Файл: Центральный банк Российской Федерации (Структура Центрального Банка России).pdf

Банк России является юридическим лицом. Его уставный капитал и прочее имущество являются федеральной собственностью. Тем не менее, Банк России обладает как имущественной, так и финансовой независимостью. Он осуществляет свои полномочия по владению, пользованию и управлению собственностью, включая международные резервы, в целях и порядке, установленных Федеральным законом "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)". Имущество Банка России не может быть арестовано или обременено без его согласия, если иное не предусмотрено федеральным законом. Финансовая независимость Банка России подразумевает, что он покрывает свои расходы за счет собственных доходов. Банк России может отстаивать свои интересы в суде, в том числе в международных судах, судах иностранных государств и арбитражных судах.

Государство не отвечает по обязательствам Банка России, равно как и Банк России не отвечает по обязательствам государства, если оно не приняло на себя такие обязательства или если федеральным законодательством не предусмотрено иное. Банк России не отвечает по обязательствам кредитных организаций и некредитно-финансовых организаций, а кредитные организации и некредитно-финансовые организации не отвечают по обязательствам Банка России, за исключением случаев, когда Банк России или кредитные организации и некредитно-финансовые организации принимают на себя такие обязательства.^[12]

Банк России подотчетен Государственной Думе Федерального Собрания Российской Федерации (далее - Государственная Дума), которая назначает и освобождает от должности управляющего Банка России (по предложению Президента Российской Федерации) и членов Совета директоров Банка России (по предложению управляющего Банка России), с согласия Президента Российской Федерации) направляет и отзывает своих представителей в составе Национального финансового совета в пределах своей квоты, а также рассматривает руководящие принципы единой государственной денежно-кредитной политики и годовые отчеты Банка России и принимает по ним решения. По предложению Национальной финансовой коллегии Государственная Дума может принять решение о проведении Счетной палатой Российской Федерации ревизии финансово-хозяйственной деятельности Банка России или его подразделений и учреждений. Кроме того, Государственная Дума проводит парламентские слушания о деятельности Банка России с участием представителей Банка России, а также заслушивает отчеты Управляющего Банка России о деятельности Банка России в ходе представления годовых отчетов и направлений единой государственной денежно-кредитной политики.

В соответствии с конституцией, это независимая организация, основная ответственность которой заключается в защите стабильности национальной валюты - рубля.

До 1 сентября 2013 года он являлся основным регулятором российского банковского сектора, отвечал за выдачу банковских лицензий, правила проведения банковских операций и стандарты бухгалтерского учета, выступал в качестве кредитора последней инстанции для кредитных организаций. После указанной даты функции и полномочия ЦБ РФ были существенно расширены, и центральный банк получил статус мегарегулятора всех финансовых рынков России.^[13]

Центральный банк выпускает памятные монеты из драгоценных и недрагоценных металлов, а также инвестиционные монеты из драгоценных металлов, которые распространяются как внутри страны, так и за ее пределами. В 2010 году в честь своего 150-летия он выпустил 5-килограммовую памятную золотую монету Александра II.

По российскому законодательству половина прибыли банка должна направляться в федеральный бюджет. Центральный банк России является членом БМР.^[14]

Банку России принадлежит 57,58% акций Сбербанка, ведущего коммерческого банка страны. Банку России также принадлежит 100% акций Российской национальной перестраховочной компании (РНРК), крупнейшей национальной перестраховочной компании. РНРК была создана для предотвращения возможных проблем с перестрахованием за рубежом крупных рисков под международными санкциями во время украинского кризиса, таких как строительство Крымского моста.

Банк России^[15] осуществляет свои функции в соответствии с Конституцией Российской Федерации, Федеральным законом "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)" и другими федеральными законами. В соответствии со статьей 75 Конституции^[16] Российской Федерации основной функцией Банка России является защита рубля и обеспечение его устойчивости; Банк России является единственным эмитентом валюты. В соответствии со статьей 4 Федерального закона^[17] "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)" Банк России выполняет следующие функции:

• совместно с Правительством Российской Федерации разрабатывает и проводит единую государственную денежно-кредитную политику;
• совместно с Правительством Российской Федерации разрабатывает и проводит политику развития и обеспечения стабильного функционирования финансового рынка Российской Федерации;
• является единственным эмитентом денежных средств и организатором денежного оборота;
• утверждает графическое изображение рубля в качестве валютного знака;
• является последним кредитором кредитных организаций и организует систему их рефинансирования;
• устанавливает правила осуществления расчетов в Российской Федерации;
• осуществляет надзор и контроль за национальной платежной системой;
• устанавливает правила проведения банковских операций;
• управляет бюджетными счетами всех уровней бюджетной системы Российской Федерации, если федеральными законами не предусмотрено иное, осуществляя расчеты от имени уполномоченных органов исполнительной власти и государственных внебюджетных государственных средств, на которые возложена задача организации и исполнения бюджетов;^[18]
• он эффективно управляет международными резервами Банка России;
• принимает решения о государственной регистрации кредитных организаций, выдает банковские лицензии кредитным организациям, приостанавливает и отзывает их;
• принимает решения о государственной регистрации негосударственных пенсионных фондов;
• осуществляет надзор за деятельностью кредитных организаций и банковских групп;
• осуществляет регулирование, контроль и надзор за деятельностью некредитных финансовых организаций в соответствии с федеральными законами;
• регистрирует выпуски эмиссионных ценных бумаг, проспекты ценных бумаг и отчеты об итогах выпуска эмиссионных ценных бумаг;
• осуществляет контроль и надзор за соблюдением эмитентами требований законодательства Российской Федерации об акционерных обществах и ценных бумагах;
• осуществляет регулирование, контроль и надзор в области корпоративных отношений в акционерных обществах;
• осуществляет от своего имени или от имени Правительства Российской Федерации все виды банковских операций и другие сделки, необходимые для выполнения Банком России своих функций;
• организует и осуществляет валютное регулирование и валютный контроль в соответствии с законодательством Российской Федерации;
• устанавливает порядок осуществления расчетов с международными организациями, иностранными государствами, юридическими и физическими лицами;
• утверждает отраслевые стандарты бухгалтерского учета для кредитных организаций, Банка России и некредитных финансовых организаций, план счетов бухгалтерского учета кредитных организаций и порядок его применения, план счетов Банка России и порядок его применения;
• утверждает план счетов бухгалтерского учета кредитных организаций и порядок его применения;
• устанавливает и публикует официальные курсы иностранных валют по отношению к рублю;
• принимает участие в составлении прогноза платежного баланса Российской Федерации;
• участвует в разработке методологии составления финансового счета Российской Федерации в системе национальных счетов и организует составление финансового счета Российской Федерации;
• составляет платежный баланс Российской Федерации, международную инвестиционную позицию Российской Федерации, статистические данные о внешней торговле Российской Федерации услугами, внешнем долге Российской Федерации, международных резервах Российской Федерации, прямых инвестициях в Российскую Федерацию и прямых инвестициях Российской Федерации за рубежом;^[19]
• в целях составления платежного баланса Российской Федерации, международной инвестиционной позиции Российской Федерации, статистических данных о внешней торговле Российской Федерации услугами, внешнем долге Российской Федерации, международных резервах Российской Федерации, прямых инвестициях в Российскую Федерацию и прямых инвестициях Российской Федерации за рубежом самостоятельно разрабатывает и утверждает статистическую методологию, перечень респондентов, порядок и формы предоставления ими первичных статистических данных, в том числе формы федерального статистического наблюдения;
• анализирует и прогнозирует состояние Российской Федерации, публикует соответствующие материалы и статистические данные;
• осуществляет платежи Банка России по вкладам населения в банках-банкротах, не охваченных системой обязательного страхования вкладов, в случаях и порядке, установленных федеральным законом;
• является депозитарием фондов, номинированных в рублях, и осуществляет операции и сделки, предусмотренные статьями соглашения с МВФ и заключенными с ним соглашениями;
• осуществляет контроль за соблюдением требований законодательства Российской Федерации о противодействии неправомерному использованию инсайдерской информации и манипулированию рынком;
• осуществляет защиту прав и законных интересов акционеров и инвесторов на финансовых рынках, страхователей, застрахованных лиц и бенефициаров, признанных таковыми в соответствии со страховым законодательством, а также застрахованных лиц по обязательному пенсионному страхованию, вкладчиков и участников негосударственных пенсионных фондов по схемам негосударственного пенсионного обеспечения;
• организует оказание услуг по передаче электронных сообщений о финансовых операциях;^[20]
• выполняет иные функции в соответствии с федеральными законами.

1.3 Структура Центрального Банка России

Банк России имеет вертикально интегрированную централизованную структуру, включающую центральный аппарат, территориальные учреждения, расчетно-кассовый центр (КЦ) и другие организации. Через Банк России действует Национальный финансовый совет, а в центральном офисе банка - совет директоров и председатель. Территориальные учреждения Банка России являются автономными и выполняют некоторые функции Банка России во всех регионах России. Региональные территориальные учреждения базируются в экономических регионах и охватывают несколько субъектов России. В их состав входят основные отделения в областях, краях и автономных округах России, в Москве и Санкт-Петербурге, а также национальные банки в республиках Российской Федерации. Главные управления принимают участие в реализации государственной денежно-кредитной политики, обеспечении развития и укрепления банковской системы; эффективности и бесперебойности функционирования системы расчетов; регулировании и надзоре за деятельностью кредитных организаций на рынке ценных бумаг; валютном контроле; анализе состояния экономики и перспектив ее развития, а также анализе региональных финансовых рынков. Территориальная организация не имеет правового статуса и наделена полномочиями в соответствии с нормативными актами Банка России. Центры обработки наличности (ЦОД) являются структурными подразделениями территориальных учреждений. Основной задачей ЦПЦ является обеспечение функционирования эффективной, надежной и безопасной платежной системы в России. ^[21]

Центры имеют договорные отношения с кредитными организациями, представительными и исполнительными органами, органами местного самоуправления, федеральными органами казначейства и другими клиентами.

Рис.1 Организационная структура Банка России^[22]

ГЛАВА 2. ДЕНЕЖНО-КРЕДИТНАЯ ПОЛИТИКА, ФИНАНСОВАЯ СТАБИЛЬНОСТЬ И УЯЗВИМОСТЬ ЦЕНТРАЛЬНОГО БАНКА РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

2.1 Денежно-кредитная политика Центрального Банка России

Ключевой целью денежно-кредитной политики Банка России является поддержание ценовой стабильности, то есть стабильно низкой инфляции.

Ценовая стабильность является важнейшим элементом благоприятных условий для жизни и ведения бизнеса:

• защищает доходы и сбережения в национальной валюте от непредсказуемого обесценивания, что позволяет с большей уверенностью поддерживать уровень жизни и планировать ежедневные и долгосрочные расходы;
• защищает малообеспеченные домохозяйства, в первую очередь, приобретая недорогие товары первой необходимости. Устойчиво низкая инфляция помогает поддерживать уровень потребления;
• способствует повышению доступности заимствований для предприятий путем снижения инфляционной премии, включаемой банками в свои процентные ставки;
• упрощает финансовое и инвестиционное планирование предприятий.
• повышает доверие к национальной валюте и создает благоприятные условия для снижения доли валютных активов и обязательств в экономике. В свою очередь, это снижает влияние изменений внешней среды на экономику;^[23]

Основные принципы денежно-кредитной политики.

Для достижения целевого показателя инфляции Банк России проводит денежно-кредитную политику в рамках режима инфляционного таргетирования. Последовательность, предсказуемость и прозрачность действий Центрального банка имеют решающее значение для проведения денежно-кредитной политики. Поэтому денежно-кредитная политика Банка России основывается на ряде принципов.

Банк России устанавливает постоянный государственный количественный целевой ориентир инфляции для населения, предприятий и участников финансового рынка, позволяющий учитывать данный показатель при планировании своей деятельности и принятии решений. Целевой показатель инфляции устанавливается на основе годовых темпов роста потребительских цен, то есть изменения цен на товары и услуги, приобретенные населением за последние 12 месяцев.

Целью денежно-кредитной политики Банка России является поддержание среднегодовой инфляции на уровне около 4% на постоянной основе. Формулировка "близко к 4%" подразумевает, что инфляция может незначительно колебаться вокруг целевого показателя.^[24]

В случае существенного отклонения инфляции от целевого показателя Банк России оценивает причины и продолжительность отклонения с целью принятия соответствующих решений по мерам денежно-кредитной политики, которые способствовали бы возврату инфляции к целевому показателю.

Режим инфляционного таргетирования предполагает плавающий обменный курс, определяемый спросом и предложением на валютном рынке. В рамках режима плавающего обменного курса Банк России не осуществляет интервенций на внутреннем валютном рынке для поддержания какого-либо конкретного обменного курса или темпов его движения. При этом Банк России может проводить операции с иностранной валютой на внутреннем рынке в случае возникновения угрозы финансовой стабильности, а также пополнения (кратковременного) валютных резервов на основании фискального правила, реализуемого Минфином России.

Ключевая ставка является основным инструментом денежно-кредитной политики Банка России.

Изменяя ключевую ставку, Банк России оказывает влияние на движение процентных ставок в экономике, что, в свою очередь, влияет на внутренний спрос и инфляцию.

Совет директоров Банка России регулярно, а именно восемь раз в год, принимает решения по ключевым ставкам в соответствии с заранее утвержденным и общедоступным графиком.

Любое ключевое решение по курсу сопровождается объяснением его логики и причин, и, как правило, сигналом о возможных дальнейших шагах денежно-кредитной политики. Объяснение Банком России своих решений и будущих намерений является важным инструментом управления инфляционными ожиданиями, то есть так называемой привязки инфляционных ожиданий к цели.^[25]

Привязка инфляционных ожиданий как населения, так и бизнеса к целевому показателю инфляции имеет решающее значение для обеспечения эффективности мер, реализуемых центральным банком.

Банк России принимает решения в области денежно-кредитной политики, опираясь на макроэкономический прогноз и анализ широкого спектра данных. Влияние денежно-кредитной политики на динамику цен не является сиюминутным: оно требует времени и связано с длинной цепочкой взаимосвязей. Поэтому оценка влияния того или иного ключевого решения о ставках на экономику и инфляцию требует макроэкономического прогноза.

Прогнозы Банка России базируются на современных макроэкономических моделях. При подготовке макроэкономического прогноза Банк России оценивает продолжительность действия факторов, влияющих на экономику и динамику цен, а также стабильность существующих экономических тенденций.