Файл: Современные проблемы финансов предприятий (Пути разрешения современных проблем финансов предприятия).pdf

Введение

Пожалуй, самым лучшим введением в тему данного курсового проекта будет китайское пожелание «Жить тебе в эпоху перемен». Каждый может трактовать это пожелание по-своему, однако мы взглянем на него применительно к текущей финансовой сфере России, какие были предпосылки для возникновения текущей ситуации и к чему в потенциале это может привести в контексте финансов предприятия.

Для России всегда были характерны несколько ключевых проблем: бюрократия, коррупция, давление на предпринимательство.

В целом, все эти три проблемы связаны неразрывно, и любая из них может быть средством реализации остальных.

Чтобы надавить на несговорчивого контрагента, достаточно знать, кого и как попросить, чтобы все бюрократические процедуры, а их никак не избежать, стали для объекта такого давления крайне сложны и длительны. Да, существуют регламенты, но вопрос, срочный для заявителя, но рассмотренный в последний момент, отведенного регламентом срока… и отклоненный по причине надуманного недочета – это не нарушение, зато отличный намек, что где-то кому-то предприниматель перешел дорогу.

Как ни выстраивай финансовую систему государства, но пока в ней остается человеческий фактор, будет место и взяткам, и бюрократическим проволочкам, и даже рейдерству.

Российский менталитет не предполагает немедленного разжигания конфликта, а это парадоксальным образом ведет к потерям времени и финансов. Пожалуй, именно это является корнем возникновения финансовых проблем предприятия.

Нельзя не отметить, что для российской действительно в принципе за последние несколько десятилетий характерна крайне нестабильная обстановка во всех сферах жизни.

Но существуют факторы, которые вносят в и без того непростую систему ещё больший элемент дестабилизации.

Речь идёт о геополитике.

В условиях современной геополитической обстановки, все сферы жизни общества непрерывно меняются. Эти изменения, естественно, затронули и финансовую сферу.

В виду общественного референдума 16 марта 2014 года на полуострове Крым, итогом которого стало его присоединение к Российской Федерации, возникла очередная дестабилизирующая ситуация. Европейские страны и Соединённые Штаты Америки отказались принимать законность подобного референдума, считая, что полуостров должен принадлежать Украине.

Однако Российская Федерация, ссылаясь на прецедент провозглашения независимости Косова, уже 18 марта 2014 года подписала с крымскими властями договор о присоединении Крыма к Российской Федерации.

Спустя четыре года, на момент написания этой курсовой работы, к сожалению, ситуация не изменилась, только усугубилась. Не будем анализировать политические решения и то, насколько они повлияли на разные сферы жизни. Скажем о другом.

Не добившись результатов и возвращения Крыма Украине, европейские страны и Соединённые Штаты Америки в попытке оказать давление на Россию, наложили свои санкции, затронувшие самые разнообразные отрасли, сферы, предприятия, частных лиц.

Расчет аналитиков стран запада не оправдался. Российские лидеры, и, в особенности, бизнес, не только не поддались «позорному клейму», как воспринимаются санкции на западе, а ответили встречными.

Началась (и продолжается по сей день, сжимаясь всё большей и большей пружиной) война санкций. Именно она вызвала к жизни еще большие перемены, в первую очередь, в экономической сфере, и без того далеко не идеальной.

Что касается темы данной курсовой работы, у многих предприятий в подобной обстановке возникли проблемы.

Многие компании потеряли внешнее финансирование, деловых партнеров, заказы. Часть компаний обанкротилась и пропала с рынка, кто-то сумел справиться с финансовым штормом и остаться на плаву, кому-то пришлось срочно меняться.

Но, так или иначе, бизнесу в России пришлось искать пути разрешения своих финансовых проблем.

В рамках данной работы я хочу рассмотреть проблемы финансов предприятия в России, откуда они проистекают, к чему могут привести, а также пути их разрешения на примере привлечения заемных средств. А именно – кредитования и менее распространенного, более молодого в России инструмента, – факторинга.

I. Современные проблемы финансов предприятий

I.1. Сущность финансов предприятия

На современном этапе нельзя отрицать, что финансы – это не только терминология экономических, финансовых, бухгалтерских дисциплин, но ещё и очень важная историческая категория, которая всегда оказывала своё влияние на то, как развивается общество.

Недостаток финансов в обществе приводил к кризисам: промышленным, торговым, военным, политическим. Переизбыток денежных средств всегда приводил к их обесцениванию, также подрывая финансовую систему.

Одним словом, в финансах крайне важна золотая середина, а её невозможно достичь без понимания того, что же это всё-таки такое.

В строгом формализованном определении, финансы — это система денежных отношений, связанных с формированием и распределением централизованных фондов государства, необходимых для выполнения им своих функций (распределительной и контрольной), которые осуществляются одновременно^[1].

Если говорить о предприятии, то всегда можно сказать, что любое предприятие – особенно крупное, имеющее филиалы по всей стране, это государство в государстве. Оно подчиняется налоговым уложениям страны, на территории которой действует, выполняет своды, законы, кодексы, но вместе с тем внутри – у предприятия действуют свои законы, правила, неписаные распорядки.

Что в любом случае приводит нас к однозначному выводу: каждое предприятие уникально. Несмотря на то, что действуют предприятия в одной и той же среде, даже предприятия одного и того же сектора могут иметь совершенно разные финансовые возможности и проблемы.

Остановимся подробнее на финансах предприятия, что это такое?

Финансы предприятия (организации) - это стоимостная экономическая категория, которая выражает определенную систему экономических отношений. Финансовые отношения имеют свои признаки:

- денежный характер;

- связаны с распределительным процессом стоимости;

- направлены на образование целевых денежных фондов^[2].

Состоять финансы предприятия могут, как из собственных средств, так и из привлечённых и заёмных средств.

Источниками финансовых ресурсов предприятия могут быть бюджетные средства, долевые средства учредителей, паевые взносы членов кооперативов, средства акционеров – в зависимости от организационно-правовой формы предприятии.

Финансовые средства предприятия используются для производства и реализации товаров и услуг, воспроизводства капитала во всех формах.

Обратимся к Гражданскому кодексу.

Согласно 132 статье предприятие трактуется как имущественный комплекс, используемый для осуществления предпринимательской деятельности. В свою очередь, предпринимательской называется самостоятельная, осуществляемая на свой риск деятельность, направленная на систематическое получение прибыли от пользования имуществом, продажи товаров, выполнения работ или оказания услуг лицами, зарегистрированными в этом качестве в установленном законом порядке (ст. 2 ГК РФ).

На этом этапе можно уже сделать один очень важный вывод – без финансов предприятие существовать не сможет. Финансы – это кровь, которая позволяет организму – организации – существовать, функционировать.

Спросим себя, а чем же эти финансы так хороши, полезны и нужны? Может быть, они выполняют какие-то особые функции?

И это переводит нас к следующему вопросу.

I.2. Функции финансов предприятия

Какие функции на предприятии выполняют финансы?

Поскольку главный вопрос данной курсовой работы посвящен другому аспекту, не будем останавливаться на том, что предприятия бывают разных организационно-правовых форм, хотя и остановимся чуть подробнее на экономическом содержании финансовых отношений.

Во-первых, для финансово-хозяйственной деятельности предприятия важный аспект – это денежные отношения, сопутствующие выполнению этой самой деятельности. Денежные отношения сопровождают поставку сырья, отгрузку готовой продукции, неотъемлемая часть налоговой и банковских систем.

Таким образом, финансы предприятия – это всегда совокупность денежных отношений, возникающих у субъектов хозяйствования по поводу формирования фактических и (или) потенциальных фондов денежных средств, их распределения и использования на нужды производства и потребления.

Мы уже упоминали, что у финансов в целом есть две функции: распределительная и контрольная.

Функции финансов предприятий реализуются на уровне микроэкономики, они непосредственно основаны на формировании и использовании капитала и денежных фондов предприятий в условиях их экономического обособления и удовлетворения частных благ на возмездной основе^[3].

Обе функции тесно переплетены между собой.

Распределительная функция участвует в формировании первоначального (уставного) капитала, авансирования его в производство, воспроизводством и приращиванием капитала, создание пропорций распределения доходов и финансовых ресурсов.

Именно распределительная функция тесно связана с формированием денежных фондов предприятия.

Чтобы оценить итоги хозяйственной деятельности привлекается контрольная функция. Через анализ финансовых показателей она способствует оцениванию уже сложившейся системы распределительных отношений. Скорректировать систему для её финансовой устойчивости можно через меры финансового воздействия.

Объективная основа контрольной функции – стоимостной учет затрат на производство и реализацию продукции, выполнение работ и оказание услуг, процесс формирования доходов и денежных фондов.

Это позволяет оценить сразу два важных аспекта.

Во-первых, возможности дальнейшего развития предприятия.

Во-вторых, его финансовую устойчивость.

Финансовая устойчивость – это часть другого важного понятия, принципа, который входит в список тех, на которых базируется организация финансов. Рассмотрим их все.

- гибкость, маневренность;

- прогнозирование, плановость;

- финансовая устойчивость, финансовая независимость;

- рентабельность, самофинансирование;

- формирование финансовых резервов.

Для управления финансов предприятия используют финансовые механизмы, включающие в себя методы, инструменты и рычаги, правовое и информационно-методическое обеспечение.

Остановимся на этом этапе подробнее, поскольку он прямо коррелирует с современными проблемами финансов предприятий.

Финансовые методы – это финансовое планирование, финансовый учет, финансовый анализ, финансовое регулирование и финансовый контроль.

Финансовые инструменты включают в себя доход, прибыль, амортизационные отчисления, цена, дивиденды, процентные ставки, систему расчетов, инвестиции, курсы валют и ценных бумаг, дисконт, опционы, фьючерсы, форварды и т. д.

Финансовые рычаги можно функционально подразделить на стимулы, санкции, лимиты, нормы и нормативы. В некотором смысле это забегание вперёд, но в современных условиях одна из важнейших проблем всей российской действительности – это преобладание санкций над стимулами. В любой сфере, на любом уровне управления, возможно ввиду сложившегося менталитета, в первую очередь используются санкции. Продолжим.

Неотъемлемая часть операций с финансовыми инструментами и рычагами – финансовые риски.

Оценить степени рискованности тех или иных инструментов и рычагов позволяет правовое и нормативно-информационное обеспечение.

Правовое обеспечение включает законодательные акты, постановления, приказы и др. правовые документы органов управления, а нормативно-информационное обеспечение – образуют инструкции, нормативы, нормы, ставки, методические указания и разъяснения, а также различные виды экономической, коммерческой, финансовой и другой информации.

Отметим здесь ещё такой момент.

Положительный финансовый результат хозяйственной деятельности коммерческих организаций и предприятий свидетельствует об эффективности применяемых форм и методов управления финансовыми ресурсами. И наоборот, отрицательный результат или отсутствие его говорят о недостатках в управлении финансовыми ресурсами, организации производства и возможности банкротства коммерческой организации (предприятия).