассивами.

---