Добавлен: 06.04.2023
Просмотров: 131
Скачиваний: 1
1.2. Признаки ценной бумаги
На системе конкретных признаков (элементов) построена идентификация ценной бумаги. Наличие признаков или их отсутствие, может позволить в каждом конкретном случае решать вопрос о принадлежности соответствующих документов к ценным бумагам. В связи с этим интересны предложенные в литературе признаки ценных бумаг, которые, по мнению ряда авторов, и характеризуют ценную бумагу как таковую.
Чтобы признать документ ценной бумагой необходимо, чтобы он отвечал некоторым особым признакам, которые вытекают из требований закона. По мнению А.А. Кирилловых, к их числу относят, во-первых, литеральность, под которой понимается возможность требовать исполнения только того, что прямо обозначено в ценной бумаге. Отсюда необходимость установления и соблюдения строго формальных реквизитов, при отсутствии хотя бы одного из которых документ теряет свойства ценной бумаги (становится недействительным). Согласно п. 2 ст. 144 ГК РФ ценная бумага – строго формальный документ.[15]
Во-вторых, называют легитимацию субъекта права, которое выражено в ценной бумаге, т.е. его узаконение в качестве управомоченного по бумаге лица. В данном случае называется способ обозначения такого субъекта, форма (или степени) его определенности (различной, например, в именных и предъявительских ценных бумагах).
В-третьих, важное свойство такого документа заключено в необходимости его презентации, т.е. в предъявлении обязанному лицу. Только в этом случае появляется возможность беспрепятственно реализовать выраженное в документе право, т.к. только предъявление бумаги гарантирует осуществление права управомоченного лица и только предъявителю подлинника этого документа обязанное лицо должно предоставить исполнение.
Р.В. Чикулаев отмечает, что другие документы, которые используются в обороте, могут доказывать наличие или содержание известных правоотношений, например, текст договора или расписка, но не становятся обязательным условием реализации составляющих их прав. Поэтому начало презентации отличает ценную бумагу от других документов, имеющих гражданско-правовое значение.[16]
В-четвертых, ценная бумага, характеризуется абстрактностью закрепленного в ней обязательства, т.к. на основании п. 2 ст. 147 ГК РФ отказ от исполнения обязательства обязанным лицом со ссылкой на отсутствие основания или его недействительность не допускается.
По мнению Е.А. Суханова, данное правило действует и в том случае, если в самой ценной бумаге указано основание ее выдачи, которое, например, оспаривается должником. При отсутствии предусмотренных законом реквизитов наступает недействительность ценной бумаги и, следовательно, выраженное в ней право считают недействительным.[17]
В-пятых, ценные бумаги обладают публичной достоверностью, т.к. участники правоотношения по ценной бумаге могут доверять ее формальным реквизитам, и не принимать во внимание иные обстоятельства. Публичная достоверность придает выраженному в ней праву свойство автономности, которое заключается в том, что лицо, законным путем приобрело ценную бумагу и получает по ней право требования, не зависящее от прав на данную бумагу предшествующего обладателя, т.е. имеющее автономный (самостоятельный) характер. Согласно этому обстоятельству выраженное в бумаге право переходит к добросовестному приобретателю таким, каким оно обозначено в бумаге, и потому обязанное по данной ценной бумаге лицо не вправе противопоставить такому приобретателю какие-либо возражения, основанные на его правоотношениях с предшественниками.
Необходимо отметить, что если документ имеет в наличии все перечисленные признаки, он приобретает силу ценной бумаги, лишь в том случае, если об этом прямо указано в законе.
Ценная бумага имеет определенную форму и реквизиты. Например, П.В. Крашенинников отмечает, что ст. 878 ГК РФ содержит требования к чеку. Форма чека и порядок его заполнения определяются законом и установленными в соответствии с ним банковскими правилами. Положения Женевской конвенции, устанавливающей Единообразный закон о чеках 1931 г., отражены в приложении № 7 к Инструкции Внешторгбанка СССР от 25 декабря 1985 г. № 1 «О порядке совершения банковских операций по международным расчетам».[18]
Согласно п. 2 ст. 143.1 ГК РФ при отсутствии в документе обязательных реквизитов документарной ценной бумаги, несоответствии его установленной форме и другим требованиям документ не является ценной бумагой, но сохраняет значение письменного доказательства.
ГЛАВА 2. ВИДЫ ЦЕННЫХ БУМАГ И ИХ ПРАВОВАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА
2.1. Документарные ценные бумаги
В ч. 2 п. 1 ст. 142 ГК РФ определено, что документарные ценные бумаги – это документы, которые соответствуют установленным законом требованиям и удостоверяют обязательственные и иные права, осуществление или передача которых возможны только при предъявлении таких документов.
Как отмечает С.П. Гришаев, документ по общему правилу может существовать в виде всевозможных печатных изданий, аудиовизуальной продукции, электронных изданий. Но применительно к документарной ценной бумаге речь может идти о бумажном носителе с рукописным или напечатанным текстом.[19]
В большинстве случаев, например, при праве получения определенной денежной суммы, как в случае векселя, за каждой документарной ценной бумагой стоит обязательственное право. Но, бывает исключение, как например, в случаях при праве собственности на имущество паевых инвестиционных фондов, где за документарной ценной бумагой стоит вещное право. В частности за этой ценной бумагой стоит право собственности на долю в праве общей долевой собственности на имущество паевого инвестиционного фонда.
Также документарные ценные бумаги имеют возможность давать их владельцу и личные неимущественные права. Например, неимущественное право, стоящее за ценной бумагой, может быть право участия в управлении акционерным обществом или право на информацию.
Существенным признаком документарных ценных бумаг является их строго формальный характер. Обязательным условием ценной бумаги является содержание реквизитов, установленных законом или в установленном им порядке для данного вида ценных бумаг. В соответствии с п. 1 ст. 143.1 ГК РФ обязательные реквизиты, требования к форме документарной ценной бумаги и другие требования к документарной ценной бумаге определяются законом или в установленном им порядке.
Если в документе отсутствуют обязательные реквизиты документарной ценной бумаги, не соответствует его установленной форме и другим требованиям документ, то он не является ценной бумагой, однако в соответствии с п. 2 ст. 143.1 ГК данный документ сохраняет значение письменного доказательства. Это означает, что его можно использовать в качестве такового в судебных разбирательствах при рассмотрении споров между участниками хозяйственного оборота.
В этой связи А.В. Габов предлагает обратить внимание на то, что в действующем законодательстве есть исключения из этого правила. Например, согласно ст. 878 ГК РФ чек должен содержать:
1) наименование «чек», включенное в текст документа;
2) поручение плательщику выплатить определенную денежную сумму;
3) наименование плательщика и указание счета, с которого должен быть произведен платеж;
4) указание валюты платежа;
5) указание даты и места составления чека;
6) подпись лица, выписавшего чек, - чекодателя. При этом чек, который не содержит указание места его составления, рассматривается как подписанный в месте нахождения чекодателя. Таким образом, условие о месте составления чека не является реквизитом, отсутствие которого лишает документ силы ценной бумаги.[20]
Существенная черта документарной ценной бумаги, которая отличает ее от других документов, это тесная связь ценной бумаги и воплощенного в ней права. Чтобы осуществить выраженное право в документарной ценной бумаге необходимо ее предъявить.
Именные документарные ценные бумаги фиксируются в специальных реестрах. В Постановлении ФКЦБ России от 2 октября 1997 года № 27 «Об утверждении Положения о ведении реестра владельцев именных ценных бумаг» определен общий порядок ведения реестра именных ценных бумаг.[21]
Содержание документарных ценных бумаг составляют права, которые могут принадлежать к различным категориям субъективных частных прав. Чаще всего они принадлежат к обязательственным правам. Но они могут быть также вещными правами, правами членства в корпорации или же представлять собой управомочие на совершение действия, которое затрагивает чужую правовую сферу.
Надлежащее исполнение по документарной ценной бумаге является исполнение владельцу ценной бумаги. В данном случае понятие «владелец» различается и зависит это от того какая это ценная бумага – именная, предъявительская или ордерная. Например, законный владелец предъявительской ценной бумаги считается любой ее владелец, пока не доказано обратное. В соответствии с п. 3 ст. 143 ГК РФ уполномоченным требовать исполнения по ордерной ценной бумаге признается ее владелец, если ценная бумага выдана на его имя или перешла к нему от первоначального владельца по непрерывному ряду индоссаментов.
В комментарии к ГК РФ указано, что лицом, уполномоченным требовать исполнения по именной документарной ценной бумаге, признается согласно одно из следующих указанных лиц:
1) владелец ценной бумаги, указанный в качестве правообладателя в учетных записях, которые ведутся обязанным лицом или действующим по его поручению и имеющим соответствующую лицензию лицом. Законом может быть предусмотрена обязанность передачи такого учета лицу, имеющему соответствующую лицензию;
2) владелец ценной бумаги, если ценная бумага была выдана на его имя или перешла к нему от первоначального владельца в порядке непрерывного ряда уступок требования (цессий) путем совершения на ней именных передаточных надписей или в иной форме в соответствии с правилами, установленными для уступки требования (цессии).[22]
В п. 1 ст. 145 ГК РФ указано, что лицо, которое считается обязанным по ценной бумаге, имеет право выдвигать против требований владельца ценной бумаги только те возражения, которые вытекают из ценной бумаги или основаны на отношениях между ними. Данное положение указывает на принцип публичной достоверности. Указанное положение дополняется тем, что обязанное по ценной бумаге лицо должно отвечать по ней также и в том случае, если ценная бумага поступила в обращение помимо его воли.
Рассматриваемый принцип, по мнению С.П. Гришаева, ограничен добросовестностью ее владельца. Как указано в абз. 3 п. 1 ст. 145 ГК РФ в редакции Закона № 142-ФЗ, действие принципа публичной достоверности не распространяется на случаи, если владелец ценной бумаги в момент ее приобретения знал или должен был знать об отсутствии основания возникновения прав, удостоверенных ценной бумагой, в том числе о недействительности такого основания либо об отсутствии прав предшествующих владельцев ценной бумаги, в том числе о недействительности основания их возникновения, а также на случай, если владелец ценной бумаги не является ее добросовестным приобретателем.[23]
В ст. 147.1 ГК РФ в редакции Закона № 142-ФЗ законодательно закреплены критерии недобросовестности владельца ценной бумаги. Например, в соответствии с п. 4 ст. 147.1 ГК РФ недобросовестным владельцем ценной бумаги будет являться лицо, которое своими обманными или другими незаконными действиями способствовало утрате прав законного владельца на ценную бумагу или лицо как предшествующий владелец знало или должно было знать о наличии прав иных лиц на ценную бумагу.
А.А. Кирилловых отмечает, что в п. 4 ст. 146 ГК РФ правило о переходе прав на документарные именные ценные бумаги в основном было сохранено, но ограничено важной оговоркой. Правила о цессии предложено применять к переходу прав на такие ценные бумаги, если иное не установлено специальными нормами о ценных бумагах, иным законом или не вытекает из существа соответствующей ценной бумаги. Указанная статья предусматривает множество способов перехода прав по документарной ценной бумаге. В этой области чрезвычайно важна определенность, поскольку вместе с правами на бумагу по общему правилу также переходят и права из бумаги.[24]