Добавлен: 22.11.2023
Просмотров: 61
Скачиваний: 3
ВНИМАНИЕ! Если данный файл нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам.
В результате проведения вертикального анализа баланса видно, что наибольший удельный вес в структуре активов занимают оборотные активы: 44,58% в 2019 году, 53,62% в 2020 году и 51,35% в 2021 году.
Произошло увеличение доли запасов в 2021 году по отношению к 2020 году на 1, 36%. Доля дебиторской задолженности снизилась на 3,43% в 2021 году и на 10,04% в 2020 году, что говорит о повышении платежеспособности предприятия.
Доля финансовых вложений увеличилась на 0,01% в 2021 году, а в 2020 году снизилась на 0,8% в связи с увеличением выданных займов.
Доля денежных средств в 2020 году и в 2021 году уменьшилась на 0,11% и на 0,08% соответственно, т.е. денежные средства стали эффективнее использоваться.
Во внеоборотных активах наибольший удельный вес занимают основные средства. В 2020 году по сравнению с 2019, основные средства уменьшились на 7,36%, а в 2021 году увеличились на 2,61%, в связи с приобретением нового здания и покупки земельных участков. В пассиве баланса наибольший удельный вес занимают долгосрочные обязательства: 56,4% в 2019 году, 53,55% в 2020 году и 58,13% в 2021году. Заемные средства – это основная часть долгосрочных обязательств. В 2020 году они снизились на 3,28%, а в 2021 году они увеличились на 4,71%, т.к. предприятие приобрело новые кредиты и займы. Наименьший удельный вес в пассиве баланса занимает раздел «Капитал и резервы», т.к. есть непокрытый убыток, который с каждым годом снижается, так в 2020 году доля уменьшилась на 9,83%, а в 2021 году на 2,91%.
2.3 АНАЛИЗ ЛИКВИДНОСТИ И ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ
Задачей анализа финансовой устойчивости является определение состояния предприятия на определенный период времени, какие показатели являются приемлемыми и как их сохранить на сложившемся уровне, а какие – неудовлетворительными и требуют оперативного вмешательства. Анализ финансовой устойчивости предприятия представлен в таблице 7.
Таблица 7 - Анализ финансовой устойчивости АО «Актанышское хлебоприёмное предприятие»
| Наименование показателя | Значение показателя, тыс. руб. | Абс. изменения, тыс. руб. | ||||
| 2019г. | 2020г. | 2021г. | 2020-2019г.г. | 2021-2020г.г. | ||
| 1 . Источники собственных средств (Капитал и резервы) | 19973 | 32703 | 30364 | 12730 | -2339 | |
| 2. Внеоборотные активы | 261639 | 215682 | 244049 | -45957 | 28367 | |
| 3. Наличие собственных оборотных средств | -241666 | -182979 | -213685 | 58687 | -30706 | |
| 4. Долгосрочные заемные средства (всего) | 266255 | 249005 | 291593 | -17250 | 42588 | |
| 5. Наличие собственных и долгосрочных заемных оборотных средств | 24589 | 66026 | 77908 | 41437 | 11882 | |
| 6. Краткосрочные заемные средства | 185843 | 183289 | 179658 | -2554 | -3631 | |
| 7. Общая величина источников формирования запасов | 210432 | 249315 | 257566 | 38883 | 8251 | |
| 8. Запасы и НДС | 58231 | 55951 | 66713 | -2280 | 10762 | |
| 9. Излишек ( + ) или недостаток ( – ) собственных оборотных средств | -299897 | -238930 | -280398 | 60967 | -41468 | |
| 10. Излишек ( + ) или недостаток ( – ) собственных и долгосрочных заемных оборотных средств | -33642 | 10075 | 11195 | 43717 | 1120 | |
| 11. Излишек (+) или недостаток ( – ) общей величины источников формирования запасов | 152201 | 193364 | 190853 | 41163 | -2511 | |
| Тип финансовой ситуации | Неуст. фин. сост. | Норм. фин. уст. | Норм. фин. уст. | - | - | |
Исходя из проведенного анализа, можно сказать что, в 2019 году у предприятия неустойчивое финансовое состояние, т.е. сумма запасов и затрат превышает сумму собственных оборотных и долгосрочных заемных источников, но меньше суммы собственных оборотных, долгосрочных и краткосрочных заемных источников, следовательно его запасы покрываются с помощью собственных и заемных средств.
В 2020 и 2021 годах предприятие имеет нормальное финансовое состояние, сумма запасов и затрат превышает сумму собственных оборотных средств, но меньше суммы собственных оборотных и долгосрочных заемных источников. Следовательно для покрытия запасов и затрат используются собственные и привлеченные средства долгосрочного характера.
Цель анализа ликвидности состоит в том, чтобы оценить ликвидность организации, её активов и источников их формирования. Анализ показывает, по каким показателям надо разрабатывать мероприятия, направленные на их улучшение, даёт возможность выявить важнейшие аспекты и наиболее слабые позиции в деятельности хозяйствующего субъекта. Анализ ликвидности бухгалтерского баланса представлен в таблице 8.
Таблица 8 - Анализ ликвидности бухгалтерского баланса АО «Актанышское хлебоприёмное предприятие»
| Группа активов | Значение показателя, тыс. руб. | Группа пассивов | Значение показателя, тыс. руб. | Платежный излишек или недостаток, тыс.руб. | | ||||||||||||||||||
| 2019г. | 2020г. | 2021г. | 2019г. | 2020г. | 2021г. | 2019г. | 2021г. | 2020г. | |||||||||||||||
| А1 | Наиболее ликвидные активы | 9074 | 4704 | 4705 | П1 | Наиболее срочные обязательства | 184119 | 181686 | 179650 | -175045 | -174945 | -176982 | | ||||||||||
| А2 | Быстро реализуемые активы | 143127 | 188660 | 186148 | П2 | Краткосрочные пассивы | 1724 | 1603 | 8 | 141403 | 186140 | 187057 | | ||||||||||
| А3 | Медленно реализуемые активы | 59504 | 57224 | 66713 | П3 | Долгосрочные пассивы | 266255 | 249005 | 291593 | -206751 | -224880 | -191781 | | ||||||||||
| А4 | Труднореализуемые активы | 260366 | 214409 | 244049 | П4 | Постоянные пассивы | 19973 | 32703 | 30364 | 240393 | 213685 | 181706 | | ||||||||||
| | Баланс | 472071 | 464997 | 501615 | | Баланс | 472071 | 464997 | 501615 | - | - | - | | ||||||||||
Исходя из проведенного анализа видно, что баланс во всех трех периодах является неликвидным, так как не выполняется неравенство. Наиболее ликвидные активы значительно меньше суммы кредиторской задолженности, это говорит о том, что часть срочных обязательств предприятия покрывается наиболее ликвидными активами.
За три года быстро реализуемые активы превышают краткосрочные пассивы, т.е. предприятие может быть платежеспособным в недалеком будущем с учетом своевременных расчетов с кредиторами, получения средств от продажи продукции в кредит.
Наблюдается недостаток медленно реализуемых активов для покрытия долгосрочных пассивов: в 2019 году -206751 тыс. руб., в 2020 году -191781 тыс. руб. и в 2021 году -224880 тыс. руб.
Превышение труднореализуемых активов над постоянными пассивами, свидетельствует о том, что предприятие не обладает собственными оборотными средствами.
ГЛАВА 3 АНАЛИЗ ДЕЛОВОЙ АКТИВНОСТИ
В анализ коэффициентов предприятия входит 3 группы коэффициентов: коэффициенты ликвидности (характеризуют способность предприятия своевременно и в полном объеме отвечать по своим краткосрочным обязательствам), коэффициенты оборачиваемости (характеризуют скорость превращения различных ресурсов в денежную форму) и коэффициенты финансовой зависимости (показывают на сколько предприятие платежеспособно и на сколько зависит от заемного капитала). Анализ коэффициентов представлен в таблице 9.
Таблица 9 - Анализ коэффициентов АО «Актанышское хлебоприёмное предприятие»
| Наименование коэффициентов | Значение коэффициентов | Абс. изменения | |||
| 2019г. | 2020г. | 2021г. | 2020-2019г.г. | 2021-2020г.г. | |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 |
| Коэффициенты ликвидности | |||||
| Коэф. текущей ликвидности | 1,13 | 1,36 | 1,43 | 0,23 | 0,07 |
| Коэф. срочной ликвидности | 0,82 | 1,06 | 1,06 | 0,24 | 0,01 |
| Коэф. мгновенной ликвидности | 0,05 | 0,03 | 0,03 | -0,02 | 0,00 |
| Коэффициенты финансовой зависимости | |||||
| Коэф. долгосрочной зависимости | 0,93 | 0,88 | 0,91 | -0,05 | 0,02 |
| Коэф. общей зависимости | 0,96 | 0,93 | 0,94 | -0,03 | 0,01 |
| Коэф. привлечения средств | 23,64 | 14,22 | 16,52 | -9,42 | 2,3 |
| Коэф. покрытия процентов | 1,55 | 1,06 | 0,55 | -0,5 | -0,5 |
| Коэффициенты оборачиваемости | |||||
| Коэф. оборачиваемости активов | 2,12 | 2,18 | 1,76 | 0,06 | -0,43 |
| Коэф. оборачиваемости запасов | 17,27 | 18,4 | 13,28 | 1,13 | -5,12 |
| Коэф. оборачиваемости дебиторской задолженности | 7,01 | 5,41 | 4,76 | -1,6 | -0,65 |
| Коэф. оборачиваемости кредиторской задолженности | 4,34 | 4,13 | 3,85 | -0,22 | -0,28 |
Исходя из данного анализа, можно сделать вывод. Коэффициент текущей ликвидности в 2020 году уменьшился, а в 2021 году повысился на 0,05 и на 0,02 соответственно. Так, на 1 рубль текущих активов приходится 0,93 рубля текущих обязательств в 2019 году, 0,88 рублей в 2020 году и 0,91 рубля в 2021 году. Коэффициент срочной ликвидности повысился, в 2019 году он составил 0,82, а в 2020 году и в 2021 году составил 1,06. Коэффициент мгновенной ликвидности в 2021 году остался неизменным, т.е. 0,03 краткосрочных обязательств может быть погашено предприятием сразу за счет денежных средств. Долгосрочная зависимость предприятия в 2021 году снизилась на 0,02. По коэффициенту общей зависимости видно, что зависимость предприятия от заемных средств в 2020 и в 2021 году осталась практически на одном уровне. Коэффициент привлечения средств показывает, что на 1 рубль собственного капитала приходится в 2019 году 23,64 рубля, в 2020 году 14,22 рубля и в 2021 году 16,52 рубля собственного капитала. Коэффициент покрытия процентов к 2021 году снизился, предприятие в состоянии покрывать свои проценты от основного вида деятельности.
Коэффициент оборачиваемости активов в 2019 году равен 2,12 – на 1 рубль активов приходится 2,12 рублей выручки, в 2020 году показывает, что на 1 рубль активов приходится 2,18 рубля выручки, а в 2021 году 1,76 рублей. По коэффициенту оборачиваемости запасов видно, что предприятие в 2021 году с 1 рубля запасов получает 13,28 рублей прибыли. Оборачиваемость кредиторской задолженности повысилась, это говорит о том, что предприятие стало еще медленнее рассчитываться со своими кредиторами.
ГЛАВА 4 АНАЛИЗ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ (ДОХОДНОСТИ) ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
Анализ рентабельности проводится с целью оценить способность предприятия приносить доход на вложенный капитал. Анализ коэффициентов рентабельности представлен в таблице 10.
Таблица 10 - Анализ коэффициентов рентабельности АО «Актанышское хлебоприёмное предприятие»
| Наименование коэффициента | Значение коэффициента, % | Абс. изменения, % | ||||
| 2019г. | 2020г. | 2021г. | 2020-2019г.г. | 2021-2020г.г. | ||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | |
| Рентабельность продаж, ROS | -6,99 | 1,25 | 1,25 | 8,24 | 0,00 | |
| Рентабельность активов, ROA | -14,84 | 2,74 | 2,19 | 17,58 | -0,55 | |
| Рентабельность собственного капитала, ROE | -350,77 | 38,93 | 36,13 | 389,70 | -2,80 | |