Файл: Коммерческие риски в современном обществе и пути их снижения на примере ООО Формула-Трейд.pdf
Добавлен: 28.03.2023
Просмотров: 77
Скачиваний: 2
Глава 1. Теоретические основы управления рисками
Рассмотрим сущность понятия «экономического риска» с разных точек зрения, учитывая исторический аспект. Понятие «экономического риска» имеет достаточно длинную историю. Исторические этапы развития теории экономических рисков подробно рассмотрены в литературе. Обобщающий подход по этому вопросу представлены в книге американского ученого П. Бернстайна (Bernstein, 2000), согласно которому выделено следующие исторические периоды в развитии науки об экономических рисках: 1200-1700 гг. – величина риска определялась с использованием теории вероятностей; 1700-1900 гг. – ключевым понятием в теории риска стало понятие «неопределенности», открыто закон больших чисел; 1900-1960 гг. – риск признали неотъемлемой составляющей предпринимательства, само понятие «риска» стало привычным в обществе; 1960 и по настоящее время – начало новой науке – финансовый риск-менеджмент[6].
Основателем рискологии как отдельного направления исследований считают немецкого математика И. Тетенса (J. Tetens, 1786). Он впервые предложил математическое измерения риска. И. Тетенс считал, что за степень риска нужно принимать половину величины стандартного отклонения, которое считал объемом ожидаемого ущерба страхового учреждения.
Проведенный исторический анализ экономического учения о риске позволил выделить в зарубежной экономической науке две основные теории риска: классическую и неоклассическую. Представители классической теории отождествляли риск с математическим ожиданием потерь, которые могут возникнуть в результате определенного принятого решения. Многие экономисты считали такое толкование односторонним, и поэтому в 30-х годах XX века возникла неоклассическая теория риска. Согласно ей, предприниматель, работающий в условиях неопределенности и прибыль которого является случайной величиной, должен руководствоваться двумя критериями: размером ожидаемой прибыли и величиной ее возможных колебаний. Однако неоклассическая теория не учитывала факторов личного отношения к риску. Как было отмечено выше, ключевым понятием в теории риска долгий период было понятие неопределенности[7].
Отношение между неопределенностью и риском определил И. Пфеффер (Pfeffer, 1921): «Риск ... является комбинацией нескольких видов азарта, он измеряется вероятностью; неопределенность измеряется уровнем веры. Риск – это состояние мира; неопределенность – состояние воображения»[8].
Однако главное отличие неопределенности и экономического риска заключается в возможности оценки риска и управления им. Одним из самых распространенных, но достаточно противоречивым является взгляд на риск как на «неуверенность». А. Виллетт (Willett, 1951) считал, что риск является объективным явлением, но скорелированных с субъективной неуверенностью[9]. При этом неуверенность воспринималась в трех значениях: неуверенность объективная; неуверенность психологическая или субъективная; неуверенность, которая возникает в процессе принятия решений. Впервые научно попытался разграничить понятия риска и неуверенности американский экономист Ф. Найт (Knight, 2003). Он предложил под риском понимать такую неуверенность, которую можно оценить и измерить, а методом измерения было предложено определение вероятностей. Ф. Найт в зависимости от точности расчета разделил вероятности на три основных вида: математическая (априорное) статистическая (апостериорная) экспертной оценки[10].
Со временем под риском начали понимать не просто вероятность появления неуверенной события, но также и вероятность наступления отрицательного результата, а именно: стали связывать понятие экономического риска с потерями при осуществлении хозяйственной деятельности. Заметим, что отождествление риска только с потерями также достаточно упрощенным; риск и потери - различные категории, а именно, потери выражают уровень риска.
Сегодня риск рассматривается не только как негативный фактор, но и как необходимое условие для успеха, получение прибыли. Большинство ученых трактуют экономический риск как вероятность (возможность) ошибки или успеха того или иного выбора в ситуации с несколькими альтернативами. В современной российской рискологии под риском понимают неопределенность относительно возможных потерь. Наиболее лаконичное, по нашему мнению, определение предложил В. Ковалев: экономический риск – это вероятность возникновения убытков или недополучения доходов по сравнению с прогнозируемым вариантом[11].
Определению, в котором сочетаются количественная и качественная составляющие экономического риска, является следующее: экономический риск – это деятельность связана с преодолением неопределенности в ситуации неизбежного выбора, в процессе которой имеется возможность количественно и качественно оценить вероятность достижения предполагаемого результата, неудачи, отклонения от цели[12].
Подавляющее большинство современных определений состоит из двух частей: первая прогнозирует негативное явление, которое может наступить в связи со случайным характером экономических процессов, вторая связана с математической составляющей, а именно, вероятностью, возможностью измерить величину возможных потерь. Отдельные исследователи считают, что определение понятия «риск» зависит от сферы деятельности: у математиков - это вероятность, у страхователей – предмет страхования.
Итак, выделяется два основных подхода к определению понятия риска: большинство исследователей пытаются сформулировать всеобъемлющее определение экономического риска, которое включало бы в себя все возможные его виды и проявления; отдельные авторы предлагают специальные дефиниции для определенных сфер применения. Все чаще при определении экономического риска делается упор на наличии субъективной составляющей указанного понятия.
Мы придерживаемся мнения о необходимости объективно субъективного подхода к определению экономического риска. Таким образом, подавляющее большинство трактовок категории «экономический риск» включают в себя качественные и количественные понятия, а также субъективную составляющую. Качественная составляющая связана с самим термином «риск», возможностью отклонения от намеченного результата, информационным аспектом неопределенности: недостаточностью, неточностью информации. Количественную составляющую отождествляют с величиной определенного уровня потерь. Субъективная составляющая связана со способностью субъекта хозяйствования вести хозяйственную деятельность в условиях неопределенности и предупреждать и уменьшать неблагоприятное воздействие этой неопределенности, а также выбирать оптимальное решение из определенного количества альтернативных.
Современные экономисты все чаще уходят в своих определениях от устоявшихся понятий о риске, связанных с традиционными категориями (потери, неопределенность, неуверенность и т.п.), в частности, вносят в определение новые сроки, обращают внимание на особенности настоящего (научно-технический прогресс, информатизацию общества).
Российский ученый Ю. Русанов отмечает, что реалии (научно-технический прогресс, информатизация большинстве сфер деятельности людей, бурное развитие науки) весьма существенно влияют на экономические процессы и в собственном трактовке «экономического риска» акцентирует внимание на влиянии агрессивных факторов внешней и внутренней среды[13].
Проведенный анализ существующих исторических и современных теоретических подходов к определению понятия «экономический риск» позволяет сделать выводы о том, что:
а) если на ранних этапах развития рискологии экономический риск связывали лишь с одной составляющей – неопределенностью, неуверенностью, вероятностью, угрозой, потерями, неудачей, то по мере того, как накапливались новые знания, начали появляться определения экономического риска, содержащие несколько составляющих;
б) в современной зарубежной и отечественной литературе до сих пор не существует единого подхода к определению понятия экономического риска;
в) современные отечественные, российские, зарубежные исследователи предлагают комплексные определения экономического риска, в которых указываются и причины рисков (недостаточность, неточность информации, влияние внешних и внутренних факторов, неопределенность), и факторы, которые необходимо учитывать при определении степени риска (управляемые и неуправляемые факторы, опасности, прямые и обратные связи), и способы оценки риска (оценка вероятности потерь, предусмотренного результата), и необходимость выбора оптимального решения из определенного количества альтернативных. Определим основные признаки дефиниции «экономический риск», проведя анализ работ российских, других зарубежных ученых, а также проанализировав определения, предложенные в современных справочных и энциклопедических изданиях.
В процессе проведения контент-анализа, выявлено, что наиболее значимыми признаками понятия «экономический риск», учитывая определение современных зарубежных и отечественных исследователей, является «вероятность» (44%), «неопределенность» (40%), «потери» (32 %), наименее значимыми являются «неудача», «негативное последствие», «случайность», «неуверенность». Как было справедливо отмечено в исследованиях П. Бернстайна, современный исторический период развития науки об экономических рисках характеризуется началом и развитием новой науки – риск-менеджмента. Для того, чтобы прийти к согласию по основным вопросам риск-менеджмента, было создано международные стандарты – специальные нормативные документы, непосредственно посвященные тому, как внедрить управление рисками в практику бизнеса. В указанных стандартах на международном уровне освещены современный юридический подход к определению понятия «экономического риска».
Так, согласно довольно известного стандарта управления рисками Международной организации по стандартизации Австралии и Новой Зеландии (AS / NZS 4360/1995, AS / NZS 4360/2004, ISO 31000/2009, ISO / IEC 51: 1999, ISO / IEC 73: 2002, ISO / IEC 73: 2009), риск – это сочетание возможности возникновения убытков и тяжести этого вреда (ISO / IEC 51: 1999); сочетание вероятности события и его последствий (ISO / IEC 73: 2002); вероятность влияния случайного события на цели (AS / NZS 4360: 2004); влияние неопределенности на цели (ISO / IEC 73: 2009).
Если проанализировать определения, предложенные в других международных стандартах, можно сделать следующие выводы:
а) эти определения несущественно отличаются друг от друга;
б) в основу предложенных определений легли описанные выше исторически сложившиеся идеи по определению понятия, рассматривается (риск связывается с вероятностью, убытками, случайными событиями и т.д.).
Мы придерживаемся мнения, что управление риском – это процесс принятия управленческих решений, которые минимизируют неблагоприятное влияние внешних и внутренних факторов на предприятие, а также снижают убытки, вызванные случайными событиями. Причем, минимизация возможного неблагоприятного воздействия является приоритетной задачей, решение которой не позволяет возникнуть ситуации, когда предприятие сталкивается с финансовыми убытками и другими потерями. Таким образом, управление рисками нужно рассматривать в более широком смысле чем как один из методов финансового менеджмента. Управление риском базируется на результатах оценки риска, технико-технологическому и экономическом анализе потенциала и среды функционирования действующего предприятия, а также на прогнозировании нормативной базы хозяйствования, экономико-математических методах, маркетинговых и других исследованиях. Кроме того, управление рисками включает в себя разработку стратегии и тактики. К основным принципам, необходимых при разработке и реализации стратегии управления рисками на предприятии, относятся: системность, непрерывность, баланс ответственности и инициативы, сочетание аналитики и рисковой эвристики, многовариантность, проактивность. Современные исследователи предлагают различные алгоритмы оценки рисков. Обобщив их опыт, мы предлагаем (как один из вариантов) следующий алгоритм.
На стадии «Получение и обработка информации» производится выбор факторов риска, влияние которых на деятельность предприятия нужно уменьшить. Основная цель «анализа риска» - установить предельно допустимый риск для определенного вида случаев, а для исследованных и известных факторов риска – значения предельно допустимых значений риска. Количественный и качественный – это два основных вида анализа рисков. На основе полученной информации проводится качественный и количественный анализ рисков.