Файл: Особенности формирования и использования финансовых ресурсов коммерческих организаций.pdf

Одним из показателей эффективности деятельности организации является рентабельность, динамику которой представим в таблице 5.

Таблица 5 - Динамика рентабельности организации за 2015-2016 гг.

Представленные данные позволяют сделать вывод, что в 2016 году по сравнению с 2015 годом рентабельность организации снизилась на 76,7 %, поскольку операционные расходы выросли на 55,0 % в то время как чистые доходы снизились на 17,9 %, что вызвано снижением продаж банковской продукции за счет роста конкуренции в данной сфере, а также общей макроэкономической ситуацией в стране.

Вместе с тем, в целом можно сделать вывод, что АО «АЛЬФА-БАНК» является финансово устойчивым предприятием, однако имеет в данный момент нерациональный подход к формированию структуры капитала для повышения эффективности функционирования банка.

2.3. Пути повышения эффективности использования финансовых ресурсов АО «АЛЬФА БАНК»

Прежде всего необходимо отметить, что для осуществления деятельности предприятия формирование оптимальной структуры капитала играет очень важную роль. При этом особенное значение приобретает анализ структуры капитала с возможностью правильной ее оценки, что и определяет финансовый механизм банковского капитала.

Сам финансовый механизм формирования банковского капитала – это совокупность финансовых инструментов, действие которых направлено на обеспечение повышения эффективности деятельности предприятия, что сопровождается ростом прибыли и финансовой устойчивости.

Так как капитал и собственный, и заемный, оказывают влияние на эффективность деятельности предприятия, необходимо тщательно исследовать его структуру, ориентируясь на основные экономические показатели.

Развитие конкуренции, оказывает значительное влияние на процесс управления банком. При высокой конкуренции на банковском рынке не только повышаются входные барьеры, но и растут требования к конкурентоспособности банка. Поэтому банк, не оперативно управляющий своим капиталом и выбравший неверную стратегию деятельности, рискует оказаться в разряде неконкурентоспособных. В случае низкой конкуренции на банковском рынке могут меняться и нормативные требования к капиталу банка в большую или меньшую сторону в зависимости от потребности в банковском бизнесе.

При жестко регламентированной банковской деятельности управление собственным капиталом банка стоит перед дилеммой: поддерживать капитал, необходимый банку для достижения его целей в данных условиях бизнеса, или поддерживать капитал, требуемый надзорными органами и соответственно менять бизнес. Система надзора решающим образом влияет на управление капиталом банка, не только определяя нормативные значения его абсолютной и относительной величины, но и созданием благоприятных или неблагоприятных условий для банковского бизнеса. Система надзора, построенная на экономических принципах, облегчает процесс управления капиталом банка и тем самым защищает стабильность банковской системы; система надзора, ориентированная на административные меры воздействия, затрудняет и процесс управления и самой банковской деятельности, что в конечном итоге приводит к кризисному состоянию в банковской сфере.

Система налогообложения в банковской отрасли накладывает существенный отпечаток на систему управления капиталом банка. Основным регулирующим налогом в данном случае выступает налог на прибыль. В своей стратегии деятельности банк стремится максимизировать прибыль, одновременно минимизируя уплату налогов.

Чтобы обеспечить рост собственного капитала банка, необходимо добиться соответствующего увеличения его компонентов: уставного капитала, резервов и других фондов, прибыли текущего года и прибыли прошлого. Вот почему важно составить прогнозную модель формирования собственного капитала банка. Благодаря этой модели банк может прогнозировать стоимость собственного капитала на любую необходимую ему дату. Это позволит банку оценить влияние каждого компонента капитала на его стоимость, изменить и скорректировать свою деятельность для достижения требуемых результатов.

Таким образом, банк может самостоятельно регулировать увеличение компонентов своего собственного капитала, зная, как это отразится на изменениях в капитале. Исходя из этого, банк сможет решить, как действовать в рамках существующей дилеммы риск-доходности. Увеличение капитала снижает риск путем стабилизации доходов и роста, гарантируя банкротство. Но это также снижает ожидаемый доход, поскольку акционерный капитал дороже долга. Таким образом, основные вопросы управления активами и пассивами сводятся к планированию оптимальной стоимости капитала. Банки с большим капиталом могут заимствовать при меньших процентах, предоставлять более крупные кредиты и быстрее расширяться за счет приобретений или внутреннего роста. В целом они могут проводить более рискованные инвестиционные операции.

Кроме того, если банк имеет точные прогнозируемые значения собственного капитала в определенную дату, он сможет регулировать объем и характер активных операций, чтобы он не отрицательно влиял на финансовые показатели банка.

В условиях трансформационной экономики, для которой характерен низкий уровень развития финансового рынка, наиболее целесообразным будет использование комплексного подхода к выбору источников формирования и увеличения собственного капитала банков.

Все это отрицательно сказывается на стоимости собственного капитала банков. Поэтому я хотела бы предложить механизм стимулирования увеличения собственного капитала банка с целью дальнейшего использования математического прогнозирования. Похоже, что для стимулирования роста уставного капитала банков на макроуровне нормативные требования, налоговые стимулы при определенных условиях - государственная компенсация, а на микроуровне должны действовать система привлечения инвесторов и поощрения банковского сообщества. Мотивация увеличения прибыли, направленная на капитализацию на макроуровне, должна быть налоговыми преференциями и эффективными регуляторными рычагами, а на микроуровне - управлением доходами и расходами, и дивидендной политикой. Этот механизм стимулирования увеличения собственного капитала может быть применен в коммерческих банках.

Кроме того, банки могут поощрять привлечение собственных банковских прибылей для инвестиций в капитал. Прибыль банка может быть направлена ​​на увеличение резервных фондов в составе капитала, на выплату дивидендов и только после уплаты налогов - на увеличение уставного капитала. В условиях необходимости увеличения банковского капитала и увеличения инфляции рекомендуется разрешить собранию акционеров банка направлять прибыль полностью или частично для увеличения уставного капитала пропорционально доле учредителей без взимания этих налоги. Они должны взиматься с продажи акций или подразделений банка в установленном порядке, что укрепит заинтересованность владельцев банков в направлении прибыли для пополнения уставного капитала.

Используя опыт западных стран, было бы целесообразно, чтобы отечественные банки внедряли эффективные инструменты увеличения капитала путем улучшения финансового управления и системы стимулирования коллектива для улучшения результата своей работы и, следовательно, для увеличения прибыли банков.

В дополнение к системе стимулирования роста доходов и, соответственно, капитала банка, эффективным инструментом является управление доходами и расходами банка, в первую очередь на основе составления бюджета.

Изменения с учетом прогноза состояния финансового рынка на предстоящий год должны произойти при планировании собственного капитала банка в следующих областях:

1. Внедрение новой идеологии работы с клиентом на основе сочетания стандартных технологий с индивидуальным подходом к каждому клиенту. Обеспечение эффективных методов работы с клиентами и повышение качества их услуг.

2. Использование специальных стимулирующих мер для привлечения новых клиентов для расчетно-кассовых услуг.

3. Организация работы филиала, направленная на накопление дешевых ресурсов, рациональное управление этими ресурсами.

4. Укрепление работы с корпоративными клиентами.

5. Опираясь на широкую клиентскую базу, обеспечивая сбалансированное состояние структуры активов и обязательств, внедряя современные методы управления, диверсифицируя ресурсную базу банка.

6. Привлечение и обеспечение в течение длительного времени максимального количества первоклассных клиентов.

7. Пересмотреть политику процентных ставок банка как в области привлечения ресурсов (увеличение платы за дешевые типы ресурсов для привлечения новых клиентов), так и в области их размещения (для получения требуемого интереса поле).

8. Повышение рентабельности активных операций банка и улучшение их структуры, сокращение доли активов с высоким уровнем риска.

9. Пересмотр политики процентных ставок банков в распределении ресурсов, учет рыночных условий при разработке политики процентных ставок.

Все эти меры обеспечат рост собственного капитала банков, и использование прогностической модели формирования собственного капитала будет наиболее эффективным, поскольку оно позволит контролировать изменения в размере собственного капитала, корректировать его заранее и получить все необходимые прогнозные значения для будущих периодов для изменения стратегии банка.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Объектом исследования является АО «АЛЬФА-БАНК» - успешная финансовая организация, предоставляющая высококачественные услуги как физическим, так и юридическим лицам.

АО «АЛЬФА-БАНК» осуществляет свою деятельность в пяти странах. При этом данный банк имеет 745 офисов и региональных подразделений. Общая численность сотрудников на конец 2015 года составила 21036 человек. Число корпоративных клиентов по итогам 2015 года - 255000 человек, а частных – 13,6 млн. человек.

В результате проведенного анализа, можно сделать вывод, что общая сумма активов исследуемой организации в 2016 г. по сравнению с 2015 г. увеличилась на 9,1 %. При этом денежные средства банка уменьшились на 9,4 %, а финансовые активы, оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток на 32,4 %. Чистые вложения в ценные бумаги, удерживаемые до погашения, возросли за исследуемый период на 10,2 %, а чистые вложения в ценные бумаги и другие финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи – на 66,6 %.

Основные средства, нематериальные активы и материальные запасы также увеличились – на 40,5 %. Сумма обязательных резервов возросла в 2016 г. по сравнению с 2015 г. на 65,7 %.

За 2015-2016 гг. вклады (средства) физических лиц, в том числе индивидуальных предпринимателей увеличились на 9,0 % не смотря на кризис в стране. Общая сумма обязательств банка возросла на 10,2 %, однако это прежде всего связано с увеличением резервов на возможные потери по условным обязательствам кредитного характера, прочим возможным потерям и операциям с резидентами офшорных зон в 6,9 раза, что свидетельствует о рациональной финансовой политике руководства банка, что направлена на обеспечение сохранности средств клиентов. Суммы средств кредитных организаций, а также клиентов, что не являются кредитными организациями также возросли на 29,6 % и 8,7 % соответственно.

Уровень процентных доходов АО «АЛЬФА-БАНК» за 2015-2016 гг. возрос на 1,9 %, при этом процентные расходы снизились на 21,4 %. Уровень комиссионных доходов поднялся на 12,6 %, а комиссионных расходов – на 15,5 %. Уровень нераспределенной прибыли сократился за исследованный период на 88,6 %. Основным фактором такой динамики стало резкое увеличение операционных расходов (на 55,0 %) и комиссионных расходов (на 97,0 %).

В 2016 году по сравнению с 2015 годом рентабельность организации снизилась на 76,7 %, поскольку операционные расходы выросли на 55,0 % в то время как чистые доходы снизились на 17,9 %, что вызвано снижением продаж банковской продукции за счет роста конкуренции в данной сфере, а также общей макроэкономической ситуацией в стране.

Вместе с тем, в целом можно сделать вывод, что АО «АЛЬФА-БАНК» является финансово устойчивым предприятием, однако имеет в данный момент нерациональный подход к формированию структуры капитала.

Изменения с учетом прогноза состояния финансового рынка на предстоящий год должны произойти при планировании собственного капитала банка в следующих областях:

1. Внедрение новой идеологии работы с клиентом на основе сочетания стандартных технологий с индивидуальным подходом к каждому клиенту. Обеспечение эффективных методов работы с клиентами и повышение качества их услуг.

2. Использование специальных стимулирующих мер для привлечения новых клиентов для расчетно-кассовых услуг.

3. Организация работы филиала, направленная на накопление дешевых ресурсов, рациональное управление этими ресурсами.

4. Укрепление работы с корпоративными клиентами.

5. Опираясь на широкую клиентскую базу, обеспечивая сбалансированное состояние структуры активов и обязательств, внедряя современные методы управления, диверсифицируя ресурсную базу банка.