Файл: Отчет выполнен по итогам прохождения практики (практики по получению первичных умений и навыков научноисследовательской деятельности).docx
Добавлен: 08.11.2023
Просмотров: 158
Скачиваний: 2
ВНИМАНИЕ! Если данный файл нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам.
ТЛкп–КТЛнп))/2=(7.8441+3/12*(7.8441-2.4157))/2=4.6
На конец анализируемого периода значение показателя выше 1, следовательно, риск утратить свою платежеспособность в ближайшие три месяца отсутствует.
5. АНАЛИЗ ДЕЛОВОЙ АКТИВНОСТИ (ОБОРАЧИВАЕМОСТИ) ОРГАНИЗАЦИИ
Целью анализа деловой активности является оценка качества менеджмента по критерию скорости преобразования активов организации в денежные средства.
Оборачиваемость оборотных средств
ООС=V/COC
ООС(2021)=40184/16704=2.41
ООС(2022)=86938/15452=5.63
Оборачиваемость запасов
ОZ=С/Z
ОZ(2021)=0/4883.5=0
ОZ(2022)=0/2122.5=0
Оборачиваемость дебиторской задолженности
ОR=V/Ra
ОR(2021)=40184/0= -
ОR(2022)=86938/0= -
Оборачиваемость кредиторской задолженности
ОC=V/Cr
ОC(2021)=40184/6417.5=6.26
ОC(2022)=86938/4473=19.44
Оборачиваемость краткосрочной задолженности
ОKt=V/Kt
ОKt(2021)=40184/6445=6.23
ОKt(2022)=86938/4473=19.44
Оборачиваемость активов
ОA=V/Активы
ОA(2021)=40184/16738.5=2.4
ОA(2022)=86938/15465=5.62
Оборачиваемость собственного чистого капитала
ОCK=V/COC2
ОCK(2021)=40184/8221=4.89
ОCK(2022)=86938/8919.5=9.75
Оборачиваемость оборотных активов
Oa=V/ОА
Oa(2021)=40184/16704=2.41
Oa(2022)=86938/15452=5.63
Таблица 22 - Коэффициенты эффективности работы предприятия
Коэффициент общей оборачиваемости капитала показывает эффективность использования имущества, отражает скорость оборота всего капитала организации. Продолжительность нахождения капитала в активах организации возросла на 3.22 и составила 5.62 раз.
Следует отметить, что оборачиваемость дебиторской задолженности ниже оборачиваемости кредиторской, что является неблагоприятным фактором в деятельности предприятия.
Дебиторская задолженность оборачивается медленнее оборотных средств. Это означает довольно низкую интенсивность поступления на предприятие денежных средств, то есть в итоге – уменьшение собственных средств.
Коэффициент отдачи собственного чистого капитала показывает скорость оборота собственного капитала, т.е. отражает активность использования денежных средств. В организации на каждый рубль инвестированных собственных средств приходится 9.75 руб. выручки от продаж.
Далее приведен расчет показателя в днях.
Таблица 23 - Эффективность работы предприятия
Оборачиваемость активов за анализируемый период показывает, что организация получает выручку, равную сумме всех имеющихся активов за 64.1 календарных дня. Поскольку оборачиваемость кредиторской задолженности выше оборачиваемости дебиторской задолженности, то такое положение дел можно назвать положительным фактором в деятельности предприятия.
Показатель длительности оборота краткосрочной задолженности по денежным платежам (18.5 дн.), рассматриваемый как индикатор платежеспособности в краткосрочном периоде, не превышал 180 дней. Таким образом, можно предположить, что сроки выполнения обязательств еще не истекли или у предприятия хватит ресурсов, чтобы расплатиться с кредиторами.
Интервал самофинансирования (или платежеспособности) на конец отчетного периода свидетельствует о низком уровне резервов у предприятия для финансирования своих затрат в составе себестоимости.
Проведенный анализ позволил сделать следующие выводы. Финансовый цикл организации можно признать «классическим». Дебиторская задолженность покупателей и заказчиков превышает полученные авансы. Кредиторская задолженность перед поставщиками и подрядчиками превышает выданные авансы. Такая ситуация не оказывает влияния на финансовую устойчивость, поскольку дебиторская задолженность уравновешивается кредиторской. Имеет место небольшой выигрыш во времени за счет смещения финансового цикла, отсюда небольшое положительное влияние на прибыль. Положение предприятия можно охарактеризовать как рынок «покупателя» на рынке сбыта и рынке поставок.
Следует обратить внимание на то, что средняя за анализируемый период величина длительности оборота чистого производственного оборотного капитала отрицательна, что не обеспечивает платежеспособность организации в долгосрочном периоде.
Длительность одного оборота оборотных средств уменьшилась на 85.5 дней, что является положительным фактором для предприятия.
Срок оборачиваемости средств в расчетах показывает средний срок погашения дебиторской задолженности.
Оборачиваемость собственного капитала уменьшилась на 36.7 дней, что говорит о снижении ввода денежных средств в оборот.
Уменьшение операционного цикла c 149.4 дня до 63.9 дней при прочих равных условиях положительно характеризует деятельность организации.
В отчетном периоде финансовый цикл уменьшился, что положительно характеризует финансовую дисциплину на предприятии. На основе расчета продолжительности оборота оборотных активов в днях можно определить величину дополнительно привлекаемых в оборот (высвобождаемых из оборота) оборотных средств в результате замедления (ускорения) их оборачиваемости:
ОА (2022) = 86938/360 * (64,1-150) = - 20744,373
Величина высвобождаемых из оборота средств составила 20744.373 тыс.руб.
6. ОСНОВНЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ОТЧЕТА О ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТАХ
Основные аналитические возможности отчета о прибылях и убытках заключаются в том, что на основании данных формы №2 можно:
- исследовать динамику различных видов прибыли предприятия: валовой, прибыли от продаж и прибыли до налогообложения и чистой прибыли;
- оценить, какие факторы и в какой мере повлияли на изменение различных видов прибыли, в частности как на динамику прибыли повлияли изменения выручки, себестоимости, коммерческих управленческих и прочих расходов, прочих доходов и т.п.
- рассчитать и оценить различные показатели рентабельности, которые являются важнейшими показателями эффективности всей финансово-хозяйственной деятельности организации.
Таблица 24 – Горизонтальный анализ, тыс.руб.
На конец анализируемого периода значение показателя выше 1, следовательно, риск утратить свою платежеспособность в ближайшие три месяца отсутствует.
5. АНАЛИЗ ДЕЛОВОЙ АКТИВНОСТИ (ОБОРАЧИВАЕМОСТИ) ОРГАНИЗАЦИИ
Целью анализа деловой активности является оценка качества менеджмента по критерию скорости преобразования активов организации в денежные средства.
Оборачиваемость оборотных средств
ООС=V/COC
ООС(2021)=40184/16704=2.41
ООС(2022)=86938/15452=5.63
Оборачиваемость запасов
ОZ=С/Z
ОZ(2021)=0/4883.5=0
ОZ(2022)=0/2122.5=0
Оборачиваемость дебиторской задолженности
ОR=V/Ra
ОR(2021)=40184/0= -
ОR(2022)=86938/0= -
Оборачиваемость кредиторской задолженности
ОC=V/Cr
ОC(2021)=40184/6417.5=6.26
ОC(2022)=86938/4473=19.44
Оборачиваемость краткосрочной задолженности
ОKt=V/Kt
ОKt(2021)=40184/6445=6.23
ОKt(2022)=86938/4473=19.44
Оборачиваемость активов
ОA=V/Активы
ОA(2021)=40184/16738.5=2.4
ОA(2022)=86938/15465=5.62
Оборачиваемость собственного чистого капитала
ОCK=V/COC2
ОCK(2021)=40184/8221=4.89
ОCK(2022)=86938/8919.5=9.75
Оборачиваемость оборотных активов
Oa=V/ОА
Oa(2021)=40184/16704=2.41
Oa(2022)=86938/15452=5.63
Таблица 22 - Коэффициенты эффективности работы предприятия
| Показатели | 2021 | 2022 | Изменения |
| 1. Оборачиваемость оборотных средств | 2.41 | 5.63 | 3.22 |
| 2. Оборачиваемость запасов | 0 | 0 | 0 |
| 3. Оборачиваемость дебиторской задолженности (коэффициент оборачиваемости средств в расчетах) | - | - | 0 |
| 4. Оборачиваемость кредиторской задолженности | 6.26 | 19.44 | 13.18 |
| 5. Оборачиваемость краткосрочной задолженности | 6.23 | 19.44 | 13.21 |
| 6. Оборачиваемость активов (капитала) | 2.4 | 5.62 | 3.22 |
| 7. Оборачиваемость собственного чистого капитала | 4.89 | 9.75 | 4.86 |
| 8. Оборачиваемость оборотных активов | 2.41 | 5.63 | 3.22 |
Коэффициент общей оборачиваемости капитала показывает эффективность использования имущества, отражает скорость оборота всего капитала организации. Продолжительность нахождения капитала в активах организации возросла на 3.22 и составила 5.62 раз.
Следует отметить, что оборачиваемость дебиторской задолженности ниже оборачиваемости кредиторской, что является неблагоприятным фактором в деятельности предприятия.
Дебиторская задолженность оборачивается медленнее оборотных средств. Это означает довольно низкую интенсивность поступления на предприятие денежных средств, то есть в итоге – уменьшение собственных средств.
Коэффициент отдачи собственного чистого капитала показывает скорость оборота собственного капитала, т.е. отражает активность использования денежных средств. В организации на каждый рубль инвестированных собственных средств приходится 9.75 руб. выручки от продаж.
Далее приведен расчет показателя в днях.
Таблица 23 - Эффективность работы предприятия
| Показатели | 2021 | 2022 | Изменения |
| 1. Длительность оборота оборотных средств | 149.4 | 63.9 | -85.5 |
| 2. Длительность оборота запасов (срок хранения) | 0 | 0 | 0 |
| 3. Длительность оборота дебиторской задолженности (оборачиваемость средств в расчетах) | 0 | 0 | 0 |
| 4. Длительность оборота кредиторской задолженности | 57.5 | 18.5 | -39 |
| 5. Длительность оборота краткосрочной задолженности | 57.8 | 18.5 | -39.3 |
| 6. Длительность оборота активов | 150 | 64.1 | -85.9 |
| 7. Длительность оборота собственного чистого капитала | 73.6 | 36.9 | -36.7 |
| 8. Длительность оборота оборотных активов | 149.4 | 63.9 | -85.5 |
| 9. Среднедневной расход денежных средств, РДС | 0 | 0 | 0 |
| 10. Интервал самофинансирования (норма более 90 дней) (А1/РДС) | 28.7 | 36.9 | 8.2 |
| 11. Продолжительность операционного цикла, дни (п.1+п.2) | 149.4 | 63.9 | -85.5 |
| 12. Продолжительность финансового цикла, дни (п.11-п.4) | 91.9 | 45.4 | -46.5 |
| 13. Длительность оборота чистого производственного оборотного капитала, дни (п.2+п.3-п.4) | -57.5 | -18.5 | 39 |
Оборачиваемость активов за анализируемый период показывает, что организация получает выручку, равную сумме всех имеющихся активов за 64.1 календарных дня. Поскольку оборачиваемость кредиторской задолженности выше оборачиваемости дебиторской задолженности, то такое положение дел можно назвать положительным фактором в деятельности предприятия.
Показатель длительности оборота краткосрочной задолженности по денежным платежам (18.5 дн.), рассматриваемый как индикатор платежеспособности в краткосрочном периоде, не превышал 180 дней. Таким образом, можно предположить, что сроки выполнения обязательств еще не истекли или у предприятия хватит ресурсов, чтобы расплатиться с кредиторами.
Интервал самофинансирования (или платежеспособности) на конец отчетного периода свидетельствует о низком уровне резервов у предприятия для финансирования своих затрат в составе себестоимости.
Проведенный анализ позволил сделать следующие выводы. Финансовый цикл организации можно признать «классическим». Дебиторская задолженность покупателей и заказчиков превышает полученные авансы. Кредиторская задолженность перед поставщиками и подрядчиками превышает выданные авансы. Такая ситуация не оказывает влияния на финансовую устойчивость, поскольку дебиторская задолженность уравновешивается кредиторской. Имеет место небольшой выигрыш во времени за счет смещения финансового цикла, отсюда небольшое положительное влияние на прибыль. Положение предприятия можно охарактеризовать как рынок «покупателя» на рынке сбыта и рынке поставок.
Следует обратить внимание на то, что средняя за анализируемый период величина длительности оборота чистого производственного оборотного капитала отрицательна, что не обеспечивает платежеспособность организации в долгосрочном периоде.
Длительность одного оборота оборотных средств уменьшилась на 85.5 дней, что является положительным фактором для предприятия.
Срок оборачиваемости средств в расчетах показывает средний срок погашения дебиторской задолженности.
Оборачиваемость собственного капитала уменьшилась на 36.7 дней, что говорит о снижении ввода денежных средств в оборот.
Уменьшение операционного цикла c 149.4 дня до 63.9 дней при прочих равных условиях положительно характеризует деятельность организации.
В отчетном периоде финансовый цикл уменьшился, что положительно характеризует финансовую дисциплину на предприятии. На основе расчета продолжительности оборота оборотных активов в днях можно определить величину дополнительно привлекаемых в оборот (высвобождаемых из оборота) оборотных средств в результате замедления (ускорения) их оборачиваемости:
ОА (2022) = 86938/360 * (64,1-150) = - 20744,373
Величина высвобождаемых из оборота средств составила 20744.373 тыс.руб.
6. ОСНОВНЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ОТЧЕТА О ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТАХ
Основные аналитические возможности отчета о прибылях и убытках заключаются в том, что на основании данных формы №2 можно:
- исследовать динамику различных видов прибыли предприятия: валовой, прибыли от продаж и прибыли до налогообложения и чистой прибыли;
- оценить, какие факторы и в какой мере повлияли на изменение различных видов прибыли, в частности как на динамику прибыли повлияли изменения выручки, себестоимости, коммерческих управленческих и прочих расходов, прочих доходов и т.п.
- рассчитать и оценить различные показатели рентабельности, которые являются важнейшими показателями эффективности всей финансово-хозяйственной деятельности организации.
Таблица 24 – Горизонтальный анализ, тыс.руб.
| Состав балансовой прибыли | Показатель | Отклонения | |||||
| 2020 | 2021 | 2022 | 2020 | 2021 | 2022 | ||
| Выручка | 53712 | 40184 | 86938 | 18691 | -13528 | 46754 | |
| Себестоимость продаж | 46985 | 37985 | 72490 | 15046 | -9000 | 34505 | |
| Валовая прибыль | 6727 | 2199 | 14448 | 3645 | -4528 | 12249 | |
| Прибыль (убыток) от продаж | 6727 | 2199 | 14448 | 3645 | -4528 | 12249 | |
| Прочие доходы | 491 | 22 | 1993 | -1073 | -469 | 1971 | |
| Прочие расходы | 635 | 352 | 7267 | 540 | -283 | 6915 | |
| Прибыль (убыток) до налогообложения | 6583 | 1869 | 9174 | 2032 | -4714 | 7305 | |
| Текущий налог на прибыль | 3036 | 1668 | 3090 | 968 | -1368 | 1422 | |
| Чистая прибыль (убыток) | 3200 | 201 | 6084 | 717 | -2999 | 5883 | |