Файл: Обесценение активов компании. МСФО 36 «Обесценение активов".pdf

В случае выявления признаков обесценения, экономический субъект должен рассчитать возмещаемую стоимость актива.

На втором этапе определяется возмещаемая стоимость, величина которой представляет собой наибольшее значение из справедливой стоимости за вычетом расходов на продажу и ценности от использования актива^[11].

Если по результатам расчетов будет выявлено, что одно из этих значений выше балансовой стоимости актива или ЕГДС, то рассчитывать оба
значения необязательно. Однако необходимо подтвердить достоверность всех величин, участвующих в расчетах.

Рис. 1. Методический подход к проведению проверки на обесценение

Рассмотрим ситуации, содержание которых влияет на справедливую стоимость активов.

Ситуация 1. Существует договор на продажу, имеющий юридическую силу и заключенный между не зависимыми друг от друга хорошо осведомленными сторонами, желающими совершить подобную сделку. Алгоритм определения справедливой стоимости при данном условии приведен на рис. 2.

Рис. 2. Алгоритм определения справедливой стоимости актива при наличии договора о продаже

Ситуация 2. Отсутствует договор на продажу, но актив продается на активном рынке. В этом случае справедливая стоимость актива за вычетом расходов на продажу будет соответствовать рыночной цене, являющейся текущей ценой покупателя. Алгоритм определения справедливой стоимости при наличии ситуации 2 представлен на рис. 3.^[12].

Рис. 3. Алгоритм определения справедливой стоимости актива при наличии активного рынка^[13].

Ситуация 3. Отсутствуют договор о продаже и активный рынок. В этом случае справедливая стоимость определяется на основе достоверной информации о сделках с аналогичными активами. Алгоритм определения справедливой стоимости в ситуации 3 будет следующим (рис. 4).

Рис. 4. Алгоритм определения справедливой стоимости актива при отсутствии договора о продаже и активного рынка^[14]

Расчет ценности от использования актива осуществляется в два этапа:

1. Проводится оценка будущих денежных потоков, полученных от продолжительного использования актива и от его ликвидации.

2. Применяется надлежащая ставка дисконтирования к этим денежным потокам^[15].

Для подтверждения расчетов на первом этапе определяется период прогнозирования для целей тестирования на обесценение актива в следующей последовательности: а) для внеоборотных активов и нематериальных активов с конечным сроком полезного использования период прогнозирования равен оставшемуся сроку использования актива; б) для гудвилла и нематериальных активов с неопределенным сроком полезного использования период прогнозирования может быть достаточно большим, чтобы эффект от последующего дисконтирования денежных потоков был незначительным для целей тестирования на обесценение^[16].

Для подтверждения достоверности расчета ценности от использования актива определяется прогнозное значение денежного потока на основе расчета бездолгового денежного потока (табл. 2).

Таблица 2

Расчет бездолгового денежного потока

На втором этапе для целей расчета ценности от использования актива ставка дисконтирования определяется как средневзвешенная стоимость капитала по формуле:

WACC = rE*E/(D+E) + rD*E/ (D+E)*(1-T), (1)

где rE – стоимость собственного капитала;

E – величина собственного капитала;

D – величина заемного капитала;

rD – стоимость заемного капитала;

T – ставка налога на прибыль.

Достоверность стоимости заемных средств определяется по величине процентной ставки, по которой организации предоставляются кредитные ресурсы. Достоверность стоимости собственного капитала подтверждается расчетными процедурами, осуществляемыми по формуле:

KE = RFR + β × ERP + CRP + SP + + CSR, (2)

где KЕ – стоимость собственного капитала;

RFR – безрисковая ставка;

β – коэффициент, отражающий связь между риском отрасли и риском организации;

ERP – рыночная премия за риск;

CRP – премия за страновые риски;

SP – премия за малый размер организации;

CSR – премия за специфические риски организации^[17].

В таблице 3 представлены рекомендации по расчетам, подтверждающим достоверность стоимости собственного капитала. Рассчитанную стоимость собственного капитала в долларах США необходимо перевести в российские рубли. Альтернативный вариант расчета дисконтированной стоимости рекомендован Федеральной службой по тарифам и предполагает использование безрисковой ставки, увеличенной на 2%^[18]. В этом случае в качестве безрисковой ставки используется средняя ставка по депозитам в нескольких «надежных» банках. Для расчета рекомендуется использовать пять первых банков по рейтингу Банка России.

Таблица 3

Рекомендации по расчету ставки собственного капитала

Продолжение таблицы 3

Признание убытка от обесценения актива возникает в том случае, если его балансовая стоимость или ЕГДС превысила возмещаемую стоимость. Убыток от обесценения, как и сумма его восстановления, признается в составе прибыли или убытка за период. В российской практике бухгалтерского учета по МСФО убыток от обесценения активов отражают отдельной строкой в составе прочих расходов с раскрытием соответствующей информации в пояснениях к финансовой отчетности. Если убыток от обесценения превысил величину резерва переоценки данного актива, то сумма превышения должна быть отражена отдельной строкой в Отчете о совокупном доходе.

Согласно МСФО 36 восстановление в учете убытка от обесценения возможно тогда, когда изменившаяся экономическая конъюнктура свидетельствует о повышении стоимости актива. В таком случае балансовая стоимость данного актива увеличивается за счет уменьшения убытка от обесценения^[19]. Поскольку убыток от обесценения был отражен в предыдущем отчетном периоде, то его восстановление должно быть отражено в учете доходов текущего отчетного периода. Восстановленная сумма убытка от обесценения сверх первоначальной стоимости объекта признается переоценкой и проводится на счет добавочного капитала. После восстановления убытка от обесценения актива необходимо пересмотреть начисление амортизации на оставшийся период в соответствии с его новой балансовой стоимостью.

Рис. 5. Алгоритм распределения убытка от обесценения на активы ЕГДС

Амортизационные отчисления рассчитываются по формуле:

Амортизационные отчисления = (Скорректированная балансовая стоимость – Остаточная стоимость) / Оставшийся срок полезного использования.

В пояснениях к финансовой отчетности экономического субъекта необходимо раскрытие следующей информации: индикаторы (признаки), свидетельствующие о необходимости обесценения; расчет ценности использования актива (если эта оценка выбрана в качестве возмещаемой суммы), в том числе какая ставка дисконтирования использовалась для расчета, длительность прогнозного периода в расчете; описание единицы, генерирующей денежные потоки, методика определения и оценки; расчет справедливой стоимости актива за вычетом расходов на продажу (если эта оценка выбрана в качестве возмещаемой суммы), в том числе определена ли справедливая стоимость на основе данных активного рынка; анализ чувствительности, показывающий, как изменение допущений, использованных в расчете, повлияет на сумму обесценения актива; сумма отраженного убытка и строка отчетности, по которой он отражен; сумма восстановленного убытка от обесценения актива; допущения, используемые при тестировании на обесценение.

Выводы.

Порядок обесценения активов регламентируется МСФО (IAS) 36 «Обесценение активов». Целью МСФО 36 является установление процедур, применяемых для проверки активов на обесценение, порядка их отражения в бухгалтерском учете, реверсирования убытка от обесценения, раскрытия информации в финансовой отчетности.

МСФО 36 «Обесценение актива» требует раскрытия в финансовой отчетности информации об объекте своего регулирования, то есть это информация о проведенных проверках. Особенно это касается нематериальных активов с ограниченным сроком полезного использования, а также гудвилла, так как для данных видов активов обязательны ежегодные проверки. Выявленные убытки от обесценения в финансовой отчетности также должны находить отражение. Это объясняется тем, что в соответствии с МСФО отчетность предоставляется для внешних пользователей.

Глава 2. Практические аспекты учета и отражения в отчетности обесценения активов

2.1. Учет обесценения активов по МСФО Рассмотрим конкретные примеры расчета и учета обесценения активов.

Пример 1. Фирма А, функционирующая в Иркутской области, производит и продает поваренную соль. В 2007 г. данная фирма приобрела аналогичный бизнес фирмы В в Астрахани. Гудвилл, возникший при сделке, составил 100 млн руб. и связан с дополнительной выгодой от объединения управленческих функций фирмы B с аналогичными функциями, выполняемыми фирмой А. В 2009 г. была приобретена еще одна региональная фирма – С, и гудвилл, возникший при приобретении и аналогичный по своей экономической природе предыдущему случаю, составил 170 млн руб. Эти бизнес-единицы расположены в различных регионах и имеют свои клиентские базы. Для целей, отличных от тестирования активов на обесценение, руководство определило каждый бизнес как самостоятельную ЕГДС. С точки зрения сегментной отчетности эти компании входят в один операционный сегмент. Балансовая стоимость гудвилла в финансовой отчетности компании А составила 270 млн руб. (100 + 170 млн руб.). Руководство может распределить гудвилл на каждую из этих трех ЕГДС только произвольно. В данной ситуации гудвилл нужно тестировать на обесценение путем агрегирования трех ЕГДС, так как все три ЕГДС получают выгоду за счет синергетического эффекта в результате объединения бизнеса. Однако на практике довольно часто возникает вопрос о распределении гудвилла между несколькими ЕГДС.

Выбор метода распределения гудвилла зависит от особенностей сделки и от вида и качества информации, доступной на момент распределения. Наиболее распространенной базой распределения является выручка, чистые активы или показатель EBITDA.

Пример 2. Группа компаний А+В приобрела фирму С за 200 млн руб. Справедливая стоимость чистых активов фирмы С оценивается в 140 млн руб. Менеджмент группы А+В принял обоснованное решение о распределении приобретенной фирмы на две ЕГДС группы пропорционально стоимости чистых активов: на ЕГДС 1 пришлось 100 млн руб. чистых активов С, на ЕГДС 2 – 40 млн руб. чистых активов. Как распределить гудвилл в 60 млн руб. между двумя EГДС?