Файл: Для достижения указанной цели, необходимо решить следующие задачи.docx
ВУЗ: Не указан
Категория: Не указан
Дисциплина: Не указана
Добавлен: 08.11.2023
Просмотров: 112
Скачиваний: 2
ВНИМАНИЕ! Если данный файл нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам.
В результате анализа финансовой устойчивости на предприятии АО «Тяжмаш» были выявлены проблемы, на основе которых предлагаются следующие решения (см. табл. 7).
Таблица 7
Проблемы финансовой устойчивости предприятия АО «Тяжмаш» и методы их решения
| Проблема | Описание | Решение |
| Высокая доля дебиторской задолженности в структуре баланса | Происходит увеличение дебиторской задолженности | Создание отдела по управлению дебиторской задолженности |
| Проблемы в управлении дебиторской задолженности | Существуют сложности в управлении дебиторской задолженности | Разработка методов управления дебиторской задолженностью |
| Увеличение дебиторской задолженности | | Внедрение спонтанного финансирования |
Меры, которые необходимо предпринять для повышения финансовой устойчивости предприятия будут сводиться к увеличению собственного капитала и уменьшению заёмного.
3. Пути повышения финансовой устойчивости на предприятии АО «Тяжмаш»
3.1. Комплекс мероприятий по повышению финансовой устойчивости на предприятии АО «Тяжмаш»
Финансовая устойчивость предприятия – один из основных принципов его функционирования. Определений этого понятия существует множество, как и методов, которые используются для оценки этого понятия.
Если больше пятидесяти процентов капитала фирмы покрывается средствами, которые необходимы для нормального функционирования на рынке этой компании, фирма считается финансово устойчивой. Без платёжеспособности невозможно стабильное существование бизнеса в постоянно меняющихся условиях рынка. То есть смело можно говорить о том, что такие сопряжённые понятия, как платёжеспособность и финансовая устойчивость предприятия отражают тенденцию к превалированию доходов над расходами для этой компании.
Но обуславливаются эти принципы предпринимательства не только доходами и расходами, результатами деятельности бизнеса, но и непрерывностью производственного процесса, рациональным использованием доступных ресурсов, успешностью реализации продукции – то есть стабильно положительным функционированием предприятия на всех этапах его деятельности.
Платёжеспособность – это возможность экономического субъекта своевременно рассчитываться по своим долгам: платить поставщикам, сотрудникам, при наличии сети продаж, оплачивать аренду, покрывать расходы на амортизацию и т. д. Можно выделить следующие показатели платёжеспособности предприятия: Компания имеет определённый запас финансов, которые она может использовать в любой момент финансовой деятельности без урона для производства. Компания не имеет долгов по кредитам и обязательным выплатам. Прибыль в конце периода, в котором производится оценка платёжеспособности, принадлежит компании, а не тратится на обязательные выплаты.
Вместе с тем, если компания признаётся неплатёжеспособной, в первую очередь следует установить, является ли проблема хронической (то есть финансовые проблемы возникают постоянно и, скорее всего, они закончатся банкротством предприятия) или же случайной (трудности возникли только в период оценки платёжеспособности компании и устранить их будет совсем нетрудно).
Поддержание платёжеспособности предприятия – одно из главных условий её финансовой устойчивости.
Следующий момент – кредитоспособность. Складывается оно из двух компонентов. Во-первых, кредитоспособное предприятие без проблем может получить необходимые ему кредиты. Во-вторых, получив эти средства (кстати говоря, по статистике, большинство компаний на территории России открываются именно на кредитные средства, а не на собственный капитал), предприятие выполняет все свои кредитные обязательства, регулярно выплачивая проценты. Обеспечить кредитоспособность может финансово-экономическая устойчивость предприятия: стабильная прибыль гарантирует регулярные необходимые выплаты, а следовательно, и хорошую кредитную историю.
Обеспечение финансовой устойчивости предприятия происходит и за счёт его рентабельности. Рентабельность – это оценка того, насколько компания полезна обществу и, следовательно, прибыльна своему владельцу. Поддержание рентабельности невозможно без тщательного планирования финансовой деятельности компании: даже самое стабильное предприятие, вложив деньги в товар, который потом не только не окупится, но и не принесёт прибыль, потерпит серьёзные убытки, которые негативно скажутся на его финансовой устойчивости. Именно поэтому необходимо постоянно анализировать рыночную ситуацию и направлять финансовые потоки в наиболее прибыльные отрасли производства.
Показатели финансовой устойчивости, как уже упоминалось выше, во многом зависят от специальных коэффициентов, по которым оценивается стабильность той или иной компании на рынке. Выделяются следующие коэффициенты: Концентрации – связан с вложением личных средств собственников предприятия. Чем больше было вложено персональных финансов, тем фирма устойчивее: нет необходимости оплачивать кредитные и займовые платежи, что позволяет существенно снизить зависимость устойчивости компании на рынке от её прибыли – если нет необходимости ежемесячно выплачивать фиксированную сумму, которая на начальных этапах может превысить прибыль, то вероятность банкротства гораздо меньше.
Финансовой независимости – связан с процентом не персональных средств в капитале компании. Естественно, чем он выше, тем больше кредитных и займовых обязательств висит на компании и тем больше вероятность невозможности их выполнения.
Большое количество кредитов на субъекте экономики негативно сказывается на его платёжеспособности – давать новые займы при непогашенных старых никто не будет. Поэтому большая доля заёмных средств в капитале – верный путь к банкротству. Долгосрочной финансовой независимости – связан со стоимостью активов предприятия, то есть средств, которые позволяет компании не зависеть от краткосрочных займов. Каждый из этих коэффициентов позволяет найти уязвимые места в финансовой политике компании. При своевременном их устранении компания может избежать огромнейших расходов, связанных с неправильным распределением финансовых потоков. Данные, полученные в результате вычисления коэффициентов, далее используются для определения типа финансовой устойчивости.
Мероприятия 1. Создание отдела по управлению дебиторской задолженности.
Одна из наиболее актуальных проблем для многих российских компаний - управление дебиторской задолженностью. АО «Тяжмаш» из-за отсутствия систематизированной работы с дебиторами столкнулась с неконтролируемым ростом дебиторской задолженности и снижением ликвидности.
Поэтому предлагается создание отдела по управлению дебиторской задолженностью.
Организационная структура создаваемого кредитного отдела для управления дебиторской задолженности представлена на рисунке 12.
Рис. 12. Организационная структура создаваемого отдела по управлению дебиторской задолженностью
Можно выделить в данном случае основные задачи создаваемого отдела:
юридическое сопровождение каких-либо сделок при любом расчете;
полная проверка дебиторов на начальном этапе;
оценка эффективности, учет и полный контроль дебиторской задолженности;
процесс взыскания просроченного долга;
демонстрация экономических отношений, которые возникли у государства с предприятиями;
претензионные работы по отношению к недисциплинированным дебиторам;
финансирование дебиторской задолженности.
Выделим следующие основные функции создаваемого отдела:
1. Организационная, суть, которой заключается в обеспечении выполнения запланированных задач и полного управления над ними.
2. Мотивирование, с помощью которого утверждается система мотивации для всех сотрудников, которые участвуют в процессе управления по дебиторской задолженности.
3. Контроль при погашении дебиторской задолженности.
4. Использование, где можно определить управленческие и финансовые цели управления.
5. Обратная связь и подробный анализ результатов расчета.
Мероприятия 2. Разработка методов управления дебиторской задолженностью.
Предлагаются следующие методы управления дебиторской задолженностью.
1. Анализ состояния дебиторской задолженности. Для управления дебиторской задолженностью первостепенным является организация управленческого учета, в части расчетов с контрагентами. На сегодняшний день на рынке существует множество компьютерных систем, позволяющих автоматизировать управленческий учет, в том числе учет дебиторской задолженности.
В финансовом анализе деятельности предлагается использовать немецкую программу «SAP».
ПО немецкого происхождения вмещает в себя большой спектр возможностей, среди которых: автоматизация бухгалтерии, торговых и складских операций, кадровый и финансовый учет. Оно даже предполагает работу с логистикой, поэтому и ценится настолько высоко. Обрабатывает система абсолютно разные данные, что объясняет ее сложную структуру.
2. Проверка контрагентов на этапе заключения договоров Проверка заключается в предъявлении к контрагенту со стороны АО «Тяжмаш» требований благонадежности. Контрагент должен предоставить согласие на поверку Отделу экономической безопасности АО «Тяжмаш».
3. Переговоры. Одним из методов досудебного взыскания является переговоры. Целью проведения переговоров является нахождение компромисса при возникновении разногласий между АО «Тяжмаш» и его дебиторами. Переговоры должны быть запротоколированы и иметь подписи участников переговоров. При величине задолженности более 2 млн. р., в переговорах в обязательном порядке, принимают участие финансовый отдел.
Результатам переговоров может быть реструктуризация долга дебиторов.
4. Претензионная работа. Цель претензионной работы – возврат задолженности. Данный метод осуществляется в отношении просроченной дебиторской задолженности (оспариваемой и неоспариваемой АО).
5. Судебная (исковая) работа. Цель исковой работы – своевременная и полная защита и восстановление нарушенных прав и экономических интересов АО «Тяжмаш», выявление и анализ причин неисполнения договорных обязательств с дебиторами.
Судебная работа инициируется в том случае, если претензия не удовлетворена, а переговоры прошли безрезультатно. Функции исковой работы возложены на Управление правового обеспечения.
6. Уступка прав требования (цессия). Целью является - возврат дебиторской задолженности. Составляется договор уступки права требования задолженности, который предусматривает:
расчеты третьего лица пред АО «Тяжмаш» при помощи векселей;
отросточку оплаты при помощи цессии более чем на 30 дней;
уступку более десяти процентов имеющейся дебиторской задолженности за поставку продукции на последнюю отчетную дату, без учета реструктуризированной задолженности
7. Отступное. Целью отступного является - возврат дебиторской задолженности в виде денежных средств или имущества потребителя.
8. Сторнирование начисления.
9. Списание дебиторской задолженности за продукцию.
Целью является – списание долгов при невозможности их возврата дебиторами. Списание безнадежной задолженности производится на основании данных проведенной инвентаризации, письменного обоснования и приказа Генерального директора. Списанная дебиторская задолженность подлежит отражению на забалансовых счетах.
Мероприятия 3. Снижение дебиторской задолженности за счет спонтанного финансирования.