Файл: Коммерческие риски и способы их уменьшения (на примере ООО «АртСтрой»).pdf

Общество согласно действующему законодательству РФ распоряжается своим имуществом в соответствии с целями и задачами своей деятельности.

ООО «АртСтрой» является строительной компанией, которая строит, проектирует.

Рассмотрим организационную структуру ООО «АртСтрой» в приложении 2. Директор ООО «АртСтрой» руководит деятельность предприятия в целом. Он обеспечивает взаимодействие структурных подразделений ООО «АртСтрой».

На заместителя директора по строительству, возлагаются следующие функции: оперативно-производственное планирование и управление строительством.

Рассмотрим основные экономические показатели, характеризующие деятельность предприятия (таблица 4).

Таблица 4

Основные экономические показатели деятельности ООО «АртСтрой» за 2017 – 2019 гг.

Исходя из данных таблицы 4, можно сделать вывод, что стоимость имущества увеличилась на 1617 тыс. руб. (85,2%), за счет увеличения стоимости основных фондов на 7 тыс. руб. (0,7%) и за счет увеличения оборотных средств на 1610 тыс. руб. (почти в 3 раза).

Выручка от продаж, товаров, услуг увеличилась на 6532 тыс. руб. (44,3%), также увеличилась и себестоимость на 5041 тыс. руб. (37,2%), в итоге чистая прибыль увеличилась на 1284 тыс. руб.

За анализируемый период наблюдается снижение численности персонала на 3 человека (5,8%), производительность труда увеличилась на 150,7 тыс. руб., за счет увеличения выручки, заработная плата увеличилась на 3802,7 руб. (36,3%).

Фондоотдача увеличилась в 2019 г. по сравнению с 2017 г. на 6,167 руб., так в 2019 г. на 1 рубль основных средств приносит 20,407 руб. выручки, а в 2017 г. 14,239 руб.

Фондовооруженность увеличилась на 1,363 тыс. руб. Так в 2019 г. каждый работник предприятия оснащен основными средствами на 21,286 тыс. руб.

Оборачиваемость оборочных средств снизилась на 8,062 оборота, рентабельность имущества увеличилась на 17,7 п.п., так если в 2017 г. ООО «АртСтрой» с 1 рубля вложенного имуществ получал прибыль в размере 40,7 руб., то в 2019 г. получает прибыль 58,4 руб.

Экономическую оценку производственно-хозяйственной деятельности предприятия начнем с анализа источников имущества организации (таблица 5)

Таблица 5

Горизонтальный анализ актива баланса ООО «АртСтрой» за 2017 – 2019 гг. в тысячах рублей

Стоимость внеоборотных активов в 2019 г. относительно 2018 г. увеличилась на 22 тыс. руб., за счет роста основных средств, а в 2018 г. относительно 2017 г. снизилась на 15 тыс. руб.

Стоимость оборотных активов в 2019 г. выросла на 806 тыс. руб. (29,4), данный рост обусловлен увеличением стоимости запасов на 276 тыс. руб., НДС на 11 тыс. руб., дебиторской задолженности на 481 тыс. руб. и денежными средствами на 784 тыс. руб.

Далее сделаем горизонтальный анализ пассива баланса ООО «АртСтрой» за 2017 – 2019 гг. в таблице 6.

Таблица 6

Горизонтальный анализ пассива баланса ООО «АртСтрой» за 2017 – 2019 гг. в тысячах рублей

Стоимость собственных средств в 2018 г. выросла на 100 тыс. руб. (20,4%), а в 2019 г. на 454 тыс. руб. (76,9%). Данный рост обусловлен ростом нераспределенной прибыли.

Долгосрочные обязательства у организации отсутствуют.

Краткосрочные обязательства представлены кредиторской задолженность, стоимость которой в 2019 г. выросла на 352 тыс. руб. (16,5%), а в 2018 г. на 711 тыс. руб. (49,9%).

Рассмотрим показатели ликвидности баланса (приложение 3).

Предприятие ликвидно, если А1>=П1, А2>=П2, А3>=П3, А4<=П4. Таким образом, не соблюдаются первое и четвертое условия, следовательно ОАО «СУМ» на протяжении 2017 – 2019 годов неликвидно.

Рассчитаем показатели платежеспособности ООО «АртСтрой» представленные в таблице 7.

Таблица 7

Анализ относительных показателей ликвидности и платежеспособности в ООО «АртСтрой» за 2017 – 2019 гг.

Согласно таблицы 7, сделаем следующие выводы: коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какая часть краткосрочных обязательств может быть погашена за счет имеющейся денежной наличности. Так на протяжении 2017 – 2019 гг. у ООО «АртСтрой» не достаточно денежных средств, для погашения краткосрочных обязательств, так как коэффициент ниже нормативного значения. Коэффициент текущей ликвидности увеличивается и показывает, что в 2017 г. на один рубль текущих обязательств приходится 0,616 рублей текущих активов предприятия, в 2018 г. – 0,796 рублей и в 2019 г. 0,994 рублей. Коэффициент быстрой ликвидности ниже рекомендуемого значения, но имеет тенденцию к увеличению.

Общий показатель ликвидности свидетельствует о том, что в ООО «АртСтрой» текущих обязательств больше текущих активов.

Проведенный анализ финансового состояния Общества показал, что увеличение активов предприятия в 2019 году связано с увеличением оборотных активов, в частности, с увеличением дебиторской задолженности на 99,5% и незначительным ростом денежных средств и денежных эквивалентов на 5%. Обязательства организации (пассивы), в свою очередь тоже, увеличиваются преимущественно за счет увеличения долгосрочных обязательств, а именно, за счет роста величины краткосрочных заемных средств на 16,5% по сравнению с 2018 годом, а также значительным ростом нераспределенной прибыли 76,9%. Финансовая ситуация в ООО «АртСтрой», с точки зрения ликвидности, за рассматриваемый период изменилась в лучшую сторону: на 2019 год значения коэффициентов ликвидности организации еще не находятся в диапазоне нормативных значений, но имеет тенденцию к росту.

2.2 Анализ и оценка коммерческих рисков предприятия

Управлением коммерческими рисками на предприятии ООО «АртСтрой» в настоящий момент занимается коммерческий директор, без налаженной системы риск менеджмента. К рискам возвращаются, время от времени, когда возникают какие- либо форс-мажорные ситуации.

На протяжении 2018 - 2019 гг. отмечается отрицательная тенденция большинства рассчитанных показателей, а именно, рентабельности, финансовой устойчивости, деловой активности.

Несоответствие показателей ликвидности баланса необходимым неравенствам означает, что степень покрытия обязательств активами на различных платежных горизонтах у организации недостаточна, что осложняет погашение своих обязательств перед кредиторами.

Неудовлетворительная степень финансовой устойчивости организации и низкие показатели, характеризующие её, означают, что имущество ор га низании в большей степени сформировано за счёт средств внешних источников финансирования, что также подтверждает невысокий уровень ее финансовой безопасности.

В анализируемой организации не существует системы мер по предупреждению возможных рисков, которая направлена формирование пороговых значений показателей, по которым можно понять, что риски могут выйти из-под контроля и трансформироваться в угрозы. Следовательно, необходимо принимать меры по недопущению отклонений фактических значений от пороговых, или их восстановлению в требуемый диапазон.

Проведённый анализ деятельности организации позволяет идентифицировать основные риски, которым она подвергается; результаты идентификации коммерческих рисков затем сводятся в карту коммерческих рисков (карта коммерческих рисков ООО «АртСтрой» представлена в приложении 4).

В таблице 8 представлены виды информации по управлению рисками, которая предоставляется на разных управленческих уровнях организации:

Таблица 8

Информация по управлению рисками, предоставляемая на разных управленческих уровнях в ООО «АртСтрой»