Добавлен: 11.01.2024
Просмотров: 80
Скачиваний: 1
ВНИМАНИЕ! Если данный файл нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам.
1.5. Анализ динамики показателей прибыли
На первом этапе анализа показателей прибыли, приведенных в отчетности, рассматривается их динамика, рассчитываются темпы их роста и на этой базе делаются выводы о некоторых фактах деятельности организации.
-
На основании сопоставления темпов роста прибыли от продаж и валовой прибыли можно сделать вывод, пусть и достаточно условный, об эффективности управления коммерческими и управленческими расходами и об оправданности их роста. При эффективном управлении этими расходами темп роста прибыли от продаж превышает темп роста валовой прибыли. Здесь учтем, что иногда считают допустимым иметь темпы роста коммерческих и управленческих расходов на уровне темпа роста выручки от продаж. В случае, если коммерческие и управленческие расходы растут быстрее, чем выручка, то рост рассматриваемых расходов сверх темпа роста выручки можно расценивать как неоправданный для анализируемого периода1. -
На основании сопоставления темпов роста прибыли до налогообложения и прибыли от продаж можно сделать вывод о соотношении роста (снижения) удельных весов прочих доходов и расходов в прибыли до налогообложения. Если темп роста прибыли до налогообложения опережает темп роста прибыли от продаж, это свидетельствует о превышении роста удельного веса прочих доходов над ростом удельного веса прочих расходов в прибыли до налогообложения. -
На основании сопоставления темпов роста чистой прибыли и прибыли до налогообложения можно сделать вывод о темпах роста налога на прибыль и иных элементов (слагаемых), участвующих в расчете чистой прибыли. Если чистая прибыль растет быстрее, чем прибыль до налогообложения, это свидетельствует об использовании организацией рационального механизма налогообложения2. -
На основании сопоставления темпов роста совокупного финансового результата и чистой прибыли можно сделать вывод о темпах роста результатов переоценки и прочих операций, отнесенных на добавочный капитал. -
На основании сопоставления темпов роста нераспределенной прибыли и чистой прибыли можно судить о темпе роста дивидендов, процентов и других направлений распределения (использования) чистой прибыли.
Проиллюстрируем в табл. 1.3 рассмотренные положения расчетами по данным отчета о прибылях и убытках и отчета об изменениях капитала.
Таблица 1.3
Анализ динамики показателей прибыли
| № п/п | Показатели | Фактически, тыс. руб. | Изменение,  тыс. руб. | Темп роста, % | |
| предыдущий год | отчетный год | ||||
| 1 | Валовая прибыль | 144700 | 183677 | +38977 | 126,9 |
| 2 | Прибыль от продаж | 30904 | 40205 | +9301 | 130,1 |
| 3 | Прибыль до налогообложения | 23868 | 35975 | +12107 | 150,7 |
| 4 | Чистая прибыль | 18280 | 24160 | +5880 | 132,2 |
| 5 | Совокупный финансовый результат | 18280 | 24160 | +5880 | 132,2 |
| 6 | Нераспределенная прибыль1) | 1237 | 13416 | +12179 | 1084,6 |
Пояснения:
1) cм. отчет об изменениях капитала:
-
предыдущий год: 18280 (чистая прибыль) – 17000 (дивиденды) – 43 (отчисления в резервный фонд) = 1237 (тыс. руб.); -
отчетный год: 24160 (чистая прибыль) – 10744 (дивиденды) = 13416 (тыс. руб.).
Расчет динамики показателей финансовых результатов показал, что в отчетном году по сравнению с предыдущим годом возросла величина всех показателей прибыли, приведенных в табл. 1.3, однако темпы их роста различны.
Темп роста прибыли от продаж составляет 130,1% при темпе роста валовой прибыли 126,9%. Опережение темпа роста прибыли от продаж является следствием снижения удельного веса суммарной величины коммерческих и управленческих расходов в объеме валовой прибыли (удельный вес коммерческих и управленческих расходов в валовой прибыли в отчетном периоде составил 78,11%
, а в базисном периоде – 78,64% 
) и, в принципе, говорит об эффективном управлении этими расходами. Однако следует отметить, что при темпе роста выручки от продаж 126,0%1 темп роста коммерческих расходов составил 206,2%1, т.е. неоправданный рост данных расходов составил 23459 тыс. руб. 
.Темп роста прибыли до налогообложения (150,7%) опережает темп роста прибыли от продаж (130,1%). Это свидетельствует о более быстром росте удельного веса прочих доходов в прибыли до налогообложения – + 100,2% [(407832/35975 100) – (31443/23868 100) = 113,4% – 13,2%] по сравнению с ростом аналогичного показателя в отношении прочих расходов – + 82,5% [(450133/35975 100) – (101804/23868 100) = 125,1% – 42,6%].
Темп роста чистой прибыли (132,2%) отстает от темпа роста прибыли до налогообложения (150,7%). Это свидетельствует о более высоких темпах роста вычетов из прибыли до налогообложения в целях расчета чистой прибыли – 211,4%
по сравнению с ростом прибыли до налогообложения.Темпы роста совокупного финансового результата и чистой прибыли одинаковы (132,2%) в связи с непроведением переоценки внеоборотных активов и отсутствием прочих операций, отнесенных на счет добавочного капитала.
Темп роста нераспределенной прибыли (1084,6%) опережает темп роста чистой прибыли (132,2%), что свидетельствует о снижении доли распределенной прибыли в отчетном году в общей сумме чистой прибыли
по сравнению с аналогичной величиной предыдущего года (
).Дальнейший анализ должен быть направлен на пофакторное исследование каждого показателя финансовых результатов, отраженных в отчетности.
1.6. Факторный анализ прибыли до налогообложения
При анализе прибыли до налогообложения изучаются в динамике ее структура, т.е. удельный вес финансового результата от продаж и прочего финансового результата в общей ее величине (см. табл. 1.4), а также производится факторный анализ ее изменения в отчетном периоде по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
Как уже говорилось ранее, изменение структуры общей величины доходов и расходов приводит к изменению структуры общего финансового результата, что наглядно подтверждается результатами расчетов в табл. 1.4.
Таблица 1.4
Анализ структуры прибыли до налогообложения
| № п/п | Показатели | Предыдущий год | Отчетный год | Изменение, | |||
| сумма, тыс. руб. | уд. вес в ПДН, % | сумма, тыс. руб. | уд. вес в ПДН, % | суммы, тыс. руб. | уд. веса, % | ||
| 1 | Прибыль от продаж | 30904 | 129,5 | 40205 | 111,8 | +9301 | -17,7 |
| 2 | Прочий финансовый результат (прибыль +, убыток -) | -70361) | -29,5 | -42302) | -11,8 | +2806 | +17,7 |
| 3 | Всего прибыль до налогообложения (ПДН) | 23868 | 100,0 | 35975 | 100,0 | +12107 | Х |
Пояснения:
| | см. отчет о прибылях и убытках, гр. 5 и гр. 4 | Предыдущий год | Отчетный год | Изменение, |
| 1) | доходы от участия | 5 | 9 | +4 |
| 2) | проценты к получению | 16 | 5 | –11 |
| 3) | проценты к уплате | (1245) | (6523) | +(5278) |
| 4) | прочие доходы | 3123 | 40769 | +37646 |
| 5) | прочие расходы | (8935) | (38490) | +(29555) |
| прочий финансовый результат (прибыль +, убыток-): п.1 + п.2 – п.3 +п.4 – п.5 | 1) -7036 | 2) -4230 | +2806 | |
Если в предыдущем году прибыль от продаж составляла 129,5% общей суммы прибыли до налогообложения при наличии убытка от прочих операций, составляющего 29,5% по отношению к ПДН, то в отчетном году снижение убытка от прочих операций привело к иным, более благоприятным соотношениям: прибыль от продаж составила 111,8% по отношению к прибыли до налогообложения, а убыток – уже только 11,8% по отношению к этой величине.
Факторный анализ прибыли до налогообложения произведен в табл. 1.5.
Прибыль до налогообложения в отчетном году по сравнению с предыдущим годом увеличилась на 12107 тыс. руб., или на 50,72%. Столь значительный рост является следствием возрастания валовой прибыли, которая увеличила прибыль до налогообложения на 38977 тыс. руб., снижения убытка от прочих операций на 2806 тыс. руб., а также снижения управленческих расходов на 1385 тыс. руб.
Таблица 1.5
Факторный анализ динамики прибыли до налогообложения
(бухгалтерской прибыли)
| № п/п | Слагаемые прибыли до налогообложения | Фактически, тыс. руб. | Влияние изменения на прибыль до налогообложения, ± | ||
| предыдущий год | отчетный год | в сумме, тыс. руб. | в % к прибыли до налогообложения предыдущего года | ||
| 1 | Прибыль от продаж (стр. 1.1-стр. 1.2-стр. 1.3) в том числе: | 30904 | 40205 | +9301 | + 38,97 |
| 1.1 | валовая прибыль | 144700 | 183677 | +38977 | +163,30 |
| 1.2 | коммерческие расходы | 29240 | 60301 | -31061 | - 130,13 |
| 1.3 | управленческие расходы | 84556 | 83171 | + 1385 | + 5,80 |
| 2 | Прочий финансовый результат (стр.2.1-стр.2.2) | - 7036 | -4230 | + 2806 | + 11,75 |